浦發硅谷銀行的科創服務之道

倪榮頁

浦發硅谷銀行由上海浦東發展銀行與美國硅谷銀行合資建立。這家銀行以“提高客戶成功概率”為使命，專注于服務成長期的科技創新企業，經營特色鮮明。

作為一家銀行金融機構，浦發硅谷為中國的科創企業提供多樣化的信貸融資解決方案、貿易融資、并購貸款、現金管理、本外幣服務等專業金融服務。它的客戶名單中包括找鋼網、商湯科技、愛回收、觸寶等科創企業。

近期，記者專訪浦發硅谷銀行副行長陸玨，圍繞如何做好科創企業金融服務等話題，陸玨以國際經驗結合本地市場，介紹了浦發硅谷打造“科技創新服務生態系統”的實踐經驗。

陸玨表示，借助良好的政策支持和有利的市場環境，浦發硅谷最近三年經營業績取得快速增長。對于所服務的科創企業客戶來說，浦發硅谷通常是他們的第一家銀行、第一個債權融資服務機構。憑借未來科創板落地、金融市場雙向開放等新的歷史機遇，預計公司將在2019年迎來下一階段高速發展。

國際經驗結合本地市場

浦發硅谷的美方股東是硅谷銀行，已經有36年發展歷史。硅谷銀行的經營戰略是專注服務于輕資產、高成長的科技型企業，成功服務過Facebook、Twitter等明星企業。

科創類公司通常被認為經營風險較高，對銀行而言不是典型的優質客戶；但硅谷銀行的經營業績卻能長期保持健康穩定。2018年，硅谷銀行金融集團總資產規模達 569億美元，營業利潤超過 12億美元，凈利潤為 9.7 億美元。整體ROA為1.76%，攤薄ROE為20.57%。

這家銀行別具一格的經營戰略在充分競爭的美國金融市場取得了可觀的回報。硅谷銀行提供貸款時，除了正常的貸款利息外，根據企業具體情況，有時還會與借款企業約定認股權、期權、可轉債或者遠期利息等特殊安排，用企業未來的高成長補償商業貸款風險。

另外，針對科創企業不同生命周期中的金融需求，硅谷銀行金融集團能夠提供獨一無二的一站式金融服務。在集團母公司層面，除了作為核心部門的硅谷銀行（SVB）本身，還有SVB資本、SVB私人銀行部門、SVB研究分析部門和SVB國際業務部門。

硅谷是北美的科創中心，在全球化的趨勢下，中國在全球科創版圖里的位置越來越重要，與全球其他科創中心的聯動也越來越頻繁。浦發硅谷的一個獨特價值就是把全球科創版圖和資源帶給中國公司，做好橋梁的工作。

浦發硅谷的經營模式充分學習了美國硅谷銀行的業務模式，并結合中國市場的特色和產業發展趨勢做出微調。

浦發硅谷選擇的目標客戶包括：硬件、軟件、互聯網、移動、消費科技品、生命科學、生物技術、清潔能源、新材料等符合國家產業升級、新舊動能轉換大背景的行業企業。

陸玨向記者介紹，專注科創型企業是浦發硅谷的重要特色之一：“中國金融市場對于越早期的企業，金融服務的供應越缺乏；但在浦發硅谷，我們的目標是向科創領域不同發展階段的客戶提供全新的銀行體驗，成為中國科技創新企業及其投資人的最優選銀行。即使是企業規模較小時，同樣能享受到我們一對一的專門客戶服務。我們在流程速度、貸款審批、開戶服務方面，也都能快速響應，相比普通銀行的客戶體驗更好。”

專注科創、不斷學習

早期科創企業除了接受股權融資外，如果在恰當的時候引入債權融資，有利于補充資本金、優化資本結構、減少股權稀釋，幫助企業到達下一個里程碑。但國內市場，金融機構放貸常以資產抵押和擔保為主，重視企業的現金流、償債來源、歷史業績等因素。作為一家專注服務科創企業的銀行，浦發硅谷更重視觀察企業未來的價值成長。

“因為我們認準了這個客戶群，我們就能不斷地加強自己的產品和服務。因為專注，所以我們會有學習積累。比如通過服務某個客戶，進而了解整個賽道，甚至了解前后的垂直產業鏈。這樣的‘專注’造就了熟悉客戶行業的‘專業’，也有利于我們判斷企業未來的成長價值?！?陸玨說。

“專注”是陸玨在采訪中反復提及的關鍵詞。

為支持業務發展，浦發硅谷的團隊中包括銀行從業經驗、投資從業經驗和產業從業經驗等多個領域的復合型人才。同時，團隊還堅持“學習型的機構” 的初衷，不停創造機會，讓前、中、后臺的同事都有機會學到最新的業務知識。

“每年硅谷銀行向全球各個創新中心的科創企業和生命醫學行業的高管人員發放調研問卷，以了解他們對來年大環境下影響自己公司的經濟、行業和公眾政策趨勢的見解。作為全球布局的一部分，浦發硅谷也發起了針對中國地區的調查，去年總共收到200多份來自中國科創和生命科學行業的調研問卷?！?陸玨介紹，“當總部發布行業前沿的市場態勢報告后，我們會馬上安排給全行解讀。在國內，我們也始終關注科創行業最前沿的動態。比如科創板征求意見稿發布的第二天，我們馬上就安排了一個全行課程學習，請券商的資深業務專家做內部解讀。又比如，對醫療創新領域的持續學習，讓我們團隊能夠與頂級的醫療科研創業專家緊密合作，無障礙溝通?！?/p>

專注的成果也帶來整個科創金融服務生態圈的合作機會。浦發硅谷與國內主要股權投資機構結下了廣泛的、互補性的伙伴關系。許多知名的風投機構都與浦發硅谷在資本服務、信息交流方面開放合作。

浦發硅谷服務的近千家客戶中，幾乎全部是科技企業和創新企業。服務這個群體還讓浦發硅谷團隊從客戶身上學習到了一種樂觀的精神。

“GDP數據表現的是經濟的平均增長情況，如果把科創企業獨立出來，這一群體的增速會相對更高。我們的客戶幾乎全部是充滿活力的企業，他們面對著一個個潛在的高增長市場，看到有許多新的機會。”陸玨這樣描述這種樂觀，“雖然創新創業的過程非常辛苦，但我們還是能感受到他們對未來發展的樂觀精神。大家覺得即使今天遇到一些短暫的困難，其實也只是舊經濟向新經濟轉化過程中的一些陣痛。他們都堅信自己在改變一些什么東西。有了這種精神做支柱，使得科創企業可以堅韌不拔、克服困難、發展壯大。這種精神也同樣感染了我們，讓我們的團隊懷著一種強烈的愿望，想要去支持他們，讓他們成功?！?/p>

隨著科創板落地漸行漸近，上海金融中心建設和科創中心建設邁入新階段。浦發硅谷結合海外經驗與本地市場的科技金融業務探索，為解答“銀行如何服務好科創企業”提供了一種值得參考借鑒的樣本。