比特幣的“今生來世”

廉其實

溫故知新：溫“貨幣、金本位”之故，求知“比特幣”之新

2013年12月3日香港《南華早報》的一則消息稱——“人民幣主導全球比特幣交易”。在是日的24 小時內，“全球交易的58%發生在交易這種內地貨幣的兌換平臺上”。還稱，中國是世界最大比特幣“挖礦”設備制造商。

面對瘋狂的比特幣熱潮惟有靜觀其變，因勢利導，知己知彼，權衡利弊得失取其大，才是上策。因之如何樹立正確的貨幣觀念和投資理念至關重要。溫故而知新，即重溫“貨幣、金本位”之故，方能知“比特幣”之新。

貨幣——充當一切商品等價物的“特殊商品”。是價值的一般代表，可以買任何商品。貨幣的基本職能在于它使買與賣分離，有利于進行貿易，不需要繁瑣的物物交換。通常說來貨幣具有五種職能：價值尺度、流通手段、貯藏手段、支付手段和世界共識。其中前兩種為基本職能。商品生產者通過貨幣相互交換勞動產品，建立聯系，貨幣反映著商品生產者之間的生產關系。

金本位——用黃金作本位貨幣的貨幣制度，系指通貨本位是一固定的黃金量或保持為一固定量價值的貨幣制度。在國際金本位制中，黃金或可按固定價格兌換成黃金的通貨，均可作為國際支付的手段；同時，各國之間的匯率一般是固定不變的。1821年英國首先實行金本位制度。十九世紀末期，金本位制為大部分資本主義國家采用；第一次世界大戰爆發后，許多資本主義國家相繼放棄這一制度，轉而采用紙幣制度。隨后在資本主義相對穩定時期，進而實行“金塊本位制度”或“金匯兌本位制度”。1933年的世界經濟危機期間和以后，大多數資本主義國家都放棄了各種金本位制度，實行紙幣制度。1958年歐洲主要國家重新建立起一種金本位制，規定可用各國通貨自由兌換成黃金和美元，用于國際支付。然而，國內金本位制并未恢復。

比特幣——大約是2008年末2009年初問世的虛擬“貨幣”。比特幣之鼻祖當是日本人，化名“中本聰”，其神秘程度可歸類“駭客”。比特幣的誕生有鮮明的時代背景，一是“知識經濟”孕育了“知本家”，他們企圖顛覆當今金融帝國的游戲規則；二是互聯網提供了展示智慧的大舞臺，足以使“知本家”能夠在虛擬經濟中一顯身手。比特幣是由“開源的P2P軟件產生的虛擬貨幣”。立足于一套秘密編碼，通過復雜的算法，制造出“特殊符號”，人們把獲得這種“符號”的過程比喻為“挖礦”或“掘金”。工欲善其事必先利其器，“開礦”的工具就是計算機。其社會屬性在于任何人——當然是熟悉計算機的人，都可以成為在互聯網上下載或運行比特幣的客戶主人。這套基于密碼學原理的系統，決定了比特幣的發行數量是封頂的，即最多只有2100萬個。比特幣運行特點還在于，它是特立獨行不依賴于中央銀行那支“看得見的手”調節的，因此也就避開了貨幣超量發行導致的通貨膨脹，還可以保證不被偽造并可以被追朔每一個比特幣的去向。比特幣從問世那天起就存在很大的爭議，這種爭議還將繼續下去。

當我們回顧了“貨幣”、“金本位”這些人類偉大的發明之后，再看“比特幣”的誕生并判斷它的未來趨勢，才能“去偽存真”，決定取舍，預測它的“今生來世”。倘若簡單的斥之為“龐氏騙局”，未免過于輕率。

一紙《通知》，看得見的手，能抑制比特幣的“瘋狂”嗎？

去歲的秋冬時節，正當比特幣玩家“挖礦”給力、收獲頗豐、彷佛吃了“搖頭丸”金蛇狂舞之時，12月5日，中國人民銀行、銀監會、證監會、保監會和工信部聯合發布《關于防范比特幣風險的通知》，警示中國的比特幣玩家——“比特幣不是貨幣不能流通”！細分起來，一曰“比特幣是虛擬商品不是貨幣”，二曰“金融機構不得開展相關業務”，三曰“網站提供交易服務的須備案”，四曰“比特幣玩家須使用實名注冊”。央行相關負責人還指出比特幣的三大風險：一是較高的投機風險，二是較高的洗錢風險，三是被違法或犯罪分子利用的風險。

這一警示像“速效救心丸”，立竿見影，立馬見效；即日國內各大交易平臺比特幣行情呈現斷崖式下跌恐慌。于是有業內專家發聲：此次發布的規定會導致推動比特幣價格的“原動力”消失。央行對比特幣的地位和監管很嚴格，比特幣未來會持續下跌，直至泡沫破裂。

不過，比特幣的“玩家”抑或“粉絲”對此不以為然，只因對比特幣的興起有許多令人抓狂的故事。如果說“中本聰”是比特幣的始作俑者，那么緊隨其后的信徒大有人在。諸如：

2011年6月9日，首家中國比特幣交易網站成立，成為中國最大的比特幣交易平臺；是年11月中獲得A輪投資，融資達500萬美元。

2013年10月15日，百度旗下百度加速樂服務宣布支持比特幣。不過，“識時務者為俊杰”，央行下發《通知》后，百度發表聲明，將不再接受比特幣作為支付工具；百度加速樂亦隨行，響應央行控制比特幣風險的警示。

而在國外的情形是：

2013年8月8日，美國德州聯邦法官裁定比特幣為合法貨幣，受美國證券委員會監管。又傳出，美國司法部和和證卷交易委員會討論通過，基本認可比特幣是一種合法的金融交易工具。

2013年8月19日，德國正式承認比特幣的合法“貨幣”地位，可用于繳稅和其它合法用途。又傳出，美國舊金山一家餐廳掛出接受比特幣支付的標識。

……

2013年11月19日，美國參議院“探索虛擬貨幣系統在美國社會的發展前景和風險”聽證會，承認比特幣是一種合法的金融工具。繼而傳出美聯儲主席伯南克的觀點，“雖然美聯儲通常會對虛擬貨幣和其它支付系統的創新發展進行監測，但目前還沒有必要對比特幣進行直接干預和監管，我們應該為他們提供相對自由的市場。”這個利好消息，體現了“思想市場”的寬松和包容。

德國《世界報網站》2013年11月23日稱——“上海成全球比特幣交易大本營”。比特幣中國平臺負責人說，“我們在中國的業務增長極其強勁。中國人喜歡比特幣，它是一種具有吸引力的投資方式。”洋人投資基金者也唱和，“比特幣正在金融界創造偉大革新。中國現在是這種革新進展最快的地區之一”。

央行發出的《通知》，在重錘響鼓向比特幣迷發出警示的同時，也指出“比特幣交易作為一種互聯網上的商品買賣行為，普通民眾在自擔風險的前提下擁有參與的自由”。“同時，人民銀行將基于自身職責，繼續密切關注比特幣的動向和相關風險，進一步加強對公眾貨幣知識的教育，引導公眾樹立正確的貨幣觀念和投資理念”。見仁見智定然會產生不同的解讀，在比特幣投資者的視界中，把央行的“警鐘”視為一種“利好”，當日的比特幣價格先跌后揚反彈回穩就是一種市場的晴雨表。

比特幣瘋狂的“掘礦”者、重慶青年馮某與一群玩家組成團隊，投資200萬元，開始夜以繼日地“挖礦”造幣，每月電費都需10萬元之多。賭場輸贏難料，但是賭場的規律是“十賭九輸”，也只能是“愿賭服輸”。北京的玩家也多是互聯網圈內的朋友，不分男女，皆有所好。一位頗有心得的玩家說，“比特幣對這個時代來說是新生事物，既然我們遇上了，就要把它記錄下來。”《北京青年報》報道了第一代炒家，“網絡作家入市比特幣，兩年最高身家過千萬”。第二代炒家“一個不賣，權當風險投資”，玩的就是心跳。第三代炒家故隱其名并說“溫州土豪是投資主力”。北京火幣網交易平臺負責人對記者說，“新進場的比特幣交易者中大多數是女性”。嗚呼！誰說女子不如男。業界專家分析，“從交易人群來看目前中國的專業玩家和小投資者不足10萬人；政府針對這群小眾發出‘通知警示，對行業健康發展是好消息。”

果真如此嗎？“天亮不是公雞叫的”。守株待兔的“中國大媽”和夢想發財的“俊男靚女”們，須記住：沖動是魔鬼。要用“頭腦”而不是“雙腳”去博弈比特幣的勝負。

比特幣：小荷才露尖尖角，鮮花毒草難辨，今生來世待觀察

中國人民銀行的一位負責人去年11月20日曾發聲：公民可以自由參與比特幣交易，但比特幣中國平臺依舊處于法律盲區。在中國，沒有法律規范比特幣交易。這當是與《通知》的精神一脈相承的官方態度，可是比特幣當事者的癡迷度不減，信心滿滿篤定地說——“比特幣中國平臺不會被被黑客攻陷”，“比特幣將有成功的未來”！

廈門大學金融學教授們提出學術上的觀點。“比特幣的暴漲暴跌也是國家間金融博弈的體現。近年來，美元作為一種存在缺欠的國際貨幣，其主導性不斷受到挑戰，影響力式微。而比特幣的設計初衷是去中心化，投資追漲比特幣也是對美元的看淡”。更有學者對比特幣持“樂觀”態度。有位“傳道受業解惑”的先生在課堂上做了一項調查，結論是：“目前有一半左右的學生看好比特幣的使用前景”。

美國《時代》周刊推出2013 年度十大新興行業，總部設在舊金山的Coinbase公司忝列其中，只因已獲得600萬美元風險投資，是所有比特幣公司中成績驕人者。

英國《經濟學家》網站2013年11月30日刊文“比特幣流通面臨壓力”，稱比特幣像機械手表，“盡管一直不斷滴答作響，但它很脆弱，可能會被摔碎”。

美國《華盛頓郵報》網站12月10日報道，“當一些批評人士已經反思自己當初對比特幣的質疑態度時，金融學者威廉斯則預測——半年內比特幣將將貶值99%，跌破10美元”。一讖能否成真，立此存照，拭目以待。

《人民日報》一篇時評說，“比特幣雖火，沖擊力有限”。作者非但沒有給比特幣戴上“騙局”之類的大帽子，卻分析認為“比特幣是信息技術變革引起的電子貨幣過渡到高級階段的典型形式”。盡管這種“貨幣符號”是“迄今為止最高級的形態”，但也正如美國一位聯邦法官所言，比特幣只是“一種貨幣或一種形式的資金”，目前其“金融屬性”或許要高于貨幣屬性，因此對于整個貨幣體系的沖擊還非常有限。有目共睹，互聯網技術的飛快發展，催生虛擬貨幣，進而深刻影響貨幣的概念及流通。毋庸置疑，時下各國的央行依然具備壟斷性的貨幣發行權，銅墻鐵壁，巋然不動，切勿“庸人自擾之”。

分析比特幣的“今生來世”，我們不能視而不見、充耳不聞、裝聾作啞。人無遠慮必有近憂，當像對待新生事物那樣觀察之、研究之。既不揠苗助長，亦不可冷漠小覷。楊濤先生說得好，“虛擬貨幣出現，是一種草根服務創新，適應了互聯網時代的貨幣需求”。在加拿大，世界首臺比特幣自動提款機已啟用；在美國，已有人呼吁將比特幣等虛擬貨幣納入監管中。

信息時代悄然而至，速度之快卻出乎人們的想象，從咿呀學語的幼兒到步履蹣跚的“中國大媽“，都在玩互聯網上漫游。這場改變世界格局和人類生活創世紀的技術革命，“知識經濟”是動力引擎，“知本家”是領軍人物，互聯網是神經系統，計算機是大腦。比特幣的萌生，倘若是鮮花，可以殊榮諾貝爾經濟學獎；如果是毒草，用之肥田就是了。但愿那雙“看得見的手”切莫像“拔資本主義的苗”那樣棄之如敝履。用馬克思的話說，不能“把臟水和嬰孩一塊倒掉”。這就是馬克思主義哲學中的“揚棄”。

“貨幣戰爭”只不過是“金融危機”的表現形式而已。在全球經濟一體化的態勢下，“貨幣戰爭”很難避免，關鍵是誰能取得勝利。孫子云“不戰而屈人之兵，善之善者也”是一種理念，關鍵是要有豐厚的綜合國力做強大的后盾。近百年來，在這個星球上都是美國人制定“貨幣戰爭”的游戲規則。各國老百姓的血汗錢多放在美利堅銀行的保險柜里，不僅家私外露，也并非保險。美聯儲的許多行為是巧取豪奪，且“撿了便宜還賣乖”。“主導制定游戲規則者常勝”，這是歷史的經驗。2008年那場令人沮喪的全球金融危機，本質上是一場“政治家”與“金融家”的博弈。

國人要想實現偉大的“中國夢”，在當今這個世界上必須由“介入”到逐漸“主導”游戲規則的制定。但愿有利，更求合理，讓“中國夢”成為世界和平、發展、合作、共贏的夢！