美國(guó)企業(yè)的中國(guó)“賬”

解朝暉

中美之間的經(jīng)濟(jì)利益，不僅體現(xiàn)在進(jìn)出口貿(mào)易上，還體現(xiàn)在中國(guó)為美國(guó)企業(yè)提供了廣闊市場(chǎng)和豐厚收益。

在中美經(jīng)貿(mào)摩擦中，雖然美國(guó)總統(tǒng)特朗普一再聲稱，他的初衷是為了改變美國(guó)對(duì)中國(guó)持續(xù)數(shù)千億美元貿(mào)易逆差的局面，但中美之間的經(jīng)濟(jì)利益，并不僅僅體現(xiàn)在進(jìn)出口貿(mào)易上，還體現(xiàn)在中國(guó)為美國(guó)企業(yè)的對(duì)外投資提供了廣闊的市場(chǎng)和豐厚的收益。

以2018年《財(cái)富》美國(guó)500強(qiáng)排行榜里排名前100位的部分企業(yè)為樣本，梳理2017財(cái)年數(shù)據(jù)就能看到，這些美國(guó)大公司，都在中國(guó)不斷推進(jìn)的改革開放進(jìn)程中，實(shí)現(xiàn)了與中國(guó)市場(chǎng)的成長(zhǎng)共贏。

從中也可以看出，特朗普政府以進(jìn)出口貿(mào)易逆差為由掀起的經(jīng)貿(mào)摩擦，傷害的不僅是中國(guó)企業(yè)的利益，也包括美國(guó)跨國(guó)公司的利益。

沃爾瑪：國(guó)際市場(chǎng)收入10%

全球大型連鎖零售商沃爾瑪在《財(cái)富》美國(guó)500強(qiáng)排行榜中連續(xù)第五年位列榜首，以5003億美元的年度營(yíng)收，超過第二名埃克森美孚（2444億）和第三名伯克希爾-哈撒韋公司（2421億）兩家公司的總和。

在其5003億美元的全球營(yíng)收中，沃爾瑪國(guó)際市場(chǎng)業(yè)務(wù)收入1198億美元，雖然沒有對(duì)中國(guó)市場(chǎng)的業(yè)務(wù)收入具體列示，但自1996年進(jìn)入中國(guó)市場(chǎng)至今，沃爾瑪已經(jīng)在中國(guó)的180多個(gè)城市開設(shè)了443家商場(chǎng)。

在單一國(guó)家商場(chǎng)數(shù)量上，中國(guó)市場(chǎng)的這個(gè)數(shù)字雖然位居美國(guó)（4761家）、墨西哥（2358家）、英國(guó)（642家）、巴西（465家）之后，排在第5位，但卻以7361萬平方英尺（約合684萬平方米）的營(yíng)業(yè)面積穩(wěn)居全球前三名（美國(guó)7.05億平方英尺，墨西哥9702萬平方英尺），占據(jù)沃爾瑪海外營(yíng)業(yè)面積的20%。

雖然沃爾瑪?shù)呢?cái)報(bào)未單列國(guó)別收入，但從第三方中國(guó)連鎖經(jīng)營(yíng)協(xié)會(huì)公布的《2017年中國(guó)連鎖百?gòu)?qiáng)》可以查到，沃爾瑪（中國(guó)）投資有限公司在2017年的營(yíng)業(yè)收入為802.78億元人民幣，折算美元為123億，同比增長(zhǎng)了4.7%，在沃爾瑪國(guó)際業(yè)務(wù)市場(chǎng)收入里占比達(dá)到10%。

2018年3月7日，沃爾瑪中國(guó)在珠海舉行了一年一度的新年準(zhǔn)備會(huì)議，沃爾瑪中國(guó)總裁及首席執(zhí)行官陳文淵宣布公司2017年在中國(guó)市場(chǎng)創(chuàng)造了歷史最佳業(yè)績(jī)。

蘋果：中國(guó)市場(chǎng)是兩大支柱之一

以2292億美元的年度營(yíng)收名列《財(cái)富》美國(guó)500強(qiáng)排行榜第4位的蘋果公司，同時(shí)也是美國(guó)500強(qiáng)中最賺錢的公司，盈利483.51億美元，凈利潤(rùn)率高達(dá)20%。

在蘋果公司全球營(yíng)收中占比超過10%的單一國(guó)家市場(chǎng)只有兩個(gè)，一個(gè)是營(yíng)收966億美元的美國(guó)本土，另一個(gè)就是中國(guó)。蘋果在大中華區(qū)2017年的營(yíng)收總額超過447億美元，占比19.5%。

這一比例還是蘋果公司在中國(guó)市場(chǎng)連續(xù)兩年走下坡路的結(jié)果。在iPhone銷售高峰的2015年，中國(guó)市場(chǎng)在蘋果全球營(yíng)收中的占比曾經(jīng)高達(dá)25%，實(shí)現(xiàn)了創(chuàng)紀(jì)錄的587億美元，是其整個(gè)歐洲市場(chǎng)營(yíng)收的近1.2倍。

雖然蘋果公司在中國(guó)市場(chǎng)的銷售收入已經(jīng)呈現(xiàn)疲態(tài)，但其區(qū)域經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)率在2017年仍高達(dá)38%，僅次于日本市場(chǎng)，高出美國(guó)本土市場(chǎng)6個(gè)百分點(diǎn)。這也證明中國(guó)市場(chǎng)仍然是蘋果公司最賺錢的市場(chǎng)之一。

通用、福特：中國(guó)的銷量決定全球排名

通用汽車公司和福特汽車公司以1573億美元和1568億美元的營(yíng)收分列《財(cái)富》美國(guó)500強(qiáng)排行榜的第10和11位。與它們并稱為美國(guó)三大汽車公司的克萊斯勒汽車公司，2014年被意大利菲亞特收購(gòu)后所成立的菲亞特克萊斯勒汽車集團(tuán)（FCA），因?yàn)槭羌~約證券交易所的上市公司，也可放在一起進(jìn)行分析，其2017年的營(yíng)收規(guī)模為1109.34億歐元，折算美元為1333億，放在《財(cái)富》美國(guó)500強(qiáng)排行榜上可以排到第14位。

根據(jù)三家汽車公司的2017年財(cái)報(bào)統(tǒng)計(jì)，通用汽車全年乘用車銷量為960萬輛，全球市場(chǎng)占有量達(dá)到10%，高于福特汽車的660萬輛（7%）和菲亞特克萊斯勒的474萬輛（5%）。

2017 年蘋果公司在中國(guó)市場(chǎng)的區(qū)域經(jīng)營(yíng)利潤(rùn)率高達(dá)38%。

從統(tǒng)計(jì)中可以看出，三家車企在美國(guó)市場(chǎng)和其他市場(chǎng)上的銷量均在200萬～300萬輛之間，相互差別并不大，但在中國(guó)市場(chǎng)則呈現(xiàn)出天壤之別：通用在中國(guó)市場(chǎng)銷售了404萬輛，福特銷售了121萬輛，而菲亞特克萊斯勒則只有21萬輛。

從某種程度上來說，正是中國(guó)市場(chǎng)的銷量決定了三家車企在全球乘用車市場(chǎng)上的占有率排名。

中國(guó)市場(chǎng)2017年的銷量占通用汽車全球銷量的42%，比其美國(guó)本土市場(chǎng)還多出100萬輛，這也是中國(guó)市場(chǎng)連續(xù)第6年成為通用汽車最大的汽車零售市場(chǎng)。

同樣在2017年，通用旗下的凱迪拉克品牌在中國(guó)市場(chǎng)的銷量同比增長(zhǎng)超過51%，達(dá)到17.5萬輛，也首次超越了美國(guó)市場(chǎng)。

中國(guó)市場(chǎng)是福特汽車最大的海外單一國(guó)家市場(chǎng)，銷量占比達(dá)到全球的18%。除了通過與長(zhǎng)安汽車、江鈴汽車成立的合資公司生產(chǎn)和銷售蒙迪歐、福克斯、全順等品牌的乘用車來固守市場(chǎng)占有率之外，進(jìn)口的豪華汽車品牌林肯系列在2017年的中國(guó)市場(chǎng)銷量同比增長(zhǎng)了66%，也是福特汽車亮眼成績(jī)之一。

菲亞特克萊斯勒汽車2017年在中國(guó)市場(chǎng)取得了42.4億歐元的銷售收入，全球占比4%不到。因?yàn)榻?jīng)營(yíng)不善，F(xiàn)CA公司已宣布將菲亞特退出中國(guó)市場(chǎng)而專注于Jeep品牌和豪華車瑪莎拉蒂在華市場(chǎng)的銷售。

其中，瑪莎拉蒂2017年全球銷售5.1萬輛，實(shí)現(xiàn)銷售收入40.58億歐元，有30%來自于中國(guó)市場(chǎng)，中國(guó)也首次超過美國(guó)成為瑪莎拉蒂的最大單一市場(chǎng)。FCA公司預(yù)測(cè)瑪莎拉蒂在中國(guó)市場(chǎng)的銷量到2018年底能夠超過9.6萬輛，到2020年比2017年增長(zhǎng)150%以上達(dá)到13萬輛。

波音：去年26%的飛機(jī)賣給中國(guó)

波音公司以934億美元的年?duì)I收排在《財(cái)富》美國(guó)500強(qiáng)的第27位。波音公司是全球最大的航空航天業(yè)公司，同時(shí)也是美國(guó)最大的出口制造商。2017年波音公司向全球交付了763架商用飛機(jī)，創(chuàng)造了新的行業(yè)紀(jì)錄，并且連續(xù)第6年在商用飛機(jī)交付數(shù)量上穩(wěn)居榜首。

在波音公司2017年向全球交付的763架商用飛機(jī)中，中國(guó)市場(chǎng)接收了其中的26%，達(dá)到202架，同樣創(chuàng)造了新的紀(jì)錄。

至此，波音公司交付中國(guó)的飛機(jī)數(shù)量已連續(xù)6年每年超過140架，在中國(guó)運(yùn)營(yíng)的所有民用噴氣機(jī)中，超過50%是波音飛機(jī)。

波音公司在737項(xiàng)目上已經(jīng)開始面向全球交付最新的737 MAX，其中每三架波音制造的737就有一架交付給了中國(guó)。2017年中國(guó)四大航空集團(tuán)共接收了超過20架737 MAX 8。預(yù)計(jì)到2018年底，波音將向中國(guó)各航空公司交付近100架737 MAX 8。

在波音公司934億美元的年度營(yíng)收中，美國(guó)本土市場(chǎng)收入占比45%，中國(guó)市場(chǎng)收入占比13%，達(dá)到119億美元，比上一年度增長(zhǎng)了16%。

波音公司最新的民用市場(chǎng)展望（CMO）預(yù)計(jì)未來20年全球新飛機(jī)需求中的近20%將來自于中國(guó)的航空公司，他們?cè)趫?bào)告中預(yù)測(cè)未來20年中國(guó)將需要7240架新飛機(jī)，總價(jià)值達(dá)1.1萬億美元，中國(guó)將超越美國(guó)成為波音民用飛機(jī)最大的客戶。

寶潔：最大的電商市場(chǎng)在中國(guó)

著名的日用消費(fèi)品公司寶潔以662億美元的營(yíng)收位列《財(cái)富》美國(guó)500強(qiáng)的第42位，其美國(guó)本土市場(chǎng)的業(yè)務(wù)收入占比達(dá)到42%。

寶潔自1988年進(jìn)入中國(guó)，在廣州成立了它在中國(guó)的第一家合資企業(yè)——廣州寶潔有限公司，此后經(jīng)過30年的發(fā)展，它已成為中國(guó)最大的日用消費(fèi)品公司之一。

按照寶潔2017年財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)，大中華區(qū)的業(yè)務(wù)收入占比為8%，約53億美元，與整個(gè)拉美地區(qū)的業(yè)務(wù)收入相當(dāng)。

中國(guó)是寶潔全球最大的電商市場(chǎng)。借力中國(guó)互聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)的高速發(fā)展，寶潔通過與阿里巴巴、京東、騰訊及各電商垂直平臺(tái)、跨境電商平臺(tái)的深度合作將電商渠道打造成寶潔在中國(guó)市場(chǎng)里增長(zhǎng)最快的渠道。

2009年，寶潔成為第一個(gè)在天貓開設(shè)旗艦店的快消企業(yè);2014年，中國(guó)成為寶潔全球最大的電商市場(chǎng);2015年，寶潔開設(shè)了首家天貓海外旗艦店，開始通過跨境電商引入海外尖貨。

根據(jù)官方報(bào)告，寶潔產(chǎn)品覆蓋中國(guó)93%的家庭，在2017年達(dá)到了線上2000多萬的活躍用戶量，成為線上消費(fèi)者規(guī)模最大的公司。

英特爾：中國(guó)市場(chǎng)收入占比絕對(duì)第一

全球最大的個(gè)人計(jì)算機(jī)零件和CPU制造商英特爾位列《財(cái)富》美國(guó)500強(qiáng)的第46位，2017年實(shí)現(xiàn)全球營(yíng)收628億美元，在全球PC銷量5年下滑了25%的市場(chǎng)環(huán)境下，英特爾卻實(shí)現(xiàn)了6%的收入增長(zhǎng)，并且營(yíng)業(yè)利潤(rùn)率高達(dá)29%，殊為不易。

從區(qū)域市場(chǎng)收入對(duì)比來看，中國(guó)內(nèi)地和香港達(dá)到148億美元，全球收入占比達(dá)到24%，比美國(guó)本土市場(chǎng)多出23億美元。

英特爾全球最大的三個(gè)公司客戶占據(jù)其收入來源的40%，其中戴爾和惠普分別占16%和11%，而中國(guó)的聯(lián)想則為英特爾貢獻(xiàn)了13%的業(yè)務(wù)收入。

在《財(cái)富》美國(guó)500強(qiáng)排行榜中，與英特爾有競(jìng)爭(zhēng)關(guān)系的高科技企業(yè)還有高通、美光科技、英偉達(dá)和超威半導(dǎo)體等，因?yàn)?017年?duì)I收規(guī)模分別為223億、203億、97億和53億美元而排在百名之外，但是在區(qū)域市場(chǎng)收入對(duì)比上與英特爾非常一致，其在美國(guó)本土市場(chǎng)的收入遠(yuǎn)遠(yuǎn)落后在中國(guó)大陸、香港和臺(tái)灣市場(chǎng)的收入。

特別是高通和美光科技，其在中國(guó)大陸地區(qū)的銷售收入已經(jīng)占整體收入的65%和51%，可以說這些公司的“半壁江山”都在靠中國(guó)市場(chǎng)支撐。

放下“貿(mào)易大棒”才能共贏

盤點(diǎn)《財(cái)富》美國(guó)500強(qiáng)前百名企業(yè)的財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)及其與中國(guó)市場(chǎng)的關(guān)系，可以得出如下結(jié)論：

在中國(guó)的對(duì)外開放吸引外資發(fā)展經(jīng)濟(jì)的同時(shí)，購(gòu)買力日益壯大的中國(guó)市場(chǎng)也為包括美國(guó)企業(yè)在內(nèi)的跨國(guó)公司提供了豐厚的回報(bào)。

國(guó)際機(jī)構(gòu)普遍預(yù)測(cè)，擁有近14億人口的中國(guó)將很快成為全球最大消費(fèi)市場(chǎng)。隨著中國(guó)政府?dāng)U大開放政策的持續(xù)推進(jìn)，只要特朗普政府放下“貿(mào)易大棒”，與中方達(dá)成鼓勵(lì)雙向投資、創(chuàng)造公平競(jìng)爭(zhēng)營(yíng)商環(huán)境的共識(shí)，相信會(huì)有越來越多的美國(guó)企業(yè)能夠從不斷成長(zhǎng)的中國(guó)市場(chǎng)獲得更大發(fā)展機(jī)遇。

此外，以英特爾、高通、美光科技等為代表的美國(guó)電子元器件、零部件制造商每年有400多億美元的銷售收入來自于中國(guó)市場(chǎng)，為其美國(guó)本土市場(chǎng)收入的2.5倍。

這一方面說明中國(guó)在包括手機(jī)、個(gè)人電腦等高端電子產(chǎn)品的產(chǎn)業(yè)鏈上，作為全球最大電子信息產(chǎn)品制造基地優(yōu)勢(shì)明顯，地位穩(wěn)固;另一方面也暴露出我國(guó)關(guān)鍵技術(shù)受制于人，高端通用芯片、核心電子器件等關(guān)鍵產(chǎn)品對(duì)外資依賴性強(qiáng)。

這就要求我國(guó)政府在電子信息制造業(yè)的布局引導(dǎo)上，在擴(kuò)大市場(chǎng)開放鼓勵(lì)公平競(jìng)爭(zhēng)的同時(shí)，也要著力驅(qū)動(dòng)創(chuàng)新體系的重構(gòu)，補(bǔ)齊基礎(chǔ)領(lǐng)域短板，鼓勵(lì)國(guó)內(nèi)企業(yè)搶占前沿領(lǐng)域制高點(diǎn)，加快創(chuàng)新成果產(chǎn)業(yè)化，為產(chǎn)業(yè)升級(jí)提供堅(jiān)實(shí)支撐。