貿(mào)易企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理的相關(guān)問題探析

廣西壯族自治區(qū)中國(guó)旅行社南寧一分社 楊艷

近年來(lái)全球經(jīng)濟(jì)下滑，大宗商品貿(mào)易企業(yè)受復(fù)雜多變的市場(chǎng)環(huán)境影響價(jià)格波動(dòng)較大，市場(chǎng)的需求萎縮以及電商平臺(tái)的崛起導(dǎo)致企業(yè)經(jīng)營(yíng)困難，虧損率不斷上升，致使?fàn)I運(yùn)資金嚴(yán)重不足。而大宗貿(mào)易企業(yè)主要是以銀行短期借款和信用為主要融資渠道。營(yíng)運(yùn)資金管理好壞，直接影響著大宗商品貿(mào)易企業(yè)在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中的地位和發(fā)展，因此，對(duì)貿(mào)易企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理問題進(jìn)行探討顯得尤為迫切。

1 營(yíng)運(yùn)資金管理概述

1.1 營(yíng)運(yùn)資金管理的內(nèi)涵

營(yíng)運(yùn)資金是流動(dòng)資產(chǎn)減去流動(dòng)負(fù)債后的凈額，主要反映一個(gè)企業(yè)的償債能力。如果流動(dòng)資產(chǎn)等于流動(dòng)負(fù)債，則企業(yè)占用在流動(dòng)資產(chǎn)上的資金是由流動(dòng)負(fù)債融資提供；如果流動(dòng)資產(chǎn)大于流動(dòng)負(fù)債，則與此相對(duì)應(yīng)的“凈流動(dòng)資產(chǎn)”要以長(zhǎng)期負(fù)債或所有者權(quán)益的一定份額作為其資金來(lái)源。

1.2 營(yíng)運(yùn)資金管理的類型與內(nèi)容

流動(dòng)資產(chǎn)是指企業(yè)可以在一年或者超過(guò)一年的一個(gè)營(yíng)業(yè)周期內(nèi)變現(xiàn)或者運(yùn)用的資產(chǎn)，包含永久性的流動(dòng)資產(chǎn)和波動(dòng)性流動(dòng)資產(chǎn)。流動(dòng)負(fù)債是指在一年或者一年以內(nèi)償還的債務(wù)，包含自發(fā)性負(fù)債和臨時(shí)性負(fù)債。

營(yíng)運(yùn)資金管理即是對(duì)營(yíng)運(yùn)資金的使用和資金籌資的管理，包括：第一，貿(mào)易企業(yè)在現(xiàn)金、應(yīng)收賬款、存貨等流動(dòng)資產(chǎn)項(xiàng)目上的管理；第二，貿(mào)易企業(yè)通過(guò)何種融資渠道來(lái)籌集流動(dòng)資產(chǎn)需需要的資金，即是短期借款和商業(yè)信用的運(yùn)營(yíng)管理。

1.3 貿(mào)易企業(yè)實(shí)施營(yíng)運(yùn)資金管理的重要性

營(yíng)運(yùn)資金是企業(yè)資金總體中最具有活力的組成部分，貿(mào)易企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)及流動(dòng)負(fù)債在總資產(chǎn)中占的比例較大，而且具有易變性，企業(yè)的生存與發(fā)展在很大程度上是維系于營(yíng)運(yùn)資金的運(yùn)轉(zhuǎn)情況。營(yíng)運(yùn)資金的水平一方面體現(xiàn)了企業(yè)的短期償債能力；另一方面反映了公司周轉(zhuǎn)速度。因此，營(yíng)運(yùn)資金管理對(duì)于貿(mào)易企業(yè)而言至關(guān)重要。

2 貿(mào)易企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理中存在的問題

由于受長(zhǎng)期以來(lái)實(shí)行的計(jì)劃經(jīng)濟(jì)影響，我國(guó)企業(yè)的經(jīng)營(yíng)管理大多較為粗放，即使是在當(dāng)前電子商務(wù)時(shí)代，部分企業(yè)的營(yíng)運(yùn)資金管理方式仍然較為落后。企業(yè)負(fù)責(zé)人管理意識(shí)淡薄，多為“一言堂”的集權(quán)管理模式，導(dǎo)致貿(mào)易企業(yè)的營(yíng)運(yùn)資金管理混亂，缺乏先進(jìn)的管理理念和科學(xué)的管理方法。貿(mào)易企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理中存在的問題表現(xiàn)如下。

2.1 現(xiàn)金管理較為混亂

現(xiàn)金資產(chǎn)的特點(diǎn)是流動(dòng)性極強(qiáng)，貿(mào)易企業(yè)屬于現(xiàn)金流轉(zhuǎn)較多的行業(yè)，現(xiàn)金儲(chǔ)備過(guò)多或者過(guò)少都不利于貿(mào)易企業(yè)的運(yùn)營(yíng)發(fā)展。大部分貿(mào)易企業(yè)財(cái)務(wù)管理基礎(chǔ)薄弱，管理知識(shí)扎實(shí)的財(cái)務(wù)人員較少，財(cái)務(wù)人員素質(zhì)參差不齊。企業(yè)管理層對(duì)現(xiàn)金管理較隨意，資金使用缺乏計(jì)劃，也沒有所謂合理的現(xiàn)金持有量。在日常運(yùn)營(yíng)中經(jīng)常會(huì)出現(xiàn)沒有足夠現(xiàn)金支付貨款、費(fèi)用或者現(xiàn)金過(guò)剩的現(xiàn)象。諸如此類現(xiàn)象，貿(mào)易企業(yè)難以在激烈的國(guó)際貿(mào)易市場(chǎng)上建立競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。

2.2 存貨過(guò)多占用資金

大宗貿(mào)易企業(yè)都是通過(guò)一買一賣賺取差價(jià)的經(jīng)營(yíng)方式，經(jīng)常憑經(jīng)驗(yàn)進(jìn)行管理，通過(guò)對(duì)大宗貿(mào)易市場(chǎng)行情的預(yù)判，預(yù)測(cè)大宗貿(mào)易市場(chǎng)未來(lái)的價(jià)格大幅上升的，會(huì)通過(guò)預(yù)付方式大量躉貨。然而在實(shí)際經(jīng)營(yíng)中，貿(mào)易企業(yè)缺乏良性的存貨管理理念，缺乏有效的存貨計(jì)劃，存貨量多，業(yè)務(wù)量大，貿(mào)易企業(yè)財(cái)務(wù)人員除了完成平時(shí)的記賬、算賬工作以外，難以對(duì)存貨進(jìn)行定期的監(jiān)督和檢查。企業(yè)又沒有設(shè)立相應(yīng)的責(zé)任部門，導(dǎo)致大量躉貨，占用貿(mào)易企業(yè)大量的營(yíng)運(yùn)資金，造成資金停滯，資金成本高，資金周轉(zhuǎn)效率低下。

2.3 應(yīng)收賬款管理不善

貿(mào)易企業(yè)為了爭(zhēng)取更多訂單及更多客戶，經(jīng)常采用寬松的應(yīng)收賬款信用政策進(jìn)行銷售。由于貿(mào)易企業(yè)訂單量大、應(yīng)收賬款控制不嚴(yán)、管理不到位。雖然貿(mào)易業(yè)務(wù)收入的年年增長(zhǎng)，但利潤(rùn)的持續(xù)增長(zhǎng)幅度卻遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于收入增長(zhǎng)的幅度，而且收入、利潤(rùn)的增長(zhǎng)并沒有帶來(lái)現(xiàn)金流入的增長(zhǎng)，主要原因就是應(yīng)收賬款數(shù)額增長(zhǎng)的比例過(guò)大，賬齡結(jié)構(gòu)趨于惡化。再加上貿(mào)易企業(yè)管理不善、催款不及時(shí)等原因，導(dǎo)致企業(yè)資金回收困難，經(jīng)營(yíng)凈現(xiàn)金流量持續(xù)為負(fù)，這勢(shì)必影響企業(yè)的資金周轉(zhuǎn)。

2.4 短期借款管理不足

全球經(jīng)濟(jì)不斷下滑的大環(huán)境下，貿(mào)易企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金普遍不足，流動(dòng)性較差。針對(duì)于此，企業(yè)往往通過(guò)銀行等中介結(jié)構(gòu)進(jìn)行短期借款融資。短期借款的資金成本往往高于商業(yè)信用，大多數(shù)貿(mào)易企業(yè)的財(cái)務(wù)部門只負(fù)責(zé)對(duì)短期借款的歸還情況進(jìn)行記錄、記賬，沒有對(duì)企業(yè)需要的借款數(shù)額進(jìn)行預(yù)測(cè)和管理。資金融通渠道少加之對(duì)營(yíng)運(yùn)資金管理不到位、不妥當(dāng)，及易造成貿(mào)易企業(yè)資金周轉(zhuǎn)困難，資金鏈斷裂，甚至?xí)?dǎo)致企業(yè)破產(chǎn)倒閉。

3 加強(qiáng)貿(mào)易企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金管理的對(duì)策

隨著時(shí)代的發(fā)展，企業(yè)之間的競(jìng)爭(zhēng)越來(lái)越激烈，為了讓企業(yè)能立于不敗之地并長(zhǎng)久不衰，營(yíng)運(yùn)資金的管理好壞直接影響到貿(mào)易企業(yè)的生死存亡。基于上述問題，本文認(rèn)為貿(mào)易企業(yè)可以通過(guò)以下幾個(gè)方面來(lái)加強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金管理，以便提高貿(mào)易企業(yè)在國(guó)際國(guó)內(nèi)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)實(shí)力。

3.1 改變管理層的營(yíng)運(yùn)資金管理理念

加強(qiáng)貿(mào)易企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金的管理，必然要改變管理層的管理理念。首先是管理層不斷提高自身的財(cái)務(wù)知識(shí)能力，摒棄“重業(yè)務(wù)、輕財(cái)務(wù)”的管理理念，重視營(yíng)運(yùn)資金管理，明確營(yíng)運(yùn)資金管理的目標(biāo)，并將其作為企業(yè)預(yù)算管理和績(jī)效考核的依據(jù)；其次是管理層要重視企業(yè)財(cái)務(wù)制度體系建設(shè)，通過(guò)企業(yè)文化建設(shè)把制度融入企業(yè)員工心中，讓全體人員參與到財(cái)務(wù)管理活動(dòng)之中，并將各項(xiàng)控制手段、方法融入企業(yè)的制度、規(guī)章、規(guī)范、流程中，形成良好的內(nèi)部控制體系；最后提升財(cái)務(wù)人員專業(yè)素質(zhì)。企業(yè)要從上到下形成濃厚的學(xué)習(xí)氛圍，通過(guò)獎(jiǎng)勵(lì)等方式不斷地鼓勵(lì)財(cái)務(wù)人員參加繼續(xù)教育和各種職稱技能考試，讓財(cái)務(wù)人員不斷的深入學(xué)習(xí)和研究財(cái)會(huì)法規(guī)，學(xué)習(xí)財(cái)務(wù)管理新技術(shù)，從而能提高財(cái)務(wù)人員的道德素質(zhì)和業(yè)務(wù)技能。財(cái)務(wù)人員素質(zhì)提高，才能更好地加強(qiáng)企業(yè)的營(yíng)運(yùn)資金管理。

3.2 提高資金運(yùn)用效率和資金籌措的管理

在貿(mào)易企業(yè)經(jīng)營(yíng)過(guò)程中，資金大部分來(lái)源于銀行借款，借款方式主要是通過(guò)銀行給予的單筆或額度授信方式，以企業(yè)銷售收入或貿(mào)易所產(chǎn)生的確定未來(lái)現(xiàn)金流直接還款。如果不加強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金管理，一旦實(shí)際貿(mào)易投資出現(xiàn)問題，營(yíng)運(yùn)資金不足，資金鏈斷裂，就會(huì)出現(xiàn)財(cái)務(wù)困境和風(fēng)險(xiǎn)。貿(mào)易企業(yè)擬通過(guò)以下兩點(diǎn)加強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金管理：一方面通過(guò)分析本企業(yè)和行業(yè)的歷史數(shù)據(jù)、未來(lái)的市場(chǎng)行情、企業(yè)管理層對(duì)待風(fēng)險(xiǎn)的態(tài)度，選擇適合企業(yè)的流動(dòng)資產(chǎn)投資戰(zhàn)略，控制盲目的貿(mào)易投資，通過(guò)預(yù)算等相關(guān)制度的管理持有滿足企業(yè)營(yíng)運(yùn)所需的現(xiàn)金量，維持良好的流動(dòng)性。貿(mào)易企業(yè)制定銷售方案時(shí)，在適當(dāng)利用賒銷模式增加企業(yè)產(chǎn)品的市場(chǎng)占有率的同時(shí)，及時(shí)跟蹤、清理、催收應(yīng)收賬款，加快應(yīng)收賬款的周轉(zhuǎn)速度，控制應(yīng)收賬款的余額，盡量規(guī)避壞賬風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)銷售模式及銷售相關(guān)策略，確定貿(mào)易企業(yè)合理的存貨量，保證貿(mào)易良性周轉(zhuǎn)下盡量減少存貨。日常對(duì)存貨加強(qiáng)管理及控制，根據(jù)銷售策略制定適合自己的最佳庫(kù)存持有量，提高存貨的周轉(zhuǎn)速度，盡量減少存貨資金的積壓；另一方面貿(mào)易企業(yè)加強(qiáng)對(duì)借款的管理，選擇適合企業(yè)本身的流動(dòng)資產(chǎn)融資戰(zhàn)略，盡量利用運(yùn)營(yíng)管理中的商業(yè)信用解決企業(yè)資金短期周轉(zhuǎn)困難，使企業(yè)保持穩(wěn)定健康的負(fù)債結(jié)構(gòu)，充分利用財(cái)務(wù)杠桿，加強(qiáng)營(yíng)運(yùn)資金籌措的管理。

3.3 完善營(yíng)運(yùn)資金的內(nèi)控管理制度

企業(yè)制定相關(guān)的內(nèi)部控制制度，采取相應(yīng)的措施加強(qiáng)對(duì)賒銷和預(yù)購(gòu)業(yè)務(wù)的控制，以增強(qiáng)對(duì)營(yíng)運(yùn)資金的管理：第一，貿(mào)易企業(yè)制定內(nèi)部管理責(zé)任制度，明確催收貨款的主要責(zé)任部門。通過(guò)相關(guān)制度的制定和實(shí)施，使內(nèi)部管理催收與業(yè)績(jī)掛鉤的相關(guān)制度深入每個(gè)人的心中，讓全體人員了解到在提供任何商品賒銷時(shí)，還要承擔(dān)收回應(yīng)收賬款的責(zé)任，這樣才會(huì)謹(jǐn)慎對(duì)待每一項(xiàng)應(yīng)收賬款，減少壞賬存在的可能。第二，建立客戶信用檔案。企業(yè)設(shè)立相應(yīng)的信用檔案管理部門，通過(guò)專業(yè)人員對(duì)客戶的資信情況進(jìn)行深入調(diào)查和建檔，同時(shí)對(duì)每個(gè)客戶進(jìn)行信用等級(jí)的內(nèi)部設(shè)置，企業(yè)銷售部門根據(jù)不同等級(jí)的客戶實(shí)行不同的賒銷政策，從而減少貨物賒銷的風(fēng)險(xiǎn)。第三，建立內(nèi)控制度。包括存貨、應(yīng)收賬款、現(xiàn)金、費(fèi)用等一系列的控制制度，嚴(yán)格執(zhí)行賒銷審批制度，擺脫“一言堂”的管理模式。由財(cái)務(wù)及風(fēng)控部門提出賒銷方案，企業(yè)管理層對(duì)賒銷方案進(jìn)行衡量和決策，這樣可以提高決策的效率，同時(shí)降低企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金的風(fēng)險(xiǎn)。

總之，營(yíng)運(yùn)資金管理的好壞是貿(mào)易企業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵。通過(guò)對(duì)現(xiàn)金持有量、應(yīng)收賬款及存貨進(jìn)行優(yōu)化管理，將會(huì)提高貿(mào)易企業(yè)的營(yíng)運(yùn)資金使用效率，降低營(yíng)運(yùn)資金不足所帶來(lái)的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。營(yíng)運(yùn)資金的有效管理，也將有助于貿(mào)易企業(yè)在“互聯(lián)網(wǎng)+”迅猛發(fā)展的浪潮中占據(jù)一定的市場(chǎng)地位，有效建立核心競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)，保持長(zhǎng)期健康的發(fā)展。