企業集團資金統籌管理與風險控制

范旭波

關鍵詞：資金統籌管理? 總體原則? 風險因素風險控制

一、資金統籌管理的風險控制原則

企業集團的總體的資金統籌管理風險防范原則有內部控制、全體參與等。

（一）內部控制

風險可以分為內部風險與外部風險，相對于外部風險，在生產經營所有環節中的內部風險可以說從生產經營開始至結束都存在著，因此要想分辨經營環節中的內部風險，并評估風險的大小、相應的提出控制風險的方案與實施情況，顯得尤為重要，風險管理的最終目的就是控制風險。而信息的收集是進行風險管理的基礎，如果信息貧乏，風險管理則無法有效進行。內部控制則為信息的收集提供了便利渠道，有利于企業進行風險防范，降低總體的經營成本，此為內部控制所能發揮出的基礎作用。

（二）全體參與

風險管理必定要有企業集團全員的參與，而對于風險管理以及風險控制而言，它們恰好處在了一個統一的管理體系中，企業集團進行風險管理的同時，也相應的進行了風險控制。比如全體員工貫徹并參與了企業集團內部的風險管理措施，同樣的也是在一樣的流程當中進行了風險控制。

二、資金統籌管理風險

（一）信用風險

企業集團母公司與子公司利益相關，因此企業集團信用風險不僅僅只是母公司的信用風險，也是子公司的信用風險。母公司如果內部出現管理不當或是生產經營決策失誤，將導致企業集團在銀行的信用評價降低，貸款減少，貸款成本增加;子公司如果出現經營不善等問題，自身信用評價降低，連帶集團總部信用評價受影響，連鎖反應之下，對企業集團的信用譽也會威脅。

（二）投資風險

投資的收益性與風險性成正比關系，如果企業集團資金統籌管理過程中將資金全部用來進行項目投資活動，只會產生兩極分化的結果，一方面固然投資項目操作得當，規避了風險，自然投資回報率極高;另一方面相伴隨的投資風險性系數也是極大，倘若企業集團在投資決策上發生失誤，無法回籠資金，企業集團的資金鏈斷開，在經濟上蒙受極大的損失，會導致企業集團自身的前途命運變得撲朔迷離。

（三）稅務風險

企業集團向銀行等金融機構進行借款之后，企業集團再將所借資金劃分給子公司，在這其中涉及的利息、印花稅等稅務問題，都存在一定的風險。比如企業集團內部同子公司簽訂借款合同時，是否需要跟金融機構一樣，繳納對應的印花稅，上述借款存在著某種程度的稅務風險。

（四）信息系統安全的風險

在企業的資金統籌管理的過程中必定會牽扯到銀行的聯網系統和龐大的動態信息的極速傳遞。若其內部的統計設備出現問題，將會導致企業集團的信息泄露風險，對企業集團內的信息數據管理系統有所影響，更有甚之可能出現過大的資金安全問題。

三、資金統籌管理的風險控制對策分析

（一）信用風險控制

就企業集團的角度來講，信用風險的可控是資金統籌管理預防風險機制的重中之重，企業集團產生信用風險的最主要途徑有兩個：財務危機與經營風險。而產生企業集團信用風險最嚴重的則是財務危機，它不僅自身會直接產生信用風險，甚至會導致企業集團出現其他信用風險。因此，建立健全完善的信用風險控制機制與信用風險管理體系迫在眉睫。在企業內部進行信用風險控制，有利于全體員工形成危機意識，自覺規避經營中可能出現的風險。信用風險控制機制的建立不等于企業集團可以高枕無憂，還需要進行高效的信用風險實施體系，因此企業集團內部需要將風險控制的成效與員工的績效考評相聯系起來，建立一套完善的信用風險督導體系，以便員工意識到風險防控的重要性，保證信用風險控制措施順利實行，確保經營安全。企業集團內部也可以將財務危機與信用風險掛鉤，建立信用風險預警系統，通過財務危機的預警，來及時發現并規避信用風險。

（二）投資風險控制

對于企業集團而言，其應構建投資風險的嚴密防控體系，以此來幫企業集團全方位規避投資風險，成功降低企業集團的投資成本。投資風險防控體系，包括投資的成本控制、建議書、評估報告、是否可行等內容，有助于企業集團更深層次的了解自身所投資的項目是否具有可行性，風險是否在可承擔的范圍內或者說是否能規避風險，使得企業集團做出正確的投資，減少因風險帶來的資金損失，提升資金利用效率，促進企業集團價值的提升。除了投資風險防控體系，企業集團應該結合自身的實際經營狀況來編制出總的資產負債率的控制線以及子公司資產負債率的控制線，基于此來對資本結構加以優化，規避資本結構的問題所引致的諸多投資風險。

（三）稅務風險控制

第一，依國家稅務局有關企業所得稅之規定可知，非金融企業對非金融企業的借款利息支出，沒有超出依金融企業的同期同類貸款利率進行計算的那一部分數額，準予在稅前實際扣除;第二，企業集團若是向子公司借款，則實行統一借款，統一收取，可以交由企業集團合作的財務公司代為處理，金融機構在收到企業集團或者子公司、財務公司代理的統借統還貸款合同之后 ，開始進行借款，利息可交由企業集團來統一地按時完成繳納;第三，印花稅管理條例中已針對印花稅的稅目率作了明晰的規定，企業與非金融機構（企業集團內部）簽定的借款合同，不同于金融機構借款，需要繳納0.05%的印花稅，根據相關規定，企業集團屬于非金融機構，因此不在印花稅征稅的范圍內，無需繳納印花稅。

（四）信息安全風險控制

對于資金統籌管理的過程，企業集團需注重其流程的優化，并建立高效合理的資金集中管理流程，以便資金的管理與運行能夠有效地防范風險。具體來說就是建立相應的信息安全制度運用在企業集團風險控制當中，譬如通過規范化和制度化、標準化，來構建資金管理信息的安全控制體系，對在此崗位上的員工施行權責相關制以及計算機實操授權管理制等。在這其中，要特別注意內部的網絡信息安全，排除隱患，加強信息數據的管理與存儲，市場檢查信息數據的安全狀況，確保企業集團的信息不外泄，通過信息安全風險控制保證資金統籌管理的安全性，推動企業集團的健康發展。

四、結語?

綜上所述，在企業集團中實行的資金統籌管理對資金的運轉管理極為有利，可改善企業集團內部資金的失衡分配問題，減少甚至杜絕異地資金的結算失誤，幫企業集團減少管理上以及運行上的成本。故而，資金統籌管理已變為企業集團無法或缺的一部分。在資金統籌管理過程中，同樣伴隨著風險，需要在進行資金統籌管理的同時，加強風險控制建設，建立風險防范體系，吸引優質融資，提升企業信譽，增加貸款額度，籌集足夠的內部運轉資金，促進企業集團的長遠健康發展。

參考文獻

[1]邢一松.基于財務風險視角的企業集團資金統籌管理的探討[J].時代金融，2011，（2）：98.

[2]苗潔.企業集團資金統籌管理對策研究[J].吉林工程技術師范學院學報，2010.（04）：65.