如何管好養老金

廓清了養老金發展的諸多認識后，如何有效實施養老金戰略就成為擺在各有關政府部門面前的現實問題。養老金發展戰略的起點是養老金制度改革和發展，首先就是要通過養老金制度來匯聚養老基金。美英等國推進了養老保障體系的結構性改革，其主要思路和舉措可供我們借鑒。

從我國具體國情出發，結合國外經驗，在積聚養老基金、匯聚長期資本的過程中，首先要建立可持續發展的“三支柱養老金體系”。

在第一支柱的“基本養老保險”方面，首先應盡快成立“全國基本養老保險基金”，即“第二社保基金”，實現對分散在全國2000多個基層單位的2.4萬億資金進行集中、專業、市場化管理，實現保值增值；其次是盡快通過國有股減持、國有資產劃撥、國家外匯資產劃撥等方式，將個人賬戶“空賬”部分做實，實現基金積累；第三是進一步加大國有股劃撥力度，將劃撥比例從目前的10%提高到15%，再逐步提高到30%左右，充實全國社保基金，同時將全國財政收入“超收”部分，全部劃撥到全國社保基金；第四是進一步擴大基本養老保險的覆蓋面，做到應保盡保，并且盡快做到全國統籌。藉以提高全社會的福利水平，提高國民的凝聚力和向心力。

在補充養老保險方面，建議大力發展基金積累制的補充養老保險。其中首先是要大力推動企業年金市場發展。目前對企業繳費部分有稅收優惠政策，應該擴大到個人繳費部分和投資收益部分，進一步激發企業和職工參加企業年金計劃的積極性。第二是盡快建立職業年金制度，覆蓋公務員、事業單位職工、軍人、教師、醫生等人群。

第三支柱是鼓勵商業養老保險的發展。這部分的關鍵是盡快推動個人稅收遞延型養老保險產品的試點，并且將其覆蓋農民、自雇人士、未建立企業年金計劃的企業職工；

值得指出的是，目前我國關注養老金改革和發展的人士，在對基本養老保險制度改革方面給予了太多的注意力，特別是在建立基金積累制的個人賬戶還是建立名義賬戶制度方面，分歧很大，用力很猛。但是在發展補充養老保險方面重視不夠，建言不多，措施不力。

特別令人擔心的是，在財政壓力的面前，基本養老保險方面選擇名義賬戶制度，在補充養老保險方面不作為。我覺得可以接受的折中作法是：建立名義賬戶制度，通過稅收優惠政策鼓勵補充養老保險發展。我覺得比較好的作法是：全面做實個人賬戶，并且通過稅收優惠政策來大力發展補充養老保險。

讓養老錢“放心入市”也是健全實施養老金戰略的重要環節，資本市場只有做進一步改革和完善，才能夠讓養老錢放心入市。

以上所述的每一步都不容易。越是在這種情況下，長遠的戰略部署和頂層設計就越重要。正如人社部副部長胡曉義所言，當前很多政府部門都在做應對老齡化的事情，但應形成一個綜合性的力量，需要將這一問題提升為國家戰略。

目前，人社部最關注的是基本養老保險的財務安全和可持續發展問題，中國保監會最關注的是補充養老保險特別是商業養老保險發展的問題，中國證監會最關注的是養老金進入資本市場的投資問題，全國社保基金理事會最關注的是國家注入資產的問題，全國老齡委和全國總工會最關注的是人口老齡化導致退休資產積累不足的社會問題。

財政部、中國人民銀行、國資委、地方政府，都有各自的關注點和利益點。

所以，我們這里所談的養老金發展戰略已經不止于應對老齡化，從養老金發展戰略的上游、中游、下游等不同環節、不同角度、不同層面來理解和把握，更需要國務院層面統一協調。

同時，建議成立“中國養老金監管委員會”，負責對養老金進行統一監管。養老金立法方面，建議對我國“居民退休收入保障”、享受稅收優惠政策的“合格養老金計劃”進行立法。養老金發展的國際經驗表明，養老金監管、養老金治理是確保養老金制度發展長治久安的核心內容，所以建議在適當的時候制定《中國養老金監管法》。