2017，石油市場變化年

○ 文／龔金雙

2017年，我國石油需求增速加快，原油生產下降速度放慢，石油價格回升，市場不斷開放、競爭加劇。

中國石油需求預計破6億噸大關；柴油需求重回增長，提升高達7.4個百分點；汽油同比增速下降；

原油凈進口量將首次破4億噸；

美國從零進口成為中國第14大進口來源國……

2017年，是中國石油市場發展過程中重要的一年。在中國經濟結構不斷調整、改革不斷深入、國際石油市場再平衡等因素影響下，2017年中國石油市場迎來深刻變革，國內外環境和供需狀況發生了里程碑式的變化：中國石油需求增速加快，原油生產下降速度放慢，石油價格回升，市場不斷開放、競爭加劇。

需求將破6億噸 經濟較快增長

2017年，中國石油需求將破6億噸大關。其中，柴油需求重回增長態勢，汽油需求增速低位下降。值得關注的是，汽油需求和柴油需求的變化具有趨勢性，未來幾年或將保持這種態勢。

石油需求破6億噸大關

2017年1—10月中石油表觀消費量為（國內原油產量+原油凈進口量+全部石油產品凈進口量）51625.8萬噸（見表1），同比增長6.8%，增幅比上年加快5.1個百分點，對外依存度達69%，比上年上升3.3個百分點。其中，原油表觀消費量50549.7萬噸，同比增長6%，增速比上年提高0.4個百分點，對外依存度達68.3%，比上年提高2.9個百分點；成品油（汽煤柴油合計）表觀消費量為26937萬噸，同比增長2.6%，環比下降1.1%，主要是柴油需求增速回升。預計全年石油和原油表觀消費量雙雙首次突破6億噸大關。

經濟結構趨穩環境下經濟穩定較快增長，是石油需求增速回升的主要原因。2017年GDP、工業增加值、貨物運量和貨物運輸周轉量等增速都有所加快。例如，前三季度全國GDP同比增長6.9%，比上年同期加快0.2個百分點；1-10月全國規模以上工業增加值同比增長6.7%，加快0.7個百分點。中國經濟結構趨向調整到位，新常態基本形成，經濟已連續9個季度運行在6.7～6.9%的區間，經濟增長與石油需求增長的關聯性增強。在這種情況下，經濟增速回升帶動石油需求增速回升。此外，國家部分戰略石油儲備庫投產，進口企業增加，一些新的煉油裝備和管道投產儲油等，導致庫存增加。庫存增長也是2017年石油需求表觀消費量增速回升的另一重要原因之一。2017年1—10月，全國原油庫存增量在1000萬噸以上。

表1 2017年1-10月中國石油、原油及主要石油產品表觀消費量 （單位：萬噸）

表2 2017年1-10月中國原油及主要石油產品產量（單位：萬噸）

表5 中國石油、原油和主要石油產品需求預測 單位：萬噸、±%

柴油重回增長；汽油增速下降

2017年各石油產品需求特征發生變化，最主要的就是柴油需求重回增長態勢，而汽油需求增速低位下降。1—10月，柴油表觀消費量為13910.6萬噸，同比增長1.6%，增速比上年大幅提升7.4個百分點（上年下降5.8%）；汽油表觀消費量10203.3萬噸，同比增長2.1%，增速比上年下降1.3個百分點；液化石油氣需求繼續快速增長，煤油、石油焦、石油瀝青等表觀消費量增速加快（2017年1～10月中國原油及主要石油產品產量見表2）。

國家和各地政府政策、國際油價上漲以及共享單車快速發展等，是2017年汽油需求增速較低的主要原因。在政策方面，小排量汽車優惠政策力度減小和新能源汽車雙積分政策落地刺激新能源汽車增長而抑制傳統燃料汽車增長。1—10月，中國轎車產量下降但新能源汽車增長超過45%。此外，共享單車、共享汽車和網約車直接導致燃油需求減少。由于國際油價上漲，國內天然氣汽車（特別是CNG汽車）相對于燃油車具有成本優勢，對燃油車形成一定的替代作用。截至2016年12月底，中國天然氣汽車保有量557.6萬輛，其中LNG汽車26萬輛，其他為CNG汽車，75%以上（400萬輛左右，占中國汽車保有量的2%，占汽油車的2.5%左右）是雙燃料汽車。

在國內資源投放量同比增長的情況下，2017年8月以來，特別是四季度以來全國多地出現柴油供應偏緊狀態。這是多種因素作用的結果。一是柴油需求硬增長。從統計數據看，盡管今年柴油出口大幅增長，一些地區因環保限制小煉廠開工率，柴油表觀消費量仍增加。1—10月柴油表觀消費量13910.8萬噸，同比增長1.6%。柴油需求增速回升與經濟增長和經濟結構密切相關。此外，公路整治超載，年底、天冷前趕工以及一些地區電廠虧損導致停電限電時有發生，部分企業自備發電機備油等也導致近期柴油需求實質增長。二是國際油價持續上漲推動需求上升。因為國際油價變化具有周期性，中國柴油價格需求彈性又比較大。據分析，一些柴油大用戶（柴油消費量占全國柴油總需求的10%以上）有自己的柴油儲罐，油價上漲預期下的儲油量是下跌預期下的2～3倍甚至更大，且投機性大，買漲賣跌。這也是歷史上國際油價持續上漲或下跌大都導致中國柴油市場較大波動的原因之一，也是中國柴油市場每隔幾年必然出現較大波動原因之一。三是主營單位市場份額下降保供能力減弱。由于更多的地煉獲得原油進口配額，地煉產量大幅增長。發改委數據增幅顯示，產量增加846.89萬噸，表觀消費量增加900萬噸左右。為了市場穩定，主營單位（四桶油）控制產量，增加出口，使其國內市場份額大幅下降。此外，還有一些其他因素助推。例如，柴油質量升級、冬季換號等導致供應沒有及時跟上需求變化。今年國家普柴質量升級加碼，且加大了對違規使用普柴的整治力度，2017年柴油供應國退民進，導致普柴份額增加、車柴份額下降、升級任務加重。地煉生產的柴油普柴份額較大，質量相對較差，導致較多的地煉普柴市場準入受限，車柴供應減少。

進口增速回升 格局大幅調整

在石油需求增速回升、庫存需求以及LPG、石油瀝青等石油產品供不應求等因素影響下，2017年中國石油進口量和凈進口量繼續快速增長，增速回升。與此同時，進口來源和進口企業格局正在發生深刻變化。

原油凈進口量將首超4億噸

2017年1—10月，中國石油進口量和凈進口量（原油以及成品油、石油瀝青、LPG等所有液體和非液體石油產品）分別達到40406.5萬噸和35613.2萬噸，同比分別增長12%和12.5%，增速比上年分別回升0.1和2.9個百分點；石油對外依存度上升至69%。其中，原油進口量和凈進口量分別為34922.5萬噸和34537.1萬噸，同比分別增長11.8%和11.4%，比上年分別下降1.8和2.3個百分點；對外依存度增加至68.3%。預計全年石油和原油凈進口量雙雙首次超過4億噸。除了汽煤柴等少數石油產品外，其他石油產品進口量大幅增長。2017年1-10月中國石油、原油及主要石油產品進出口情況見表3。

進口格局大調整

美國原油產量大幅增長出口解禁使世界石油市場格局發生深刻變化，由此對中國石油進口產生明顯影響：2017年中國從美國和美洲、非洲進口的原油占比大幅增長，從中東進口的原油占比大幅下降，從俄羅斯進口的原油占比持續增長。

美國國內原油產量快速增長供應過剩，OPEC減產影響中東國家亞太供應量和價格，使美國和美洲以及非洲原油價格競爭優勢顯現，導致中國從美國和美洲以及非洲進口的原油大幅增長，占比大幅上升。2017年1—10月，中國來自中東的原油比例降為42.7%，比上年下降5.3個百分點。與此同時，美國不可思議地成為中國第十四大進口來源國，進口量達到563.4萬噸，而之前幾乎為零；中國來自非洲進口原油比例上升到19.3%，比上年上升2.1個百分點；中亞、歐洲和西半球總計占比上升到32.2%，比上年上升2.2個百分點。巴西從去年的第八大進口來源國上升為第七大進口來源國。由于中俄原油供應協議以及地煉喜好俄羅斯遠東原油，盡管俄羅斯原油價格偏高，但我國從俄羅斯進口的原油及其占比持續上升。俄羅斯繼續為最大原油進口來源國，沙特下降為第三大進口來源國，安哥拉上升為第二大進口來源國。中國從這三個國家進口的原油比例穩定在39%。

2017年，一部分共享單車代替了汽油需求。 供圖/CFP

與此同時，進口企業占比情況也呈國退民進態勢。2017年1—10月，四大國有央企原油進口量為26059.81萬噸，同比增長6.1%，大大低于全國增速，占全國的比例為76.5%，比上年同期下降5.8個百分點。而地方煉廠進口量達到5916.77 萬噸，同比大幅增長74.8%，占全國的比例為17.4%，比上年同期增加6.1個百分點。

石油產品供需矛盾增大

2017年，中國汽、煤、柴油連續第六年全面凈出口，且凈出口量大幅增加。與此同時，LPG、石油瀝青等石油產品凈進口量繼續大幅增長。1—10月中國出口成品油（汽煤柴油合計）3156.3萬噸，同比增長4.5%，增速比上年下降45.7個百分點；凈出口量2777.1萬噸，同比增長5.9%，增速比上年下降51.2個百分點。其中，汽油和柴油出口量和凈出口量繼續增長，煤油出口量和凈出口量下降。

2017年，中國石油產品供需結構性矛盾擴大，在成品油出口和凈出口繼續擴大的同時，石油產品總計進口量和凈進口量大幅回升。1—10月，中國石油產品累計進口5484萬噸，同比增長13%，凈進口量1076.1萬噸，同比大幅增長61.2%；全部液體石油產品出口量和凈出口量分別為4035萬噸和1600萬噸，同比分別增長5.9%和7.7%。

改革提速 競爭加劇

革不斷提速，先后出臺了系列涉及石油市場改革開放的政策措施。如《石油發展“十三五”規劃》、《關于深化石油天然氣體制改革的若干意見》、《能源生產和消費革命戰略（2016—2030）》、《原油成品油流通管理辦法》向社會公開征求意見等。在國家政策推動下，民營企業占比不斷提高、競爭能力不斷增強、價格機制不斷完善并趨向市場化，統一開放、競爭有序的石油市場體系正在形成。

“國退民進”進程加快

伴隨著新業態、新模式的出現，2018年成品油市場必將欣欣向榮。 攝影/宋 飛

2017年國內原油生產繼續下降但降幅減小，原油加工和成品油生產增速回升。1—10月中國國內原油產量為16012.6萬噸，同比下降4.1%，降幅比上年減少2.8個百分點；原油加工量46892.1萬噸，同比增長5%，比上年加快2.2個百分點；成品油產量29714.1萬噸，同比增長2.9%，加快0.4個百分點。柴油、石油瀝青等油品產量增速加快，而汽油、煤油等油品產量增速下降。2017年1—10月中國原油加工量和成品油產量格局（見表4）。

隨著油品產量增速下降，2017年中國成品油生產格局“國退民進”力度加大。更多的地煉獲得原油進口配額使地煉原油加工量和石油產品產量大幅增長，因而導致主營單位國內原油加工量和主要油品產量市場份額均較大幅度下降。其中，中石油、中石化、中海油和中化四大央企原油加工量市場份額從上年的80.3%下降到76.3%，下降4個百分點；汽油市場份額從78.6%下降至74.4%，下降4.2個百分點；柴油市場份額從79.9%下降至74.9%，下降5個百分點。統計局的數據下降幅度更大。

競爭激烈 批發向零售延伸

2017年，國家按成品油價格機制及時調整汽柴油價格。截至11月2日，共調價15次，其中上調9次，下調6次。汽柴油價格累計分別上調100元。總體上，2017年柴油市場行情好于汽油，特別是下半年。由于需求回升而國際油價持續上漲，2017年下半年柴油市場價格持續上漲，漲幅和市場價格到位率遠大于汽油。市場競爭加劇，各種打折、促銷，從批發向零售蔓延。1—10月，地煉出廠價與國家指導價間的價差進一步擴大，汽油價差超過1500元/噸，同比擴大300元/噸以上，柴油價差1000元/噸以上，同比擴大70元/噸以上。流通領域毛利率大幅下降，從以往的10%～15%下降到5%～6%，凈利潤率下降到1%～2%甚至更低。營銷模式不斷創新，智能化、大數據、共享以及互聯網等新元素不斷融入石油流通領域，挑戰企業的創新能力和適應能力。因而，各企業更加重視品牌、形象等軟實力競爭。

表3 2017年1-10月中國石油，原油和主要石油產品進出口情況