淺析我國中小企業融資難現狀及對策建議

【摘要】中小企業在繁榮我國經濟、推動創新、擴大出口、增加就業等方面都起著不可替代的作用。但是，近年來融資困難使中小企業陷入發展瓶頸。文章從我國中小企業融資現狀處發，指出造成融資困難局面的主要原因，最后提出解決中小企業融資困境的幾點對策建議。

【關鍵詞】中小企業；融資難；商業銀行

20世紀90年代以來，經營靈活、組織成本低廉、轉移進退便捷等優勢使中小企業得到迅猛發展，并對我國經濟起了非常重要的推動作用。有數據顯示，目前中小企業數量占我國企業總數99%以上，它提供了全國80%的就業崗位，創造了近60%的經濟總量和財政稅收。此外，它還完成了我國65%的發明專利、75%的技術創新、80%的新產品開發。這充分表明，一個充滿活力的中小企業群體，是中國經濟持續發展的不竭動力。但受當前經濟大環境的影響，中小企業發展面臨著比以往更多的困難，如資金力量薄弱、人才匱乏、缺乏戰略規劃等，而融資困難是限制中小企業發展的首要問題。因此，如何有效解決中小企業融資困境是擺在企業、政府、社會面前的一個重大課題。

一、中小企業融資難現狀

隨著市場競爭的加劇，我國每年都有大量企業倒閉，其中80%以上都是中小企業。據有關資料統計，在我國近5000萬家中小企業中，每年有30%左右的中小企業倒閉，其中超過60%都是由資金短缺、融資困難導致的。這些數據表明，融資難被普遍認為是中小企業發展的最大瓶頸。

由于內源融資能力不足，中小企業一般進行外部融資，主要包括直接融資和間接融資。中小企業規模小，資金有限，而我國資本市場準入門檻高，限制多，使大部分中小企業無法進行直接融資。對于間接融資，中小企業主要依賴銀行信貸資金，但信息不對稱等因素造成銀企“供需錯位”困境。統計資料顯示，僅有10%左右的中小企業能夠獲得銀行信貸資金的支持。此外，民間借貸也是中小企業間接融資途徑之一，但成本高，運作不透明等使得民間融資市場混亂、經濟糾紛不斷。從整體來看，中小企業面臨嚴峻的融資難形勢。近兩年，溫州民間借貸危機與國內外經濟形勢下行風險將中小企業融資難問題推向風口浪尖。

中小企業融資難的主要原因分析。

（一）中小企業風險較高

中小企業的風險主要有經營風險、信用風險、道德風險等。首先中小企業先天不足，后天缺乏科學管理理念，在經濟下行的影響下，他們更容易出現經營風險和償付風險；其次很多中小企業管理與信息披露都不是很規范，有的企業甚至連會計報表也沒有，這都潛在增加它們的信用風險；另外有的企業沒錢不還貸，有錢還不還貸的行為，使得整體中小企業道德風險較高，這些風險的累積顯然加大了融資難度。

（二）中小企業缺乏有效的抵押和擔保

抵押和擔保對中小企業順利融資很重要，但規模小，資金不充裕，造成其抵押能力不足，合適的地抵押品很少，而抵押擔保評估手續過于繁瑣、高費用和抵押物的高折扣率也在無形中增加了企業融資成本。同時，由于我國信貸擔保體系不完善，信用擔保機構商業化運營程度低，信用評級機制不健全，使中小企業在尋求融資時很難找到合適的擔保人。

（三）資本市場不完善，中小企業直接融資渠道不順暢

長期以來，我國中小企業的融資結構都是以間接融資為主。一方面我國的資本市場發展不完善、準入檻高等直接限制了中小企業直接融資。另一方面，就股票融資來說，即使目前我國在A股中有中小板的基礎上，還推出二板市場，但從總體來看，大部分的中小企業依然上市受阻，融資困難。

（四）金融機構對中小企業融資的支持有限

銀行信貸資金是中小企業融資首要渠道，但因為中小企業發展前景不明確、信用意識薄弱、面臨風險較大、貸款額度普遍較低，再加上銀企信息不對稱，使銀行在為其提供融資時付出的信息成本、交易成本和違約成本甚至高于大企業，所以堅持審慎經營的銀行為降低自身風險，一般將大量的信貸資金分配給自認為風險小、收益高的大企業。

（五）政府對中小企業的扶持力度不夠

一直以來，國家的各種優惠政策都偏向國有企業以及大中型企業，對中小企業的扶持少之又少。例如，大企業在出現資金困難時政府會出面扶持，而中小企業卻無法享受同等待遇。相比大中型企業，中小企業本來就是相對弱勢群體，政府的傾斜政策使中小企業在市場競爭中處于更加不利地位。

二、解決中小企業融資難困境的對策建議

（一）企業方面

首先，中小企業應增強經營管理水平，提高技術創新能力。這要求中小企業要改變傳統的經營管理理念，制定長期發展戰略，根據市場環境變化對技術、產品創新，從而在激烈的市場環境中占據有利地位，實現長期健康發展，從根本上解決融資難問題。

其次，中小企業要建立風險內控制度，加強自身信用管理。根據現代企業管理制度，中小企業應樹立風險防范意識，健全財務制度和信息披露制度，加強信用管理，從整體上改善資信狀況，為獲取更多的融資創造機會。

（二）金融機構方面

首先，金融機構要改變傳統的融資理念，加大對中小企業的貸款支持。銀行要拋棄嫌貧愛富的觀念，總的來說，中小企業中還是有很多經營穩定、發展勢頭良好的企業，所以銀行要改變之前以偏概全的看法，在公平對待中小企業融資的基礎上，逐步加大對它的支持力度。

其次，銀行要促進融資產品的創新。在保證自身盈利、風險控制的基礎上，金融機構可以根據中小企業的特點、發展周期等，加強對中小企業融資產品的創新，改變傳統的融資模式，例如，向眾多企業提供批量貸款。

最后，銀行還要加強其內部控制，建立科學的貸款審批程序和指標，簡化中小企業申請貸款程序，使它們從申請到真正拿到貸款的時間大大縮短，從而提高銀行的服務質量。

（三）政府方面

首先，政府應加大對中小企業的扶持力度?！盃I改增”的試點逐漸鋪開已經使一些地域的中小企業享受到了稅收優惠，降低了企業的經營成本，這在一定程度上有利于改善中小企業的資金狀況，但對融資難問題的徹底解決來說，這只是杯水車薪。所以政府應在加快“營改增”試點的全面展開同時，還應在其他相關政策上加大力度對中小企業予以支持和保護。

其次，政府要拓寬中小企業融資渠道。一是政府要培育與中小企業相適應的中小型金融機構，使它們可以針對中小企業的特點為其提供高質量的融資服務。二是國家要建立多層次的資本市場體系，使大多數的中小企業可以進入資本市場進行直接融資。三是政府要引導民間借貸“陽光化”，通過建章立制將其納入主流的金融體系，使其成為中小企業資金的合法供應者。四是政府要合理引進外資機構，讓其發揮對中小企業融資的作用。

另外，政府應健全中小企業融資法規，加快建設信貸擔保體系。關于融資法規，不僅要包括對中小企業的支持和保護，還要涉及對金融機構在向中小企業提供融資時的保護，這樣就大大降低金融機構的風險，使其進一步拓寬對中小企業的融資范圍。此外，還要建立完善的市場信貸擔保體系、信用評級指標，在政策上鼓勵和支持我國民營擔保機構的快速發展。

參考文獻

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作者簡介：王靜（1991—），女，河南新密人，大學本科，現就讀于河南大學經濟學院2010級金融學專業（保險方向）。