互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展與挑戰(zhàn)

葛 鋆

（達(dá)州市商業(yè)銀行，四川 達(dá)州 635000）

一、互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展現(xiàn)狀

互聯(lián)網(wǎng)金融是金融與互聯(lián)網(wǎng)的“聯(lián)姻”，是雙方各自向?qū)Ψ筋I(lǐng)域的延伸與滲透。準(zhǔn)確來(lái)講，互聯(lián)網(wǎng)金融應(yīng)是借助現(xiàn)代互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)提供資金融通功能的一種金融形態(tài)，是對(duì)傳統(tǒng)金融體制的一種補(bǔ)充和創(chuàng)新，也是新的挑戰(zhàn)。互聯(lián)網(wǎng)金融在我國(guó)起步相對(duì)較早，早在2003年左右，淘寶為解決購(gòu)物消費(fèi)信用與支付等問(wèn)題，就推出了支付寶產(chǎn)品，這可以看作是互聯(lián)網(wǎng)金融在中國(guó)的最早試水。隨后，隨著經(jīng)濟(jì)和企業(yè)金融需求的發(fā)展與變化，相繼出現(xiàn)了人人貸、拍拍貸、陸金所等提供在線融資的網(wǎng)絡(luò)融資平臺(tái)。而與此同時(shí)，電子商務(wù)的快速發(fā)展與籠聚的客戶資源也為電商融資的出現(xiàn)提供了機(jī)遇。一些互聯(lián)網(wǎng)公司則另辟蹊徑，將垂直搜索技術(shù)引入金融領(lǐng)域，成為提供金融信息服務(wù)的互聯(lián)網(wǎng)公司。而傳統(tǒng)的金融機(jī)構(gòu)也不甘示弱，開(kāi)始部署將自己的業(yè)務(wù)部分向線上遷移，如電子銀行、手機(jī)銀行、在線理財(cái)?shù)鹊南嗬^推出。互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展呈現(xiàn)出如火如荼的迅猛勢(shì)頭，而2013年6月余額寶的橫空出現(xiàn)更為互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展添了一把干柴，互聯(lián)網(wǎng)金融這把火燒的更猛更旺。據(jù)余額寶官方數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)，截至2014年2月，余額寶規(guī)模已經(jīng)突破5000億，用戶數(shù)達(dá)到8100萬(wàn)。這種驚人的發(fā)展速度是許多傳統(tǒng)貨基產(chǎn)品難以想像的，隨后各種“寶”相繼推出，余額寶攪動(dòng)了整個(gè)金融界的春水。2013年因此也被稱(chēng)為“互聯(lián)網(wǎng)金融元年”。然而就在互聯(lián)網(wǎng)金融正欲乘勢(shì)而進(jìn)時(shí)，3月份央行以安全為由暫停了支付寶公司、微信線下條碼支付（二維碼支付）和虛擬信用卡等業(yè)務(wù)，隨后工商銀行也以安全為由縮減支付寶在工行體系的快捷支付接口，中行也開(kāi)始限制支付寶快捷支付限額，一時(shí)間，互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展似乎又墮入冰窟，前景撲朔迷離。

二、互聯(lián)網(wǎng)金融增長(zhǎng)背后的隱憂與挑戰(zhàn)

（一）互聯(lián)網(wǎng)金融背后存在著資金與信息安全風(fēng)險(xiǎn)

上述幾起最近發(fā)生的針對(duì)互聯(lián)網(wǎng)金融的事件，都以客戶資金安全為由。事實(shí)上，互聯(lián)網(wǎng)金融的安全風(fēng)險(xiǎn)一直飽受詬病。當(dāng)然，這種安全風(fēng)險(xiǎn)并不僅僅源于互聯(lián)網(wǎng)金融內(nèi)部，它更多的是遺傳于互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)和網(wǎng)絡(luò)環(huán)境的風(fēng)險(xiǎn)。雖然傳統(tǒng)金融體系也存在一定的風(fēng)險(xiǎn)，但互聯(lián)網(wǎng)金融卻由于網(wǎng)絡(luò)的開(kāi)放性和信息技術(shù)的不確定性擴(kuò)大了這種金融安全風(fēng)險(xiǎn)。前段時(shí)間烏云網(wǎng)曝出的攜程網(wǎng)客戶信息泄露事件更是加劇了人們對(duì)于互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)的擔(dān)憂。總體來(lái)說(shuō)，互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)險(xiǎn)主要有賬戶管理風(fēng)險(xiǎn)、交易風(fēng)險(xiǎn)、信息安全風(fēng)險(xiǎn)、虛擬網(wǎng)絡(luò)環(huán)境引發(fā)的洗錢(qián)、詐騙等網(wǎng)絡(luò)犯罪等，這些都是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展中所必須面對(duì)和解決的。

（二）互聯(lián)網(wǎng)金融的發(fā)展將對(duì)現(xiàn)有的金融體系造成沖擊

銀監(jiān)會(huì)在界定“影子銀行”中，提到影子銀行有三類(lèi)：一是不持有金融牌照、完全無(wú)監(jiān)管的信用中介機(jī)構(gòu)；二是不持有金融牌照，存在監(jiān)管不足的信用中介機(jī)構(gòu)；三是機(jī)構(gòu)持有金融牌照，但存在監(jiān)管不足或規(guī)避監(jiān)管的業(yè)務(wù)。按照這種定義，互聯(lián)網(wǎng)金融其實(shí)應(yīng)屬于“影子銀行”范疇，影子銀行作為一種游離于金融體系之外的金融中介，在提供資金融通功能的同時(shí)，卻也因?yàn)楸O(jiān)管、統(tǒng)計(jì)、信用、制度等方面的缺失對(duì)現(xiàn)代金融體系的穩(wěn)定起破壞性作用。如支付寶公司推出的虛擬信用卡業(yè)務(wù)，嚴(yán)格來(lái)說(shuō)，現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)上的信用其實(shí)就是一種貨幣發(fā)放，因?yàn)樨泿疟旧砭褪且环N基于國(guó)家權(quán)力意志的信用產(chǎn)品。虛擬信用卡即意味著互聯(lián)網(wǎng)金融公司參與貨幣發(fā)放，但這種貨幣發(fā)放卻難以受到央行監(jiān)管，這勢(shì)必將會(huì)對(duì)以央行為主導(dǎo)的貨幣體系產(chǎn)生沖擊，進(jìn)而影響整個(gè)現(xiàn)代貨幣體系的穩(wěn)定。當(dāng)然，如果監(jiān)管得宜，將其納入央行貨幣監(jiān)管體系，也許會(huì)是另一種情況。

（三）互聯(lián)網(wǎng)金融是經(jīng)濟(jì)社會(huì)互聯(lián)網(wǎng)化的縮影和必然結(jié)果

互聯(lián)網(wǎng)信息技術(shù)絕對(duì)是20世紀(jì)最偉大的發(fā)明，看看身邊，移動(dòng)通信、上網(wǎng)、網(wǎng)上購(gòu)物、網(wǎng)絡(luò)電視、網(wǎng)絡(luò)教育等，互聯(lián)網(wǎng)已經(jīng)融入到現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)社會(huì)的各個(gè)方面，可以說(shuō)，現(xiàn)代經(jīng)濟(jì)社會(huì)已經(jīng)呈現(xiàn)出互聯(lián)網(wǎng)化的發(fā)展趨勢(shì)。互聯(lián)網(wǎng)金融正是經(jīng)濟(jì)社會(huì)互聯(lián)網(wǎng)化下的一個(gè)縮影，也是經(jīng)濟(jì)社會(huì)互聯(lián)網(wǎng)化的必然結(jié)果。經(jīng)濟(jì)社會(huì)互聯(lián)網(wǎng)化在縮短市場(chǎng)距離、提供交易便利的同時(shí)，由于其自身的轉(zhuǎn)型會(huì)對(duì)傳統(tǒng)的經(jīng)濟(jì)社會(huì)模式造成沖擊，如遼寧社會(huì)消費(fèi)品線下零售總額增速由于受到電商影響大幅下降，還有傳統(tǒng)超市等在網(wǎng)絡(luò)超市、電子商場(chǎng)的沖擊下也步履維艱。這種經(jīng)濟(jì)社會(huì)互聯(lián)網(wǎng)化必然會(huì)引發(fā)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型陣痛，當(dāng)然，也會(huì)帶來(lái)更多想像不到的問(wèn)題，如數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)、線上監(jiān)管、網(wǎng)絡(luò)維權(quán)與執(zhí)法等，而這也是互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展同樣面臨的問(wèn)題。

三、結(jié)語(yǔ)

李克強(qiáng)總理曾指出，對(duì)待新興業(yè)態(tài)，不能一棒子打死。應(yīng)對(duì)能看到的風(fēng)險(xiǎn)盡可能控制，但也必須給予發(fā)展的空間，政府應(yīng)當(dāng)規(guī)則的制定者。互聯(lián)網(wǎng)金融作為金融領(lǐng)域的一種新興發(fā)展業(yè)態(tài)，其發(fā)展過(guò)程必然伴隨許多不可知的風(fēng)險(xiǎn)，也必然會(huì)引起經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型所必有的陣痛，但應(yīng)充分認(rèn)識(shí)到金融互聯(lián)網(wǎng)化的發(fā)展趨勢(shì)，政府、銀行和社會(huì)應(yīng)以積極的心態(tài)面對(duì)這種變化和挑戰(zhàn)，通過(guò)規(guī)范制度、加強(qiáng)監(jiān)管等做好防范，推動(dòng)我國(guó)互聯(lián)網(wǎng)金融健康快速發(fā)展。

[1]高學(xué)海.國(guó)內(nèi)互聯(lián)網(wǎng)金融發(fā)展淺析.電子商務(wù)[J].2014(01).

[2]陳聰，王斌.淺析互聯(lián)網(wǎng)金融在我國(guó)的發(fā)展現(xiàn)狀[J].中國(guó)外資.2014(02).