中央銀行財務透明度研究

黃文娟

摘要：中央銀行作為國家的特殊金融機構，處于國家金融體系的頂點。中央銀行的只能除了負責貨幣的發行外，還負責根據目前的國情制定相應的貨幣政策，可以保證國家經濟的長期穩定發展。中央銀行可以通過貨幣發行量對幣值進行穩定，并對政府的通貨情況進行適當的調節。中央銀行還負責對國內的金融市場進行監督和管理。因此，對中央銀行透明度進行深入研究對于國家的經濟發展具有重要的作用。本文從財務透明度的概念、我國中央銀行財務透明度的現狀等方面對中央銀行財務透明度進行了深入研究。

本文從財務透明度的概念、我國中央銀行財務透明度現狀等方面對中央銀行財務透明度進行深入研究。

關鍵詞：中央銀行 ?財務 ?透明度 ?金融體系

一、引言

從三百年前中央銀行誕生到現在，社會都是在不斷向前發展的，因此中央銀行的相關制度也在進行不斷的改革與發展，中央銀行在國家的經濟影響是十分重要的。從上世紀八十年代開始，中央銀行對國家經濟調控能力得到了空前的提高。國家的貨幣發行與貨幣政策的制定均由中央銀行來完成，因此中央銀行在國家的地位與其他銀行是天差地別的，而中央銀行的財務透明度也定備受業界關注。

從中央銀行的財務透明度中可以直觀的看出中央銀行的各項業務活動，通過財務透明度公眾可以對相應的貨幣政策進行有效的分析。隨著全球經濟一體化的快速發展，中央銀行對于經濟的調控作用愈加明顯，需要不斷提高中央銀行的財務透明度。因此，對中央銀行財務透明度進行深入研究是十分必要的。

二、財務透明度的概念

財務透明度的提出是隨著人們對財務質量要求的提高而產生的。透明度這一概念真正的出爐是1998年巴塞爾銀行監管委員會在相關研究報告中提出的，針對中央銀行財務透明度的提高，國際貨幣基金組織于2000年提出了試行保障評估政策，并將國際財務報告作為透明度的評估準則。目前，財務透明度成為國內外中央銀行關注的焦點，綜合這些可以看出，中央銀行財務透明度是中央銀行財務質量的綜合反映，因符合高質量中央銀行的信息相關性、可靠性、可比性、及時性、重要性等特征。

三、我國中央銀行財務透明度現狀

（一）缺乏完整的相關體系

自1984年中國人民銀行行使中央銀行職能以來，為適應職責的調整，我國實施了中央銀行財務核算系統的改造、內部控制的加強、會計科目的調整等一系列工作，并頒布了《中央銀行會計基本制度》。這在一定程度上滿足了中央銀行財務核算和內部控制的基本需求。但從整體上看，這些工作相對比較具體，重在規范財務行為與財務操作，雖然部分信息涉及財務標準，但內容比較分散，并不成體系，且對相關財務信息處理沒有切實可行的操作標準標準，因此，需要對相關財務透明度體系進行建設。

（二）財務信息匯總及時性受限

中央銀行的財務核算分散形式主要有橫向分散、縱向分散兩種。橫向分散就是在中央銀行的某個部門中，財務信息資源不能實現實時的共享，呈現互相分割的狀態，各個部門雖然都保留與部門業務相關的財務信息，但是這些信息太過片面化，并不能代表中央銀行的整體財務信息。所謂縱向分散，指的是中央銀行的財務信息相對分散，管理方式過于扁平化，上級獲取到的財務信息是通過層級上報的方式獲取的，導致財務信息被過分延遲，導致對財務信息的管理缺乏及時性。

（三）財務信息披露透明度較低

當前，我國中央銀行進行財務信息披露的方式大多存在財務信息披露時效性不準確的問題，對此，在披露時需要考慮時效性的問題，增強財務信息的準確性。但是在國外，國外的中央銀行大都采用網絡披露的方式，相比于國外而言，我國缺少權威性的財務信息數據庫，因此并不能將中央銀行的財務信息進行系統、全面的進行網絡披露。多數相關學者對我國網上披露的方式進行了分析，并針對我國中央銀行財務信息的網絡披露提出了相關建議：

1.與美國等發達國家相比，我國未針對中央銀行的財務信息披露制定相關的規定。因此，我國中央銀行的財務信息披露工作并不受到相關規定的約束，導致執行力存在一些問題，所以進行財務信息披露的主動性有所缺乏。

2.我國現行的網絡披露系統功能比較單一。網絡財務信息披露系統包括多個組成部分，分別為：信息填寫系統、內部審核系統與網絡披露系統。目前，我國中央銀行的實現的財務信息網絡披露，只完成了網絡財務信息披露系統的第三部分，對于網絡財務信息披露系統中的信息填寫系統與內部審核系統兩部分，幾乎是一篇空白，這也導致進行網絡財務信息披露的成本較高。

四、強化財務透明度的優勢

（一）加強金融穩定

在金融穩定方面，危機期間沒有什么比美聯儲第一輪壓力測試在恢復美國銀行體系信息中所起作用更加重要了。因此，在金融穩定領域，增強透明度不僅關乎責任，也意味著要提供可靠的信息，來幫助恢復和維持公眾對金融系統的信息。危機后的金融管理體系普遍認識到增強透明度的重要性。不論是金融機構本身，還是進行金融監管的過程都需要提高透明度。

透明度使得中央銀行的金融監管更加有效。例如，透明而清晰的傳達政策，將時被監管機構了解監管部門的目的以及更好的執行相關政策。

（二）提高我國財務透明度評分

圖1為我國中央銀行2015年-2018年的財務透明度評分。分析圖1可知，隨著我國中央銀行對財務透明度的逐漸重視，采取相關政策提高財務透明度，我國中央銀行的財務透明度評分逐年增加，尤其是在2017年-2018年，透明度評分增長幅度較大，在2018年12月份透明度評分更是達到了89.9，說明我國中央銀行的財務質量較高。

（三）增強財務信息的可理解性

財務信息的披露要根據可理解性原則，在財務信息的敘述方式中要做到通俗易懂，盡量不使用專業化的屬于進行闡述，使用語句要淺顯易懂，增強財務信息的可理解性，有利于各層次讀者的理解。財務信息的可靠性與關聯性都是可以通過財務信息透明度來體現的，財務信息的根本作用就是為相應的財務決策提供依據。增強財務信息的決策有用性，那么中央銀行的財務信息披露說明書中的某些章節，尤其是財務信息的封面以及容易誤解處，使用簡潔易懂的話語進行闡述，建議多應用主動形式的語句，盡量使用短句，多使用白話語言，最好采用圖表的形式對相關數據進行表示。

五、結論

本文首先分析了財務透明度的概念，其次對我國中央銀行的財務透明度現狀進行了分析，最后對加強財務透明度的相關優勢進行了闡述，并分析了近年來我國中央銀行財務透明度的相關評分情況。通過上述研究發現，增強我國中央銀行財務信息的透明度，有利于加強我國金融的穩定性，有利于強化中央銀行的財務信息管理。

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（作者單位：中國人民銀行資陽市中心支行）