企業應收賬款管理問題及成因分析

◎ 文/秦大力

企業應收賬款管理問題及成因分析

◎ 文/秦大力

在激烈的商業競爭中，企業為了生存或者發展，往往會采取較為寬松的賒銷政策，導致絕大多數企業的應收賬款占流動資產的比例過高，從表面上看營業收入和利潤很可觀，但是企業的實際現金流卻不一定良好，而現金流又關乎到企業的存亡，因此企業必須要重視應收賬款的管理。本文先從企業自身和外部環境兩個方面分析應收賬款的成因，然后重點關注企業的應收賬款的管理問題，由企業應收賬款形成的事前、事中、事后三個角度來討論如何加強企業應收賬款的管理，最后對應收賬款的處置方式做出簡單分析。

應收賬款；成因；信用管理

一、應收賬款管理的重要性及現狀

對于企業來說，現金流量如同其血液一般，沒有現金流的企業是無法生存的。由簡單的財務分析可知，現金的周轉周期=存貨的周轉周期+應收賬款的周轉周期-應付賬款的周轉周期，一個現金流良好的企業必然是現金周轉周期短，資金在企業中高速循環利用，才能為企業創造更大的價值。而現金周期中很重要的一個組成部分就是應收賬款的周轉周期，甚至可以說一個企業良好的應收賬款管理將為充裕的現金流打下堅定的基石。然而據調查顯示，我國企業應收賬款管理的能力不高，應收賬款占營業收入和流動資產的比重過高，這對于企業的生存發展都是一個巨大的隱患。

二、應收賬款的成因

(一)商業競爭的需要

在現代經濟中企業的競爭變得異常激烈，尤其是在產品同質化較為嚴重的行業，除了依靠廣告等銷售手段，賒銷成為了一種有效的營銷方式，行業領頭羊采取較為寬松的賒銷政策可以給企業帶來更多的營業收入，也能繼續擴大市場份額，保持領先優勢，而行業中的追隨者在沒有產品創新等差異化競爭的因素下，也不得不采取同樣的方式來防止市場份額的進一步下滑，因此商業競爭的需要是企業應收賬款產生的主要原因。

（二）企業銷售目標的壓力

對于一個業績為王的時代，企業的管理者當然希望為股東交出一份滿意的答卷，當企業管理者制定了一個較高的目標時，銷售部門必然要采取各種途徑去努力完成目標，其隸屬的銷售人員的薪酬又主要是和業績掛鉤，這就導致了銷售人員可能會在賒銷中放寬限制條件，以此來增加銷售金額。

（三）客戶固有的原因

由于信用經濟的發展，賒銷成為一種廣泛的營銷手段，尤其是在買方市場，應收賬款本質上是一種企業給客戶的短期無息貸款，因此強勢的買方將盡可能的使用這筆資金，往往會適當的將其部分投入生產，然而有的客戶企業卻由于經營不善，資金周轉不靈，客觀條件導致無法立刻還款，使得企業的這部分應收賬款存在長期掛賬的現象。

（四）企業管理水平有限

我國企業整體的管理水平不高，導致了企業在管理應收賬款時不夠重視，賒銷政策的制定并不合理也不嚴謹，對形成的應收賬款的控制不到位，由此形成的風險也沒有有效的管理，應收賬款的周轉周期較長。

三、應收賬款的管理目標和主體

應收賬款管理的目標應該是如何在應收賬款的機會成本、管理成本和壞賬風險與由此帶來的利潤增加之間找到一個最佳點，使得企業價值最大化。對于企業來說完成這一目標必然需要專門的部門來執行，以往大多數企業會將應收賬款的管理交給財務部門或者銷售部門，然而財務部門和銷售部門由于各自的特點，必然在管理應收賬款時存在固有的缺陷。對于財務部門來說會更關注應收賬款存在的風險，但由于財務部門對客戶掌握的信息不足，必然難以正確的把握賒銷力度，當為了控制風險采取緊縮信用政策時，往往還會因業績問題與銷售部門形成矛盾。而銷售部門管理應收賬款也存在很大的弊端，因為銷售部門的主要目標就是擴大銷售額，也就注定了銷售人員很難去關注應收賬款存在的風險和成本，可能會為了業績而放寬信用條件。因此對于大型的企業來說，就十分有必要建立一個專門的信用管理部門來負責應收賬款的管理，然而國內的信用管理并不成熟，這需要在充分借鑒國外信用管理的基礎上建設出符合我國國情的信用管理體系。

四、應收賬款管理的三部曲

（一）應收賬款的事前控制

在發生應收賬款之前，企業首先應該由信用管理部門建立一套完善的應收賬款管理制度。首先要建立客戶檔案和分析其信用狀況，將從各種正規可靠渠道得來的客戶信息予以完整的記錄，重點是通過信息的記錄分析客戶的信用狀況，分析信用狀況可以采用“5C”信用管理系統，5C代表客戶信用的五個方面，分別是品質、能力、資本、抵押和環境。第一是品質，通過過去客戶的記錄進行分析，品質越好的客戶獲得的信用越大；第二是能力，可以從客戶的財務報表方面得知企業支付能力和償債能力的大小；第三是資本，同樣是通過對財務報表的分析考查企業的資產規模和資金實力；第四是抵押，客戶可以抵押的資產價值越大流動性越高，其信用水平就越好；第五是環境，由于所有企業都會受到市場大環境的影響，因此經濟繁榮時比經濟蕭條時要采取更寬松的賒銷政策。其次要建立符合企業實際發展水平的信用政策，企業要對客戶資信方面有一個最低標準，根據評估的信用水平發放相應的信用額度，并制定合理的信用條件。

（二）應收賬款的事中管理

事中管理包括對單個客戶的管理和總額的管理。首先企業必須要有一定的風險防范意識，我國目前的商業信用不是十分良好，客戶故意拖欠資金甚至欺詐的現象時有發生，對于存在應收賬款的單個客戶，要在日常中對于客戶發生的異常現象予以密切關注，如管理層的頻繁更替，或者企業發生重大交易，都有可能導致企業的信用水平發生變化，及時更新企業的實際信用狀況，建立動態的客戶信用管理系統，并在客戶信用惡化時采取相應的措施，使應收賬款的損失降到最低。其次企業也要對應收賬款的總額進行日常管理，定期對應收賬款進行財務分析，包括賬齡分析和比率分析。定期對實際壞賬率與預估壞賬率進行比較，如果實際壞賬率較小，則應該適當放松信用政策，編制賬齡分析表，重點關注賬齡較長的應收款項。

（三）應收賬款的事后收回

對于企業應收賬款的回收，應建立專人專收制度，由應收賬款經手的業務員負責其回收，做到定期對客戶進行回訪，發現客戶經營存在異常情況，應立即向企業負責人反映情況，同時建立業務人員更完善的考核體系，將營業額與其應收賬款回收情況綜合進行評價，使得業務人員不僅重視銷售額，也能關注銷售的質量。還要充分發揮內部審計在應收賬款管理中的監督作用，監督并完善企業的內部控制制度，保證從銷售合同的簽到到發貨到應收賬款回收中各人員能履行各自的責任。對于大額壞賬要明確相關責任人和相關責任部門，做出相應的處理。

五、逾期應收賬款及壞賬的處置

無論企業有多么完善的應收賬款管理體制和非常專業的信用管理部門，但還是不可避免的會存在逾期的應收賬款及壞賬損失的問題。因此管理好應收賬款還要建立完善的逾期應收賬款及壞賬的處置制度，做到逾期的應收賬款盡量全額收回，壞賬的應收賬款盡量將損失降到最低。首先，建立專門的逾期應收賬款清收小組：清收小組的組成要由經辦人參與，由單位管理層或部門負責人領隊，根據不同的客戶情況開展不同的清收策略，對于信用良好但是短期資金周轉存在問題的客戶，不采取頻繁的收款活動，而面對故意拖欠款項的客戶，要采取較為強硬的態度，必要時通過法律手段將欠款追回。其次，債務重組：對于無法收回全部的應收賬款的客戶，采取債務重組的方式是一種較為有效的辦法。如果客戶企業的發展前景良好且具有投資價值，可以將債權轉換成客戶企業的股份；或者是將債權的金額予以讓步，收回部分現金或者實物資產。最后，出售債權：隨著外資的涌入，近年來對于逾期的應收賬款，一種十分有效的方式是將應收賬款的所有權出讓給信貸機構或者代理商，由他們對客戶進行直接收款。企業可以快速的回籠資金，投入到企業的再生產中。

六、結束語

我國企業信用管理還處于建設的初級階段，企業要努力建立完善的應收賬款管理機制，由相應的信用管理部門進行專項管理，尋找到應收賬款成本和風險與企業利潤的最優點使企業價值最大化，讓快速周轉的應收賬款為企業提供更多的現金流，為企業的帶來活力，為企業的長久發展奠定基石。

[1]李社偉.企業應收賬款管理問題研究[D].昆明理工大學，2008.05.

[2]王保軍.淺析企業應收賬款的管理與對策[J].會計師.2008.05.

[3]康煊.應收賬款管理研究[D].首都經濟貿易大學，2014.03.

（作者單位：天津子牙生態產業發展有限公司）