折價(jià)發(fā)行的同業(yè)存單未到期轉(zhuǎn)讓收益的增值稅處理

高 波

某集團(tuán)財(cái)務(wù)公司A于2019年3月購入某銀行折價(jià)發(fā)行同業(yè)存單，其中票面金額為1000萬元，票面利率為零，實(shí)際認(rèn)購價(jià)格為970萬元。

A公司購入該存單后，由于資金需求，于2019年9月將該存單轉(zhuǎn)讓給另一集團(tuán)財(cái)務(wù)公司B，實(shí)際收款986萬元（未考慮相關(guān)稅費(fèi)），A公司取得的986萬元收益是否屬于免征增值稅的收入？

目前，稅收法規(guī)尚未明確這一行為是否屬于免征增值稅的范圍，要解決這個(gè)問題，必須明確以下問題：一是溢價(jià)部分是否屬于利息收入；二是如果屬于利息收入，是否符合免稅條件；三是如何確認(rèn)溢價(jià)部分的利息收入。

一、溢價(jià)部分是否屬于利息收入

1.相關(guān)稅收規(guī)定

根據(jù)目前的稅法相關(guān)規(guī)定，對于金融商品的利息主要包括以下條款：

（1）《銷售服務(wù)、無形資產(chǎn)、不動產(chǎn)注釋》（財(cái)稅〔2016〕36號）第一條第（五）項(xiàng)第1點(diǎn)規(guī)定：“各種占用、拆借資金取得的收入，包括金融商品持有期間（含到期）利息（保本收益、報(bào)酬、資金占用費(fèi)、補(bǔ)償金等）收入……取得的利息及利息性質(zhì)的收入，按照貸款服務(wù)繳納增值稅。……以貨幣資金投資收取的固定利潤或者保底利潤，按照貸款服務(wù)繳納增值稅?！?/p>

（2）《財(cái)政部 國家稅務(wù)總局關(guān)于明確金融 房地產(chǎn)開發(fā) 教育輔助服務(wù)等增值稅政策的通知》（財(cái)稅[2016]140號）第一條規(guī)定：“保本收益、報(bào)酬、資金占用費(fèi)、補(bǔ)償金”，是指合同中明確承諾到期本金可全部收回的投資收益。金融商品持有期間（含到期）取得的非保本的上述收益,不屬于利息或利息性質(zhì)的收入，不征收增值稅。

2.稅收法規(guī)分析

從上述規(guī)定來看，增值稅認(rèn)定的利息收入指各種占用、拆借資金的行為取得的利息，包括金融商品持有期間的利息；利息不論約定為報(bào)酬、保本收益，都屬于利息收入；是一種保本收益，承諾本金到期可收回；利潤固定或保底，有固定的計(jì)息方式。

3.結(jié)論

雖然該存單票面利息為零，但采用的是折價(jià)發(fā)行的方式，同業(yè)存單如果持有到期，肯定會取得固定的1000萬元，A公司認(rèn)購成本970萬元肯定到期可以收回，差價(jià)是一種保本收益，根據(jù)實(shí)質(zhì)性原則，投資的計(jì)稅價(jià)值和到期后兌付所得之間的差額，符合利息收入的定義。

雖然《銷售服務(wù)、無形資產(chǎn)、不動產(chǎn)注釋》（財(cái)稅〔2016〕36號）強(qiáng)調(diào)金融商品“持有期間（含到期）”利息，應(yīng)當(dāng)是強(qiáng)調(diào)計(jì)息方式而不是指收入來源，通過轉(zhuǎn)讓方式取得持有期間的應(yīng)計(jì)利息，也應(yīng)當(dāng)是利息收入而不是轉(zhuǎn)讓所得。

二、是否符合免稅條件

1.相關(guān)稅收規(guī)定

關(guān)于同業(yè)往來業(yè)務(wù)免征增值稅的條件，主要有以下稅收政策：

（1）《營業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)過渡政策的規(guī)定》（財(cái)稅﹝2016﹞36號，第一條第（二十三）項(xiàng)規(guī)定：金融機(jī)構(gòu)間的資金往來業(yè)務(wù)，是指經(jīng)人民銀行批準(zhǔn)，進(jìn)入全國銀行間同業(yè)拆借市場的金融機(jī)構(gòu)之間通過全國統(tǒng)一的同業(yè)拆借網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行的短期(一年以下含一年)無擔(dān)保資金融通行為。

（2）《財(cái)政部 國家稅務(wù)總局關(guān)于金融機(jī)構(gòu)同業(yè)往來等增值稅政策的補(bǔ)充通知》（財(cái)稅〔2016〕70號）對金融機(jī)構(gòu)往來業(yè)務(wù)進(jìn)行了進(jìn)一步說明：金融機(jī)構(gòu)開展下列業(yè)務(wù)取得的利息收入，屬于《營業(yè)稅改征增值稅試點(diǎn)過渡政策的規(guī)定》（財(cái)稅﹝2016﹞36號，以下簡稱《過渡政策的規(guī)定》）第一條第（二十三）項(xiàng)所稱的金融同業(yè)往來利息收入：……（六）同業(yè)存單。同業(yè)存單，是指銀行業(yè)存款類金融機(jī)構(gòu)法人在全國銀行間市場上發(fā)行的記賬式定期存款憑證。

2.稅收法規(guī)分析

目前稅法對于金融機(jī)構(gòu)同業(yè)往來的利息收入免稅主要強(qiáng)調(diào)了以下形式要件：一是金融機(jī)構(gòu)之間；二是必須通過同業(yè)拆借網(wǎng)絡(luò)；三是一年及以下期限；四是無擔(dān)保方式的資金融通。除此之外并沒提出其他要件。

3.結(jié)論

根據(jù)上述分析，筆者認(rèn)為稅法明確規(guī)定的是同業(yè)存單的利息收入是免稅的，沒有說明該利息持有到期的利息收入，沒有排除同業(yè)存單的轉(zhuǎn)讓行為取得利息所得，同時(shí)本次交易的A、B方均為金融機(jī)構(gòu)，因此案例中本次交易的利息所得屬于免征增值稅的收入。

三、如何確定交易溢價(jià)部分的利息收入

在票據(jù)交易過程中，可能由于多種原因（如市場實(shí)際利率下降）造成票據(jù)轉(zhuǎn)讓溢價(jià)中不僅包含同期利息所得，還可能包括票據(jù)自身價(jià)值的提升。那么如何確定交易溢價(jià)部分中的利息收入呢？

（1）本金的確定

筆者認(rèn)為，不論票面價(jià)值多少，在稅收上都是以原始成本作為計(jì)稅依據(jù)，因此A公司取得同業(yè)存單時(shí)支付的交易對價(jià)970萬元應(yīng)為本金。

（2）年利率的確認(rèn)

同業(yè)存單是一種短期金融商品，無需用實(shí)際利率法計(jì)算，簡化如下計(jì)算方式：

年利率：（1000-970）÷970＝3.09%

（3）溢價(jià)中的利息收入確認(rèn)

利 息 收 入：970×3.09%×（6÷12）＝14.99萬元

轉(zhuǎn)讓所得：（986-970）-14.99＝1.01萬元

因此本次轉(zhuǎn)讓過程中，應(yīng)申報(bào)14.99萬元的免稅利息收入和1.01萬元的金融商品轉(zhuǎn)讓差額所得。