H企業內部轉移定價優化研究

鄧文文

摘 要：通過對H企業內部轉移定價現狀的梳理，提出了適合H企業自身的內部轉移定價方案，即按照內部產品是否存在完全競爭市場，分別采用成本加成和市價為依據的協商定價法。

關鍵詞：轉移定價;內部產品;優化研究

一、內部轉移定價概述

1.內部轉移定價內涵

內部定價主要是指在同一個企業當中，母公司與子公司、子公司與子公司之間銷售商品、提供勞務、轉讓資產、內部借貸等活動需要確定的內部價格。這種價格不是真正意義上的公允價，但是也會以一定的市場價格作為參考，它主要是根據企業的整體戰略目標制定的。

2.內部轉移定價目的

內部轉移定價的目的有多種，但是主要有以下幾種：

（1）取得企業整體的節稅效應。企業內部有盈利企業和虧損企業，也存在高新技術企業和普通企業，那么可能存在部分企業繳納高額稅金，但是一部分企業卻瀕臨破產，針對這種情況，可以通過合理合法的稅收籌劃，實現企業整體的節稅效應，改善企業的盈利能力和資金流。

（2）明確企業責任，便于考核。從經濟學視角來看企業管控，組織擴大迫使企業分權化管理，那么隨之就需要確定各個子公司屬于哪種責任中心，便于考核，而內部轉移定價也從側面反映考核的合理性。

（3）引導企業內資金流動。集權化管控的企業可能通過資金池的方式強制歸集資金，然后按一定規則分配，但是這種強勢的資金流動可能效果并不盡如人意。反而，通過制定內部轉移定價，實現柔和的資金流動可能會讓企業管理更和諧。

（4）優化企業內部財務管控。企業內部的轉移定價關系到企業戰略目標的達成，通過有效的財務管控，制定合理的企業內部轉移定價指南，可以讓企業管理形成合力，促成目標的達成。

3.內部轉移定價的原則

企業內部轉移定價有一定的風險和復雜性，所以需要確定企業內部轉移定價的原則，主要有：

（1）公平性原則。企業內部轉移定價事關企業的戰略目標的達成，要想讓企業形成合力，需要團結各個板塊和子公司，公平公正是第一原則，一旦失去公平，企業不但達不到最初的目的，可能還會事與愿違。

（2）合法性原則。內部轉移定價有節稅的目的，需要合理的規劃，底線是不能觸犯我國的稅法。

（3）導向性原則。企業內部生產的產品眾多，對各個子公司而言，可能考慮局部利益而忽略整體利益，所以企業需要在內部轉移定價中體現導向型的原則。對利潤大且公司大力發展的產品可以定價較高，對利潤小、公司基本放棄的產品可以壓低定價。

4.內部轉移定價的方法

企業內部轉移定價的方法較多，歸納起來主要有如下幾種：

（1）市場價。市場價是指根據市場產品或服務的市場價格作為內部轉移結算價。當內部轉移的產品或服務存在一個完全競爭市場時，比較合理的內部轉移價格就應該參考市場價。一般而言，市場價格如果作為企業的內部轉移價時，無論是對于銷售方，還是作為購買方，都會認為比較公平，既不會讓銷售方因在集團內部銷售產品而使收入減少，也不會導致購買方因采購集團內部商品而增加成本。另外，如果以市場價作為內部轉移價格，對集團內各分部的考核也是較為合理的。企業引入市場價作為內部轉移價也有其優點和缺點。優點：以市場價格為基礎，交易比較公平，有利于各分部的考核和激勵，能調動各方的積極性，增強各個成員企業的市場競爭力。缺點：在實際交易中，完全的競爭市場一般是不存在的，獲取市場價客觀上存在一定困難和限制，并且很有可能獲取的市場價具有特殊性，不具有普遍性，從某種程度又影響了業績評價的公平。企業內部如果計劃采用市場價時，也需要考慮幾種前提條件：一是如果內部企業的轉移價格與市價相當，并且銷售方有意愿在集團內部銷售，那么內部購買方有采購的義務;二是內部的銷售方對集團有對外銷售的權力;三是如果企業內部采購價高于市價，采購方有對外采購的權力。這幾個前提條件需要集團在企業內部轉移定價指南中規定清楚，并且定期讓審計監督。

（2）協商價。協商價是指集團內部往來單位通過談判來決定產品或服務的銷售和采購價。協商價并不是憑空產生的，也需要一定的依據，比如市價或成本價等。企業在實際經營時，如果想找到一個完全競爭的外部市場是比較困難的，這種情況下，適當的談判協商能加快解決問題的進度。產品或服務的協商價一般高于成本，低于市價，賣方可以把節約的營銷費用讓渡給購買方，并且企業內部的采購方信用好、風險低，幾乎沒有壞賬損失的風險。但是，協商價可能會讓談判能力較強的分部得利，不過談判能力也是分部經理重要的素質之一。

（3）成本導向價。成本導向定價的方法也是企業內部轉移定價中的重要方法之一，它主要是要求企業內部轉移定價的依據是產品或服務的成本。以成本為導向定價的形式主要分為以下幾種：一是完全成本加成。這里的完全成本主要是產品的制造成本，包括了原料、人工和制造費用等，完全成本又可以細分為實際成本和標準成本，加成率主要考慮內部單位的利潤率，保證產品出售方能在覆蓋成本后能獲得一定的利潤。一般選擇標準完全成本而不是實際完全成本，這樣就可以避免因產品銷售方的低效而產生的附加成本。二是變動成本加成。這里的變動成本是指管理會計的概念，只考慮了產品成本里面的變動部分，不包含成本里的固定費用。這種方法對產品提供方的成本控制提出了更高要求，具體有哪些成本是真正隨著產量而變化？固定費用的投入到底有多大產出？當然，這種方法的加成可能要高于上述方法的加成，最后仍然要考慮給產品提供方一定合理的利潤率，保證其經營的積極性。

二、H企業內部轉移定價現狀分析

1.H企業公司經營特點

H企業是江蘇省一家老字號國營企業，主要從事調味品的生產和銷售，是中國最有歷史和知名度的調味品企業之一。H企業的前身是一家生產調味品的家庭作坊，經過一百多年的發展，在建國初期改制為國有企業。21世紀初，H企業的核心板塊的子公司成功登陸A股市場，成為調味品相關細分行業的首家上市公司。截至2019年底，H企業擁有員工3000人，年產量近30萬噸，產值超20億，是相關調味品細分行業的龍頭企業。

H企業可以分為兩個層級，一級管理集團和二級實業集團，一級管理集團主要以戰略管控為主，下轄的子公司行業比較分散，包括調味品的生產銷售，包裝的生產、銷售，酒的銷售，房地產開發，物業管理等。二級實業集團是H企業的優質資產，主要是調味品的生產和銷售，主業相對集中，并且實業集團的本部體量最大，下轄的子公司都是圍繞其行業和上下游展開，二級實業集團的管控偏向于操作管控型。一級管理集團的內部交易并不頻繁，也不是H企業管理的重點，二級實業集團本部作為上市公司，擁有較大的市場影響力，所以部分子公司都會把產品先銷售給上市公司，上市公司然后利用自身龐大的經銷售網絡進行分銷，這就形成了一定規模的內部交易。

2.H企業公司內部轉移定價管理存在的問題

H企業作為當地國資委下屬企業，在20世紀初期開始進行企業擴張，在進攻型戰略導向下，其規模越來越大，但是經營質量卻并沒有較大程度提升，在管理理念和手段上還是比較粗放和落后。進入20世紀20年代，企業領導層更替，新的管理層也帶來了新的理念和方法，H企業也開始重新聚焦主業，規范管理，想通過管理提升來帶動企業的發展。所以，在此前提下，H企業對系列管理方法進行了梳理和規范，這其中就包括企業內部轉移定價的管理。經過對企業內部轉移定價現狀的梳理，發現以下問題：

（1）內部轉移定價的目的不明確。

企業內部轉移定價的目的是其邏輯起點。H企業雖然在其內部形成了一套轉移價格，但是其基于法人間的結算需求，管理層在定價時可能并沒有考慮到其轉移定價的目的，或者內部轉移定價并沒有上升到H企業集團管理層面來考慮。正是因為目的的不明確，企業內部買賣雙方出現了一些異常情況，如下表1。表1是相關子公司與H股份公司內部交易而承擔的一些促銷費用，比如進場費、提成、扣減產量等。H股份公司采購子公司產品，然后統一銷售，因為銷售費用比率的限制，部分促銷費用無法合理地在賬面核銷，所以通過各種并不合理的方式轉嫁到了商品提供方，這種形式體現出企業內部轉移定價的無序性和無目的性。

（2）缺少有效的內部定價方法

H企業在制定內部轉移定價的方法上也缺乏有效手段，其主要是通過商品銷售方提供其完全成本，然后商品接收方估算其綜合毛利率，即產品生產到最終出售的毛利率，最后人為在綜合毛利率中進行分成，如下表2。

上述H企業內部轉移定價方法中存在諸多問題。首先，商品銷售方提供的是完全成本，財務上的完全成本是根據實際成本核算，包括了產品的原料、人工和制造費用。原材料有BOM（標準物料清單）支撐，可以通過分析損耗率是否超標來分析合理性;人工費用沒有標準依據，銷售方完全以實際人工支出來進行分配，如果產品銷售方產銷規模大，則分配到單位產品的人工少，反之則多;制造費用也是根據產品銷售方實際發生的費用進行分配，沒有費用標準。這種以實際完全成本法為依據的成本核算，掩蓋了商品銷售方的低效和浪費，并且把這種低效和浪費轉嫁到了商品購買方。其次，內部交易雙方人為地進行毛利率的分成，這種利潤分配方法存在嚴重的利益博弈。在毛利率的分配方面，雙方沒有有效的標準，只能根據已有的毛利率分配標準進行調整，而這種調整受到很多因素的影響，比如雙方的整體效益、小股東、談判能力等。

三、H企業內部轉移定價優化方案

1.H企業內部轉移定價目的

上文已經對企業內部轉移定價的目的作了說明，主要有節稅，便于企業考核，引導資金流動和優化財務管控等目的。站在H企業角度分析，其內部轉移定價的目的應該囊括了以下幾個目的。

首先，H企業可以通過轉移定價合理節稅。H企業的內部交易主要是在二級實業集團發生，主要在H股份和其子公司之間，而相關子公司給H股份公司的結算價過高，導致H股份的毛利率甚至無法覆蓋H股份的銷售費用率。一方面子公司在盈利，繳納25%的所得稅，另一方面H股份公司作為高新技術企業，享受10%的稅率優惠卻產生虧損，這種畸形的結構導致了企業整體的稅負增加。

其次，H企業可以通過內部轉移定價的優化助于企業內部考核。企業內部轉移定價會決定企業的損益狀況，而損益狀況一般都是企業考核的核心點。現階段因為定價的不合理，扭曲了部分企業的盈虧情況，而依據這種盈虧情況的考核就存在明顯問題。企業需要在制定內部轉移定價之前，需要確定各個子公司的分部屬性，是屬于成本中心、利潤中心還是投資中心，屬性的確定是考核的依據，考核確定之后，各個分部就不會再過多地糾結于內部轉移價格。

再次，企業內部轉移定價可以優化財務管控。財務管理的目的是實現企業的戰略目標，而企業內部轉移定價是財務管理中的重要內容。H企業的財務管理一直都是短板，如果能制定合理的內部轉移定價，可以有效整合企業資源，統一企業各分部目標，最終實現企業戰略目標。

2.H企業內部轉移定價的方法

H企業內部轉移定價的方法可以分三步進行，首先是確定內部交易的產品是否存在完全競爭市場，其次分別計算產品的標準完全成本加成和獲得產品的市場價，最后通過內部談判定價。下圖為H企業內部轉移定價的流程圖。

H企業內部轉移定價流程圖

確定內部交易的產品是否存在完全競爭市場，需要梳理企業內存在內部交易的主要產品。根據分部規?？梢院侠磉x擇內部交易的主要產品數量，不宜過多，一般可以根據產品銷售額占比來確定產品種類，根據H酒業和H新型調味品的內部數據分析，其內部交易主要品種都控制在10個以內。然后由銷售部負責主要產品的市場調查，推斷其是否擁有完全競爭市場，需要注意的是絕對的完全競爭市場是不存在的，如果能找到類似的產品，并且競爭比較激烈，那么就可以視同擁有完全競爭市場。從H企業的角度來看，大部分產品應該是擁有完全競爭市場的，料酒、麻油、醋等應該屬于日常消耗品，行業進入門檻不高，市場分散，競爭激烈。

在對產品進行充分調查后，需要把內部交易產品分為兩類，有完全競爭市場和無完全競爭市場。如果沒有完全競爭市場，那么就要計算主要產品成本，產品成本以標準完全成本為主。產品的標準完全成本主要包含三個主要因素：材料和包裝物、人工和制造費用。H企業的原料和包裝物現已經制定了標準BOM（物料清單），每種產品的主要原料和包裝物標準可以獲取，但是人工和制造費用的單位標準成本暫時還沒有制定，單位產品的標準成本不易取得。面對這種困境可以從兩種思路去解決，第一是制定企業的標準成本體系，可以通過梳理去制定單位人工和制造費用的標準;第二是只考慮原料標準，把人工和制造費用放到加成里面去考慮。在計算成產品的標準成本后，需要根據產品的合理毛利率去加成，毛利率的確定可以通過確定凈利率、期間費用率倒推。

如果擁有完全競爭市場，那么就需要獲取內部交易主要產品的市場價。這里的市場價并不是零售價，而更接近于批發價，批發價的獲取可能需要通過詢價的方式獲取。如果想獲取醋等調味品的供應價，可以找到三家左右的供應商進行詢價，品牌由買方提供，進行外包式生產，供應商需要提供相對明細的報價，可以通過加權的方式獲取產品的市場價。

最后，在獲取了市場價或標準成本加成的價格后，買賣雙方的總經理需要協商確定最終的內部交易價格。在這種情況下，交易雙方需要根據已經確定的相對合理的價格進行測算，并且考慮自身的實際規模和經營情況，最終做出一定的妥協和讓步。在協商過程中企業的頂層設計顯得尤為關鍵，這里的頂層設計主要有兩點：分部屬性和分部股權結構。如果分部被定位為成本中心，它關注和考核的重點自然在成本方面，如果它是商品的提供方，銷售收入的多少并不會過于敏感。至于股權結構，如果分部為利潤中心，并且分部小股東也參與公司決策，那必然會在交易價格上寸土必爭，加劇博弈的程度。

3.H企業內部轉移定價的風險控制

H企業的目的是通過制定內部轉移定價的機制，在較長時間內保證企業內部往來交易的合理，所以制定《企業內部轉移定價指南》是目的實現的基本保證。如下表3，可以對《企業內部轉移定價指南》進行大概說明。

除了通過制定規則來控制風險，H企業還需要關注的兩個重要風險點：分部屬性和分部股權結構，這是企業的頂層規劃和設計，如果沒有企業的統一規劃，那么可能對內部轉移定價的目的產生較大不利影響。

參考文獻：

[1]成法民，侯紫嵐.企業集團內部轉移定價研究——以T企業鑄造公司為例[J].會計之友，2014（35）：12-16.

[2]高雅莉.關于企業內部轉移定價問題的經濟學研究[J].科技與管理，2005（01）：53-55.

[3]劉衛民.淺議內部轉移定價策略的應用[J].財會通訊，2009（10）：81-82.

[4]李航，姚如秀.集團企業關聯交易內部轉移定價存在的稅收風險及應對策略[J].中國總會計師，2015（10）：68-70.

[5]李瑞峰，康秀梅.企業集團內部轉移價格的制定與選擇[J].中國物價，2010（01）：52-54.

[6]周毅.好耶集團內部轉移定價研究[J].商業文化，2011（11）：73.