京津冀區(qū)域金融生態(tài)環(huán)境綜合評價研究

王換娥 杜亞濤 孫靜

內(nèi)容摘要：在目前經(jīng)濟制度內(nèi)，金融環(huán)境生態(tài)問題應(yīng)該立足在地區(qū)結(jié)構(gòu)層面上，這些年來，隨著京津冀一體化國家指導(dǎo)戰(zhàn)略的提出，國家發(fā)展的戰(zhàn)略重點繼續(xù)北移，涌現(xiàn)了很多新的經(jīng)濟增長區(qū)域，京津冀區(qū)域?qū)τ诒狈絽^(qū)域經(jīng)濟的增長起到了重要作用，其區(qū)域位置的重要性逐步顯現(xiàn)，但是該地區(qū)還存在著體制、觀念等眾多不利因素的影響，相互之間的經(jīng)濟、金融合作非常分散，市場處于分割狀態(tài)，金融資源在京津冀的區(qū)域內(nèi)流動不暢，降低了資本的效率，抑制了區(qū)域內(nèi)金融市場競爭力的提高。鑒于此，本文選擇京津冀區(qū)域城市作為基本的研究對象，引入金融生態(tài)圈的概念，管理金融風(fēng)險，提高金融效率，從全新的生態(tài)學(xué)角度來改善京津冀地區(qū)的金融生態(tài)環(huán)境，從而提高京津冀地區(qū)的金融管理協(xié)作水平。

關(guān)鍵詞：京津冀 區(qū)域金融 生態(tài)環(huán)境 評價

金融生態(tài)環(huán)境的內(nèi)涵

生物群落是由多種生物集體聚集而成，而多種生物群落就組成了生態(tài)系統(tǒng)。生態(tài)系統(tǒng)是指生物群落與它們所處的環(huán)境通過能量的交換而形成的系統(tǒng)。金融生態(tài)作為仿生態(tài)學(xué)的概念，為我們在研究金融學(xué)提供了一個嶄新的視角，從央行行長周小川第一次提出金融生態(tài)學(xué)后，金融學(xué)界對于金融生態(tài)環(huán)境的概念進行不斷的剖析和研究，根據(jù)多個學(xué)者的論述，金融生態(tài)環(huán)境可以定義為存在市場經(jīng)濟運行體制中的金融活動主體，通過一定的經(jīng)濟活動，比如市場競爭或相互合作，最終形成的動態(tài)系統(tǒng)，這個動態(tài)系統(tǒng)具有一定的結(jié)構(gòu)性，并且相對較為穩(wěn)定。具體如圖1所示。

金融生態(tài)環(huán)境指標(biāo)的選取

本文在基于大量文獻閱讀的基礎(chǔ)上，結(jié)合金融生態(tài)環(huán)境指標(biāo)選取的基本原則，結(jié)合學(xué)者的相關(guān)研究成果和相關(guān)原理，將金融生態(tài)環(huán)境劃分為三大類，分別為金融生態(tài)土壤指標(biāo)，金融生態(tài)成長指標(biāo)以及金融生態(tài)空氣指標(biāo)。具體如表1所示。

從表1可以看出，金融生態(tài)環(huán)境指標(biāo)可以分為金融生態(tài)成長指標(biāo)、金融生態(tài)土壤指標(biāo)、金融生態(tài)空氣指標(biāo)。

金融生態(tài)成長指標(biāo)是指能夠在一定環(huán)境下，切實反映金融發(fā)展現(xiàn)狀的指標(biāo)，這些指標(biāo)的二級指標(biāo)包括金融機構(gòu)、股票市場、保險市場、企業(yè)和居民，三級指標(biāo)包括金融機構(gòu)網(wǎng)點的數(shù)量、金融機構(gòu)存款額、金融機構(gòu)貸款余額、金融資產(chǎn)使用效率及金融深化程度；股票市場指標(biāo)由境內(nèi)上市公司數(shù)量、證券交易額及本地法人機構(gòu)來組成；保險市場指標(biāo)包括本地保險業(yè)務(wù)量、保費收入、本地法人機構(gòu)及保險深度；企業(yè)指標(biāo)主要包括規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)數(shù)量、工業(yè)總產(chǎn)值及規(guī)模以上企業(yè)利潤總額；居民指標(biāo)主要包括居民人均純收入、居民可支配收入、城鎮(zhèn)居民人均消費。

金融生態(tài)土壤指標(biāo)是指根據(jù)仿生學(xué)的原理，可以將金融生態(tài)土壤指標(biāo)劃分為三層，第一層為經(jīng)濟環(huán)境層，第二層為政策環(huán)境層，第三層為社會的治安環(huán)境層。金融生態(tài)土壤指標(biāo)的三級指標(biāo)中的經(jīng)濟環(huán)境層包括人均國內(nèi)生產(chǎn)總值、第三產(chǎn)業(yè)增加值、固定資產(chǎn)投資總額、房地產(chǎn)開發(fā)投資總額及社會消費品零售總額；政策環(huán)境指標(biāo)包括進出口總額、外商直接投資、入境旅游收入、財政收入、財政支出及稅收財政收入；社會治安環(huán)境包括交通事故發(fā)生數(shù)、火災(zāi)事故發(fā)生數(shù)。

金融生態(tài)空氣指標(biāo)是指金融生態(tài)發(fā)展的外部環(huán)境，二級指標(biāo)可以分為安居環(huán)境指標(biāo)、教育資源指標(biāo)、社會信用指標(biāo)和信用環(huán)境指標(biāo)。其中安居環(huán)境指標(biāo)主要包括環(huán)境衛(wèi)生狀況、綠化覆蓋面積、人均綠化面積；教育資源指標(biāo)主要包括教育環(huán)境、公共圖書館數(shù)量以及公共圖書館藏書量；社會信用指標(biāo)主要包括銀行不良貸款比例、企業(yè)三角債比例；信用環(huán)境指標(biāo)主要包括企業(yè)合同違約率、信用文化普度以及政府信用建設(shè)的法規(guī)制度執(zhí)行情況。

京津冀地區(qū)金融生態(tài)環(huán)境分析

（一）因子分析

采用因子分析方法對金融生態(tài)環(huán)境指標(biāo)進行分析，首先需要對原有變量進行KMO檢驗，根據(jù)相關(guān)系數(shù)矩陣列式計算，從結(jié)果可以看出結(jié)果服從卡方分布，且KMO檢驗觀測值為0.86，P值為0.0012（見表2），接近于0，根據(jù)因子分析的檢驗標(biāo)準(zhǔn)，適合做因子分析。

假設(shè)將京津冀地區(qū)生態(tài)環(huán)境設(shè)為F，金融生態(tài)成長指標(biāo)為G，金融生態(tài)土壤指標(biāo)為T，金融生態(tài)空氣指標(biāo)為A。金融機構(gòu)為g1，金融產(chǎn)業(yè)增加值為g11，金融機構(gòu)存款余額為g12，金融機構(gòu)貸款余額為g13，金融資產(chǎn)使用效率為g14，金融深化程度為g15；股票債券市場為g2，國債總額為g21，境內(nèi)上市公司數(shù)量為g22，證券交易額為g23；保險市場為g3，保費收入額為g31，保險賠付額為g32，保險深度為g33；企業(yè)為g4，規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)數(shù)量為g41，工業(yè)總產(chǎn)值為g42，規(guī)模以上企業(yè)利潤總額為g43；居民為g5，城鎮(zhèn)居民可支配收入為g51，城鎮(zhèn)居民人均消費支出為g52，農(nóng)村居民人均純收入為g53。經(jīng)濟環(huán)境指標(biāo)為t1，人均GDP為t11，第三產(chǎn)業(yè)增加值為t12， 固定資產(chǎn)投資總額為t13，房地產(chǎn)開發(fā)投資總額為t14，社會消費品零售總額為t15；政策環(huán)境為t2，進出口總額為t21，外商直接投資為t22，入境旅游收入為t23，財政收入為t24，財政支出為t25， 稅收收入為t26，稅收財政收入比為t27；社會法制治安環(huán)境為t3，交通事故發(fā)生數(shù)為t31，火災(zāi)事故發(fā)生數(shù)為t32。安居環(huán)境為a1，衛(wèi)生環(huán)境狀況為a11，城市綠化為a12，人均公共綠地面積為a13；教育人才資源為a2，教育環(huán)境為a21，公共圖書館為a22，公共圖書館藏書量為a23；信用環(huán)境為a3，企業(yè)合同違約率為a31，信用文化普及情況為a32；社會信用指標(biāo)為a4，銀行不良貸款比例為a41，企業(yè)三角債比例為a42。

（二）熵值法分析

京津冀地區(qū)金融生態(tài)環(huán)境優(yōu)化建議

（一）優(yōu)化京津冀地區(qū)金融主體結(jié)構(gòu)并完善產(chǎn)權(quán)制度

1.完善京津冀地區(qū)產(chǎn)權(quán)制度，確保金融主體的活力。我國金融生態(tài)主體一直存在產(chǎn)權(quán)關(guān)系模糊和產(chǎn)權(quán)主體單一化的問題。對于以上問題的解決辦法主要有兩點，根據(jù)解決的優(yōu)先次序不同可以分為明晰原有產(chǎn)權(quán)金融主體關(guān)系，再逐步放松市場準(zhǔn)入和先擴大市場準(zhǔn)入機制，再解決產(chǎn)權(quán)明晰的問題。然而，無論采用哪一種方式，都應(yīng)當(dāng)遵循以下原則：第一，明確個人、企業(yè)、銀行、金融機構(gòu)和國家利益的界限，區(qū)分各個主體之間的權(quán)力和責(zé)任；第二，在明晰產(chǎn)權(quán)的基礎(chǔ)上，通過建立相應(yīng)的激勵機制來確保金融產(chǎn)業(yè)穩(wěn)定平等發(fā)展；第三，產(chǎn)權(quán)改革順序?qū)τ诮鹑跈C構(gòu)的發(fā)展十分重要，根據(jù)目前我國金融產(chǎn)業(yè)學(xué)者的研究認(rèn)為，為了有效地降低成本，應(yīng)當(dāng)改造外圍的中小金融機構(gòu)，也就是說先放寬準(zhǔn)入機制再明晰產(chǎn)區(qū)，然而，這樣的做法恰恰使得我國金融產(chǎn)業(yè)緩慢發(fā)展，正確的做法應(yīng)該是在對國有銀行企業(yè)改制的基礎(chǔ)上，再將準(zhǔn)入的條件放寬。

2.豐富京津冀地區(qū)金融主體的多樣性，建立穩(wěn)定的金融生態(tài)網(wǎng)。生物學(xué)家認(rèn)為自然界的生態(tài)系統(tǒng)是具有相對的穩(wěn)定性和復(fù)雜性，生態(tài)系統(tǒng)的復(fù)雜程度直接影響其穩(wěn)定性，復(fù)雜的生態(tài)系統(tǒng)使得其穩(wěn)定性也就越高，生態(tài)系統(tǒng)通過食物鏈來進行能量的流通，假如在生態(tài)系統(tǒng)中某一條食物鏈發(fā)生斷裂，那么這條斷裂的食物鏈就會被其他食物鏈所代替，從而確保整個生態(tài)系統(tǒng)保持穩(wěn)定的發(fā)展。金融生態(tài)系統(tǒng)與自然生態(tài)系統(tǒng)一樣，在金融生態(tài)系統(tǒng)中，應(yīng)當(dāng)豐富金融主體的多樣性，形成多樣化和多層化的結(jié)構(gòu)，從而建立穩(wěn)定的金融生態(tài)網(wǎng)。為了豐富京津冀地區(qū)金融主體的多樣性，可以從以下幾方面入手：一是對證券、信托、保險等非銀行行業(yè)進行大力發(fā)展，按照國外有關(guān)經(jīng)驗來看，非銀行行業(yè)對于金融市場快速平穩(wěn)的發(fā)展對金融產(chǎn)業(yè)的發(fā)展有著重要的作用。雖然在我國雖然非銀行業(yè)務(wù)有了一定的發(fā)展，但是這些機構(gòu)的規(guī)模和數(shù)量還不足以與國有銀行相平衡，這樣的環(huán)境不利于金融機構(gòu)的良性競爭。二是根據(jù)計劃逐步發(fā)展民營銀行和中小型金融機構(gòu)，民營銀行雖然在資產(chǎn)的存量無法與國家銀行相比較，但民營銀行更具有靈活性，以盈利為目的，能夠豐富金融市場中的產(chǎn)品和服務(wù)，能夠改善我國銀行產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)，打破國有企業(yè)銀行的壟斷局面。三是修正金融市場發(fā)展方向，調(diào)整市場發(fā)展的順序。我國金融生態(tài)結(jié)構(gòu)的失衡是由多種原因所構(gòu)成的，然而一個很重要的原因是由于市場發(fā)展的順序有悖于經(jīng)濟發(fā)展的客觀規(guī)律，目前為了調(diào)整金融生態(tài)結(jié)構(gòu)主要從放松管制和創(chuàng)新工具的強化兩方面進行，但僅從這兩方面進行是遠遠不夠的，應(yīng)該將重心放在初級證券市場和貨幣市場上，增強證券市場的市場活力，確保資金流通的穩(wěn)定性，從而提高證券市場的抗風(fēng)險性。

（二）完善金融機構(gòu)的自我調(diào)節(jié)機制

1.建立風(fēng)險預(yù)警機制和金融主體的淘汰退出機制。金融產(chǎn)業(yè)的優(yōu)勝劣汰能夠保證金融產(chǎn)業(yè)的健康與活力，這是金融產(chǎn)業(yè)發(fā)展的客觀規(guī)律，也是市場發(fā)展的必然要求，然而，金融機構(gòu)與一般企業(yè)不同，一旦涉及到金融機構(gòu)的退出會對民眾將產(chǎn)生較大的影響，甚至產(chǎn)生恐慌情緒，影響到金融產(chǎn)業(yè)的平穩(wěn)運行和經(jīng)濟的發(fā)展。為了保證金融產(chǎn)業(yè)的順利運行，應(yīng)當(dāng)建立金融機構(gòu)風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)，金融風(fēng)險預(yù)警系統(tǒng)的對象金融機構(gòu)，一旦出現(xiàn)危機就會相互“傳染”，因此，構(gòu)建金融風(fēng)險預(yù)警機制是保障金融系統(tǒng)平穩(wěn)發(fā)展的第一道安全防線，能夠保證金融機構(gòu)平穩(wěn)的運行。

另外，應(yīng)當(dāng)建立存款保險機構(gòu)，確保金融機構(gòu)的安全運行，目前，根據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)顯示，全球共有60多個國家建立了存款保險項目，通過實踐證明，存款保險制度能夠有效地減輕金融機構(gòu)倒閉給社會民眾所帶來的影響，同時還可以免除政府對存款負責(zé)的無限責(zé)任。 金融存款保險機構(gòu)獨立于中央銀行之外，采用高度統(tǒng)一的方式集中管理，在我國存款保險機構(gòu)應(yīng)有國家和投保機構(gòu)共同出資，增加存款保險機構(gòu)的實力和權(quán)威性，在參保對象和保險費率上需要符合科學(xué)設(shè)計的原則，確保存款保險機構(gòu)的順利運行。

2.提高京津冀地區(qū)金融生態(tài)系統(tǒng)的自我配置能力，逐步實現(xiàn)利率市場化。根據(jù)經(jīng)濟發(fā)展的客觀要求，逐步實行利率市場化改革，是促進我國經(jīng)濟持續(xù)健康發(fā)展的重要方式之一。對于我國利率市場化的改革可以遵循以下目標(biāo)：利率的形成需要依靠市場的資金供求情況，央行調(diào)控利率。按照利率的市場化改革次序應(yīng)當(dāng)先放開外幣的利率，然后放開人民幣利率；先放開貸款利率，再放開存款利率；先放開長期利率，再放開短期利率。循序漸進，最終形成以央行利率為基礎(chǔ)的市場化利率。

3.健全京津冀地區(qū)金融生態(tài)系統(tǒng)監(jiān)管協(xié)調(diào)機制，確保對金融機構(gòu)全面監(jiān)督。我國目前金融生態(tài)優(yōu)化的相關(guān)成果顯示，通過建立監(jiān)管協(xié)調(diào)機制可以有效地解決我國金融產(chǎn)業(yè)監(jiān)管問題，2004年6月，我國金融機構(gòu)的相關(guān)負責(zé)部門聯(lián)合公布了金融分工合作的文件，明確了三家機構(gòu)經(jīng)常聯(lián)系的機制，雖然在具體的協(xié)調(diào)內(nèi)容中沒有明確界定，但為了確保對我國金融機構(gòu)的全部監(jiān)督，應(yīng)當(dāng)按照業(yè)務(wù)性質(zhì)實行主監(jiān)管制度，主監(jiān)管制度是指各類業(yè)務(wù)堅持分業(yè)監(jiān)管，對于跨行業(yè)務(wù)或者業(yè)務(wù)界限不明晰的，根據(jù)其主要性質(zhì)來界定監(jiān)管機構(gòu)，如果按照主監(jiān)管性質(zhì)仍然無法明晰主管單位的，由金融監(jiān)督協(xié)調(diào)委員會進行協(xié)調(diào)監(jiān)督。

（三）優(yōu)化京津冀地區(qū)金融生態(tài)環(huán)境

1.健全京津冀地區(qū)金融法律體系，為金融系統(tǒng)提供有力的法律保障。健全的金融法律體系能夠?qū)鹑谙到y(tǒng)提供有力的法律保障，對于完善金融法律體系應(yīng)當(dāng)從以下幾點出發(fā)：

提高金融業(yè)務(wù)水平，健全金融產(chǎn)業(yè)的相關(guān)制度。為了改善金融主體的法律制度，首先，應(yīng)該嚴(yán)格落實股東的法律責(zé)任，對貸款人的程序、質(zhì)量管理、責(zé)任和權(quán)限做出明確的規(guī)定。其次，對商業(yè)銀行法、證券法以及保險法進行完善和修訂，在相關(guān)法律中明確股東的核心地位，對金融所有者的權(quán)利與義務(wù)以及內(nèi)部控制問題進行闡述。再次，完善公司法，制定統(tǒng)一的企業(yè)清算辦法，并對普通的清算程序和特別的清算程序進行區(qū)分，規(guī)范金融機構(gòu)的業(yè)務(wù)終止機制和退出機制，確保債券人的權(quán)益。最后，加強金融產(chǎn)業(yè)法律監(jiān)管水平，對詐騙犯罪的主體和適用范圍進行擴大，對情節(jié)嚴(yán)重的故意逃廢的行為進行嚴(yán)懲。

降低金融債權(quán)訴訟成本，加大金融勝訴案件執(zhí)行力度。降低金融債券的訴訟成本，有利于提高社會效益，因此，為了降低金融債券的訴訟成本，應(yīng)當(dāng)從以下幾點出發(fā)：首先，對地方性的法院收費標(biāo)準(zhǔn)進行規(guī)范，對金融訴訟的雙倍收費要加大規(guī)范的力度。其次，規(guī)范中介部門的收費，對于中介部門一些不合理的收費，應(yīng)當(dāng)進行減少，這樣的行為雖然會減少中介部門的收入，但有利于整個金融產(chǎn)業(yè)的發(fā)展。再次，出臺強制執(zhí)行相關(guān)法律，對人民法院已經(jīng)處理的案件加大執(zhí)行力度，維護金融機構(gòu)的合法權(quán)益。強制執(zhí)行的相關(guān)法律應(yīng)當(dāng)從法律案件的立案、執(zhí)行措施、債權(quán)人和債務(wù)人的權(quán)利義務(wù)、法律責(zé)任等方面進行詳述。最后，建立銀法聯(lián)席會議制度，定期與不定期的公布逃廢債案件的審結(jié)情況，有利于司法機關(guān)對于案件的審理力度。對于金融產(chǎn)業(yè)的惡意詐騙案件，公安部門應(yīng)當(dāng)加大打擊力度，造成犯罪的堅決給予打擊。

2.完善京津冀地區(qū)金融機構(gòu)信用體系，規(guī)范金融的生態(tài)信用環(huán)境。信用制度建立的目的是保護守信用人的利益和懲治失信者，然而，在我國對于失信者的懲罰機制還沒有形成，對于失信者沒有嚴(yán)格懲罰力度，對失信者懲罰力度不足，實際上是對守信用者的一種利益侵犯， 因此，為了解決信用問題，必須要從加強對失信者的力度懲罰上入手：

構(gòu)建金融機構(gòu)信用體系。首先，需要在相關(guān)法律中明確不守信用的披露原則，對不守信用的金融機構(gòu)名稱公布于外界，告知每個與其交易的企業(yè)。其次，加強工商行政部門、稅務(wù)部門、銀行的聯(lián)合工作，對不守信用的金融機構(gòu)銀行停止貸款，工商部門不予年檢，稅務(wù)部門不予辦理稅務(wù)審核登記。最后，建立不良信用信息數(shù)據(jù)庫，通過不良信息數(shù)據(jù)庫，用戶可以及時、方便地查詢不良信用的企業(yè)的相關(guān)信息。

發(fā)展信用服務(wù)中介機構(gòu)。信用服務(wù)中介機構(gòu)的基本職能之一就是對信用數(shù)據(jù)的采集和評估，信用征信機構(gòu)在將數(shù)據(jù)進行采集和匯總，通過數(shù)據(jù)的處理最終形成信用數(shù)據(jù)庫。目前，我國缺少較高權(quán)威性的市場化信用中介機構(gòu)，因此，要使得我國信用市場得到充分發(fā)展，就需要規(guī)范信用服務(wù)中介機構(gòu)的市場機制，利用優(yōu)勝劣汰的法則培養(yǎng)出市場化較高的信用中介機構(gòu)，根據(jù)我國實際情況，可以從以下三方面進行培養(yǎng)：第一，建立具有威信力的信用評級公司，對于通過信用評級的公司，提供更有利的發(fā)展機遇；第二，以政府為引導(dǎo)，公司自主經(jīng)營為主的消費者信用評級服務(wù)企業(yè)，到時機發(fā)展成熟后，實行商業(yè)化和市場化的運營；第三，建立企業(yè)信用評級公司，可以借鑒世界發(fā)達國家的經(jīng)驗，加強與知名企業(yè)合作，不斷提高信用中介機構(gòu)的服務(wù)水平。

建立和開放征信數(shù)據(jù)庫。信息數(shù)據(jù)有效收集是保證數(shù)據(jù)開發(fā)與運營的基礎(chǔ)，現(xiàn)代信用制度的基本要求是建立開放性的征信數(shù)據(jù)，然而對信用數(shù)據(jù)在做到資源共享的同時，需要遵循以下原則：對公開信息和國家秘密進行明晰，對公開信息和商業(yè)秘密進行明晰，對信息公開和消費者個人隱私進行明晰。在西方發(fā)達國家，企業(yè)的信用信息和個人的信用信息對于中介機構(gòu)都是公開的，而在我國只有政府職能部門才能夠獲得相關(guān)信息，大量信息被閑置，因此，對于信息的征收，可以通過以政府為引導(dǎo)的正規(guī)中介機構(gòu)來獲得。

加強金融產(chǎn)業(yè)的法律制度建設(shè)。由于我國的信用制度興起不久，信用制度既缺少法律依據(jù)，也缺少法律保障，因此，為加強信用制度的法律建設(shè)，應(yīng)當(dāng)從以下幾點入手：第一，明確信用管理的部門，劃清職能和權(quán)限；第二，規(guī)范征信數(shù)據(jù)的使用范圍；第三，保護消費者的合法權(quán)益，確保消費者對金融機構(gòu)的信用情況的知情權(quán)。

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