2015年四季度全省10000家企業(yè)問(wèn)卷調(diào)查分析報(bào)告

浙江省發(fā)展和改革委員會(huì)課題組

2015年四季度全省10000家企業(yè)問(wèn)卷調(diào)查分析報(bào)告

浙江省發(fā)展和改革委員會(huì)課題組

展望2016年一季度，企業(yè)預(yù)期更為謹(jǐn)慎，行業(yè)預(yù)期分化態(tài)勢(shì)更為明顯。下階段，需要在去產(chǎn)能、去庫(kù)存、去杠桿、降成本等方面出臺(tái)有力措施，提高供給體系的質(zhì)量和效益，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)持續(xù)健康發(fā)展

2015年12月18日-26日，浙江省發(fā)改委、省經(jīng)濟(jì)信息中心對(duì)全省11個(gè)設(shè)區(qū)市和20個(gè)擴(kuò)權(quán)縣（市、區(qū)）的11000家樣本企業(yè)開展監(jiān)測(cè)，企業(yè)產(chǎn)值（營(yíng)業(yè)收入）約占全省的40%。本次調(diào)查實(shí)際填報(bào)企業(yè)10153家，有效填報(bào)率達(dá)92.3%。

監(jiān)測(cè)結(jié)果顯示：四季度全省重點(diǎn)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)為50.7，環(huán)比上升2個(gè)點(diǎn)，重回景氣區(qū)間。其中，發(fā)展環(huán)境指數(shù)為56.7，環(huán)比上升2.2個(gè)點(diǎn)，政策和公共服務(wù)滿意度繼續(xù)上升；企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)指數(shù)為46.7，環(huán)比上升1.6個(gè)點(diǎn)，分項(xiàng)指數(shù)“六升二降”，企業(yè)生產(chǎn)、盈利狀況短期略有改善。展望2016年一季度，企業(yè)預(yù)期更為謹(jǐn)慎，行業(yè)預(yù)期分化態(tài)勢(shì)更為明顯。當(dāng)前，市場(chǎng)需求不足、投資意愿不高、企業(yè)負(fù)擔(dān)較重是企業(yè)發(fā)展面臨的主要問(wèn)題，部分行業(yè)產(chǎn)能過(guò)剩、部分城市房地產(chǎn)庫(kù)存高位、部分企業(yè)金融“兩鏈”風(fēng)險(xiǎn)高企等問(wèn)題值得高度關(guān)注。下階段，需要在去產(chǎn)能、去庫(kù)存、去杠桿、降成本等方面出臺(tái)有力措施，提高供給體系的質(zhì)量和效益，推動(dòng)經(jīng)濟(jì)持續(xù)健康發(fā)展。

總體形勢(shì)：2015年1-4季度全省重點(diǎn)企業(yè)運(yùn)行走勢(shì)緩中趨穩(wěn)，四季度運(yùn)行指數(shù)重回臨界線以上，工業(yè)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)低位反彈，服務(wù)業(yè)運(yùn)行指數(shù)由降轉(zhuǎn)升，11個(gè)設(shè)區(qū)市企業(yè)運(yùn)行指數(shù)上行，行業(yè)運(yùn)行在分化中趨于優(yōu)化

全省重點(diǎn)企業(yè)運(yùn)行走勢(shì)緩中趨穩(wěn)。2015年全省重點(diǎn)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)總體平穩(wěn)，1-4季度走勢(shì)緩中趨穩(wěn)，總體較上年溫和回落。四季度全省重點(diǎn)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)為50.7，環(huán)比上升2個(gè)點(diǎn)，重回景氣區(qū)間（50以上）。其中，發(fā)展環(huán)境指數(shù)為56.7，環(huán)比上升2.2個(gè)點(diǎn)，企業(yè)對(duì)宏觀環(huán)境判斷自去年四季度以來(lái)首次重新趨于樂(lè)觀；企業(yè)經(jīng)營(yíng)指數(shù)為46.7，環(huán)比上升1.6個(gè)點(diǎn)，但仍位于榮枯線以下，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)面臨壓力較大。

圖12011以來(lái)全省重點(diǎn)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)及各類指數(shù)值

圖1 2011以來(lái)全省重點(diǎn)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)及各類指數(shù)值

工業(yè)重點(diǎn)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)低位反彈。2015年四季度工業(yè)重點(diǎn)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)為49.3，環(huán)比上升2.2點(diǎn)，但仍處于榮枯線以下。企業(yè)發(fā)展環(huán)境指數(shù)55.5，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)指數(shù)45.2，環(huán)比分別提高2.8、1.9個(gè)點(diǎn)，但均低于全省面上水平。企業(yè)主要生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)指標(biāo)“七升一降”，產(chǎn)品訂貨、銷售產(chǎn)值等環(huán)比提高超過(guò)5個(gè)點(diǎn)，企業(yè)從業(yè)人數(shù)環(huán)比略有下降。

圖2 2014以來(lái)全省工業(yè)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)及部分生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)指標(biāo)

服務(wù)業(yè)重點(diǎn)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)由降轉(zhuǎn)升。2015年四季度服務(wù)業(yè)重點(diǎn)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)為52，環(huán)比上升1.7個(gè)點(diǎn)。企業(yè)發(fā)展環(huán)境指數(shù)為57.9，生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)指數(shù)為48.1，環(huán)比分別提高1.7、1.3個(gè)點(diǎn)，均高于全省面上水平。企業(yè)主要生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)指標(biāo)“六升二降”，主營(yíng)業(yè)務(wù)收入、盈利狀況等環(huán)比提高超過(guò)3個(gè)點(diǎn)，經(jīng)營(yíng)成本、企業(yè)從業(yè)人數(shù)環(huán)比略有下降。

圖3 2014以來(lái)全省服務(wù)業(yè)企業(yè)運(yùn)行指數(shù)及部分生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)指標(biāo)

11個(gè)設(shè)區(qū)市企業(yè)運(yùn)行指數(shù)上行。從走勢(shì)看，2015年四季度10個(gè)設(shè)區(qū)市企業(yè)運(yùn)行指數(shù)均呈上行態(tài)勢(shì)，舟山市企業(yè)運(yùn)行指數(shù)為47.8，環(huán)比下降0.5個(gè)點(diǎn)。從速度看，上升幅度最大的是臺(tái)州（51.2）、嘉興（51.8）和寧波（50.3），環(huán)比分別上升3.6、3、2.3個(gè)點(diǎn)。從行業(yè)看，杭州的信息服務(wù)業(yè)(63.6)、臺(tái)州的金融服務(wù)業(yè)（54.3）運(yùn)行指數(shù)水平全省領(lǐng)先。

圖4 2015年四季度各設(shè)區(qū)市運(yùn)行指數(shù)變化速度

行業(yè)運(yùn)行在分化中趨于優(yōu)化。四季度有21個(gè)行業(yè)指數(shù)高于全省面上水平，其中包括以信息服務(wù)業(yè)（59.5）、社區(qū)服務(wù)業(yè)（54.3）、商貿(mào)服務(wù)業(yè)（53.8）為代表的9類服務(wù)業(yè)行業(yè)，以儀表儀器及辦公設(shè)備制造（54.1）、自來(lái)水生產(chǎn)和供應(yīng)（59.6）、醫(yī)藥制造業(yè)（57.7）為代表的12類制造業(yè)行業(yè)，現(xiàn)代服務(wù)業(yè)、高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展勢(shì)頭良好。黑色金屬冶煉（41.1）、有色金屬冶煉（45.1）等高耗能行業(yè)經(jīng)營(yíng)困難加劇，行業(yè)運(yùn)行指數(shù)大幅低于全省面上水平。行業(yè)分化加劇，一方面倒逼長(zhǎng)期依賴粗放式發(fā)展的行業(yè)企業(yè)加快轉(zhuǎn)型，另一方面也為積極轉(zhuǎn)型升級(jí)的企業(yè)注入更強(qiáng)動(dòng)力。

2016年一季度形勢(shì)判斷：運(yùn)行預(yù)期更趨謹(jǐn)慎，行業(yè)預(yù)期延續(xù)分化態(tài)勢(shì)

2016年，世界經(jīng)濟(jì)仍將延續(xù)疲弱復(fù)蘇的態(tài)勢(shì)，不確定性、不穩(wěn)定性較大，發(fā)達(dá)國(guó)家保持溫和復(fù)蘇態(tài)勢(shì)，新興和發(fā)展中經(jīng)濟(jì)體經(jīng)濟(jì)仍存下行壓力。IMF下調(diào)2015年、2016年全球增長(zhǎng)預(yù)期，將2015年增長(zhǎng)預(yù)期從3.3%下調(diào)到3.1%，將2016年增長(zhǎng)預(yù)期從3.8%下調(diào)到3.1%。國(guó)內(nèi)環(huán)境總體穩(wěn)定，但“三期疊加”大背景下仍面臨一些突出問(wèn)題和矛盾，近期主要表現(xiàn)為“四降一升”，即經(jīng)濟(jì)增速下降、工業(yè)品價(jià)格下降、實(shí)體經(jīng)濟(jì)盈利下降、財(cái)政收入增幅下降、經(jīng)濟(jì)風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生概率上升。監(jiān)測(cè)顯示，企業(yè)對(duì)2016年運(yùn)行指數(shù)預(yù)期更趨謹(jǐn)慎，環(huán)比繼續(xù)下降2.2個(gè)點(diǎn)，行業(yè)運(yùn)行預(yù)期延續(xù)分化態(tài)勢(shì)。

圖5 2015年以來(lái)企業(yè)預(yù)期指數(shù)

宏觀預(yù)期趨穩(wěn)。2016年一季度企業(yè)發(fā)展環(huán)境預(yù)期指數(shù)為61.1，環(huán)比略微上調(diào)0.1個(gè)點(diǎn)。其中，國(guó)外宏觀環(huán)境、國(guó)內(nèi)宏觀環(huán)境、本行業(yè)發(fā)展環(huán)境預(yù)期指數(shù)分別為51.3、52.2、51.6，環(huán)比分別下降0.8、1.2和2.2個(gè)點(diǎn)。政策和公共服務(wù)預(yù)期指數(shù)分別為72.7和77.8，環(huán)比分別上升2.1和2.7個(gè)點(diǎn)。

微觀預(yù)期普遍下調(diào)。2016年一季度企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)預(yù)期指數(shù)為46.2，環(huán)比下降3.8個(gè)點(diǎn)。分項(xiàng)指標(biāo)預(yù)期“六降、一升、一平”，銷售產(chǎn)值（主營(yíng)業(yè)務(wù)收入）、產(chǎn)品訂貨（業(yè)務(wù)需求量）、盈利狀況、從業(yè)人數(shù)、產(chǎn)品（服務(wù)）價(jià)格和企業(yè)投資分別下降10.8、9.1、7.2、3.1、1.8和1.5個(gè)點(diǎn)，僅生產(chǎn)（經(jīng)營(yíng)）成本上升2.9個(gè)點(diǎn)，流動(dòng)資金與上季度持平。分析原因，除了季節(jié)性因素和可能出現(xiàn)的用工缺口外，有效需求不足、產(chǎn)能過(guò)剩、融資壓力加大等是企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)困難的重要因素。

行業(yè)預(yù)期延續(xù)分化態(tài)勢(shì)。符合轉(zhuǎn)型升級(jí)方向、受國(guó)家政策支持或財(cái)政補(bǔ)助行業(yè)發(fā)展較好，信息服務(wù)業(yè)（58.6）、文化服務(wù)業(yè)（54.8）、高端裝備制造（53.6）等運(yùn)行指數(shù)預(yù)期向好，分別高于全省面上6.4、2.6和1.4個(gè)點(diǎn)。能耗與排放水平較高、主要依賴出口的傳統(tǒng)行業(yè)等發(fā)展受到一定程度的制約，紡織、食品飲料等傳統(tǒng)行業(yè)（48.1），電力、黑色、有色等高耗能行業(yè)（47.3）預(yù)期下行，分別低于全省面上4.1和4.9個(gè)點(diǎn)。

當(dāng)前企業(yè)發(fā)展面臨的問(wèn)題：負(fù)擔(dān)重是最大障礙，有效需求乏力與有效供給不足并存是最大問(wèn)題，投資意愿減弱是最大困難，最希望政府在“優(yōu)供給”、“降風(fēng)險(xiǎn)”、“助創(chuàng)新”等方面加大政策扶持力度

圖6 當(dāng)前企業(yè)發(fā)展主要的困難與問(wèn)題

最大的障礙在于企業(yè)負(fù)擔(dān)重。成本上升快（51.3%）、資金要素成本高（36.9%）、融資難融資貴（21.2%）等多種因素綜合作用加劇了企業(yè)負(fù)擔(dān)。尤其是稅費(fèi)負(fù)擔(dān)過(guò)重問(wèn)題，已經(jīng)成為嚴(yán)重影響中小企業(yè)生存和發(fā)展的重要因素。有近四成的企業(yè)反映稅費(fèi)負(fù)擔(dān)重是企業(yè)發(fā)展面臨的主要障礙，中小企業(yè)此項(xiàng)占比達(dá)到41.7%，高于全省面上3.1個(gè)百分點(diǎn)。有54.8%的企業(yè)對(duì)稅收政策感到不滿意或者一般，有69.6%的企業(yè)希望政府進(jìn)一步降低稅費(fèi)。企業(yè)稅費(fèi)負(fù)擔(dān)重，可供留存分配和追加投入再生產(chǎn)的資金有限，影響企業(yè)健康發(fā)展。

最大的問(wèn)題在于有效需求乏力與有效供給不足并存。從需求角度看，世界經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇緩慢，需求增長(zhǎng)乏力。四季度只有15.5%的企業(yè)反映今年出口市場(chǎng)需求好于上年，有74.8%的企業(yè)反映更為嚴(yán)峻或基本持平。從供給角度看，浙江具備競(jìng)爭(zhēng)力的出口產(chǎn)品供給不足，以紡織服裝等為代表的傳統(tǒng)優(yōu)勢(shì)行業(yè)中，僅有17.3%的企業(yè)主要出口產(chǎn)品價(jià)格同比上升；以儀表儀器、專用設(shè)備制造等為代表的高新技術(shù)、戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)中，僅有16.4%的企業(yè)主要出口產(chǎn)品價(jià)格同比上升，新舊競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)青黃不接。

最大的困難在于企業(yè)投資意愿減弱。受沒(méi)有好的項(xiàng)目（48.8%）、對(duì)未來(lái)預(yù)期不樂(lè)觀（34.7%）、資金不足（32.7%）等因素影響，企業(yè)投資信心不足。2015年四季度，只有33.9%的重點(diǎn)工業(yè)企業(yè)完成年初投資計(jì)劃八成以上，同比大幅下降15個(gè)百分點(diǎn)。化學(xué)原料及化學(xué)制品、紡織服裝等行業(yè)完成年初投資計(jì)劃八成以上的企業(yè)占比低于全省面上3.3個(gè)百分點(diǎn)。整體經(jīng)濟(jì)形勢(shì)低迷（59.5%）、行業(yè)發(fā)展形勢(shì)不好（55%）、企業(yè)資金緊張（34.1%）是影響投資項(xiàng)目進(jìn)展的主要原因。此外，產(chǎn)能過(guò)剩、房地產(chǎn)庫(kù)存、金融風(fēng)險(xiǎn)等問(wèn)題仍比較突出，后續(xù)將對(duì)此類問(wèn)題展開系列專題性監(jiān)測(cè)分析。

圖7 2014年以來(lái)全省和部分行業(yè)投資意愿走勢(shì)圖

最迫切的政策需求在于“優(yōu)供給”、“降風(fēng)險(xiǎn)”、“助創(chuàng)新”。“優(yōu)供給”方面，建議要針對(duì)當(dāng)前企業(yè)訂單或業(yè)務(wù)需求量不足，著力推進(jìn)供給側(cè)改革，妥善解決過(guò)剩產(chǎn)能的兼并整合，鼓勵(lì)企業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)并給予更多的政策優(yōu)惠。“降風(fēng)險(xiǎn)”方面，建議加強(qiáng)金融監(jiān)管，提高風(fēng)險(xiǎn)管控水平，拓寬融資渠道，加強(qiáng)信貸支持。“助創(chuàng)新”方面，建議進(jìn)一步鼓勵(lì)企業(yè)創(chuàng)新，建立完善鼓勵(lì)企業(yè)增加研發(fā)創(chuàng)新投入的稅收優(yōu)惠、基金支持、貸款貼息等優(yōu)惠政策，加強(qiáng)自主產(chǎn)權(quán)保護(hù)。