企業金融融資風險預警機制建立的思考

王星 北京聯辦財訊文化傳媒有限公司

多數企業由于存在金融融資風險問題，導致地方經濟和金融穩定性遭受嚴重影響。企業所存在的融資風險、負面效應，會對地區經濟發展造成影響，還會干擾金融機構資金投入積極性。為了促進地區經濟發展，企業針對金融融資風險，建立一套完整的預警機制，注重防范金融融資風險，上述問題已經成為金融機構面臨的重要問題。企業通過建立風險預警機制，聯合生產經營實況，建立信貸風險管控機制。

一、企業金融融資風險征兆

（一）投資建設

企業固定資產投資存在盲目性特點，籌建期間向金融機構大量融資，通過銀行短期借貸開展建設投資。在投產一段時間后建立關聯企業，向銀行機構申請貸款。由于企業積累不足，對于盈利能力的估算誤差比較大，在多種因素影響下，希望能夠在短時間內實現經濟快速發展。在向銀行機構貸款、借款之后，能夠與企業自身建立擔保鏈關系。除過生產周期比較長的企業，一般企業的盲目性投資問題比較嚴重，固定資金資產占比比較大。

（二）生產經營

企業缺乏自有資金投資穩定性比較大，從而不斷擴大融資規模，導致生產成本超過預期控制目標。在生產經營期間，依賴于商業信用，迫使材料設備供應商墊資。企業融資規模持續擴大，融資期限配合不佳，并且融資成本的占比比較大，極易降低資金周轉率。企業短時間內可以償還金融融資的利息，然而由于生產力下降，極易出現合約履行不當問題，導致企業利潤不斷減少。企業金融融資占據總資金量的50%，總額應付賬款等于30%總資金量。

（三）主業外經營

企業處于穩定的生產經營狀態時，擴展生產規模無法顯現出明顯的效果。企業金融融資增長速度比較快，企業主開始將資金應用到業外經營中，并且涉及到主業外業經營。企業銷售額在數年間緩慢增長，金融融資增長速度加快，資金占用時間超過7個月。通過銀行賬戶結算時，會減少銷售資金，并且采用個人銀行卡結算。

（四）信用履約

企業生產經營過程中，會面臨資金短缺和融資風險問題。在操作金融融資時，需要不斷降低抵押擔保難度，并且在現有抵押擔保上，企業會持續加大融資額度。當融資發展到籌資階段時，企業就會請求銀行機構進行貸款補助，企業借入大量資金，并且涉及到外地銀行機構。融資風險通常出現了負債率大于80%的企業中，且金融融資、銷售額之比在70%。企業負債率超過90%時，就必須依賴融資支撐生產運營。

（五）非合規經營

企業資金周轉率低下，金融借貸不能滿足企業主投資，從而導致資金賬外循環占比，此時就需要向民間組織借貸，降低企業的納稅額和稅負率。企業納稅申報與財務報表不相符時，將會導致稅負壓力不斷降低。為了緩解此種情況，必須采用個人賬戶，對銷售資金進行結算。

（六）其他風險征兆

企業在出現融資風險之前，地區媒體會出現大量的正面報道，所舉辦的大量活動都與企業生產經營無關，以此擴大企業的知名度和影響力，此時金融機構就需要注意相關問題。企業金融融資過程中，通過分析風險征兆、相關數據信息，是無法全面反映出金融業務。此時風險會分散到其他部門機構，此時企業就會出現明顯的風險問題。企業在防范融資風險時，如果僅僅依靠金融機構，將會加大操作難度。此時就需要金融機構和相關部門合作，強化權利意識，促進信息流通，不斷建立和完善風險預警機制。

二、企業金融融資風險信息收集

（一）投資信息

企業應當遵循自有資金和資金使用期限原則，并且確保企業投資資金的有效性，避免短期融資發展為長期投資，以免資金期限配置錯誤。同時，企業應當控制融資投入比例，深入分析企業盈利能力及成本承受能力。企業生產資金充足時，金融機構會限制企業投資融資比例。只有確保企業自有資金到位，才可以介入金融融資，避免企業投資盲目性，從而導致金融融資存在風險。金融機構不能將短期資金替代長期融資，從而導致融資期限錯配。

（二）商業信用信息

企業應當確保商業信用應用的合理性，以此支持企業發展穩定性。一般情況下，企業會利用上游供應商競爭，通過供應商墊資，極易導致會貨款應付壓力加大，進一步導致商業信用使用過大，加大企業生產經營壓力。其次，企業發展過程中，為了實現預期銷售目標，極易出現銷售商墊貨物問題，從而導致應收貨款增加。當企業同時存在貨款應收、應付情況時，會加劇資金短缺問題，進一步出現資金鏈斷裂問題。所以，金融融資風險管理與控制時，必須掌握企業的商業信用，以此防范融資風險。同時，金融機構還應當全面分析企業經營現狀和財務情況。

三、建立金融融資風險預警機制

（一）建立金融融資風險預警平臺

企業建立風險預警機制，能夠確保經濟發展的安全性和穩定性，屬于社會的共同責任，還能夠為社會穩定發展。由于政府部門引導，建立企業風險預警平臺，各級金融機構和部門都參與到平臺建設中，以此消除企業不同部門的信息流通，展現出企業的實際經營情況。建立預警平臺，能夠整合歸納企業信息，建立風險信息與數據庫，定期比較信息數據。按照國家所實行的經濟產業政策，聯合地方經濟發展，能夠及時發現企業存在的風險隱患，并且向金融機構、監管部門預警，通過合理有效的措施提升金融融資風險防范力度，確保經濟發展的穩定性。

（二）建立風險信息數據庫

由政府主導，建立融資風險預警平臺。金融機構、監管部門都需要確保經濟平穩發展，消除各部門自我意識，注重收集和整理企業的生產經營信息，將其上傳到預警平臺。將企業經營信息輸入到風險信息數據庫，這樣能夠為企業預防和控制金融融資風險提供重要參考依據。不同部門所上傳的數據信息，在實際分析中極易產生重疊問題，因此必須消除虛假數據，了解企業生產經營的實際情況，為數據庫建立提供重要依據，并且按照企業的風險變化情況，不斷更新信息數據庫。

（三）信息數據庫信息提供

金融機構所提供的服務包括企業開戶、擔保抵押、金融融資以及資金結算等，金融機構將上述信息傳輸到監督管理機構，之后由監管機構整理匯總信息后，提交到預警平臺。不同部門所收集的數據信息，需要通過地方政府進行整合協調，及時提供給預警平臺。發展改革部門所提供的信息包括項目審批、投資容積率、投資進度等；工商部門能夠提供的信息包括企業設立、主要股東、注冊資本、商業信譽等。統計部門所提供的信息包括企業銷售信息、投資產值。稅務部門所提供的信息包括企業納稅、稅務登記、銷售實況等。環境保護部門能夠提供企業立項信息、環境影響因素、環境保護評估信息等。

（四）管理和控制企業金融融資風險

企業生產經營過程中，需要對金融融資風險進行防范，以此確保經濟穩定發展。不同部門具有不同的職責，金融機構是金融企業，需要在風險防控中不斷發揮出自身價值。金融機構業務經營期間，全面落實和執行國家的貨幣政策以及政府產業政策，并且到企業內部進行調查研究，以此明確企業的設計經營情況。通過對企業資金信息、財務信息、生產成本信息、銷售成本信息等進行收集，對金融融資發放程序進行規范，不斷加大風險管理力度。注重信息的調研、匯總，并且按照不同用途，提升資金的使用有效率、監督和管理資金流轉過程。同時還需要分鐘管理貸后資金使用情況，并且做好貸款檢查工作，這樣能夠發現企業存在的風險安全隱患，降低融資風險發生率。

（五）建立風險信息共享機制

在市場經濟體制下，政府對于經濟運行管理并非無可奈何。由于企業真實信息呈分散分布狀態，為了實現融資信息的資源共享，必須建立風險預警機制，包含部門信息共享機制、金融機構信息共享等，有效預防和控制企業融資風險。因此對于銀行業來說，應當建立信息互通機制，通過監管部門發布融資信息；其次，由地方政府帶頭，建立和實施風險預警平臺，監管部門需要通過平臺提供企業信息，負責信息的橫向互通。再者，平臺組織建立融資風險數據庫時，探索金融融資風險指標。并且組織專業人員評估融資風險，及時發現企業生產經營、融資所存在的異常問題，及時將信息提交給金融機構，并且按照風險等級提出風險，以此處理金融融資風險，促進經濟運行的安全性和穩定性，還能夠保障社會穩定發展。

四、結束語

綜上所述，企業由于資金鏈斷裂，從而面臨金融融資風險，導致地方金融經濟穩定性遭受影響，增加風險處置壓力，還會對金融機構的積極性造成影響。所以在金融融資過程中，通過建立風險預警機制，能夠有效降低金融融資風險，確保金融機構更加了解企業的財務狀況，確保企業的長久穩定發展。