94家險(xiǎn)企業(yè)投資管理能力為零！首份投管能力“成績(jī)單”出爐

邢莉

業(yè)內(nèi)首份險(xiǎn)企投資管理能力“成績(jī)單”出爐。

近日，中國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會(huì)發(fā)布2021年第一季度《保險(xiǎn)公司投資管理能力建設(shè)情況通報(bào)》（下稱(chēng)：《通報(bào)》）。《通報(bào)》顯示，截至2021年3月31日，共有110家保險(xiǎn)公司具備不同類(lèi)型的投資管理能力合計(jì)249項(xiàng)。94家保險(xiǎn)公司暫未具備任何投資管理能力。

據(jù)悉，此次《通報(bào)》是《關(guān)于優(yōu)化保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資管理能力監(jiān)管有關(guān)事項(xiàng)的通知》（下稱(chēng)“45號(hào)文件”）下發(fā)后，保險(xiǎn)公司對(duì)投管能力的首次"自評(píng)估"。

110家保險(xiǎn)公司合計(jì)249項(xiàng)，40項(xiàng)為45號(hào)文發(fā)布后新增

《通報(bào)》稱(chēng)，截至2021年3月31日，共有110家保險(xiǎn)公司具備不同類(lèi)型的投資管理能力（包括信用風(fēng)險(xiǎn)管理、股票投資、股權(quán)投資、不動(dòng)產(chǎn)投資和衍生品運(yùn)用管理等五項(xiàng)能力）合計(jì)249項(xiàng)。其中40項(xiàng)能力為45號(hào)文件發(fā)布后新增，94家保險(xiǎn)公司暫未具備任何投資管理能力。

具體來(lái)看： 6家保險(xiǎn)集團(tuán)公司中，中華聯(lián)合保險(xiǎn)集團(tuán)能力最為全面，具備信用風(fēng)險(xiǎn)管理、股票投資、股權(quán)投資、不動(dòng)產(chǎn)投資4項(xiàng)能力；泰康保險(xiǎn)集團(tuán)、陽(yáng)光保險(xiǎn)集團(tuán)、中國(guó)平安保險(xiǎn)集團(tuán)具備股權(quán)投資、不動(dòng)產(chǎn)投資2項(xiàng)能力；中國(guó)人保集團(tuán)和中國(guó)太平集團(tuán)具備信用風(fēng)險(xiǎn)管理1項(xiàng)能力。

75家人身險(xiǎn)公司中，平安養(yǎng)老成為唯一一家同時(shí)具備5項(xiàng)能力的公司；財(cái)信吉祥人壽、復(fù)星保德信、國(guó)華人壽等12家公司均具備信用風(fēng)險(xiǎn)管理、股票投資、股權(quán)投資、不動(dòng)產(chǎn)投資4項(xiàng)能力。北大方正人壽、東吳人壽等22家公司具備3項(xiàng)能力；愛(ài)心人壽、北京人壽等25家公司具備2項(xiàng)能力；百年人壽、大家養(yǎng)老等15家公司具備1項(xiàng)能力。

27家財(cái)險(xiǎn)公司中，亞太財(cái)險(xiǎn)和永安財(cái)險(xiǎn)2家具備信用風(fēng)險(xiǎn)管理、股票投資、股權(quán)投資、不動(dòng)產(chǎn)投資4項(xiàng)能力；國(guó)任財(cái)險(xiǎn)和紫金財(cái)險(xiǎn)2家具備信用風(fēng)險(xiǎn)管理、股票投資、股權(quán)投資3項(xiàng)能力。太平財(cái)險(xiǎn)、陽(yáng)光財(cái)險(xiǎn)、平安財(cái)險(xiǎn)、人保財(cái)險(xiǎn)、國(guó)壽財(cái)險(xiǎn)、太保產(chǎn)險(xiǎn)、眾安在線(xiàn)等12家公司具備2項(xiàng)能力；安盛天平、渤海財(cái)險(xiǎn)、國(guó)泰財(cái)險(xiǎn)等11家公司具備1項(xiàng)能力。

2家再保險(xiǎn)公司中，前海再保險(xiǎn)和中國(guó)人壽再保險(xiǎn)均具備2項(xiàng)能力。

從備案改為“對(duì)照標(biāo)準(zhǔn)自評(píng)估”，事中事后監(jiān)管被強(qiáng)化

長(zhǎng)期以來(lái)，保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)獲得相應(yīng)的投資管理能力牌照，是開(kāi)展債券、股票、股權(quán)、不動(dòng)產(chǎn)等投資管理業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)。

2020年10月，在深化“放管服”改革的背景下，中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)為進(jìn)一步推進(jìn)保險(xiǎn)資金運(yùn)用市場(chǎng)化改革，引發(fā)《關(guān)于優(yōu)化保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資管理能力監(jiān)管有關(guān)事項(xiàng)的通知》，業(yè)內(nèi)稱(chēng)之為“45號(hào)文件”。

這一文件下發(fā)意味著，過(guò)去近十年來(lái)針對(duì)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資管理能力的“牌照式”監(jiān)管，迎來(lái)重大變化。

45號(hào)文件要求，取消投資管理能力的備案管理，將保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)投資管理能力管理方式調(diào)整為“公司自評(píng)估、信息披露和持續(xù)監(jiān)管相結(jié)合”，對(duì)信息披露的內(nèi)容、形式、方式、頻次等進(jìn)行了明確，并規(guī)定了違規(guī)情形和責(zé)任，全面壓實(shí)保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)主體責(zé)任。

文件列明了各項(xiàng)投資管理能力的具體標(biāo)準(zhǔn)。各類(lèi)投資管理能力標(biāo)準(zhǔn)是保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)開(kāi)展相關(guān)投資業(yè)務(wù)的基礎(chǔ)和最低要求，也是保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)開(kāi)展投資管理能力自評(píng)估和信息披露工作的主要依據(jù)。

從具體內(nèi)容看，能力標(biāo)準(zhǔn)主要在保險(xiǎn)機(jī)構(gòu)的組織結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)、專(zhuān)業(yè)團(tuán)隊(duì)構(gòu)成、制度體系建設(shè)、投資運(yùn)作機(jī)制、風(fēng)險(xiǎn)控制體系、信息系統(tǒng)建設(shè)等方面做了詳細(xì)的規(guī)定，并針對(duì)不同投資管理能力提出了差異化要求。

中國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會(huì)承擔(dān)保險(xiǎn)集團(tuán)（控股）公司、保險(xiǎn)公司投資管理能力信息披露的自律管理職責(zé)。

中國(guó)保險(xiǎn)行業(yè)協(xié)會(huì)在《通報(bào)》中指出，下一步將通過(guò)教育培訓(xùn)、調(diào)研座談、日常交流等多種方式，引導(dǎo)保險(xiǎn)公司扎實(shí)穩(wěn)妥推進(jìn)投資管理能力自評(píng)估和信息披露工作，樹(shù)立“成熟一項(xiàng)、披露一項(xiàng)”和“一次通過(guò)”意識(shí)，堅(jiān)決杜絕“帶病披露”“闖關(guān)披露”等現(xiàn)象。