金融科技的潛在風險與監管工作分析

湯筱嫻

【摘 ?要】近年來，隨著我國經濟的持續發展，金融科技已經得到了充分的發展，有效地改善了金融生態，使得金融格局得到了重塑。金融科技中隱藏的風險主要分為傳統風險和技術風險，以技術工具作為監管金融科技的基礎保障，可以保障監管體系的有效落實。論文主要針對金融科技中的潛在風險和監管工作進行了分析，希望能為金融科技的發展提供幫助。

【Abstract】In recent years， with the sustainable development of China's economy， fintech has been fully developed， which effectively improves the financial ecology and reshapes the financial pattern. The potential risks in fintech are mainly divided into traditional risks and technical risks. Taking technical tools as the basic guarantee of fintech regulation can ensure the effective implementation of the regulation system. This paper mainly analyzes the potential risks and regulatory work in fintech， hoping to provide help for the development of fintech.

【關鍵詞】金融科技;潛在風險;監管工作

【Keywords】fintech; potential risks; regulatory work

【中圖分類號】F832 ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 【文獻標志碼】A ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? ? 【文章編號】1673-1069（2020）11-0098-02

1 金融科技的潛在風險

1.1 法律風險

在用科技手段進行金融管理時，首先需要做到的就是一定要保證法律體系的完備，以此來解決相關的事件問題[1]。除此之外，因為金融科技的發展進程過于短暫，金融法并沒有對該行業涉及較深，而完全適用于該行業的法律也并沒有建立完善。這就使得很多金融科技企業沒有辦法做到有法可依，得不到法律的保護。尤其是對于目前這種財物安全事件頻發的情況，完善的法律條文可以幫助金融企業有效地解決金融問題。完整的法律體系對于金融科技企業是非常有必要的。由于目前的金融科技開始逐漸得到創新，這也為相關法律的制定增添了困難。

1.2 多元業務形成的風險

目前，很多不同的行業都在對公司業務進行整合，這樣可以有效提升企業各部門之間的相互協作，還可以幫助企業的各項業務能夠有序地進行。金融行業也是如此，由于金融企業中各類業務的互相交叉為金融企業的管理帶來了阻礙，在增加管理成本的同時提升了管理的難度[2]。另外，金融企業中各類業務的相互協作也會導致金融風險的出現。除此之外，證券行業中的信貸管理也會使得股票市場出現“冒泡”現象，最終使得股票市場出現市場風暴。

1.3 當局帶來的監管風險

對于金融行業而言，有一條必須遵循的原則就是保障經營和管理互相獨立。在中國，金融行業主要以中國人民銀行、中國銀保監督管理委員會、中國證券監督管理委員會，以及一些地方金融局來共同監管[3]。這些部門在進行共同監督的過程中往往擔任著非常重要的角色，但是隨著金融行業的不斷發展和創新，如何進行高效的監管也成了一個難題。如果出現監管不力的情況也很容易出現一些難以感知的潛在風險。

1.4 信息泄露風險

對于我國的金融業發展而言，金融企業往往會出現一些制度上的缺陷。例如，無法保證證券、期貨以及分支保險公司之間能夠實現交易的關聯，同時，也不能使得金融和金融集團間實現交易的關聯。雖然金融企業之間進行服務交易會產生大量的利益，但是在利益產生的同時還經常會出現信息安全上的風險問題。

2 金融科技的監管工作策略

2.1 改革監管理念

在我國金融行業的長期發展過程中，一直在推行的金融監管方式主要有兩種：一種是看守式監管;另一種是被動式監管[4]。但是，隨著金融科技的出現，金融行業也出現了跨界發展的現象。這一現象的出現不僅使金融企業出現了多層次的業務體系，還使得原本廣為所用的看守式監管和被動式監管不再適用于當下的金融行業。這時，相關的監管當局就需要及時地進行監管方式的調整，積極轉變原有的監管理念，樹立一種新興的能夠順應時代的監管理念。這種新型監管理念是一種具有主動性和功能性的穿透式監管模式。這種穿透式監管模式主要是將中間部分的環節、資金的來源以及最終的投向過程進行穿透式的連接。這是一種更重視金融企業的實質行為的監管模式，它主要是根據相關的金融業務的特性、法律之間的紐帶和產品功能來確立出相應的監管原則。另外，加強對相關金融企業的創新改革和對實際業務實施的監管。穿透式監管模式可以通過金融創新表象來對金融業務進行全面分析，不僅可以精確地識別出金融風險，還會有效地化解防范可能出現的金融風險。堅持貫徹穿透式理念，可以有效地解決具體的資金流向、可能出現的產品風險以及相關的法律關系等問題。通過提升市場統籌能力來降低監管套利和監管真空等問題的出現概率。

2.2 創新監管機制

在目前的金融行業發展過程中，想要在防控風險的同時實現金融創新，必須保障風險與創新之間的相互平衡，這也是未來金融科技監管工作的主要發展方向。基于此，英國金融行為監管局在2015年也提出了相應的監管模式，這種監管模式被稱為“監管沙盒”。這種“監管沙盒”其實是一種由相關的監管機構提供的“安全空間”。目前，金融科技企業經常會在某些特定條件的影響下，對創新型的金融模式進行適當測試。這種監管模式主要包括了金融監管的效率和金融監管的安全兩大部分，有效促進了創新與風險平衡工作的開展。這種監管模式在申請階段時，相關的金融企業就會按照監管部門的要求和條件向其提出申請，然后在經過審核之后還需要監管部門與金融企業共同進行方案測試。

2.3 改善金融生態環境

在目前的金融大環境影響下，將金融進行仿生處理，將其打造為金融生態學。尤其是金融行業在動態環境中的長期發展更應該得到重視，以此來保證相關金融企業的健康持續性發展。為了使得金融生態主體能夠得到全面的改革發展，應使其形成一種適應風險并能夠激勵融資的投資機制，在這樣的狀況下使得內生融資的比例可以得到提升，通過降低金融企業的負債率來提升企業的發展效率。

2.4 加強金融企業之間的相互監管

面對飛速發展的科技，只有不斷加速資金的流動才能夠使得金融企業的運營風險得到有效降低。首先，金融企業需要引入財務監管成本和問責機制，從而保證金融企業在穩定營運的同時能夠保障較低的運營成本。相關的金融企業需要保證監管措施的有效落地。除此之外，在實施監督措施時還需要考慮收益是否大于成本，若收益大于成本，則可以采用監督措施。其次，金融企業還可以通過設置防火墻來進行金融業務風險的規避。為了降低相關的金融風險，有關部門必須提高重視程度，以最有效的解決方案來保障金融企業的持續發展。對此，有必要設立一個可以進行交叉監督的金融企業。相關的立法部門還需要將立法的重點進行適當的調整，保障對金融企業能夠進行有效監督。最后，相關部門還應該在促進金融發展的基礎上保證金融企業的公平競爭，保障國際間金融企業的和諧發展。

2.5 實現有效信息的透明化

目前，信息的公開制度已經逐漸受到了相關金融法的重視，保障金融企業之間的信息透明也成為金融企業發展的重要前提。信息公開透明制可以有效地促進金融企業的風險降低。所以，金融企業一定要注重信息的公開透明，以此來提升金融企業之間信息的流通效率，使金融企業之間能夠保持長期的良性溝通。

3 結語

對于金融企業未來的發展而言，其應通過金融科技的應用獲取到非常可觀的利益，而未來的金融科技發展首要任務還是保障潛在風險與創新創造之間的平衡，提升對監管工作的重視程度，使得目前的金融科技既可以不斷進步，不斷創新，又能對某些潛在的風險進行預知和防范，能夠做到為新時代的金融科技的進步打好基礎。除此之外，需要增加國際間的相互協作，通過借鑒國外某些先進的手段來完善本土的監管制度。

【參考文獻】

【1】沈偉，許萬春.金融科技對監管模式的挑戰與監管理念的因應——基于金融風險和金融創新平衡的考量[J].海峽法學，2019，21（3）：31-43.

【2】劉江濤，羅航，王蕊.防范金融科技風險的二維邏輯——基于監管科技與科技驅動型監管視角[J].金融發展研究，2019（5）：22-27.

【3】謝眾.回歸支付本源防范支付風險——金融科技發展下的非銀行支付發展與監管[J].金融電子化，2017（8）：12-14.

【4】應展宇，張夏晗.雙重競爭約束下中國商業銀行風險承擔行為研究[J].當代經濟科學，2020，42（4）：54-67.