中小外貿(mào)企業(yè)融資模式分析

趙興明

（天健會計師事務所（特殊普通合伙）重慶分所，重慶 400000）

資金仿佛就是企業(yè)的血液，關系到企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營的每一環(huán)節(jié)。資金籌措對于企業(yè)發(fā)展來說至關重要。根據(jù)當前的國際慣例，企業(yè)投資之前需要進行可行性分析，首先要落實資金資源才能進行下一步的投資技術，這就是所謂的“融資”。

一、當前中小企業(yè)融資模式發(fā)展現(xiàn)狀

目前，我國很多中小外貿(mào)企業(yè)都是由一些擁有外貿(mào)經(jīng)驗的工作者或者擁有國外客戶資源的貿(mào)易業(yè)務成立的，這些人希望能夠自我壯大，有更好的發(fā)展前景進而采取獨立運作的方式進行貿(mào)易活動，所以創(chuàng)辦了自己的對外貿(mào)易公司。這種情況下創(chuàng)建中小對外貿(mào)易公司必定存在資金不足的情況，因此公司要想發(fā)展必定想要進行融資。但是中小企業(yè)融資往往會遇到很多問題。

首先，企業(yè)向銀行貸款會遇到問題。中小外貿(mào)企業(yè)本身存在很多問題和缺陷，例如企業(yè)規(guī)模較小，人員素質(zhì)較低，盈利沒有保障，經(jīng)營風險較高，信用等級低等等，這些問題導致銀行容易對其產(chǎn)生偏見，不敢輕易向中小企業(yè)發(fā)放貸款。如果按照優(yōu)勝劣汰的原則，可能會有一大批中小企業(yè)無法從銀行獲得貸款。

其次，我國尚未針對中小外貿(mào)企業(yè)建立相應的扶持機構，缺乏更多的優(yōu)惠政策。中小企業(yè)經(jīng)營規(guī)模小，風險抵御能力較低等現(xiàn)實問題決定了其市場的信用度較低，但是我國仍然沒有針對中小外貿(mào)企業(yè)出臺穩(wěn)定的融資機制，也未建立減少中小外貿(mào)企業(yè)融資成本的信用擔保機構。雖然我國在這方面已經(jīng)有了初步的嘗試，但效果并不理想，實際操作仍然有很多困難，無法幫助中小企業(yè)順利實現(xiàn)融資。

二、中小外貿(mào)企業(yè)的融資發(fā)展對策

目前，我國中小外貿(mào)企業(yè)經(jīng)營規(guī)模較小，自有資金有限，而企業(yè)自身弱點、銀行體制問題、政府支持力度不夠等，共同導致了當前我國中小外貿(mào)企業(yè)融資難問題，對此，提出如下建議。

（一）中小企業(yè)必須提高自身的信用度

信用是任何企業(yè)發(fā)展都需要的一顆救命稻草。中小外貿(mào)企業(yè)要想解決融資問題，必須充分認識到信用對于企業(yè)發(fā)展的重要性，讓銀行信任企業(yè)才能獲得貸款，讓商家信任企業(yè)才能有更大的發(fā)展空間。首先，企業(yè)必須提高審計、會計信息的透明度，減少不對稱交易。在財務管理方面建立相應的財務決算制度，按照國家統(tǒng)一的財務制度建立企業(yè)內(nèi)部財務制度。其次，企業(yè)需要建設一個科學、有效的信用評價、發(fā)布體系，提高銀行和商戶對企業(yè)的信任度。此外，中小外貿(mào)企業(yè)還可以借鑒國際成功經(jīng)驗，科學引進國際信用評價方法，規(guī)范企業(yè)的信用評價，提供客觀、真實的信息咨詢。

（二）積極嘗試直接融資

一直以來，構建完善的、多層次的資本市場結構是我國資本市場改革的重要目標，自2006年新三板引入之后，尤其經(jīng)過2013年推廣至全國和2014年擴容后，新三板為中小企業(yè)帶來了新的融資交易平臺，不僅拓寬了中小企業(yè)的融資渠道，也為中小企業(yè)的運轉(zhuǎn)注入了新的活力。優(yōu)質(zhì)的中小外貿(mào)企業(yè)應在新三板直接融資方面作出更多嘗試。

（三）創(chuàng)新債務融資方式

中小外貿(mào)企業(yè)融資最重要渠道仍是債務融資，而傳統(tǒng)的債務融資基本依賴于銀行。近年來，隨著金融市場的不斷發(fā)展，不斷涌現(xiàn)出許多新型的融資方式和融資工具，這為企業(yè)進行融資提供了有別于傳統(tǒng)的融資途徑。僅僅從最近兩年來看，多種融資方式和融資工具紛紛出現(xiàn)，比如券商資管計劃、基金公司、眾籌、P2P，這些融資方式區(qū)別于傳統(tǒng)的銀行貸款，有著各自與眾不同的特點，可以根據(jù)不同企業(yè)的不同發(fā)展情況和資金需求，設計出不同的融資工具，中小外貿(mào)企業(yè)應充分發(fā)揮債務融資的創(chuàng)新能力。

（四）構建針對中小外貿(mào)企業(yè)融資的銀行體系

一方面，需發(fā)揮中小銀行對民營中小外貿(mào)企業(yè)的融資作用，以目前我國金融市場和中小企業(yè)的發(fā)展情況來看，大力發(fā)展中小銀行已經(jīng)成為市場的共識，如民生銀行和興業(yè)銀行，近年來著力發(fā)展中小企業(yè)業(yè)務,形成了自己獨特的業(yè)務優(yōu)勢。另一方面，需構建良好的國有商業(yè)銀行與民營中小外貿(mào)企業(yè)融資平臺，以當前的情況來看，解決中小外貿(mào)企業(yè)融資難問題，在很大程度上有賴于國有銀行的政策支持、體制和業(yè)務創(chuàng)新。

（五）建立和完善中小外貿(mào)企業(yè)的信用擔保體系

出臺有關中小外貿(mào)企業(yè)信用擔保的法律法規(guī)，嘗試建立政策性中小外貿(mào)企業(yè)信用擔保公司，此類擔保機構應作為政府實現(xiàn)其產(chǎn)業(yè)政策目標，拉動地方經(jīng)濟，并由地方財政拿出一定比例而成立起來的，政策性應是公司經(jīng)營的主導方面，盈利不應成為其主要目的。

（六）提供更完備的政策支持體系

中小外貿(mào)企業(yè)融資難是一個全國的綜合性難題。要從根本上改變這種困境,除了需要一系列的融資體系，還要構建強力有效的政府融資支持體系，為中小外貿(mào)企業(yè)融資提供制度保障和技術支持等。

三、結語

全球經(jīng)濟一體化進程加快，我國中小外貿(mào)企業(yè)發(fā)展勢頭迅猛，促進了我國的出口貿(mào)易增長，為繁榮社會經(jīng)濟起到了重要作用。但是中小外貿(mào)企業(yè)在發(fā)展的同時也面臨了較大困境，其中最突出之處即融資難問題，企業(yè)與政府對此都應有深入認識，充分利用現(xiàn)有資源，解決中小外貿(mào)企業(yè)的融資問題，建立多種融資模式，實現(xiàn)中小外貿(mào)企業(yè)的蓬勃發(fā)展。

[1]肖玉玲.我國中小外貿(mào)企業(yè)融資問題研究[J].合作經(jīng)濟與科技，2012(18).