為何最高保障限額是50萬

梁海明

“中國版”存款保險制度將要推出，對于習慣了“銀行絕不會倒閉”、“存銀行定期肯定安全”的大部分中國民眾而言，對此充滿疑問，也議論紛紛。

民眾對存款保險制度最大的疑慮之一，是過去政府一直推行隱性存款保險制度，對銀行的安全全部兜底，如今卻要進行改變，當中有何玄機;民眾的第二大疑慮，那就是為何最高保障的限額是50萬元人民幣，而不是更高限額，這又將會給民眾未來的儲蓄和投資帶來什么影響？

政府為何要改變推行已久的隱性存款保險制度？這包括了兩大方面的考慮。

一是大勢所趨。在經歷2008年環球金融海嘯和歐債危機之后，歐美國家先后啟動金融改革，避免再度爆發危機。這也是順應國際潮流，與國際接軌的舉措。

二是時代改變。隨著中國銀行市場化程度不斷提高，加上民營銀行的誕生和逐步增多，中國國家財政資金，是不大可能再為所有類型的銀行進行全部兜底。因此，在市場化的考慮下，也是中國當前金融體系中，較好的制度選擇和安排。

當然，這里必須指出的是，中國設立存款保險制度是為了未雨綢繆，歐美和香港設立存款保險制度則是因吃盡苦頭。

以美國為例，作為全世界第二個實施存款保險的美國（次于捷克），是因為在1933年數千家銀行發生倒閉后，羅斯福總統上任，不得不接受美國國會的主張簽署存款保險公司法，以此來挽救陷入危機的金融機構和保障美國民眾的存款利益。而作為國際金融中心之一的香港，也是因為外資銀行的意外倒閉，引發擠提潮之后，在2006年9月推行《存款保障計劃條例》。

由此可看出，美國和香港推出存款保險制度，是因應非常時期需要推出非常措施，中國則不同，是在正常時期推出的正常措施。

至于為何最高保障的限額是50萬元人民幣，筆者認為民眾也無須疑慮。

一方面，按照國際標準，中國最高保障限額已經遠高于國際一般水平。目前全球有110多個國家和地區建立存款保險制度，在最高保障限額方面，大多數國家和地區都定在其人均GDP的1—6倍之間。例如香港的儲戶在銀行的存款最大賠付額度為50萬港元，相當于人均GDP的1.7倍，美國2008年金融危機后，存款保險額度由10萬美元提升至25萬美元，是美國人均GDP的5倍左右。

中國償付限額設定在50萬元人民幣，是人均GDP的12倍左右，這個水平已遠遠高于國際的一般水平，也足于為中國超過99%的存款人提供100%的全額保護。

當然，需要指出的是，任何一種規章制度的推出，都會存在這樣或那樣的細節問題，這需要政策制定者根據實際情況去慢慢進行調整、完善。