我國上市公司財務報告舞弊原因分析及對策

摘要：隨著我國資本市場的迅速發展，國內的上市公司快速增加，但上市公司的財務舞弊問題也層出不窮，嚴重損害了廣大投資者的利益，擾亂了正常的資本市場秩序。怎樣預防和治理上市公司財務舞弊問題成為監管層亟需解決的問題。本文研究了我國上市公司的財務報表舞弊的行為成因并提出了治理對策。

關鍵詞：財務報告舞弊;原因;對策

財務報告是上市公司股東和外部投資者了解公司經營狀況、作出投資決策的關鍵影響因素。財務數據得到正確披露以及客觀公允的反應上市公司經營業績對維護資本市場秩序，保護中小股東利益具有重要意義。近年來，“獐子島”、“輝山乳業”、“瑞幸咖啡”等財務報告舞弊行為屢見不鮮，嚴重損害了中小股民的利益。因此，研究上市公司財務報表舞弊的原因并提供積極的治理對策具有重要意義。

1.財務報告舞弊現狀

我國A股上市公司數量從2000年1031家發展到2020年的4140家，實現了質的飛躍。同時，上市公司財務舞弊也顯著增加。根據中國證監會披露的上市公司處罰決定書來看，從2000年到2020年，中國證監會共發布432篇處罰公告。從總體來看，行政處罰中關于財務舞弊的決定2018-2020年分別是56、48、57份，共有161份。在實施企業新法規準則以后，一些公司被處罰的次數甚至達到2-3次。截至2019年底，證監會對3777家上市公司財務報告進行審核，結果顯示，在兩地交易所關注的一共1萬多個問題中，財務相關問題占比高達69%，其中財務數據不能客觀公允反映公司業績的問題占比達33%。另外，在2018-2020年間，禁入市場的決定每年平均發出12份。多數上市公司財務造假橫跨多個會計期間，而且公司采用的造假手段雷同，多為虛構營業收入，減少費用支出以增加利潤，虛構資產和負債以及表外披露不實。本文認為，財務舞弊屢禁不止的原因在于：首先，相關法律法規不完善不合理，違法成本過低，對舞弊行為不能嚴懲縱容了舞弊的發生;其次，大多爆出舞弊的上市公司內部本身就存在管理問題，如治理結構不合理、存在業績壓力等原因;最后，外部監督不到位也是財務造假和舞弊的重要原因之一。

2.財務報告舞弊原因

2.1相關法律制度不健全

隨著我國資本市場逐不走向成熟，針對上市公司財務舞弊行為頻發的情況，我國監管層制定了一系列相關法律法規規范企業會計準則及會計核算制度，企業財務披露情況有了極大的改善，但由于金融法制監管體系尚待完善，才企業財務舞弊的監管和懲罰不到位，現代企業制度依然處于起步階段。面對不斷涌現的新情況和新的經濟事項，法規存在缺位，法制明顯滯后，形成了上市公司財務造假沒有確切的法律處罰依據，相關執法機構甚至只能采取行政處罰而非刑事手段處理嚴重的財務造假行為。上市公司管理層在面對相對較低的舞弊成本和巨大的業績壓力和利益動機時，往往會突破底線。

2.2上市公司內部隱患

近年來由于財務丑聞頻發，暴露我國上市公司內部監管存在缺失，因此大多數上市公司治理層都采購雙層監督模式，引入獨立董事來保護中小股民利益。但實際操作過程中，管理層權利往往過大，導致各層級相互監督、相互制約的制衡機制失效，獨董對公司各項業務的監管也難以達到預期的效果。為此，最高院對《公司法》重新修訂，對公司監督這一職能進行重構，治理層需要監督管理層，尤其是財務監督方面，但往往在實踐中流于形式，難以起到實際的作用。

此外，在競爭日益激烈的經濟新常態下，上市公司存在融資、業績等壓力。上市公司常常以財務指標作為管理層業績考核依據。當財務指標下滑至，管理層為了維持股價，吸引資金流入，保持經營業績，往往會使用財務舞弊手段，出具虛假的財務報告。

2.3外部監管不到位

外部監管不到位的主要原因在于我國證券監管系統還不完善。主要體現在對于評價上市公司審計的權威性、獨立性沒有標桿，審計市場存在漏洞，注冊會計師無法起到有效監督、控制的作用;在會計估計、會計政策的選擇和應用上，管理層主觀判斷存在較大空間，為財務舞弊提供了機會;針對這些情況，我國多次修改了企業會計準則、公司法等，對上市公司的行為規范起到了正向作用，但在細節上沒有得到落實，導致具體實踐還存在較大問題。

3.財務報告治理對策

3.1建立規范的法律制度

建立和完善相關法律制度。針對上市公司常見的舞弊存在的漏洞，設立相關的法律法規，并且使法律法規具有可操作性，細化到具體實踐中去，同時減少模糊性詞語，縮小會計政策選擇的范圍。

3.2優化上市公司內部管理結構

上市公司應該建立健全全內部控制，形成健康的管理機制。第一，在公司內部加大宣傳和培訓，增強內部管理層和基層員工的責任意識和服務意識，梳理崗位的職責和權限，明確關鍵崗位的職責分離，嚴格程序化員工的實際行動，以改善內部環境;第二，建立相互制約、相互制衡的管理機制，防止管理層權利過大。加權治理層對管理層的監督，創新股東大會的形式，開展線上會議、網絡投票等更加透明的方式，優化內部治理結構;第三，注重公司內部有效溝通，形成銷售與收款流程、采購與付款流程、生產與存貨流程、貨幣資金流程之間的互動，依托信息自動化，形成業務到財務的雙向傳達機制，防止會計信息不對稱。

3.3完善我國的證券監管體系

完善我國的證券監管體系，可以從以下四個方面入手。第一，增加審計過程中的反舞弊程序，并根據可能存在的重要錯報風險和特殊風險執行進一步程序;第二，協調注冊會計師制度，明確注冊會計師的責任與權利，并對會計從業人員的素養提出更高要求;第三，細化財務報告編制基礎和審計準則，加大監管力度;第四，加大財務報告舞弊的處罰力度，增加違法成本。

參考文獻：

[1]吳倩倩.我國上市公司財務報告舞弊及其治理對策研究[J].中國外資，2020（22）：69-70.

[2]王靜茹.上市公司虛假財務報告的成因剖析及治理對策[J].商業經濟，2020（11）：171-172.

作者簡介：陳奇奇（1995.12-），男，漢族，浙江余姚，碩士在讀，西安財經大學，研究方向：審計與公司治理。