我國商業銀行利率風險管理機制的構建與途徑分析

范笑玲

摘 要：隨著我國利率市場的不斷發展，商業銀行的利率風險不斷加劇，利率風險管理成為商業銀行資產負債管理的關鍵所在。但是，在利率管制政策下，商業銀行利率風險管理還存在諸多問題亟待解決，尤其缺乏完善的利率風險管理機制。本文重點探討我國商業銀行利率風險管理機制的構建相關問題。

關鍵詞：商業銀行；利率風險管理；機制構建；途徑分析

近年來，我國利率市場化進程不斷加快，商業銀行運行管理過程中，始終圍繞巴塞爾利率管理的核心原則來開展利率風險管理機制建設工作。接下來，談談對我國商業銀行利率風險管理機制構建的幾點思考。

一、增強商業銀行利率風險意識

新形勢下，商業銀行作為我國重要的金融機構，在發展過程中，不僅要正確認識利率市場化管理對深化金融體制改革、促進國民經濟又好又快發展方面的作用，還要意識到利率市場化進程中產生的利率風險以及加強風險管理的必要性、迫切性。從而不斷增強利率風險意識、轉變資產負債管理利率，將利率風險管理納入資產負債管理的日常工作中去，并視作核心工作內容，加快建立完善的利率風險管理機制。

二、我國商業銀行利率風險管理機制的構建

（一）準確界定概念

商業銀行利率風險具體指由于利率波動而導致銀行內外業務產生損失，造成收益風險。我國商業銀行在發展過程中，受市場化利率浮動、金融政策變化影響比較大。利率風險管理，具體來說就是商業銀行為了有效控制利率風險、保持利潤穩步增長、促進金融市場穩健發展而采取諸多措施來管理資產負債問題。新形勢下，利率風險管理是我國商業銀行資產負債管理的核心所在，只有基于商業銀行發展實際情況，建立科學合理、與時俱進的利率風險管理機制，才能將利率風險扼殺在搖籃中，增加銀行經濟效益。

（二）精準識別和衡量標準

由于成因不同，我國商業銀行具有不同的利率風險形式。如，因為收益曲線斜率變化造成期限不同的兩種債券的收益率發生變化而引發的風險；由于利率上升或下降波動引發的客戶期權風險；由于利率變化引發的利率定價基準風險；由于商業銀行敏感性資產與負債價值變化不一致、期限結構不相符而引發的重新定價風險等。由此可見，必須要精準識別利率風險，同時通過風險衡量指標來有效評估風險，基于此通過金融衍生工具來實現對利率風險的有效防控。現階段，動態模擬分析、持續期分析、利率敏感性缺口分析等是有效性比較強的衡量手段。

（三）不斷創新管理思路和管理系統

從我國商業銀行利率風險管理實際情況來看，制定科學完善的利率風險管理系統迫在眉睫。詳細點說，就是要建立一套始終圍繞表內管理，注重表外管理的嚴謹、優質高效的決策機制和組織體系。第一，積極構建確保正常經營的完善、系統的利率風險內部控制機制，積極制定與業務性質、復雜性相匹配、相一致的管理規程和管理政策，提高利率風險管理工作的規范性、有效性；第二，立足于實際情況，構建外部監督管理體系。通過穩健、高效的風險管理手段、現場與非現場相統一的監管手段來加強對利率風險的管理；第三，積極構建完善的監管報告系統。建立科學合理、規范有效的信息披露機制，不斷提升銀行等金融機構日常經營的透明度。

在建立完善的管理系統之后，工作人員還要理清利率風險管理思路：首先，創設良好、高效的內部環境氛圍，引導員工樹立利率風險管理意識，從而構建健康向上、積極樂觀的利率風險管理文化。其次，結合商業銀行實際情況，不斷調整、完善組織架構，從而實現對利率風險的綜合、全面、系統管理；另外，建立健全風險緊急預案，創新采用多種多樣的風險應對手段，如，構建優質、高效的金融產品定價體系，采用多元化、多樣性的業務結構和經營收益策略；再者，不斷構建、完善、強化圍繞利率風險的資產負債管理體系；最后，優化、增加商業銀行內部審計的責任和權利，注重培養更多的商業銀行利率風險管理監控方面的人才，從而為實現對商業銀行利率風險的管理夯實基礎。

（四）創新利率風險防范和控制對策

基于我國商業銀行資產負債管理實際情況，隨著我國利率市場化進程的不斷加快，利率風險管理在商業銀行資產負債管理中占據舉足輕重的地位，重要性越來越強。現階段，商業銀行資產負債表內的防范措施得到廣泛使用，具體來說就是利用開發新產品、制定利率、組合投資和貸款、借入資金等多種方式來調整和優化商業銀行的負債與資產時限，最終將缺口降為零，進而將利率風險扼殺在搖籃中。這些措施雖然取得了較大的成效，但也存在諸多弊端與局限。近年來，我國金融不斷創新發展，在一定程度上拓展延伸了利率風險表外防范控制措施，如，通過利率期權交易、利率期貨合約、遠期利率協議等金融衍生工具來有效防范利率風險，目前來看，要想充分發揮這些金融衍生工具的作用，還要結合實際情況，促進我國金融交易制度法規朝著規范化、現代化、標準化方向發展，積極建立、完善金融衍生品市場的信用擔保制度，并注重與國際市場互聯互通、通力合作。

（五）完善金融法規政策，注重發揮外部監管的作用

金融衍生市場的快速發展，為商業銀行利率風險管理創造條件和便利的同時，也產生了諸多風險，因此，監管部門應積極發力，基于利率衍生品，制定完善的法律法規，引導商業銀行規范、有效使用利率衍生品。還要注重提升中央銀行利率政策的公平公正性、透明度，為商業銀行預測市場利率波動提供有效參考、創造條件，進而提升商業銀行利率風險管理有效性。

其次，中央銀行、金融監管機構、中介機構、廣大群眾共同組成了商業銀行外部監督管理力量。目前來看，商業銀行應基于信息披露制度，提高信息披露程度，積極、準時向中央銀行提供本行利率風險指標、利率風險管理措施等諸多有效信息，還要注重在商業銀行的年報中有效披露本銀行面臨的全部、重大利率風險，接受廣大人民群眾的有效監督。

另外，高度重視商業銀行風險評級工作。現階段，商業銀行風險評級，具體來說就是金融監管機構針對商業銀行的風險情況作出的綜合評價，并基于此確定的風險級別。開展商業銀行風險評級工作，有利于金融監管機構全面、準確掌握商業銀行利率風險情況，從而有針對性的進行分類監管。現階段，我國商業銀行風險評價體系涉及對流動性情況、盈利情況、管理情況、資產安全和負債情況的評價，對尚未對市場風險、利率風險進行有效評價評級。由此可見，加快構建完善的商業銀行利率風險評價體系，有利于社會各界加強對商業銀行利率風險水平的有效監督和管理，還能為商業銀行自身加強風險管理注入新的活力。最終不斷提升商業銀行利率風險管理效率與水平，推動我國金融市場又好又快發展。

結束語

市場經濟體制下，利率是經濟活動中最基本、最重要的變量之一，不僅能有效調節、優化社會資源配置，還能提升政府宏觀調控的有效性。隨著商品經濟以及金融市場的不斷發展，商業銀行的利率風險越來越突出，需要構建完善的利率風險管理機制，積極開展理論風險管理研究，創新管理手段，實施調整風險管理措施，加強社會監管，從而不斷提升我國商業銀行利率風險管理效率與水平，為金融市場的穩健、健康發展夯實基礎，最終推動國民經濟又好又快發展。

參考文獻：

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