“投貸聯動”成閔行上銀制勝法寶

宋杰

作為規模最小的獨立法人銀行，村鎮銀行是我國農村普惠金融的重要載體和組成部分。與傳統金融相比，普惠金融主要服務于被排斥在傳統金融市場之外的經濟弱勢群體，為廣大有金融需求的中小企業提供服務。

自2009年上海設立首家村鎮銀行 ，截至2016年末，上海村鎮銀行數量已達13家，設立支行15家，形成初具規模的村鎮銀行板塊。其中于2011年2月開業的上海閔行上銀村鎮銀行（下稱“閔行上銀”），僅用5年的時間就做到了年凈利潤和凈資產收益率排名全上海市村鎮銀行前三。

3月24日，閔行上銀應邀參加了張江高科“895創業營”第四季項目路演及結營儀式，為進入路演環節的8家企業分別授信300萬元，共計授信2400萬元。一家村鎮銀行為什么要“介入”科技初創企業的早期融資并提供授信貸款？它又是如何在5年的時間內做到在上海排名前三？

更喜歡“雪中送炭”

日前，中美生物材料學會第四次專題論壇在美召開。滬上生物材料企業代表上海松力生物技術有限公司（以下簡稱“松力生物”）創始人何紅兵作專題報告。何紅兵帶隊在國家“863計劃”和創新基金，以及上海市多項基金的支持下，成功研發了國際上第一個超親水性靜電紡生物復合材料。

而在幾年前，松力生物產品由于“械轉藥”需重新審批，處于全面停產、銀行收貸的窘境，是閔行上銀為松力生物提供了兩筆貸款，幫助松力渡過難關。

“當時松力生物既沒有營業收入，也沒有利潤，但我們在綜合評估后，還是作出了放貸的決定。” 閔行上銀行長喻菁華認為，“雪中送炭”比“錦上添花”更重要。

“2007至2008年，我對美國硅谷銀行科技金融服務進行調研，留下了非常深刻的印象。適逢美國次貸危機爆發，美國硅谷銀行敢于向風險較高的科技型企業提供金融服務的勇氣和眼光，以及其較高的風控能力，使我得到啟發。國內銀行可因地制宜地借鑒硅谷銀行的成功經驗。”喻菁華表示。

2013年初，喻菁華帶領經營班子結合上海閔行區農業占比低、小微科技企業眾多且融資難等實際，開啟了科技金融服務的探索。2015年初，上海銀監局局長、分管領導兩次帶隊調研，該行相關領導也多次會同莘莊工業區管委會就發展科技金融服務開展討論。

“投貸聯動”收益頗豐

作為上海最早一批試點“投貸聯動”的村鎮銀行，閔行上銀通過期權模式以及遠期利率模式支持了一批初創型科技企業，自身也收獲頗豐——2016年凈利潤和凈資產收益率位于上海市13家村鎮銀行前三，被評為“全國經營管理優秀村鎮銀行”。2017年3月，中國縣鎮金融機構發展促進委員會、中國村鎮銀行發展論壇組委會組織在上海舉辦村鎮銀行典型經驗與實例分析研訓班，閔行上銀受邀做科技金融服務典型經驗與實例分享。

2013年6月，莘莊工業園區平臺推薦一家從事環保水處理的科技型小微企業到閔行上銀尋求融資支持。有報告稱，該企業產品科技含量高，市場前景廣闊，但由于輕資產、缺抵押，融資受阻。閔行上銀在調研了該企業實際控股人和團隊綜合素質、技術先進性、行業發展前景及實際市場訂單需求等方面的情況后，決定向其發放信用貸款。該公司很快扭虧為盈，當年即實現3000萬元銷售額和108萬元的凈利潤。一年后，由于企業訂單大量增加，流動資金又出現缺口。在閔行上銀的幫助下，引入風投資金1500萬元；同時，閔行上銀又追加創業貸款400萬元，并獲得該企業的小額期權。2015年初，該企業參與上市公司并購，閔行上銀也順利實現了期權收益，形成了銀行、企業與投資機構之間互利共贏的良性“生態”模式。

松力生物是閔行上銀“投貸聯動”遠期利率模式的客戶之一。在合作了3年之后 ，2017年，閔行上銀決定為其續貸，并簽訂遠期利率協議，繼續支持該公司的發展。截至2016年，閔行上銀累計服務了包括立源水處理、愛博新藥、松力生物等科技企業近百家，集聚了一批國家千人計劃特聘專家客戶，累計發放科技貸款近10億元。

據了解，閔行上銀從2016年開始與張江高科開展“銀園合作”，參與張江高科第四季“895創業營”活動。截至2017年3月末，閔行上銀通過“銀園合作”與科技園區簽約7家；通過“銀投合作”與風險投資機構簽約5家；“銀政合作”也同時加強，2016年下半年起，閔行上銀與上海科技創業中心、上海市中小微企業政策性融資擔保基金等展開合作。作為上海股權托管交易中心會員銀行，閔行上銀目前已推薦8家企業到上海股權托管交易中心掛牌，10多家科技企業客戶即將或已經在新三板掛牌。

與大中型銀行錯位經營

閔行上銀的誕生，始于上海銀行與上海閔行區政府的合作。2010年1月，上海閔行區政府與上海銀行簽訂了合作設立閔行上銀村鎮銀行的意向書，上海銀行為閔行上銀提供包括人員、制度等在內的全面支持，幫助閔行上銀運營及開展業務；閔行區政府在閔行上銀的設立和經營過程中提供幫助，并研究相應的政府扶持措施。

上海銀行方面表示，當初發起組建上海閔行上銀村鎮銀行，一方面是響應社會主義新農村建設要求的具體體現，也是服務上海“兩個中心”建設的具體舉措；另一方面也是對自身發展模式的積極探索，是加快全市農村金融機構創新的一次嘗試。

作為銀行體系中的“小微銀行”，村鎮銀行與小微企業有著天然的緊密聯系。上海銀監局黨委副書記、副局長蔡瑩表示，村鎮銀行要形成有效制衡、有序運轉的公司治理結構與運行機制，堅持“支農、支小、支實體”的戰略定位，與大中型銀行錯位經營，走特色化、差異化發展道路。