金融排除視角下普惠金融體系的構建

文/黃淑敏，農商銀行

1 金融排除理論概述

關于金融排除理論，最早由Leyshon、Thrift在1995年提出，所謂金融排除，即“阻礙窮人與弱勢群體獲得進入正軌金融體系渠道的過程”，這一理論認為，金融體系屬于一個整體，金融排除在各個國家、地區中都是普遍存在的。金融排除往往與經濟狀況、地理位置、異常社會條件因素有關，導致個人、社區由于種種原因無法與金融服務直接接觸。金融排除的對象包括以下幾類：

1.1 弱勢群體

常見的弱勢群體有農民、下崗職工、農民工、城市低收入家庭、老弱孤殘人士等，他們在社會性、生理性方面，存在一定的弱勢因素，他們往往文化程度偏低、社會保障少、生活貧困、就業機會少。加上缺乏必備的政治、經濟、社會機會，在社會競爭中，也處于弱勢地位，難以通過正規渠道來獲取融資。普惠金融體系的構建，能夠為他們提供合理、公平的機會，幫助弱勢群體用合理的方式來獲取所需金融資源。

1.2 弱勢產業

弱勢產業是處在產業鏈低端，或者正處于導入階段的高風險產業，需要投入大量的人力、物力、財力，經營、生產上存在諸多不確定性，常被傳統金融部門排斥。產業鏈低端的產業容易受到各類外部因素的影響，在發展過程中，也時常遭遇融資難的問題。

1.3 弱勢地區

弱勢地區即縣域、農村、西部等欠發達地區，弱勢地區不僅生產力水平低下，在政治、文化、社會發展上，也相對滯后，這主要是由于區域發展不平衡引起，弱勢地區也會存在地理金融排除問題。

1.4 弱勢企業

弱勢企業資產小、規模小、產值低，如鄉鎮企業、小規模民營企業、小微企業，此類企業往往存在勞動密集性特點，由于實力薄弱、競爭環境激烈，外部沖擊力差，且財務系統不完善、組織結構不規范，也經常被正規金融體系排除。

2 金融排除與普惠金融體系的關聯

關于普惠金融的概念，出自于微型金融（microfinance）與小額信貸（microcredit），但是比起微型金融與小額信貸，普惠金融的含義更為廣泛。普惠金融的金融形式豐富，無論是金融需求者，還是供給者，無論是個體、群體、產業，還是地區，只要被傳統金融體系排除，都屬于普惠金融體系的扶持對象，其主要目標便是為了解決弱勢領域中存在的金融排除問題。

從概念而言，普惠金融體系強調將金融包容行為納入主流金融體系，而金融排除不僅是傳統金融體系排除弱勢領域的過程，也是非傳統金融渠道的邊緣化過程。金融排除涉及多項內容，只有構建完善的普惠金融體系，才能夠解決金融排除問題。

3 金融排除視角下普惠金融體系的構建措施分析

3.1 構建路徑的選擇

從金融排除視角來看，在不同的階段，對于普惠金融應采取不同的構建方式。

在萌芽階段，應該以政策力量引導為主，致力于消除傳統金融對于弱勢領域的歧視性、限制性政策，促進非正規金融的發展，引導更多的社會資源朝著弱勢領域轉移，從供給、需求兩個角度實現對弱勢領域、非正規金融的包容，為普惠金融的推廣與應用奠定基礎。

在普惠金融的發育期，各項政策逐步成熟，從外部來看，市場經濟秩序的改良促進了弱勢經濟領域的發展，城鄉二元制金融結構開始縮小，對于普惠金融的結構功能，應該從趨同化朝著差異化方向轉變，構建功能穩定、結構完善的架構，在內容上，需要涵蓋至合作性、政策性、商業性三元供給方面，分別對應不同程度的低收入群體、微型企業、衰退企業、新型產業等，促進二元金融結構的融合。

總而言之，在普惠金融體系的構建上，需要遵循政府主導、機構主導原則，再以市場主導為方向，消除二元金融結構，使之與傳統金融體系結合起來。

3.2 需求領域的培育

在普惠金融體系需求培育上，需要采取行之有效的方式提高弱勢領域投入產出效率，二元經濟結構問題是一個長期問題，要真正解決，必須要實現經濟發展、金融體系的協調共生。基于此，需要改善弱勢領域投入產出率，讓金融資源傾斜于普惠金融體系，加強與落后地區的聯系，發揮出優勢地區的金融、經濟輻射力。

對于弱勢產業的創新，要從產業創新、技術創新、金融創新方面著手，利用產業整合、技術創新來提高產出率，利用政策性金融機構的融資計劃，培育產業后期發展需要的融資網絡。同時，主動挖掘小微企業的需求，構建科學的利率優惠機制，提供高頻、小額貸款。此外，還要重點關注城市弱勢群體的需求，普惠金融體系的構建目的在于實現金融公平，低保戶、農民工、老弱孤殘人士，他們有著如同普通人一般的金融需求，要促進他們的發展，幫助弱勢群體真正擺脫貧困，單一依靠政府的生活補助是遠遠不夠的，還需要借助普惠金融體系提供的多元社會融資服務。

3.3 支撐平臺的構建

良好的金融環境可以吸納更多的機構與資金，降低普惠金融風險，這也是構建普惠金融體系的基礎，在支撐平臺的構建上，需要從信用環境、風險環境兩個方面著手。

4 結語

就當前來看，我國普惠金融體系的發展還處于初級階段，本研究以金融排除為切入點，分析了金融排除與普惠金融之間的關系，從宏觀角度著手，探討了金融排除視角下普惠金融體系的構建措施，對于完善當前的理論成果具有一定的啟示性意義。