試析衍生金融工具會計核算及信息披露

文/高申媛，湖南大學工商管理學院

1 前言

隨著我國資本市場的不斷發展，衍生金融工具已經開始在金融交易領域得到了應用。現階段金融領域常用的衍生金融工具包含有期貨合約、期權合約和遠期合同等多種內容。在金融交易領域，衍生金融工具可以在控制企業融資成本的同時，發揮出降低財務風險的作用，但是在資本市場環境持續變化的情況下，實體經濟的衰弱，會讓衍生金融工具的應用風險有所增加。重視金融衍生工具的信息披露，可讓衍生金融工具更好地滿足我國金融市場的發展需求。

2 衍生金融工具在會計核算與信息披露方面的問題

2.1 無法全面反映衍生金融工具的會計信息

衍生金融工具的信息披露形式分為表內信息披露和表外信息披露兩種形式。表內信息披露的內容包含有資產負債表、利潤表及所有者權益表等經由會計確認的具體項目[1]。公允價值變動所形成的利益獲取及利益損失也可以包含于表內信息披露之中。表外信息披露涉及到了金融工具的分類方法、確認條件終止確認條件及金融資產、金融負債的公允價值等內容。借助根據我國衍生金融工具的發展現狀，現階段相關單位只能借助會計報表附注及其他報告形式進行表外披露。衍生金融工具長期以來形成的特殊性與復雜性是導致這一問題的主要原因。現行會計準則已經對衍生金融工具的含義進行了詳細描述，但是在在傳統資產負債表和利潤表的局限性的影響下，衍生金融工具實際應用過程中產生的未實現損益會表現出難以在現行利潤表中加以反映的問題。

2.2 衍生金融工具計量屬性所造成的數據波動性

衍生金融工具的計量標準為公允價值。一般情況下，市場經濟領域中的公允價值是交易雙方在遵循公平交易原則和平等自愿原則的情況下所確定的價格。波動性是公允價值在市場經濟領域的主要缺陷。在公允價值波動性的影響下，衍生金融工具的數量會所做市場行情和估價方法的變化而產生一定的差異，此時公允價值的變化會要求人們對金融資產進行重新計價。賬面價值的波動性會成為衍生金融工具計量屬性所導致的數據波動性的反映。

2.3 會計信息披露的滯后性

會計信息質量具有著實時性特征。衍生金融工具對會計信息披露有著較為嚴格的要求。現階段會計報告表示的披露時間以月、季或半年為單位，這一披露方式與衍生金融工具信息的及時性之間存在這一定的矛盾。二者之間的矛盾會讓衍生金融工具的披露時間表現出滯后性，進而給決策者的決策需求帶來不利的影響。

3 加強衍生金融工具會計核算與信息披露的措施

3.1 在財務報告中增加披露金融工具的有關信息

根據衍生金融工具的自身特點，會計信息的使用者需要在了解大量的會計信息的基礎上，了解投資項目的具體情況。因而信息供應者需要為人們提供全面化會計信息，如信息提供者持有某類衍生金融工具的目的、衍生金融工具的價格風險和風險防范能力等內容。在財務報告中增加披露金融工具的相關信息，可以讓信息使用者對金融工具進行合理分析，并在對衍生金融工具的應用意義進行充分掌握的基礎上，做出科學化的決策判斷。

3.2 衍生金融工具披露形式的改進

隨著社會經濟的不斷發展，會計信息的變化速度已經呈現出了逐漸加快的趨勢。在衍生金融工具在金融領域廣泛應用的情況下，會計信息使用者對會計信息的時效性要求也有所提升，衍生金融工具披露形式的改進，是提升衍生金融工具的信息披露效率的有效方式。在信息披露方面，風險價值披露模式是會計信息披露過程中的重要內容，在風險價值的計算分析過程中，相關人員可以對傳統化的風險計量模型進行改進。針對傳統風險計量模型存在的局限性，人們可以在結合其他風險信息模型的基礎上，掌握風險信息。

現階段我國衍生金融工具仍處于初級發展階段，金融市場準則缺乏成熟性的問題會給衍生金融工具的自身發展帶來一定的制約。相比于國內金融市場，國際金融市場所構建的信息披露機制具有著全面化與規范化的特點。在衍生金融工具市場的全球化發展趨勢的影響下，我國也可以通過吸收借鑒國際先進經驗的方式，促進衍生金融工具披露形式的改進。在加強國際合作的基礎上，我國可以通過發達國家或地區在衍生金融工具方面所制定的準則和制度進行吸收借鑒的方式，降低我國創新有關準則的成本，進而讓我國根據本國國情制定具有顯著效果的信息披露體系。

3.3 財務報表結構的完善

完善化的財務報表結構可以為會計信息的有效披露提供保障。在財務報表結構優化過程中，人們可以根據流動性與金融性特點，對金融項目進行分類，并要跟健康金融性項目分類的依據與優勢，對傳統財務報表結構進行完善[2]。

3.4 堅持逐步完善的原則

根據前文論述，相比于發達國家，我國資本市場在信息披露方面還存在著一定的差距。資本市場的發展與完善，對會計信息的披露質量有著較為嚴格的要求。衍生金融工具會計核算及信息披露工作開展過程，相關單位也需要在遵循逐步完善的原則的基礎上，促進信息披露水平的提升。

4 結語

衍生金融工具在資本市場中發揮著至關重要的作用。它可以讓投資者在較少成本的基礎上，實現一定的投資效益。為保證衍生金融工具的時效性，相關人員需要對衍生金融工具在會計信息披露方面存在的缺陷進行明確，并要在完善財務報表結構的同時，改進衍生金融工具的披露形式。