熟悉又陌生的基金

鹿小鹿

小明最近在為理財發愁。

存款和普通理財產品的利率在下降，高收益理財產品的門檻又很高，股票市場行情不穩定，貴金融和外匯市場又看不明白……看著自辛辛苦苦積攢下來的錢面臨貶值的風險，小明心里很慌。

正當小明手足無措的時候，有多年理財經驗的同事老王推薦小明去投資基金。在老王看來，基金風險小，收益也相對較高，最重要的是不需要自己操作，很適合小明這種上班族。對于基金，小明早就聽說過，但并不了解，詢問老王，也只得到了基金就是讓專業人士用你的錢幫你投資股票的模糊答復，

雖然數學不好，但小明有著很強的求知精神，對于事物要知其然也要之其所以然。特別是跟自己切身利益相關的投資方式，秉著對自己負責的精神，更要弄個清清楚楚、明明白白。基金到底是什么？與其它理財方式有什么區別？基金的風險來自哪里？投資基金之前，小明要先解決這些問題。

在說到基金，很多人感覺熟悉又陌生。熟悉是因為生活中經常聽到這個詞匯，陌生是因為很多人對其都沒有全面細致的了解。基金究竟是什么，如何盈利，需要注意什么，很多人都不能說出個所以然。

基金是個大概念

基金其實是個很大的概念，為了某種目的而設立的具有一定數量的資金都可以稱為基金。因此基金和我們的生活息息相關，日常生活中的公積金、退休金等，都是基金的一種。當然，這類基金的投資屬性較弱，而上文所提到的用于理財和投資的基金，專指那些投資和盈利屬性較強的投資基金。

老王解釋基金就是請專業人士用你的錢幫你投資股票，其實是對投資基金的一個片面的認識。以股票為投資對象的基金，可以稱之為證券投資基金，只是投資基金的一種形式。而隨著今年我國金融市場的發展完善和經濟環境的變化，基金也有了長足的發展，各類基金產品日益豐富，以適應各類投資者的風險偏好。就2015年的數據來看，公募基金的總規模超過7.2萬億元，其中貨幣基金總規模約3.5萬億元，占基金市場的“半壁江山”。其后是混合基金，總規模約2.1萬億元，股票基金總規模只有約7580.48億元。由數據可以看出，現代的基金不只是證券投資基金，有更多的基金產品可以供投資者選擇。

因此，不管是基金還是投資基金，都是個大概念。把基金歸與證券投資基金畫等號的認識是片面的。對基金有全面的認識，是選擇合適基金的前提。

基金如何盈利？

投資基金簡單來說就是把錢交給專業的基金公司由專業人士來幫你進行投資。由于基金經理在專業化程度，投入時間上相較一般投資者有很大優勢，加上基金公司在信息獲取和資金量上的優勢，基金的風險相較股票等投資方式要小一些，而收益又要強于存款等理財方式。

那么，請金融專業人士幫你管理資產需要支付費用嗎？答案是肯定的。目前來看，許多收益較低的貨幣性基金已經不收取費用了，而收益較高的混合基金和證券基金等，都需要支付一定的申購費用、贖回費用。這是投資基金必須要注意的問題，在計算收益的時候不能忘記計算這些成本。舉例來說，一只基金要收取1.5%的申購費，O.5%的贖回費，那么你在基金凈值為1的時候投資了10000元，一個月后該基金的凈值漲到了1.2，那么你的具體利潤為10000×1.2-（i0000×1.5%）-（12000×0.5%）-10000=1790元。

由于基金由于需要規避風險所以漲幅一直較小，因此在投資基金時一定要就算申購和贖回成本，否則因規則了解不清而出現了資產貶值就得不償失了。

投資基金要注意什么？

購基金產品的首要原則就是合適。投資方式的選擇就是在風險和收益中尋找適合自己的平衡，購買基金也是如此。對于追求高風險高回報的投資者，選擇證券投資基金比較合適；對于類似于小明這樣以保本為主的投資者，可以保本的貨幣基金和債券基金更為保險；而對于介于二者之間，對風險和投資都有一定需要的人，混合基金是更好的選擇。

選擇資金不能貪便宜。與股票一樣，靠凈值的增長來獲得收益的是除貨幣型基金以外的大多數投資基金的一大增值方式，因此選擇凈值較低的基金獲利空間也會較大。但實際并非如此，在購買基金的時候，一定要看基金的收益率，對于基金來說，收益率變化是比價格變化更能體現投資者在未來的投資收益的一個指標。

要保持長期信任。基金的最大優勢就是由專業人是幫你管理資產，如果你對你的基金公司不信任，這個優勢也就蕩然無存。之所以購買基金，就是承認專家的理財能力要勝過自己，不要像炒短期股票一樣去炒作基金，甚至賺個差價就贖回，長線更適合基金理財。