專訪蘭臺律所合伙人：發揮律師優勢為民營企業家財富傳承“保駕護航”

栗鵬菲

2018年10月以來，黨中央及部委紛紛表態支持民營企業發展，并出臺一系列措施緩解民企遇到的各種問題。然而，諸如婚姻變動、家族傳承、海外投資、司法保護等難題，仍對民營企業家發展形成多方掣肘。記者專訪了蘭臺律師事務所合伙人，以尋求民企規避風險的專業建議。

高管婚變非私事，投資控制皆損失

如今離婚率持續走高已是不爭的事實，以企業家為代表的中國富裕階層，除了擁有大量的不動產、金融資產，多數人還是公司創始人、投資人或管理者。因其身份的復合型和財產的共有屬性，該類人群婚姻變動會對企業造成重大影響。

“企業家婚變如同半路殺出的程咬金，對離婚毫無防備的企業家們在婚變過程中可謂焦頭爛額、損失慘重。”蘭臺律師事務所婚姻與家族財富傳承團隊合伙人王麗表示，高凈值人士離婚，已經相當于兩個上市公司的拆分重組，離婚帶來的財富及資源重新分配整合甚至會影響到企業、行業及社會。

“除了資產會縮水一半，還會導致所擁有的公司股權被分割，從而危及公司實際控制權;企業更會因股權和人事變動導致公司內訌、經營受影響;投資人更是損失慘重。因此，能否穩妥解決離婚事宜不僅是企業家的私事，亦可能決定企業的生死存亡。”王麗介紹道。

“凡事預則立不預則廢，放在財富管理與傳承領域尤為如此。”王麗強調，婚變前是否進行了事前控制是其財富是否會縮水、企業經營是否受影響的關鍵。若想在風險來臨之前進行規避，就必須對財富進行提前籌劃。王麗建議，對于民營企業的實際控制人甚至每個家庭而言，建議根據具體情況通過婚前協議、股權籌劃，及綜合運用財富傳承手段包括家族信托、大額保單、基金會、遺囑等方式規避風險。

富不過三代？?

家族財富傳承亟須“防火墻”

家族企業的代際傳承，是一道長久以來困擾家族企業領導者的難題，蘭臺律師事務所婚姻與家族財富傳承團隊合伙人何歡表示，在家族財富的管理中，資產保護、財富傳承、資產的保值增值缺一不可。但目前來看，前兩方面被大多數國內高凈值家族所忽略。

由于歷史原因，中國大陸地區的家族企業在面對代際傳承的時候，往往不是多項選擇，而是單項選擇，“富不過三代”也就成為難以打破的“魔咒”。利用家族信托管理和傳承家族財富，利用家族委員會（家族辦公室）管理家族各項事務，利用家族憲法約束家族成員的行為，樹立家族精神，將會有效打破這一“魔咒”。

何歡表示，有效家族信托有助于財富最大程度上免于未知風險的侵蝕。一方面，信托財產實現了權利主體與利益主體的分離;另一方面，信托在管理上具有連續性、獨立性等法律特性，是成為家族所有權傳承的最佳實現方式。

何歡強調，家族企業必須重視兩點，一是家族人力資源的管理與培養，二是家族成員領導權力的傳承與移交。超高凈值家族為了財富的保護和傳承，更是亟須一個專注于家族個性化需求的家族總管，實現整體性、連續性以及多目標的平衡性。

蘭臺律師事務所婚姻與家族財富傳承團隊合伙人王麗。

蘭臺律師事務所婚姻與家族財富傳承團隊合伙人何歡。

蘭臺律師事務所婚姻與家族財富傳承團隊海外投資項目負責人劉亞飛。

蘭臺律師事務所刑事團隊負責人吳朝華。

境外資產配置

如何走出“國際范兒”？

國內市場向國外延伸，中國企業家如果缺少國際思維，將會錯失很多發展機遇。然而，文化、傳統的差異以及對法律的忽視卻使中國投資者較難適應境外的生活與經營環境。“在歐美國家，法律制定和執行非常細致嚴格，司法環境的變化會加重中國企業家對國外投資環境的擔憂。”蘭臺律師事務所婚姻與家族財富傳承團隊海外投資項目負責人劉亞飛如是說。

中國投資的全球化分布，為很多地區的低迷經濟帶來新的活力。有能力的企業家或高凈值家庭完全可以通過不同地區、不同領域的資產組合，保值資產、擴大收益、避免損失，減少把雞蛋放到一個籃子里的風險。

“但是，沒有目標的投資毫無意義，每一個投資都應該經過慎重的策劃與準備，以形成資產板塊，搭建出長期的資產配置模型，確保投資的穩定，進而保護資產安全。”劉亞飛強調。

理性合理的海外資產配置，一定要在確保投資安全的基礎上再謀發展。劉亞飛建議理性投資務必“四步走”，首先，投資目的地必須是法治國家，確保法律透明、政局和政策穩定;其次，投資者應在做出決定前對投資必要性、投資行業和投資目的進行審慎考慮;再次，應了解涉及國家的法律規范和稅收政策，盡早進行稅收籌劃;最后，應了解投資目的地國的教育、福利、醫療等有關生活政策，使經營與生活達到相應平衡。

司法保護成定心丸

外匯市場監管趨勢加大

在涉及民營企業案件處理的司法實踐中，對民企進行司法保護的呼聲日增。今年1月，最高檢發布了首批涉民營企業司法保護典型案例，“這一定程度上給民營企業家吃了顆定心丸。”在蘭臺律師事務所刑事團隊負責人吳朝華看來，該典型案例的公布，體現了對不同所有制企業財產權實施平等保護，對引導民營企業合法經營規范發展，對明確辦理涉民營企業案件的法律政策界限，對營造促進民營企業健康發展的良好法治環境，有積極推動作用。

1月31日，最高法院、最高檢聯合發布《關于辦理非法從事資金支付結算業務、非法買賣外匯刑事案件適用法律若干問題的解釋》（下稱《解釋》）。吳朝華介紹，該文件基于維護國家經濟和金融安全，保障正常的外匯市場秩序，重點打擊了倒買倒賣外匯和變相買賣外匯行為，即俗稱換匯黃牛和對敲型地下錢莊，而資金跨國（境）兌付是一種典型的變相買賣外匯行為。

該司法解釋并未將“海外購置房產”確定為違法，但海外買房的外匯必須有合法來源。吳朝華認為，這次解釋出臺，對普通的境外旅游、留學人群影響不大，主要針對向海外轉移資產用于資產配置或償還賭債。

吳朝華表示，該解釋給市場傳遞出了對外匯市場監管趨勢不斷增強的信號，且至本次《解釋》的出臺達到新的高峰，購匯換匯難度不斷加大，跨境交易管理會愈發嚴格。