金融新常態下我國城商行發展探析

單冰

金融新常態下我國城商行發展探析

單冰

以經濟增速回落為標志的我國經濟新常態催生商業銀行進入規模與利潤增速雙雙回落的金融新常態。新常態下銀行加快推動經營轉型已是大勢所趨。城商行規模小、實力薄弱，面對新常態將面臨更大的挑戰，城商行必須采取措施予以積極應對。

金融新常態城商行轉型差異化

金融是現代經濟的核心。經濟新常態催生金融新常態，新常態下城商行加快推動經營轉型已成為大勢所趨。在金融新常態下，城商行面臨新的抉擇，需要科學研判，在不斷地創新與改革之中，探索未來的發展方向。

一、我國城商行發展的現狀

（一）規模與實力不斷提升

我國城商行機構網點眾多，分布廣泛，與地方經濟聯系密切。經過二十余年的發展，我國城商業行走過了重組合并、跨區域擴張、引進戰略投資伙伴、綜合化經營以及股改上市等歷程，其規模由小到大、實力由弱到強，已經發展成為除國有銀行和股份制銀行以外我國最重要的銀行群體。截止2015年末，城商行實現稅后凈利1993.6億元，占整個銀行業稅后凈利的10.1%，從業人員達37萬人，占我國銀行從業總數的9.7%；截止2016年12月31日，全國133家城商行資產規模達28.2萬億元，占銀行業金融機構比例的12.5%，總負債達到26.4萬億元，占銀行業金融機構比例的12.6%，其不良貸款為1.48%，分別低于大型商業銀行、股份制商業銀行和農村商業銀行的1.68%、1.74%和2.49%。2016年英國《銀行家》雜志發布的“2016年全球銀行1000強”排名之列的119家中資銀行中，73家城商行榜上有名，占比達我國銀行上榜總數的61.3%。這些數據和指標都充分顯示出城商行及其旺盛的生命力、強勁的市場競爭力以及未來巨大的發展潛力。

（二）服務小微企業的主力軍

小微企業是未來新常態經濟發展的主力軍，是帶動中國社會就業的主要渠道，城商行以小微企業為主要的目標客戶群體，服務小微企業成為城商行業務發展的一大特色。多年以來，城商行圍繞著小微金融服務這一主題，設立專營機構，落實四單原則，建立六項機制，不斷創新小微金融產品，建設技術平臺，進行流程再造，提升風險管理水平，探索出了一套行之有效的小微金融服務模式。截止到2016年12月末，城商行小微企業貸款余額4.5萬億余元，占商業銀行小微企業貸款余額總規模的22.2%，就城商行內部而言，其小微企業貸款余額占其各項貸款余額達五成左右，高于我國商業銀行的平均水平，而且我國城商行多年以來，在小微企業的貸款增速、貸款戶數以及申貸獲得率實現了“三個不低于”的目標，為服務實體經濟特別是小微實體企業做出了突出貢獻。

（三）跨區域經營不斷擴張

隨著經濟一體化的發展，對金融服務同步跟進提出了更高的需求。2006年，我國城商行迎來了跨區域發展的春風，銀監會《城市商業銀行異地分支機構管理辦法》的出臺，放寬了市場準入條件，打破原有城商行經營地域的限制，無疑為城商行拓展發展空間注入了新活力。而2008年和2009年美國次貸危機爆發后寬松的金融政策，更是造就了城商行跨區域經營的擴張狂潮。十年間，超過一半的城商行實現了跨區域經營。以鄭州本土的城商行鄭州銀行為例，截至2015年末，該行下設的分支機構達110多家，其中省內分行8家（在南陽、新鄉、洛陽、安陽、許昌、商丘、漯河及信陽地區各設1家分行），發起設立村鎮銀行4家（中牟鄭銀村鎮銀行、新密鄭銀村鎮銀行、鄢陵鄭銀村鎮銀行和扶溝鄭銀村鎮銀行），小微支行7家，社區支行5家。該行己基本實現了對鄭州市周邊縣域的全規模覆蓋，預計到2018年將實現省內地市分行的全覆蓋；再以洛陽本土的城商行洛陽銀行為例，截至2015年末，該行在省內現有分支機構119家，其中省內分行8家（在鄭州、三門峽、許昌、焦作、平頂山、信陽、南陽和安陽地區各設1家分行），發起設立的村鎮銀行3家（河南欒川民豐村鎮銀行、深圳南山寶生村鎮銀行、孟津民豐村鎮銀行），金融租賃公司1家，社區支行28家，已經基本形成覆蓋全市、輻射全省的服務網絡，為更好的服務地方經濟及小微企業的發展奠定了良好的基礎。

二、金融新常態下我國城商行發展存在的主要問題

（一）資產規模持續擴張帶來的資產質量的壓力

單位：億元

圖1 近10年我國城商行資產規模情況表

目前我國城商行仍處于資產的擴張期，資產增長速度較快。從上圖1我們可以看出，近十年來我國城商行資產規模呈快遞擴張的態勢，2016年資產規模達282378億元是十年前2007年33405億元的8.45倍。而從下圖2可以看出，近十年來我國城商行資產年平均增速達26.8%，比銀行業金融機構資產平均增速17.9%高出8.9個百分點。以2015年赴港上市的5家城商行的資產規模增速為例，錦州銀行高達44.3%，盛京銀行達39.4%，哈爾濱銀行的資產擴張的速度為接近30%，青島銀行和重慶銀行的同比增速相對較低，卻也實現了兩位數的近20%的增長，分別達到19.9%和16.5%。其資產增速較快，在2015年經濟下行的壓力下，甚至出現了逆周期增長的現象，資產規模增速達25.4%，高于2014年的19.1%。不過，考慮到我國經濟運行仍處在下行周期，城商行過快的資產擴張將可能伴隨資產質量下降的風險。根據銀監會統計，2015年末，我國商業銀行不良貸款率為1.7%，較去年底上升0.5個百分點。銀監會近期對處置不良資產高度重視，認為中國銀行業面臨著自2004年國有銀行處置核銷不良資產以及改制上市后最嚴峻的經營壓力，并不斷出臺或計劃出臺新的不良資產處置方案，預示著商業銀行不良壓力的增大。城商行由于其貸款對象大多數為中小企業，這些企業受經濟下行的影響會更大。因此，城商行面臨的不良貸款問題將比大型商業銀行更加突出，風險防控的壓力也將更大。城商行在目前經濟下行的壓力下，如何處理資產擴張與資產質量之間的平衡值得深思和研究。

單位：%

圖2 近10年城商行與銀行業金融機構資產增長率對比

（二）寬松的貨幣政策及利率市場化進程提速將進一步擠壓其核心收入來源—息差收入

在金融領域，市場化改革的重要體現是利率市場化和匯率市場化。為了配合利率市場化.我國推出了存款保險制度，下一步《銀行破產條例》也即將出臺。利率市場化對于包括城商行在內的所有中小銀行是一個嚴峻的挑戰，它將使中小銀行的生存和競爭的環境更加惡化。原因主要有以下四點：第一，存款保險制度下中小銀行的投保費率高于大銀行，從而加大了中小銀行的經營成本；第二，客戶為規避銀行破產倒閉的風險，中小銀行的存款面臨流失到大銀行的風險；第三，為維持生存，中小銀行可能不得不以更高的利率成本來吸收客戶存款，其未來的盈利空間會被進一步壓縮；第四，中小銀行的貸款客戶群體主要為風險較大的小微客戶群體，高負債成本和高風險資產的疊加效應必然使中小銀行的經營舉步維艱。從現實來看，傳統的息差收入仍然是我國城商行的收入核心，受降息及利率市場化進程加快的影響，銀行凈利差持續收窄成為趨勢和常態，會進一步沖擊城商行的盈利空間。據不完全統計，2015年至少有82家城商行凈利息收入占營業收人之比超過70%，至少有63家超過80%，至少有24家超過90%。從2015年赴港上市的5家城商行的營收結構來看，其主要營收均為息差收入。利息凈收入占比中，錦州銀行、盛京銀行、青島銀行、重慶銀行和哈爾濱銀行的分別達93.81%、84.24%、82.18%、81.48%和80.64%。而從2016年上半年A股4家、H股8家城商行的凈利差水平看，錦州銀行與鄭州銀行的凈利差水平分別為3.49%和2.59%，利差水平相對較高；而天津銀行與盛京銀行的分別為1.76%和1.85%，利差水平相對較低，其中盛京銀行凈利差水平較2015年的2%下降了0.15%，其余幾家銀行的凈利差均值在2.00-2.50%之間。工行預計今年在不考慮利率政策變化的情況下，其凈息差收窄20個基點。基于城商行的議價與定價能力均不及國有大行，其息差收窄對盈利的影響將不容小覷，是未來城商行發展中不得不面對的一個重要課題。

（三）同質化競爭嚴重，互聯網金融挑戰其傳統業務

城商行作為中小銀行，其在資產規模、業務類別種類、新產品開發以及風險管控方面，與國有商業銀行及全國性股份制銀行相比，無疑還存在著較大的差距。前些年，依賴著宏觀大環境向好、國家整個經濟增速較快的紅利，城商行規模和盈利水平可以與大型國有銀行搭上同一班快車，以至于其資產規模在快速擴張的過程中，對于批發性融資依賴程度較高及高同業資產的配置，已經使部分城商行資產負債的結構和收入的結構面臨失衡。在經濟新常態下，原先商業銀行大放貸大發展的固有模式已經發生了實質性的變化，以及面對洶涌襲來的互聯網金融的沖擊以及監管標準的日益嚴格，城商行轉型所面臨的挑戰已經到來。城商行必須結合了自身特點進行“服務地方、服務市民、服務中小”的特色定位，避免同質化競爭。而在互聯網金融日益蓬勃發展的今天，互聯網金融服務以其高效、便捷、個性、親民、普惠等特點，動搖了傳統銀行賴以生存的客戶基礎：對于傳統銀行業包括商行的最大沖擊在于互聯網巨頭有可能替代銀行成為了客戶面對面直接交易的對象，而第三方支付賬戶已經替代銀行卡成為很多客戶消費與支付的首選。城商行要想生存和發展，必須自身的優勢和條件，不斷創新和改革來提高自身竟爭力，從而才能更好地應對互聯網金融所帶來的挑戰與沖擊。

三、金融新常態下我國城商行發展的對策

（一）協調風險與發展的關系，轉換發展方式，不斷提升整體競爭優勢

風險管理能力是銀行賴以生存的必備能力，也是取得并保持持續競爭優勢的能力。城商行發展壯大的過程就是協調處理風險和發展關系的過程。既不能強調發展而忽略風險，又不能將風險擺在業務發展的對立面。所以城商行在發展過程中，要努力做到速度與能力適應、規模與質量統一、效益與安全協調，守住風險與發展兩條主線。

經濟下行周期往往使實體企業經營困難的局面難有根本性的改觀，也往往使商業銀行不良貸款上升的時期。因此，城商行要建立健全全面風險管理體系，通過加強各類風險的預判預警和監測評估，提高風險意識及抵補能力并及早處置風險，強化責任落實與追責問責制度，確保實現風險可控，穩健經營。同時，城商行可運用信貸資產流轉登記平臺等手段來消化和處置不良資產，積極探索開展不良資產收益權轉讓和不良信貸資產證券化試點，做到對各類資產準確分類，并提足撥備，從而做實利潤。最后，加快發展理念的轉向，摒棄以往“業務求全、規模求大、地域求廣”的發展情結，堅守做優做精做強的發展理念，在金融服務的側供給改革上做好文章。城商行在經濟新常態下，應引導資金流向轉型升級的產業如戰略性新興產業、科技創新創業企業；以地方財政業務為抓手，全力對接“一帶一路”等國家戰略，加強城鎮化建設、海綿城市、泛民生領域項目的營銷；聚焦新常態下的發展機遇，對新技術、新產業、新業態、新模式等四新經濟、產業、資金、供應三鏈客戶群體及走出去企業重點營銷，既守住風險底線，又要結合自身稟賦，轉換發展方式，優化發展重點，不斷提升整體競爭優勢。

（二）改變盈利模式，拓寬業務領域

利率市場化改革的沖擊將進一步導致銀行業運行下行壓力的增大，城商行資產規模擴張速度趨緩。未來城商行大力拓寬非利息收入，向資本節約型成長模式邁進成為未來發展的趨勢。城商行除進一步鞏固和完善傳統業務如支付結算、代理類、銀行卡等中間業務類型外，還需不斷契合資本市場和實體經濟發展的需求，重點強化高附加值的新型中間業務，以拓寬中間業務收入的渠道，優化中間業務收入結構。城商行除進一步鞏固和完善傳統業務如支付結算、代理類、銀行卡等中間業務類型外，還需不斷契合資本市場和實體經濟發展的需求，重點強化高附加值的新型中間業務，以拓寬中間業務收入的渠道，優化中間業務收入結構。近年來，我國直接融資市場快速發展，圍繞資本市場展開的新興中間業務大有可為，如與資本市場資產管理業務相配套的資金托管業務、企業長短期債務融資業務、股票與債券的發行與承銷業務等投資銀行業務，以及與企業兼并重組相關的結構融資、融資顧問等業務。城商行可以借助金融綜合化服務平臺，搭建起優勢互補、業務聯動、協同發展、資源共享的管理機制，為新興中間業務的拓展以及實現多元化收益開辟新的渠道，以及城商行還可通過業務合作等方式拓展新興中間業務，如參與合作銀行間債券市場的資金聯合投資、債券聯合承銷等多種合作模式，以實現共贏。

（三）走特色化、差異化之路，大力發展互聯網金融業務

城商行應充分結合自身特點，利用自身網點滲透率高、規模小、轉型快等優勢，走特色化差異化之路，與大型商業銀行形成錯位發展的勢態，做出自己的品牌和特色，這是城商行在金融新常態下擴大市場份額、贏得競爭主動權以及保持可持續發展的關鍵，這也符合和遵循了世界其他先進國家中小商業銀行發展的普遍規律。城商行發展服務對象定位于中小企業及居民個人，通過開發貼近市場需求的個性化的金融產品，配以便捷的服務、高效的流程以及嚴謹的風控措施，城商行同樣可以獲取豐厚的回報。而且城商行可利用長期地域化服務的優勢，推出有地方特色的產品與服務，提高客戶的忠誠度。例如根據當地居民的生活習慣和當地文化的不同，推出有特色的銀行卡及理財產品，和地區知名商家合作，一同推出金融產品，提供各種增值服務等

互聯網金融的快速發展在對城商行傳統的轉賬結算、現金支付、存貸業務及理財業務形成一定的沖擊，但同時也為城商行創新產品與服務的模式提供了新機遇。為應對互聯網金融浪潮的沖擊，城商行紛紛通過多種渠道開拓互聯網金融業務，借助新技術實現了局部領先優勢。2014年12家城商行紛紛推出直銷銀行業務，2015年又有多達22家的城商行直銷銀行業務上線，其直銷銀行數量占全國總數的70%，遠遠超過其他商業銀行，其中重要的原因在于直銷銀行幫助城商行實現跨區域經營，并可節約成本以及對客戶實現快捷便利的服務。同時，城商行可探索與互聯網金融企業發展互利互惠的跨界合作關系，發揮各自資源與優勢，通過借助互聯網金融企業積累的海量客戶及海量數據，彌補自身在系統、數據、人才、客戶等方面的不足。當然，我國互聯網金融目前仍處于初創期，特別是眾籌、P2P等領域公司的信譽質量良莠不齊，對此，城商行也要保持高度警惕，并在長期跨界合作中不斷提升自己，彌補自身的“短板”，推進城商行的轉型發展。

［1］曹宇.關于當前城商行發展若干問題的思考.中國銀行業.2016(10)13-17

［2］劉磊，李曉娜，楊若謙，郭巖.城市商業銀行異地擴張經營分析—以河南省為例.四川職業技術學院學報.2016 (10)47-51

［3］謝太峰.新常態下城市商業銀行面臨的挑戰及應對之策.征信.2015(06)12-15

［4］張坤，歐明剛.城商行競爭力評價報告.2016.上.銀行家.2016(09)31-39

［5］紀盛，李小林.2016年上市城商行半年報解析及展望：業績分化日益明顯五大利器助推發展.中國銀行業. 2016(10)67-69

［6］蔣光祥.城商行另類突圍.中國證券報，2015-11-11（A04）

［7］張吉光.拐點顯現轉型加速——2015年城商行發展總結與2016年展望.中國銀行業.2016(03)65-68

The Development of China's Urban Commercial Banks under the New Financial Normal

SHAN Bing
Department of Finance and Trade,Zhengzhou Shengda Management Institute of Economics and Trade,Zhengzhou 451191

The new normal in China's economy symbolled with the decline in economic growth has pushed the commercial banks entered into the new financial normal with the fell of growth both in scale and profit.Under such new financial normal, the banks'accelerating business transformation is the general trend.Urban commercial banks are small in scale,weak in strength,and they will face more challenges in the new normal,so these banks must take measures to actively respond to the challenges.

New Financial Normal,Urban Commercial Banks,Transformation,Differentiation

F832

A

單冰，女，漢族，河南鄭州人，碩士，鄭州升達經貿管理學院講師，研究方向：國際投融資，商業銀行經營管理，財務管理，發展經濟學等；河南鄭州，450002