避開銀行理財產(chǎn)品潛規(guī)則

【理財產(chǎn)品是會虧損的】

很多人對銀行理財產(chǎn)品的印象是：低風(fēng)險、收益率高于定期存款。但銀行理財產(chǎn)品絕不是垂手可摘的牡丹。在過去的一年里，多家銀行爆出的銀行理財產(chǎn)品“零收益門”、“負收益門”事件就是最好的警示。

【募集期藏有玄機，理財收益會被“攤薄”】

通常情況下，銀行一般會聲稱，銀行理財產(chǎn)品在資金募集期和清算期不享有收益，是按活期存款利息計算的。如果投資者買入時間較早，而該產(chǎn)品的募集期和清算期又比較長，那么實際收益率就會被拉低。

【預(yù)期收益不等于實際收益】

隨著銀行間競爭激烈程度的不斷加大，理財產(chǎn)品的收益率也水漲船高，很多銀行都競相推出收益率“誘人”的理財產(chǎn)品，但是，并不是所有的理財產(chǎn)品都能達到其承諾的收益率，因為預(yù)期的收益率并不等于實際到期的收益率。

【產(chǎn)品評級不見得靠譜】

風(fēng)險評級很多情況是銀行自己給自己評定的，并非是第三方機構(gòu)評的。不僅理財產(chǎn)品的風(fēng)險評級本身不可靠，而且銀監(jiān)會明確要求銀行必須進行的投資者風(fēng)險測評，不少銀行也在走過場。

【風(fēng)險提示不清楚】

銀行理財產(chǎn)品說明書、合同等專業(yè)術(shù)語多，對本質(zhì)風(fēng)險揭示少，無實際意義。

【資金投向要關(guān)注】

理財產(chǎn)品的資金投向直接與產(chǎn)品的風(fēng)險掛鉤。銀行理財產(chǎn)品一般投向不明。如果資金投向為債券回購、存款、國債、金融債、央行票據(jù)等，這樣的理財產(chǎn)品風(fēng)險就低；如果資金投向為二級市場如股票、基金等，這樣的理財產(chǎn)品風(fēng)險偏高。

【看清理財產(chǎn)品是銀行自發(fā)還是代銷】

某些銀行理財產(chǎn)品的說明書中，明確寫著“銀行作為投資者的代理人……”這樣的聲明。銀行只承認是代理、委托關(guān)系，若出了事，它不負責(zé)。

【超高收益往往是“鏡中花水中月”】

目前結(jié)構(gòu)性產(chǎn)品多為保本、部分保本或非保本的浮動收益型產(chǎn)品，由于觸發(fā)條件等的嚴格限制，超高收益只能是“鏡中花水中月”，淪為銀行營銷的噱頭。

【隱藏費用突出】

與明面上的手續(xù)費相比，銀行理財?shù)摹半[形費率”問題更為突出。多家銀行理財產(chǎn)品說明書顯示，理財產(chǎn)品預(yù)期收益率計算公式為“理財計劃預(yù)期投資收益率-（理財產(chǎn)品銷售手續(xù)費+托管費等費用）”，銀行最大的收費恰恰被隱藏在這個“等”里面。