中東歐各國的稅收政策及稅務籌劃

王素榮

“一帶一路”戰(zhàn)略將惠及的沿線66個國家中，中東歐國家有16個，包括波蘭、立陶宛、愛沙尼亞、拉脫維亞、捷克、斯洛伐克、匈牙利、斯洛文尼亞、克羅地亞、波黑、黑山、塞爾維亞、阿爾巴尼亞、羅馬尼亞、保加利亞和馬其頓。本文介紹中東歐各國的稅收政策及稅務籌劃方法。

一、中東歐各國的增值稅政策

中東歐各國均實行規(guī)范的增值稅制度，有基本稅率、低稅率、零稅率和免稅規(guī)定。各國增值稅具體情況，如表1所示。

由表1可知，中東歐各國增值稅基本稅率均比較高，稅率最低的波黑，基本稅率為17%，稅率最高的匈牙利，基本稅率為27%。雖然大部分國家有低稅率，但總體上增值稅稅負比中國高。故到中東歐各國投資的中國企業(yè)，要會運用增值稅價外計稅的特點，在談簽合同時說明合同價是不含稅價，價外收取增值稅，并列明增值稅稅率。中東歐各國均對出口商品和服務實行0稅率，但免稅項目與我國增值稅有一定的差別，主要體現(xiàn)在金融保險業(yè)和二手房出租及銷售方面。

二、中東歐各國的公司所得稅政策

中東歐各國的公司所得稅稅率不算高。為了使投資“一帶一路”的中國企業(yè)更好地了解中東歐各國稅負情況，下面首先對中東歐各國公司所得稅稅率、資本利得征稅規(guī)定和虧損結(jié)轉(zhuǎn)規(guī)定進行分析，具體情況如表2所示。

由表2可知，除阿爾巴尼亞和匈牙利實行累進稅率外，中東歐各國的公司所得稅稅率在9%～22%之間，低于中國稅率（25%）。所得稅稅率最高的是斯洛伐克，為22%，最低的是黑山，為9%?；径惵试?5%及以下的國家有：立陶宛、拉脫維亞、黑山、塞爾維亞、阿爾巴尼亞、保加利亞和馬其頓。從資本利得來看，除愛沙尼亞外，中東歐各國對資本利得均征稅。對股票利得有免稅規(guī)定的有：立陶宛、拉脫維亞、捷克、匈牙利、斯洛文尼亞、羅馬尼亞和保加利亞。從虧損結(jié)轉(zhuǎn)規(guī)定來看，大部分國家實行有限期結(jié)轉(zhuǎn)（3～10年），只有立陶宛、拉脫維亞和斯洛文尼亞等實行無限期結(jié)轉(zhuǎn)。

下面分析中東歐各國境外稅收抵免規(guī)定、轉(zhuǎn)讓定價管理和資本弱化限制規(guī)定等涉外規(guī)定，具體情況如表3所示。

由表3可知，大多數(shù)國家對境外已納稅實現(xiàn)限額抵免，但、立陶宛、愛沙尼亞、拉脫維亞、匈牙利、斯洛文尼亞、塞爾維亞、阿爾巴尼亞、羅馬尼亞和保加利亞等國對居民納稅人取得的境外股息有免稅規(guī)定。對轉(zhuǎn)讓定價要求不太嚴格的是黑山和愛沙尼亞，其他國家均有轉(zhuǎn)讓定價指南。對資本弱化要求不嚴格的有：愛沙尼亞、斯洛伐克和黑山，其他國家均有嚴格的比例限制。顯然，中東歐各國的稅制比較規(guī)范，對轉(zhuǎn)讓定價和資本弱化等規(guī)定比較嚴格，因此，到這些國家投資的中國企業(yè)一定要遵守所在國的稅法要求，以防遭受反避稅調(diào)查。

三、中東歐各國的預提稅政策

預提稅的減輕或消除，主要通過雙邊或多邊稅收協(xié)定解決。中東歐有些國家是歐盟成員國，因此，預提稅會有很多優(yōu)惠。中東歐各國股息和分公司利潤匯回預提稅政策及與中國協(xié)定預提稅稅率，如表4所示。

由表4可知，對歐盟公司股息不征稅的有：波蘭、捷克、斯洛文尼亞、克羅地亞、羅馬尼亞和保加利亞，中國公司可以通過控股架構設計享受歐盟成員國之間的免稅待遇。對股息不征稅或參股免稅的有：立陶宛、愛沙尼亞、拉脫維亞、斯洛伐克、匈牙利和塞族，中國公司投資這些國家，不用進行控股架構設計。波黑聯(lián)邦、羅馬尼亞和保加利亞等，其國內(nèi)法規(guī)定的股息預提稅稅率低于與中國協(xié)定的股息預提稅稅率，按照孰低原則實際上應執(zhí)行其國內(nèi)的低稅率。

中東歐的大多數(shù)國家對分公司利潤匯出不征稅預提稅，只有立陶宛、克羅地亞、黑山和塞爾維亞對分公司利潤匯出征收預提稅，但與中國簽訂的稅收協(xié)定免稅。故在中東歐設立分公司比設立中國公司直接控股的子公司有利。在中東歐各國中，已簽稅收協(xié)定中沒有間接抵免的有：波黑、黑山、塞爾維亞、阿爾巴尼亞和馬其頓，因在這些國家設立子公司已納外國公司所得稅回中國不能進行稅收抵免，故設立分公司稅負低，設立子公司稅負高。

為進一步分析中國企業(yè)海外稅負情況，下面介紹中東歐各國利息和特許權使用費預提稅政策及與中國協(xié)定預提稅稅率，具體情況如表5所示。

由表5可知，對歐盟公司支付利息和特許權使用費均不征收預提稅的有：波蘭、立陶宛、斯洛伐克、斯洛文尼亞、克羅地亞、羅馬尼亞和保加利亞，愛沙尼亞對歐盟支付特許權使用費不征稅，中國企業(yè)通過在歐盟某國設立控股公司，可以享受到歐盟成員國之間的免稅政策。中國企業(yè)從對方國家獲得利息，對方不征收預提稅的有：立陶宛、愛沙尼亞、拉脫維亞和匈牙利，在這幾個國家投資的中國企業(yè)，可以直接從國內(nèi)金融機構或母公司借款。中國企業(yè)從對方國家獲得技術費，對方不征收預提稅的有：拉脫維亞、匈牙利、斯洛文尼亞和塞爾維亞，在這些國家投資的中國企業(yè)，應通過技術轉(zhuǎn)讓合同進行稅務籌劃。另外，黑山國內(nèi)稅法規(guī)定的預提稅稅率低于與中國協(xié)定的預提稅稅率，按照孰低原則應執(zhí)行其國內(nèi)規(guī)定的低稅率。

四、投資中東歐的稅務籌劃

綜合考慮中東歐各國公司所得稅和股息預提稅政策，中國境外子公司將稅后利潤匯回中國母公司，在不享受稅收優(yōu)惠時，企業(yè)實際稅境外稅負低于25%的有：克羅地亞24%，阿爾巴尼亞23.5%，捷克23.05%，斯洛伐克22%，斯洛文尼亞21.15%，羅馬尼亞20.2%，愛沙尼亞20%，立陶宛和塞爾維亞19.25%，匈牙利19%，拉脫維亞15%，波黑、保加利亞和馬其頓14.5%，黑山13.55%。并且，波黑、黑山、塞爾維亞、阿爾巴尼亞和馬其頓等與中國簽訂的稅收協(xié)定中沒有間接抵免，只能抵免預提所得稅。所以，到上述國家投資的中國企業(yè)的國內(nèi)外稅負總額為：波黑30.05%，黑山29.45%，塞爾維亞35.75%，阿爾巴尼亞31.5%，馬其頓30.5%。因此，投資中東歐的企業(yè)應特別重視稅務籌劃。

首先，波蘭、立陶宛、愛沙尼亞、拉脫維亞、捷克、斯洛伐克、斯洛文尼亞、匈牙利、克羅地亞、羅馬尼亞和保加利亞這11國均為歐盟成員國，因執(zhí)行歐盟指令而相互免征預提稅。但立陶宛、愛沙尼亞、拉脫維亞、斯洛伐克、匈牙利等對股息不征稅或有參股免稅，中國公司投資這5個國家不用進行控股架構設計。只對歐盟公司股息不征稅的有：波蘭、捷克、斯洛文尼亞、克羅地亞、羅馬尼亞和保加利亞，中國公司投資這6個國家可以通過控股架構設計享受歐盟成員國之問的免稅待遇。一是選擇通過盧森堡公司作為控股公司，股權架構和債權架構均為：中國母公司一盧森堡公一歐盟各國項目公司，這樣，能夠使境外的股息、利息、特許權使用費預提稅均為0；二是選擇荷蘭公司為控股公司，股權架構和債權架構均為：中國母公司一中國香港公司一荷蘭公司一歐盟項目公司，這樣，采用三層間接控股形式，也符合中國的三層間接抵免要求，能達到免征股息、利息和特許權使用費預提稅的目的。

其次，由于波黑、黑山、塞爾維亞、阿爾巴尼亞和馬其頓與中國稅收協(xié)定中無間接抵免，故最好在這5個國家設立分公司。若因受資國要求必須設立子公司必須設立子公司，則波黑、黑山和塞爾維亞等國項目應直接由中國母公司控股，因從這3個國家向中國支付股息，預提稅只有5%，并且，這3個國家沒有適合的控股公司所在地。投資阿爾巴尼亞和馬其頓，通過荷蘭公司控股，即股權架構為：中國母公司一中國香港公司一荷蘭公司一阿爾巴尼亞項目公司/馬其頓項目公司，這樣，股息的預提稅為0。馬其頓項目公司的債權架構同股權架構一致，利息預提稅為0。阿爾巴尼亞公司的債權架構通過盧森堡公司，即中國母公司-盧森堡公司-阿爾巴尼亞項目公司，這樣，利息預提稅為5%。

最后，投資中東歐的中國企業(yè)，一定要運用資本弱化規(guī)則，在投資初期按照受資國的債務權益比例出資，盡量少地減少注冊資本。立陶宛、拉脫維亞、捷克、斯洛文尼亞、克羅地亞、波黑、塞爾維亞、阿爾巴尼亞和波黑等9個國家的債務權益比例為4：1，即項目若需要1億美元資金，只需注冊資本2500萬美元就可以，其余可以負債。匈牙利、羅馬尼亞、保加利亞和馬其頓要求債務權益比例為3：1，愛沙尼亞、斯洛伐克和黑山則沒有要求。endprint