云涌科技(688060) 申購代碼787060 申購日期7.1

發行概覽：公司擬向社會公眾公開發行1，500萬股人民幣普通股，本次發行股份募集資金扣除發行費用后，將按輕重緩急順序投資以下項目：國產自主可控平臺建設項目、研發中心建設項目、營銷中心和服務體系建設項目、補充流動資金。

基本面介紹：公司是專注于工業互聯網領域的高新技術企業，主要致力于工業信息安全產品的研發、生產和銷售。公司具體產品包括工業信息安全產品和智能檔案柜及控制類產品這兩類，主要應用于電力、能源、金融和鐵路等領域。公司長期深耕電力行業，該行業在工業化與信息化的過程中，對安全性、可靠性、穩定性和實時性的要求最高，特別是在電力調度安全和配網自動化安全等領域，公司具有較強的核心競爭力。

核心競爭力：公司專注于工業互聯網信息安全領域，經過十多年的技術投入和積累，已構建了完善的“云涌嵌入式技術開發平臺”，積累了大量嵌入式技術經驗，能夠為用戶提供各種產品定制服務，基于該平臺，公司能夠迅速響應市場需求，從而實現公司在各領域拓展。

工業互聯網領域，尤其是電力領域對工業信息安全產品的實時性、可靠性要求較高，要求設備提供商必須具備較強的研發能力、較高的品質保證能力、嚴格的生產管理及豐富的生產經驗。一旦得到行業領先用戶的認可，就容易形成較強的先發優勢。公司憑借多年的技術積累、客戶渠道拓展、優質的產品質量和服務，以及良好的品牌建設，積累了大量客戶資源，如國電南瑞、東方電子、許繼電氣、積成電子等企業。

募投項目匹配性：國產自主可控平臺建設項目的實施將增加公司產品生產線，提高公司國產化產品生產自動化水平及生產效率，有助于提升公司生產線生產能力及客戶訂單快速響應與交付能力。營銷中心和服務體系建設項目的實施，將為公司構建一個全新的、良好的營銷中心，將有助于完善公司的品牌運營體系，建立立體和全面的營銷體系，提升公司品牌推廣的廣度和深度，大幅度提升公司的整體品牌形象和品牌價值。研發中心建設項目建成有助于提升軟硬件核心技術、保持競爭優勢，同時會吸引越來越多優秀的高級技術人才加入研發團隊，人才的不斷加入又會推動公司技術能力的進一步提升，形成良性互動。

風險因素：技術風險、經營風險、市場競爭風險、內控風險、財務風險、募投項目風險、發行失敗風險。（數據截至6月24日）