鵬華基金:做值得持有人配置的“藍籌”基金

　　 投資業績仍是評判一家基金公司的重要標準。但以過短的視角觀察基金業績難免會以偏概全，只有長期業績和帶給持有人的可持續回報才是評判一家基金公司的根本指標。將時間軸拉長，就會發現觀察基金收益的正確路徑。基金仍是市場上為數不多的，能為投資者貢獻穩健回報的重要理財工具。而專業、穩健、風控嚴謹的投研團隊和極具責任心的基金經理才構成穩健業績的長期保障。
　　鵬華基金倡導理性投資、價值投資的基金投資觀，致力于塑造中國基金業的藍籌基金，希望憑借長期穩健的業績，持續的分紅回報、投資團隊的整體專業能力和有責任感的基金經理樹立行業藍籌型基金公司的形象，使旗下產品成為投資者值得配置的藍籌型基金。
　　 一家基金公司在一年保持良好業績或許不難，而要兩年、三年、五年長期保持在行業的前列，對公司整體投資能力的考驗更大。歷經牛熊轉換，長期投資能力優秀才會得到市場的認可。觀察過去三五年基金全行業的業績榜單會發現，秉持穩健投資、持續回報理念的鵬華旗下基金為投資者奉獻了持續穩健的長期投資回報。鵬華旗下成立滿三年的基金在過去三年和五年的業績表現可圈可點。晨星數據顯示，截至2012年1月底，偏股型基金鵬華普天收益、鵬華中國50、鵬華行業成長、鵬華價值優勢的三年年化收益率表現均好于同期上證指數，分別為6.73%、6.94%、7.12%、6.56%，而同期上證綜合指數最近三年年化收益僅為4.82%。從五年期業績來看，鵬華旗下產品不僅五年年化回報穩健，更遠超同期大盤漲幅。鵬華中國50最近五年年化回報收益率為7.40%、鵬華行業成長五年年化率6.20%，鵬華普天收益五年年化回報率6.11%，而同期上證綜合指數最近五年的年化收益為-4.79%。
　　除了卓越的股票投資團隊，鵬華基金固定收益團隊，在業內被稱為債基管理“夢之隊”，這是一支管理的六只債基2011年全部進入同類可比基金前八名的穩健團隊，這是一支擁有著傳奇債基——鵬華豐收債基金的團隊。2011年，鵬華豐收債基全年收益在64只二級債券基金中穩居第一，在過去一年、過去三年的同類債基排名中，鵬華豐收債券基金均位列第一。這只團隊具備豐富的固定收益類資產管理經驗，其豐富的債券投資能力卓而不群，在業內形成了良好的口碑。機構客戶給予這支團隊很高的評價：“在宏觀層面的把握上，鵬華固定收益團隊具備縝密的判斷與敏銳的機會把握能力。”
　　鵬華基金長期穩健業績也獲得基金評價機構的客觀評價。在2012年最新一期天相基金管理公司綜合評級中，鵬華基金被評為了AAAAA級基金管理公司。海通證券的研究報告指出，從公司管理的股票和股票混合基金業績看，鵬華基金股票投資業績在長、中、短期都能處在同業前的位置，顯示出穩定優秀的股票投資能力。
　　 管理大師羅伯特凱利曾說：“企業的成功靠團隊，而不是靠個人”，基金投資更是一種團隊合作行為，投資管理能力反映的是相關基金管理公司的整體實力。
　　鵬華基金可持續的穩健業績的背后，不僅凸現鵬華基金投研團隊持之以恒的價值投資理念，更顯示出鵬華投研團隊扎實的投資基本功。鵬華投研團隊被經常提及的是培訓、流程和風控；是業內聞名的是要求嚴格、不講廢話和套話、交流真知灼見的投研晨會；是鵬華的基金經理自豪地向記者提起的公司投資和研究部門密切配合的經典戰例。國金證券基金研究中心報告也指出，鵬華基金投研機制是在制度約束下，給予基金經理充分的個性發揮，同時鼓勵投研交流分享、加強合作。良好的成長空間和激勵機制，其結果必然是基金業績表現的整體提升。
　　“鵬華的發展有自己的思考和戰略，絕不會做曇花一現的‘題材性’基金公司，而要打造基金業的‘藍籌股’”。這是鵬華基金公司管理層對鵬華的定位。做持有人值得配置的藍籌基金，使鵬華基金旗下的績優基金成為客戶的基礎性配置是鵬華基金的目標。