“互聯網金融”背景下中小企業融資方式創新探析

江月亭　臧世瑤

摘要：隨我國經濟的進步和國民創業意識的提高，中小企業在我國很多地域都已遍及，是我國經濟體系不可缺少的一部分。蕪湖市作為安徽省第二城市，中小企業在蕪湖市也較為常見，近些年，雖然蕪湖中小企業成長較為健康，但是仍然存在一些限制其發展的原因，例如：融資難問題。為對中小企業融資模式創新進行完善，提出一些具有科學價值的融資方式，我們團隊進行了調查，并形成了此次研究報告。

關鍵詞：中小企業;融資;互聯網金融

近幾年，中小企業已發展為蕪湖經濟主體，財政收入主源，就業及再就業主渠道，推動經濟發展的重要角色之一。數據顯示，2018年，蕪湖市GDP高達32785300萬元，比2017年提高了8.4%;財政收入6031000萬元，比2017年提高了8%;新增就業人數達92000萬人;中小企業數量高達64525戶，中小企業經濟所占比高達46. 28%。蕪湖如此，其他一線城市亦是如此。

一、蕪湖市中小企業融資現狀

（一）資金需求缺口大

通過調查，蕪湖市中小企業資金缺口占26%，資金缺口較小的占71%，僅有3%沒有資金缺口。到2018上半年，蕪湖市中小企業貸款數額達9356300萬元，企業總貸款金額為18750100萬元，中小企業占49. 90%;2017年2019年，蕪湖市中小企業貸款金額提高了3290000萬元，增長幅度也逐年提高。從這些數據中可以看出，蕪湖市許多中小企業都缺乏資金，并且其資金需求逐年增長。拓寬融資方式，解決企業對資金的需求是當前中小企業發展的重中之重。

（二）中小企業融資難

為確保中小企業的進步，擴張生產規模，企業必需開展籌資活動準備企業生產運營發展所必需的資金。然則，中小企業融資不易一直是限制中小企業發展的一個難題。綜合來看，中小企業的融資模式堅持從內部資源融資到股票融資再到發行債券。

從表1中能夠得出，中小企業的60%來自于自有資金，而發行債券和股票融資僅占0. 9%，銀行貸款占20%，企業其他自身拓寬的渠道占19. 1%。從這些數據中可以得出，中小企業融資難，不單單是從銀行貸款難，還存在債券、股票等融資渠道的不通暢。

二、蕪湖中小企業融資存在的問題

（一）融資渠道狹窄

很多中小企業依賴銀行進行非直接融資，并且一些銀行為了其自身利益不受損，對中小企業提供的一般都是6-12個月的短期融資，這就使中小企業缺少用來開展非短期投資發展的資金，進而得不到穩定健康的發展。

（二）融資結構不合理

中小企業的融資渠道主要包括企業自有資源和向銀行貸款融資，其中自有資源占比較大，并且很多融資模式都不具有標準的數據占比結構，這間接造成了中小企業融資的結構不平衡，并且融資多數依賴自有資源融資，很大程度影響企業的發展。

（三）融資過程成本較高

基于中小企業融資渠道窄以及融資結構的不平衡，中小企業一般只采用向銀行貸款或企業內部資源進行融資。但是，在銀行借款一般需要耗費時間，短則10天，多則30天，并且有的銀行還要求企業給予一定的招待費。因為資金供給和需求間的融資的結構不平衡，致使中小企業融資必須要負擔一定數額的資本費用。

三、中小企業融資困境解決途徑

伴著科技的進步，互聯網己逐漸映入眼簾，互聯網金融也是依賴互聯網技術的進步而逐步發展起來的新金融，而解決中小企業融資難的關鍵是利用互聯網金融融資模式來降低中小企業的資金壓力。

（一）政府需要建立健全相關法律法規

如今，中國中小企業融資自我發展力量并不強大，需要政府加以扶持。政府作為宏觀經濟控制的主力，首要在制度上保障其環境的發展，完善中小企業融資的法律法規，對其開展有成果的引導，給中小企業一定的發展空間，在克服信息不對稱的難題時，增強信息披露的時效性和透明度，確保資金和消息的安全，在“互聯網+”背景下，建立全方位的管理方式，給予中小企業融資一個舒服、放心的環境。

（二）建立健全信息共享機制

行業之間要建立信息系統的完整性，拉進企業雙方關系，鼓勵融資支持，保證信息和融資的信任度，減少重復再融資。以政府為支撐平臺，推動官方信息與市場信息的相融通，提高銀行與互聯網金融企業之間的信譽信息系統的互相適應和配合。

（三）金融機構加大融資力度，拓寬融資渠道

金融機構作為投資方，要清楚分析中小企業的優勢和發展潛力，信任其盈利效果，加大貸款力度。同時，依托互聯網有利背景下通過拓寬融資渠道，如P2P融資模式、眾籌融資以及電子商務平臺融資來加大融資力度。

（四）中小企業需要提升企業誠信度

從以上調查總結分析，中小企業籌集資金方式多數以銀行借款為主，但由于多數中小企業規模較小，并且發展不平衡，企業資信度不高，使多數金融機構不愿意借錢給中小企業。為緩解這方面問題，企業需要反復進行創新，提升企業高度。在借貸方面，要做到不拖欠利息，按時還款。在人事管理方面，企業公司高層和人事部門，需要根據企業現狀，修訂適合企業的管理模式，吸納高技術人才，提升企業綜合能力。

四、結語

中小企業在提高國民經濟進步、激發經濟潛力、鞏固社會穩定中起到決定性的影響，尤其在緩解我國就業壓力方面更是不可缺少，所以，利用中小企業的進步來逐步解決中小企業融資不易的問題，已經刻不容緩。然而，互聯網金融中間成本低、成功率高、速度快、簡單等優勢可能夠在一定標準上克服中小企業融資不易的困難。

參考文獻

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基金：2018年安徽省大學生創新創業訓練計劃立項項目《“互聯網金融”背景下蕪湖市中小企業融資方式創新探析》，課題編號：201813613028