水利水電工程經濟效益風險分析方法

楊潔

（云南省水利水電勘測設計研究院，云南 昆明 650021）

基于水利水電工程建設過程中，會受到眾多不利因素的影響，進而提高工程建設的成本，引發出不同程度的經濟效益風險，降低了工程建設各方的經濟收益。現階段，水利水電行業在工程建設中，會對工程進行經濟效益風險分析，主要分析的內容有總效益、總費用、凈現值、風險分布等，以評估工程建設獲取的經濟效益，以及其中的效益風險，進而為工程建設的施工管理、資金調度、工程設計、風險防控、質量管理等各項工作，提供依據和信息支撐。

一、水利水電工程的經濟效益分析

（一）建設效益

水利水電工程建設屬于公共基礎設施建設，使得其在具備經濟效益的同時，還會產生巨大的社會效益。其中，工程建設的經濟效益是指水利水電建設后，會帶來的建設利潤，而社會效益則是指水利水電工程與社會大眾的生產生活相關，在工程投入使用后，可充分滿足社會大眾用水用電的需求，并可為社會大眾創造經濟收益，以此來形成良好的社會效益。然而在水利水電工程建設中，受到市場形勢、政治環境、自然環境等因素的影響，形成工程建設的效益風險，需要在工程建設之前，對工程進行效益風險分析，論證工程建設的可行性，以及在工程建設與運營過程中，能否獲取預期的經濟與社會效益。

（二）經濟效益分析

針對水利水電工程建設的經濟效益風險分析，大致分為以下幾個方面，第一，投資變動分析，計算獲取工程建設的實際總投資，然后與設計概算進行比對，確定兩者之間的資金差異；第二，財務效益分析，運用財務手段對工程進行建設效益分析，評估工程建設投資與項目管理的可行性，并預測工程的環保效益；第三，工程最終的效益情況，需要進行綜合性的研究與評估，分析的項目主要有市場、投資、工程設計、管理、技術等，以保證經濟效益分析的精確度。

二、水利水電工程經濟效益風險產生的原因

水利水電工程建設對工程設計與施工技術要求極高，雖然建設單位對其的重視程度非常高，但是在實際的建設過程中，仍然存在一些因素影響著工程的經濟效益，并且有些影響因素具有不可控制性，會對工程經濟效益造成損害，形成較高的經濟效益風險。

（一）施工管理因素

施工管理屬于可控因素，但其對經濟效益的影響最大。因此，在水利水電工程建設中，建設單位對施工管理非常重視，對每個施工環節都采取了嚴格的質量管理措施，然而在實際的執行中，由于過于強調建設，而弱化了施工管理，使得施工管理各項措施執行不到位，對工程施工掌控程度不夠，影響到建設的進度與質量，致使工程效益受到損失。重建設、輕管理的現象，在部分工程建設中展現得非常明顯，也是非常不明智的選擇，需要在工程建設中，將建設與管理并重，以此來保證工程的經濟效益。

1．內部影響因素

施工管理貫穿于工程的整個施工過程，其管理所有的施工工序，對工程的經濟效益影響頗深。例如，在施工前期，如果施工方案設計出現問題，或者是地質調查不夠充分等，都會影響到后續施工的開展，對工程效益有著不良的影響。而在施工過程中，施工技術與質量管理不嚴，以及施工人員安全管理出現疏漏，形成施工質量問題，或者是生產安全事故，將拖延工程施工的進度，致使工程建設增加一定的施工成本，造成工程經濟效益的下降。

2．外部影響因素

水利水電工程一般建設的周期較長，在建設過程中會受到外部環境的影響，并且外部環境變動具有不可預測性，像暴雨、大風天氣，或者是建筑材料市場發生變化，材料價格上漲，都會引起工程的經濟效益風險。如果在施工之前，沒有制定完善的風險防控預案，建設單位反應不及時，風險處理不當，將造成工程整體經濟效益的下降，需要建設單位對外部風險進行事先的研判，并對施工過程采取精細化管理對策，以形成對施工各個環節的有效把控，進而降低外部環境變動產生的經濟效益風險。

（二）工程資金因素

資金是水利水電工程建設的基礎和保障，沒有充足的資金支持，工程建設則無法正常運行。建設單位為了確保工程的經濟效益，在工程建設前期，會制定完善的工程預算，并進行嚴格的成本管理，以此形成對建設成本的有效管控，像施工材料采購與管理，工程建設人員的配備等，依據工程建設的實際需求，進行人力、設備、材料的規劃設計，嚴格執行工程預算，控制每一項費用支出，以確保資金得到充分合理的利用，節約工程資金，以實現最大的資金效益。而在實際的工程資金管控過程中，由于相關人員的違規操作，或者是私自挪用資金，影響到工程資金的安全性，甚至是出現資金浪費問題，將直接損害工程的經濟效益。

現金流的穩定供應是工程管理的重中之重，只有資金的持續供應，為工程建設源源不斷地提供資源保障，可確保工程的施工質量，以及推動工程施工的順利進行，維持工程建設的良好秩序。企業資金良性的循環，可促使資金產生經濟收益，而水利水電工程建設面臨著惡劣的施工條件，其主要是在河湖施工，會受到河湖汛期和地質條件的影響，施工難度大且任務重，需要強有力的施工資源保障，方可保證工程施工的穩步開展，從而確保工程在施工周期內竣工，以防止施工進度拖延，產生工程預算超支問題，提高工程的建設成本。

三、水利水電工程經濟效益風險分析方法

（一）組合頻率法

以大型水利水電工程為例，其在經濟效益風險分析中，通常是從整個工程的經濟效益出發，進行系統性的分析，首先將總效益進行細分，劃分成眾多的子效益，然后針對子效益進行經濟效益風險的概率分析，匯總子效益的風險概率，最終得出總風險的概率分布。組合頻率法是比較常用的一種計算風險概率的方法，其將各個效益和費用進行統計分析，運用數學公式得出總效益與總費用，然后使用這兩個數據總結出經濟效益指標，并使用效益指標獲得總風險概率分布。

子效益Xi（i=1，2，3，…，m），子費用Xt（t=m+1，m+2，m+3，…，m+n），具體公式如下：

總效益A，總費用B，凈現值Z，效益費用比為Y。

設定Xi與Xt為正態分布，均值為，，均方差為，，得出以下公式：

相關系數為PAB，計算公式如下

運用A、B中的多個隨機值使用以上公式進行計算，獲取組合計算后的均值，進而得出這些變量值的正態分布、對數正態分布，以及Γ分布三種線型，以確定Z與Y的風險分布情況。

（二）熵模型法

使用該方法分析的依據是風險變量，其在實際的運用中與領導者相關，遵循的是客觀準則，對先驗分布進行提前設定，最終得出無偏假設。熵模型法中的熵是指信息熵，在風險分析中，將其設定為信息均值，屬于度量值，針對計算中的隨機變量進行定義。該計算方法與概率學理論的結合，可對工程建設中的風險因素進行計算，進而構建出完整的熵風險模型，以形成對經濟效益風險的分布分析，設定凈現值為x，是公式中的隨機變量，具體的公式如下：

已知信息對約束條件： xR≥b，或者是 xR≤b（R表示隨機變量，b為有意義值）

風險因子表達式：X=G（x1，x2，…，xn）（n是風險因子）

在經濟效益風險計算中，需運用上述表達式公式，得出相應的表達式關系，構建出熵模型，在已知最大熵信息值的基礎上，計算出工程經濟效益風險分布函數。

（三）模糊分析法

模糊分析法主要針對的是不確定風險因素的分析，比如說投資資金、施工進度等，這些因素在工程建設中，都具有一定的不確定性，并且對工程效益影響非常大，需要對這些因素使用模糊分析法，準確的評估出經濟效益的風險。在使用該方法時，需要考慮到水利水電工程施工現場的河湖徑流情況，以及當地的天氣變化、人工作業影響等，因此，在模糊分析中應簡化風險條件，假設工程建設與實際情況之間的關系，并要結合工程管理者的管理思維、工作經驗等，進行模糊風險分析，以對不確定風險進行評估。

1．變化幅度函數

2．模糊概率計算

設定Aj為投資，Bj為效益，Cj為工期（j=1為增大，2為偏大，3為不變，4為偏小，5為減小），進而對以上三項不確定因素進行模糊概率計算（P），具體公式如下：

四、結束語

水利水電工程在建設前期，需對工程的經濟效益風險進行分析，以確定工程的經濟收益情況，以及評估建設過程中的各項風險。在經濟效益風險分析中，可運用組合頻率法，預測工程建設的總效益和總費用，使用熵模型法，可獲取工程建設中的風險分布情況，摸清工程經濟效益風險的實際狀況，為經濟效益風險的防控提供依據，而采用的模糊分析法，可對影響工程效益的不確定因素進行模糊分析，評估風險發生的概率與變化幅度，以提高工程建設經濟效益風險的分析效果。