中國醫療產業發展狀況及未來趨勢

◎ 中航醫療集團醫療事務管理部 肖海峰

中國醫療產業發展狀況及未來趨勢

◎ 中航醫療集團醫療事務管理部 肖海峰

隨著生活水平的不斷提高及人口老齡化加速到來，人們的醫療需求向更高層次、更高質量需邁進，為醫療健康產業提供了巨大商機和市場，醫療健康產業進入了快速發展的春天。2013年10月14日國務院印發的《關于促進健康服務業發展的若干意見》（以下簡稱《意見》）提出，到2020年，基本建立覆蓋全生命周期、內涵豐富、結構合理的健康服務業體系，健康服務業總規模達到8萬億元以上。以2013年2萬億元為基數，相當于未來6年內健康服務業規模要增長3倍，年均增長26%。

分析《意見》可以看出，政策從鼓勵擴大供給、刺激消費需求兩個維度提出了放寬市場準入、加強規劃布局和用地保障、完善財稅價格政策等7條具體措施，勾畫了健康服務業未來幾年的發展藍圖。該政策勢必會通過重塑整個健康產業格局的方式，對傳統藥品和醫療器械市場產生深遠的影響。政策指明了醫療服務業發展的前進方向，鼓勵社會資本進入營利、非營利醫療領域，并從資源供給、財稅制度等角度給予公立、非公立醫療機構同等待遇，同時也為掃除醫生多點執業、非營利醫院轉營利醫院等制度性障礙奠定了政策基礎。

我國 2000 年全國衛生總費用為4587 億元，2011年我國衛生費用為2.4萬億元，占GDP僅為5.15%，2013年我國醫藥產業的市場規模達1.1萬多億元，醫療服務領域超過2萬億元，與2020年國家大健康產業8萬億市場規模相比，醫療健康產業的增長空間蘊含著各種投資機會，年復合增長將達到14%。近3年來，中國醫療健康支出年均增速達到13.2%，已成為僅次于美國的全球第二大健康產業市場。我國政府確定將發展大健康產業作為國家戰略，預計到2020年產業規模將占到GDP的10%。

醫療健康產業在歐洲、北美等發達國家得到了大量人力和財力的支持，部分發達國家的醫療健康產業甚至已經成為最為活躍的科技創新領域，年支出總額占GWP（世界國內生產總值）總額約十分之一。醫療健康產業將成為繼IT產業之后經濟浪潮的新支撐。阿里巴巴集團董事長馬云說過“下一個世界首富一定會出現在健康產業”，美國經濟學家保羅?皮爾澤也把健康產業視為繼IT科技后“第五波財富浪潮”。世界衛生組織全球衛生支出數據庫顯示，從 2004 年至2011 年，我國的衛生總費用占 GDP 的比重始終處于 5%左右，而美國、德國和日本這些發達國家的比例均高于我國水平，我國的醫療衛生支出水平與發達國家相比仍存在著明顯差距。

廣義醫療健康產業即大健康產業不僅包括醫藥、醫療直接相關的產業活動，還包括圍繞醫藥、醫療活動有關的邊緣性產業，是指維護健康、修復健康、促進健康的產品生產、服務提供及信息傳播等活動的總和。如制藥設備、包裝資料、人才服務等產業活動，它囊括了制造、IT、流通、服務、教育等諸多領域。狹義的醫療健康產業指與醫藥產銷及醫療服務直接相關的產業活動，總體分醫藥工業和醫藥服務，其中醫藥工業包含五大子行業（化學原料藥、化學制劑、生物制品、中藥、醫療器械）；醫藥服務包含醫藥商業、研發外包、醫療服務。

醫療產業基本包括健康服務業與健康制造業兩大領域。醫療服務業與醫療預防、修復、康復最為密切，能夠直接為健康人群與患病人群提供服務；醫療制造產業以健康食品、健康用品制造為基礎，需要通過健康服務領域的專業咨詢及使用，滿足公眾的醫療保健需求。在中國，當前健康產業的薄弱環節與發展重點是“醫療服務業”。基于現有醫療產業領域的研究與政策規劃，醫療健康產業應該重點發展醫療服務、健康管理、康復護理、健康信息、醫藥器械、健康食品六大領域。同時隨著移動互聯網、大數據、可穿戴設備為代表的新技術的快速發展，醫療產業及服務模式不斷整合與創新，醫養結合、健康管理、移動醫療、醫療大數據等成為資本角逐的新熱點。

世界銀行預測，到2030年，人口迅速老齡化可能使中國慢性病負擔增加40%，而世界衛生組織的疾病負擔研究表明，慢性非傳染性疾病在中國所有疾病負擔中所占比重約為69%。人口老齡化導致剛性需求、疾病譜從急性傳染病向慢性重大疾病演變帶來升級需求、新醫改釋放剛性需求以及收入水平提高刺激個性化需求四大因素構成我國醫療服務需求持續上升的動力。

深化醫藥衛生體制改革等多個方面均將對健康產業產生深遠影響。業內人士認為，隨著醫藥衛生體制改革的進一步深化，醫療、衛生、養老等大健康產業將得到巨大發展。2015年6月，國務院印發了《關于促進社會辦醫加快發展的若干政策措施》，進一步放寬準入，拓寬投融資渠道，促進資源流動和共享，優化行業發展環境。社會辦非營利性醫療機構將被納入政府補助范圍，在臨床重點專科建設、人才培養等方面，執行與公立醫療機構同等補助政策。這是國家對于醫療產業釋放的又一實質性政策利好。

2014年以來資本市場眾多VC/PE都在投資業務上做減法，砍去諸多投資部門，但保留最多的就是TMT和醫療健康。清科研究中心統計顯示，2013年VC/PE共投資了210家醫療健康企業，達到2008年以來最高水平。投資金額總計19.9億美元，僅低于“全民PE”火熱的2011年。在2013年A 股IPO暫停后并購成為VC/PE新的退出選擇，這當中VC/PE參與主導的并購案例最多便發生在醫療健康行業。目前國際上，醫療公司出現了前所未有的企業間并購，這種戰略性并購交易額度近3800億美元，達到歷史最高水平。政府進一步開放醫療服務空間，允許外國資本100% 投入7個省市地區，包括北京、天津和上海等。政府也鼓勵醫院分級診療，醫生多點執業，使得私人服務提供商能接入公共體系的醫療專家渠道。

醫療產業的價值回歸是未來趨勢。當前我國醫療服務是被低估的特殊商品，既是供不應求的優質商品，又是救死扶傷的公益品。長期以來我國一直強調的是醫療服務的公益性，卻忽略了其商品屬性，使得優質醫療服務的價值被嚴重低估。近年來，醫療健康作為民生所需，產業動向一直備受矚目。2015年政府工作報告中將“打造健康中國”理念再次提升到新的高度，醫療健康產業在可預期的時間內將迎來發展新高潮。

從歷史數據可知，醫藥領域仍是并購的最大戰場，并購數量占到總數的46%。從金額來看，醫藥和醫療設備并購規模分別占 67%和23%。在這之中，很多都是上市公司做的戰略性的投資和收購。正因為整個醫療健康行業不太受整體經濟環境影響，不論是金融危機還是經濟下滑，醫療健康行業一直呈現穩健增長，尤其在中國人口老齡化持續、城鎮化不可逆轉、醫改紅利長期將持續釋放的大背景下，醫療行業未來具有穩定的成長前景，醫療健康領域機會也會逐步顯現。