互聯網金融背景下大學生創業融資方式的比較分析研究

蔡瑜丹 張建龍

摘要：近年來，隨著我國高校畢業生人數的不斷增加，畢業生的就業問題受到越來越多的關注。大學生們越來越多地選擇自主創業。在傳統的大學生創業融資環境下，大學生創業融資出現了融資方式單一、融資成本較高以及融資效率較低等問題，但隨著互聯網金融的發展，網絡融資平臺為大學生創業融資提供了更多的選擇。

關鍵詞：互聯網金融;大學生創業;創業融資;融資方式

中圖分類號：F810 文獻識別碼：A 文章編號：1001-828X（2019）012-0337-01

一、大學生創業融資現狀分析

當下自籌融資仍然是大學生選擇融資的主要渠道。隨著互聯網金融的不斷發展，大學生的融資方式變得更加寬廣。但是在這些渠道中，接近八成的大學生融資來源都是內容融資，即親情融資。這樣的來源方式成本低、速度快而且風險小。

據調查，如今高校能使用的外部融資來源有眾籌融資、P2P小額信貸、政策基金、互聯網金融支持的第三方支付、金融機構貸款、風險投資、電子商務平臺融資等。因為大學生在創業時沒有可擔保物，財務也不夠明確，所以通過銀行貸款的話比較困難，資金也受限制。受限初期選擇的籌資方法。因為這樣的融資方法類似于中介形式，資金的來源是個人，所以對應的風險就大。

二、互聯網金融背景下的創業融資方式的比較分析

當前，我國互聯網金融背景下的創業融資方式主要有以下四種：P2P融資模式、眾籌融資、第三方支付、電商融資等。

（一）P2P網絡借貸平臺

P2P網絡借貸平臺即一種通過互聯網將小額資金聚集起來借貸個有資金需求人群的一種民間小額借貸模式。現在一些P2P平臺根據高校畢業生的創業需求推出了相應的貸款項目，以學貸網為例，只要學生的創業項目有可發展性，在校大學生均能夠提出申請，只要提交身份證、學生證和銀行流水都能很快得到貸款。以融易寶為例，學生最高可獲得30萬的貸款，這對于剛剛創業的大學生來說無疑是更好的保障，使得創業能更加順利得發展。

近年來，P2P頻頻爆雷，光上海地區P2P違約模式已超2000億。如今我國的網絡平臺方式比較多，但是征信系統還不夠完善，缺少強有力的管理和監督。很多平臺想盡辦法占有市場，再加上“網絡黃牛”從中賺取利益，資金從這個平臺流動到另一平臺，平臺之間聯系緊密，只要其中一個平臺出現問題，那么另一平臺就會出現危機或者資金斷裂。除此之外，P2P的利息也非常高，基本上要比銀行小額貸款的利息高出10%-25%。

（二）眾籌融資模式

網絡眾籌平臺是大眾通過互聯網和利用SNS傳播的特性籌集資金，相當于團購方式，眾籌的優點在于可以借助社會資源來完成學生的創業目的，同時在獲得資金的過程中，對于自己的創業項目也得到了有效宣傳。眾籌具有更加完善的項目審查機制，可以直接與創業者進行交流，讓籌集過程更加合理，平臺還能根據創業者提供的項目提供更好的展示機會，以此讓更多的投資人加入。另外，眾籌對風投很有吸引力，因為它要求企業家展現自己公司的實力，以及在市場中的價值。

但是，眾籌也有很多風險。第一，我國現在對這方面的法律法規還不夠完善，其中捐贈型的眾籌無法得到保護。尤其是股權式的眾籌往往會被定義為“非法集資”，比如以前在淘寶上公開售賣的上市股份的事件，就被定性為非法集資。第二，征信系統不完善，減信環境缺失，沒有信任感。創業者發起的股權型眾籌，參與者都是股東，而股東又非常多，所以在管理上就由部分股東代理，如果股東之間信息不對稱則就會出現信任危機甚至產生道德問題。第三，創業機會成本加大。創業者只通過眾籌而沒有其他資金渠道，如果金額沒有達到指定目標，創業失敗的機率就會增加，這對于創業都是十分不利的。第四，知識產權容易產生糾紛，因為眾籌所有東西都是公開的，而眾籌所面對的對象則不明確，所以所展示的項目有可能被別人盜取使用。

（三）第三方支付

第三方支付具體是指與各個銀行進行合作，運用信息網絡把支付方式進行線上和線下相連，建立起用戶與銀行支付結算系統相連的電子支付方式。從2016年以來，第三方支付方式發展迅速，主要夸張動力來自移動端。其中具有代表性的是“支付寶”和“微信”。經過調查，2017年我國第三方支付交易額達到58.8萬億，同比增長382%，其中47.5%為支付寶交易，20.0%是微信交易，10.9%是銀聯商務。支付寶與財付通合計占據第三方移動支付市場份額超過94%。當今社會發展迅速，大部分小型企業都把重點集中在大學生創業上，這也使大學生的創業資金問題有了很大的幫助。

（四）電子商務平臺融資模式

電子商務平臺融資模式，包括電子商務小額貸款，是以電子商務平臺為基礎，利用商家交易信息和客戶支付信息，基于大數據和云信息技術而組成的網絡小額信貸模式。迎合了大學生創業的資金需求，平臺通過查詢用戶的交易信息，信用信息等，把大數據經過云計算技術處理，進行自動分析，通過快速分析借貸資格、違約率等信息，向借貸人發起貸款。高效地控制風險的同時大量、快速地將貸款發給大學生創業，給大學生創業的資金問題提供了很大的幫助。

該平臺因為互聯網而出現，借貸的整個過程都是人為控制，這就會存在企業用戶信息不對稱的情況。而且客戶的申請信息很容易被人為修改，或者設置網絡竊聽器，從數據包中獲取敏感信息，這些都會威脅網絡融資的安全。

三、結語

以上就是我國主要的四種互聯網金融融資方式，它們各自有自己的優缺點。對于互聯網金融存在的信息風險，信用擔保體系，資格認證體系以及監管體系等問題，不管是國家政策還是監管法規上都會逐漸得到完善，同時國家將會不斷研發安全技術，確保信息安全，也會不斷完善各種監管體系，并加強各方的監管。