城市商業銀行的重組研究
——以中原銀行為例

楊君岐 李 齊 楊鵬程 郭虹澤

(陜西科技大學經濟與管理學院 陜西 西安 710021)

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城市商業銀行的重組研究
——以中原銀行為例

楊君岐 李 齊 楊鵬程 郭虹澤

(陜西科技大學經濟與管理學院 陜西 西安 710021)

城市商業銀行經過20年的發展，發展狀況參差不齊，在21世紀，城市商業銀行面臨著國有商業銀行和互聯網金融的雙面夾擊，城市商業銀行的重組成為潮流。通過分析國內外商業銀行合并重組，以及展現中原銀行的重組狀況，剖析中原銀行的重組模式，論證中原銀行重組的意義。

城市商業銀行；重組；中原銀行

一、引言

城市商業銀行的重組是指通過產權交易對銀行產權制度、治理結構、管理體制和組織形式進行變革，從而提高內在的發展動力和對外環境的適應性。從國內外形勢和國家政策引導下，并購重組成為城市商業銀行的戰略選擇。徽商銀行和江蘇銀行都是通過城市商業銀行的重組組建的新的省級商業銀行，重組后逐漸發展壯大，成為城市商業銀行重組的典范。

本文通過理論分析與現實案例研究，對2014年重組的中原銀行模式進行分析。剖析中原銀行重組的動因，并與其它城市商業銀行的重組模式進行比較，披露中原銀行重組情況，為中原銀行未來的發展做出規劃，提出可行性的建議。

二、國內外城市商業銀行重組案例研究

在2004年銀監會發布《城市商業銀行監管與發展綱要》，指出城市商業銀行城市商業銀行進一步改革，創新和發展應該聯合和跨區發展。對于重組改革，國內外有很多經驗可以借鑒，在國外方面日本和美國有較為先進的經驗，在國內方面江蘇銀行和徽商銀行則走在前列。

(一)國外商業銀行合并

1.日本銀行業。為順應全球趨勢和重振日本經濟的發展，重振日本經濟的發展，在1999年城市商業銀行開啟合并的浪潮，日本原有8家城市商業銀行合并成為3家超大銀行，分別是三和-東海-旭日銀行、三井住友銀行、瑞惠金融集團。在之后三菱東京金融集團成立。

2.美國銀行業。隨著世界經濟形勢更加嚴峻，東南亞金融危機的影響還未平息，美國銀行也掀起合并的浪潮。美國國民銀行與美洲銀行合并成為美國第一大銀行，美國花旗銀行和旅行者公司合并，美國第一銀行與第一芝加哥銀行合并，在一系列美國銀行合并掀起了美國銀行業乃至世界銀行業合并的浪潮。

(二)國內商業銀行合并

1.江蘇銀行。為促進省一級經濟的整體發展，為省級項目發展融資提供方便，由無錫等10家城市商業銀行根據公平自愿原則，按照“合并統一法人、綜合處置不良資產、募集新股本充實資本、構建現代銀行體制”的要求于2007年1月24號在江蘇南京掛牌營業。江蘇銀行的成立為中國城市商業銀行的發展有重要的意義，優化資金的配置，實現規模效益，提高風險管理水平，消除了蘇南蘇北城市商業銀行的先天發展的差異，降低風險處置成本，有利于省內日的金融平衡穩定發展。2016年8月2號，江蘇銀行成功登陸A股，完成IPO。

2.徽商銀行。為提高安徽銀行業的競爭力，合肥等6家城市商業銀行和六安等7家城市信用社合并組建徽商銀行，并于2005年12月28日掛牌成立。2013年11月12日，徽商銀行(03698，HK)在香港聯交所上市，凈募集資金約85.57億港元。安徽省參與重組的商業銀行、城市信用社的經營狀況在我國城市商業銀行中處于中等水平，重組時6家城市商業銀行和7家城市信用社資產和負債達到460.80億元與439.76億元，總資產的增長接近30%，這十三家合并后的資本充足率到達9.17%，不良資產率為3.85%，強強聯合，經營質量較好，不良貸款率低于3.5%。參與各方經營狀況良好，實力均衡。其次，參與重組的各方實力相對較為均衡。然后參與各方有高度的認識。最后，各方有必要的人才儲備。

三、中原銀行重組分析

中原銀行于2014年12月26日在鄭州成立，總部位于河南省鄭州市鄭東新區CBD商務外環路23號中科金座大廈。總行位于河南省鄭州市，由原開封銀行等13家城市商業銀行以新設合并方式而成。中原銀行構建了現代企業制度和“三會一層”的公司治理結構模式，實施“一級法人、統一領導、分級經營、授權管理”，注冊資本154.2億元，位列全國城市商業銀行之首，內設22個職能部門，下轄總行營業部、14家分行，428家支行。

(一)中原銀行重組模式分析

1.采用新設重組方式。在重組過程中，聯合調研組到安徽徽商銀行組建、江蘇銀行組建進行重點研究調研。考慮河南的實際情況，中原銀行采取新設重組的方式。即采取“13+X1+X2”的方式，對部分城市商業銀行進行改革重組，以新設合并方式組建中原銀行。其中，“13”是河南省現階段資產規模較小、發展能力有限的開封等13家城市商業銀行。“X1”是在未參加整合的鄭州、洛陽、平頂山、焦作的等4個省轄市各吸收合并1家規模較大的城區農村信用社或通過其他方式設立的分支機構。

2.處置不良資產。對于化解歷史風險而置入的各類資產，具備處置條件的，相關城市商業銀行進行處置、變現。對化解歷史風險而發放的平臺貸款予以收回。對暫時處置困難的置入資產及超出監管部門要求的不良資產，有各地政府回購或由專業機構打包剝離。對符合呆賬認定和呆賬核銷的，要求規定進行核銷。對城市商業銀行和各地政府采取各種措施后仍未處置變現的置入資產、不良資產和資產剝離出售匯總的虧損差額部分，由省財政給予支持。

3.確定股權折價方案。在完成不良資產處置和完善資產產權屬手續后，由中介機構出具完整的清產核資報告和凈資產評估報告，根據相關城市商業經評估確認的凈資產結果，確定折股比例方案。經各相關城市商業銀行股東大會審議通過后，在中原銀行注冊登記階段，將各相關城市商業銀行股東的股權全部相應折成中原銀行股權，統一入股中原銀行，實現股權統一、同股同權、同股同利。

4.確保股東權益不受損。在清產核資過程中，按照“同一時間、同一標準、同一尺度”的要求，確保清產核資和折股工作的公開、公平、公正。建立完善穩定的股本回報機制，制定切實可行的分紅派系規劃，確保股東權益增值。今后在增資擴股時老股東優先認購權。

四、總結

事實并沒有哪一種重組方式能夠滿足每一家城市商業銀行。商業銀行重組的原因及方式不盡相同，只有找出適合自己的發展方式才能在激烈的銀行斗爭中處于不敗之地。中原銀行在借鑒了徽商銀行和江蘇銀行的合并的經驗之后，2015年實現利潤31億，同比增長20.55%，在中國經濟面臨轉型和整個銀行業凈利潤下滑的情況下，中原銀行取得了良好的業績。

[1]胡海峰,刁碩.國有商業銀行重組與政府公共成本付出[J].改革,2008,11:122-128.

[2]胡海峰.中國國有商業銀行重組的成本估算[J].經濟學動態,2008,09:34-37+72.

[3]劉喆.中國城市商業銀行重組動因及模式分析[J].南都學壇,2008,03:129-130.

本文受國家軟科學研究計劃(重大)項目2011GXS2D031)及陜西省軟科學2011KR135支持

楊君岐(1962-)，男，漢族，陜西岐山人，陜西科技大學經濟與管理學院教授，研究生導師，研究方向：數量經濟學與量化投資；李齊(1992-)，男，漢族，河南駐馬店人，陜西科技大學經濟與管理學院金融專業碩士，研究方向：量化投資。