中小企業融資難題的制約因素及對策探析

劉可心

【摘 要】近些年來，中小企業的發展速度一直保持在較高水平，但是在其發展的過程中融資難度的問題逐漸顯現，這在一定程度上延緩了中小企業的發展。本文中，筆者針對當前中小企業發展的實際情況，分析了制約中小企業融資的因素，同時就這些制約因素提出了幾點應對策略，希望能夠為今后相關內容的研究提供一定的參考依據。

【關鍵詞】中小企業；融資；困境；對策

0 引言

企業發展過程中，資金的支持非常重要，離開了資金的支持企業的運轉也將難以正常維持。對于中小企業而言，雖然近些年來取得了飛速的發展，但是資金短缺問題一直存在，融資難已經成為了制約中小企業發展的重要因素。在新形勢下，中小企業要想實現進一步發展，必須重視對融資難問題的研究，采取有效手段解決融資難問題。

1 制約中小企業融資的因素

在中小企業的發展過程中，融資難的問題一直難以解決，這對中小企業的發展造成了嚴重的阻礙。縱觀當前我國中小企業的融資情況，在融資時面臨以下幾個方面的問題：

1.1 發展規劃的制定不夠科學

一個企業，要想取得快速發展，離不開明確的發展規定。中小企業由于缺乏一定的經驗，在制定發展規劃的時候，往往表現得比較欠缺，導致金融投資者失去對其投資的興趣。對于絕大部分中小企業而言，在制定發展規劃時，對于短期效益過分追求，忽視了企業的長遠發展，有些時候金融投資者對項目感興趣，但是中小企業卻難以提供一份真實可靠的企業描述文件，面對這種情況的存在，金融投資者對項目的投資興趣瞬間降低。

1.2 可供抵押的實物資產不足

中小企業之所以被稱為“中小”，很大一部分原因在于其規模，具體表現在企業員工少、企業資金少、企業占地面積小、企業價值低、企業設備少等方面。由于自身規模較小的原因，無法形成大量的固定資產，在向金融機構申請貸款時，很多時候難以達到金融機構的實物抵押標準，特別是很好提供土地和房產抵押，致使在采用抵押資產融資時無法實現，而這是當前多數中小企業普遍存在的一個問題[1]。

1.3 發展初期的資信度不太高

中小企業發展過程中，會因為內部和外部因素的存在導致發展受挫，特別是在企業建立之初，中小企業在信用上面臨很大的挑戰。中小企業剛建立時，一切要素都不完善，如資金不充裕、經驗不豐富、環境不熟悉、固定資產少、人員流動大等，這就導致企業要想形成穩定且大量的資金十分困難。因此，在向金融機構申請貸款的時候，往往會讓金融機構懷疑是否有償還貸款的能力，增加了金融機構的疑慮。

1.4 企業經營的穩定性比較差

目前，在市場經濟環境下，企業之間的競爭越來越大，中小企業在起步階段要想站穩腳跟，必須要有足夠的經營策略，同時還需要足夠的資金支持。但是，在市場環境的沖擊下，中小企業的生存往往顯得非常困難。相關研究數據顯示，相比于大型企業，中小企業的生存期比較短，平均在三年左右。如此短的生存時間意味著中小企業的“違約率”將會很高，這就必然導致在融資的時候難度大于大型企業。

2 中小企業解決融資難的對策

2.1 加快中小企業的建設和管理

任何企業要想實現發展，都必須要從自身著手，加快自身的建設。中小企業在發展過程中，與大型企業相比，面臨的困難和問題更多，發展受阻的程度越大，要想解決融資難的問題，一定要根據自身的實際情況，解決自身發展過程中的問題。加快中小企業的建設體現在方方面面。首先，改革中小企業的經營機制，利用最短的時間建立起適合中小企業發展的經營決策機制。其次，建立健全財務制度，在經營決策方面下功夫，不斷提升經營決策的透明度和科學性。再有，加強人才的引進，建立符合自身發展的人才引進機制，通過人才的引進改善經營現狀。最后，積極向優秀大型企業吸取經驗，轉變融資觀念，學習優秀大型企業的融資方式，提升融資的成功率。

2.2 積極參加信用保險和信用擔保

前文筆者提及到，中小企業在融資過程中，面臨資信不高的問題，使得金融機構投放資金的時候存有很大疑問。因此，政府及中小企業一定要解決好資信度低的問題，改善企業的融資環境。第一，政府一定要明確信用管理的協調部門，牽頭成立由工商、財稅、社保銀監局等部門參加的專門機構，負責本地中小企業信用體系的建設工作[2]。第二，設立中小企業聯合征信機構，建立企業信用信息網，向社會公開企業的信用情況，保證企業信用的公開透明。第三，完善中小企業的信用評價機制，信用評價指標在制定的時候，應當充分結合中小企業的特點及發展狀況，針對性地制定符合中小企業發展的信用評價指標。第四，建立咨詢服務平臺，統一收集信用信息，使得銀行等金融機構能夠更加準確地掌握中小企業的真實情況。

2.3 政府加大中小企業的扶持力度

在中小企業的發展過程中，政府應當發揮出自身的作用，扮演好市場經濟環境下的角色，為中小企業的融資提供力所能及的幫助。在給予中小企業融資實質性幫助的時候，應當從財政補貼、稅收優惠、設立風向投資基金、貸款援助等方面入手。財政補貼，政府應當進行新的嘗試，除了向中小企業科技創新和出口生產提供財政補貼之外，還需要啟動對中小企業吸納就業方面的補貼。稅收優惠，給予中小企業更大的稅收優惠政策，為中小企業的融資提供更大的空間。設立風險投資基金，加大政府風險投資基金規模的過程中，應當同中小企業板塊證券市場統籌來構建。貸款援助，政府可以為中小企業的融資提供擔保，具體表現為貸款擔保、貸款貼息、直接優惠貸款等。

2.4 發展多層次、多樣化的資本市場

中小企業融資過程中，和當地中小金融機構有著密不可分的關系，解決中小企業融資難的問題，除了上述提及到的幾方面之外，還應當發展多層次、多樣化的資本市場，健全中小企業直接融資體系。這樣一來，市場將會有大量的資本涌入，并且可以在全國范圍內合理流動，有利于拓寬中小企業的融資渠道。此外，改革現有的企業債券監管模式，推行中小企業債券發行核準制，放寬中小企業債券募集資金的使用限制和上市交易限制，使得中小企業在融資過程中有更多的自主權和主動權。

3 結語

總而言之，中小企業是國民經濟發展過程中最活躍的部分，中小企業的發展，對國民經濟的發展具有重要的推動作用。由于中小企業在發展的過程中，因為自身內部因素以及外部環境因素的影響，導致融資渠道受阻，出現融資困難的情況。因此，一定要加快中小企業的建設和管理，加大中小企業的扶持力度，積極參加信用保險和信用擔保，發展多層次、多樣化的資本市場，解決融資難的問題，促進中小企業的健康發展。

【參考文獻】

[1]崔學軍.中小企業融資難題的制約因素及對策探析[J].北方經貿，2015，（12）：125-126.

[2]郭小婷.化解中小企業融資難題的對策探究[J].技術與市場，2014，（06）：370-371+374.

[責任編輯：張濤]endprint