跨國經營的外來者劣勢研究

喻紅陽

摘要：西方跨國公司理論的一個基本假設，是跨國經營企業與當地企業相比不可避免地會有較多的額外成本，這就是外來者劣勢。要成功跨國經營，就必須克服這種外來者劣勢。在我國關于跨國經營的外來者劣勢的研究還處于胚胎期，學界鮮見有較深入的探討。本文通過對前人的研究進行較系統總結，對外來者劣勢的來源與定義、分類以及外來者劣勢的時間特點和差異特點進行分析，提出了如何降低外來者劣勢意見。

關鍵詞：國際企業；跨國經營：外來者劣勢

中圖分類號：F276.7文獻標識碼：A文章編號：1004-0544(2012)02-0185-04

西方跨國公司理論的一個基本假設是跨國公司到海外投資會面臨比當地企業多一些額外成本，這就是外來者劣勢(Liability of Foreignness)，跨國公司在海外經營成功的一個前提是能夠克服這種外來者劣勢。但是關于跨國經營的外來者劣勢的研究還處于胚胎期(Miller andParkhe 2002)。希望通過本文的研究對中國企業跨國經營有一定的指導意義，同時也引發同仁對這個問題的進一步研究。

一、概念的提出與定義

Hymer(1976)是首個將企業在海外經營面臨的成本上升到理論的學者，提出海外經營成本。外國企業需要花費成本來獲得東道國信息；東道國政府、購買者和供應商對外國企業有“老外印記”，會歧視對待；母國政府對進人海外的企業也有不利舉措，國外分支機構面臨外匯風險。本國企業是不會發生這種情況的。他認為在海外經營的成本可以通過企業在本國市場上擁有的優勢來解決這個問題。

自從Hymer的博士論文出來后，研究者集中在研究企業需要什么優勢來抵消這些成本，海外經營成本沒有受到更多的重視。然而，最近學者開始打開這些海外經營的成本黑箱。認為跨國公司在東道國面臨外來者劣勢(zaheer,1995；Zaheer＆Mosakowski,1997；Kostova

＆Zaheer,1999)。Zaheer(1995)給外來者劣勢下的定義是“在海外經營的成本，導致跨國公司的分支機構面臨競爭劣勢……寬泛的定義是企業在海外市場所遭受的額外成本而本地企業不會存在的成本。”外來者劣勢是一個相對概念，描述的是外國公司在東道國處在“陌生的人在陌生的土地上”(Eden and Miller 2001)的一種劣勢所付出的代價。

很多實證研究證實存在外來者劣勢。Elango(2009)利用3861個在美國的外國企業作為樣本進行研究，發現外國企業與美國企業相比平均業績差。De Young andNolle(1996)發現在美國經營的外國銀行比美國本土銀行贏利能力差。Miller and Parkhe(2002)研究了全球13個國家的銀行發現外國銀行比本地銀行的平均效率水平低。Zaheer(1995)and Zaheer and Mosakowski(1997)驗證了在外匯交易行中，外國的外匯交易行比當地交易行的贏利能力低。Mezias(2002)發現在美國的外國公司面臨的勞動爭議案比本地企業高出很多。潘鎮等(2008)以2000余家在我國的外資企業為樣本。發現投資國和我國的制度距離越大，其外資企業遭受失敗的可能性越大。

二、外來者劣勢的組成與持續

后來的研究者從各自的角度對外來者劣勢進行研究，比較知名的是Zaheer對外來者劣勢的分類。ZaIleer(1995)將外來者劣勢分為以下主要成本：(1)直接與空間距離相關的成本，如旅行、運輸、在更大距離和時區進行協調控制的成本；(2)在當地環境下由于缺乏根基和經驗帶來的成本，如評估風險，更高的學習成本；(3)在東道國缺乏可感知的合法性(erceived legitlmacy)。聲譽建立的高成本；(4)國內限制成本，例如限制本國的高科技產品在一定國家銷售(法律限制)。

關于外來者劣勢存在的時間性，一些研究者注意到了外來者劣勢動態性的一面。Hymer(1976)認為海外經營的成本主要是跨國公司進入海外市場時的時間成本，他認為這些成本有些會持續。外來者劣勢在企業最初進入海外市場后并不是維持不變。Zaheer and Mosakowski(1997)認為外來者劣勢在東道國經營的頭兩年會下降，持續不過16年。Lu and Beamish(2001)研究表明企業對外直接投資活動與其績效之間開始是負相關關系，隨著外來者劣勢降低，績效會提高，因此外來者劣勢是隨著海外企業對當地環境的熟悉和信息的獲取而下降的。一方面，外國企業需要學習和適應東道國的環境；另一方面，它們在東道國被感知的合法性也會被增加。Zaheer andMosakowski(1997)估計在外匯交易行業外國企業要花15年以上的時間來克服這種外來劣勢。

還有學者認為外來者劣勢至少有三個方面關于時間維度。第一個維度是外來者劣勢的成本是固定的，只是剛進入海外市場時存在，以后不會發生。第二個維度的成本是變動的。會再發生，但是會隨著企業在海外市場市的時間越久越低。外來者劣勢的第三個維度成本是持久的，不會隨著時間的變化而消失，例如，當地政府、消費者或供應商對外國企業的歧視。空間距離成本和文化因素帶來的成本。因此，到海外去經營更像是一場馬拉松，需要時間和當地企業競爭。

三、外來者劣勢的來源

1東道國與母國的空間距離。Zaheer(1995)認為母公司和子公司之間巨大的空間距離阻礙對外投資。空間距離包括在海外經營的旅途勞頓和長途通信、運輸成本，溝通協調母公司與子公司的成本。外國的企業面臨更高的管理成本。

2東道國環境不熟悉成本。(1)東道國對外國企業不熟悉的成本，外來者劣勢還有很大部分是由東道國針對國外跨國公司的歧視帶來的成本。Eden and Miller(2001)用“陌生人在陌生的土地上”的比喻來形容這種外來者劣勢的情況，他們指出這個陌生人是當地人不熟悉的，導致歧視風險。Kosiova and Zaheer(1999)的研究中得出外來者劣勢是一種歧視成本，既可以用在外國的產品也可以用在外國的組織上。他們認為東道國的制度缺乏對外國跨國公司的信息，對海外公司和產品有成見，采用不同的標準對待。如果用不同國家的文化差異反映國家差異的程度，東道國與跨國公司本國文化差異越大，不熟悉的程度越大，導致不熟悉的成本越大。因此對外國的產品和企業的成見越大。Nachum(2003)認為，這些成見會阻止跨國公司將企業特有的優勢應用到海外機構的能力。也會降低海外公司利用東道國資源的能力。而且對一個國家的文化習性越不熟悉，越會導致購買者對這個國家有成見。來自更加發達工業化國家的購買者會對與本國相似的產品有更好的看法。對與本國不相似國家的產品有不良的看法。本國與東道國之間的差異越大，外國公司與本土企業相比有更大的劣勢(Miller and Parkhe,2002；

Naehum,2003)。(2)外國企業對東道國不熟悉。Buekleyand Casson(1976)認為外來者劣勢是因為對東道國的政治、法律、社會、文化、經濟/競爭和政府環境不熟悉導致的經營障礙。本國公司和外國企業相比具有優勢，因為它們在本國市場上累積了在經濟、社會、法律和文化方面的隱性知識。相反。外國企業在理解東道國棘手的不成文的法律、文化和社會制度和它們的影響需要時間并且很困難。本地人獲得相關的知識不需要什么成本，因為這是他們受教育的一部分。因此可以很容易地獲得相關的信息，例如他們知道到哪里去尋找這些信息，這些能力是深深根植在不斷的實踐、反饋、相互交往和共同的經歷中。外國企業缺乏這種嵌入性。它們不能夠全面地與東道國當地顧客和企業信息流整合起來。東道國的相關信息源要被確定、并與它們現有的信息整合起來對付它們面臨的障礙。

3母國環境。和外國企業從事交易或者到海外投資，母國環境可以增加企業的外來者劣勢，通過限制本國企業與海外的一些交易和向海外轉移技術。在美國，先進計算機技術和軍事設備受到嚴格限制，因此在這些領域的美國企業是不允許在某些國家投資和轉移技術的。

四、來自不同國家/地區的企業面臨外來者劣勢程度不同

由于地理位置近、文化的相似度高等原因，來自有些國家的企業比來自其他國家的企業更加熟悉東道國的經營環境。Chen等(2006)認為不是所有的外國企業都面臨同樣程度的外來者劣勢。從空間距離看。Zaheer(1995)認為母公司和子公司之間的空間距離大對國外投資者產生劣勢。而地理位置相近可以轉化成為區域優勢。其次，缺乏與東道國環境的淵源常常導致兩國間巨大的社會文化差異。英語系國家和非英語系國家之間所存在的差異就不一樣。不同國家在制度環境上的差異形成了制度距離，制度距離引致了跨國投資的風險。增加了跨國經營的成本。潘鎮等(2008)研究發現，投資國和我國的制度距離越大，其外資企業遭受失敗的可能性越大。在各種制度因素中。企業管理制度距離和法律制度距離的影響最為顯著。企業運行制度距離和文化距離居中，而經濟制度距離的影響較為微弱。

五、對外來者劣勢的克服

1具有企業獨特的優勢。關于克服外來者劣勢，與本土企業相競爭，跨國企業在距離遠的國家進行投資只有在建立起足夠的能力后才能夠成功。這可以保證子公司的核心能力足夠強大可以克服外來者劣勢。但是，即便如此。在距離遠的市場經營仍然具有很高的失敗風險，因此，如何利用核心優勢降低外來者劣勢非常重要。Hymer的壟斷優勢理論提出了企業必須具備獨特的優勢才能在海外成功。Chang(1995)通過研究在美國的日本企業。發現為了降低失敗風險，它們常常進入它們有很強的競爭力的核心業務。

2按心理距離逐步建立海外市場。企業不熟悉海外市場環境，采取漸進的方法首先從心理距離近的國家開始投資，獲得一定的經驗后再逐步地向心理距離遠的國家進行投資；投資的方式也采取先易后難，如先出口后FDI，烏普薩拉模型就是這個思想。按照文化相似性來選擇進入的國家，因為文化的相似性降低購買者對外國的不熟悉程度。

3戰略與學習意愿。外國企業采取不同戰略面對外來者劣勢不一樣，學習可以用來提高外國企業的能力與知識，增加本土適應性，降低外來者劣勢。當企業追求全球戰略時，它采取標準化的產品進行全球銷售：當企業追求多國戰略時它會在不同的市場調整產品。而產品的特性和消費者口味的多樣性影響跨國公司的戰略選擇。那么對于追求這兩種戰略的跨國公司而言它們的外來者劣勢顯然是不同的。Pedersen和Petersen(2002)認為管理者的決斷，比如愿意進行本土適應性調整，國際企業熟悉海外市場的速度是不一樣的，愿意學習和適應當地環境提高企業克服外來者劣勢的能力。

4海外公司的人員配備安排。海外子公司的人員配備戰略影響子公司降低外來者劣勢的能力。特別是采用外派人員。有人認為海外子公司使用外派人員越多，面臨越大的外來者劣勢。有人認為海外子公司的高層管理者的來源比底層管理者對外來者劣勢影響更大。Mezias(2002)發現，海外子公司采用當地的高管面臨的勞務糾紛更少些；其它管理層職位對子公司面臨的外來者劣勢也有影響，特別是外來者劣勢是來自某個職能區域，例如，生產經理的國籍與生產上的障礙關系重大。外派的生產經理在理解技術上具有優勢，而利用當地生產經理在處理當地原材料、與當地供應商打交道更有優勢。所以說。理解外來者劣勢的性質和外派人員的職位，合理安排外派人員對減化外來者劣勢很重要。

5海外子公司的管理自治程度。管理實踐和管理方法是與社會、政治和文化相關的，所有子公司都面臨適應當地環境和維持公司一致性的矛盾和壓力。當地適應性的程度影響外來者劣勢的程度。東道國適應性有賴于母公司給子公司的自治程度，幫助理解外來者劣勢和子公司如何減化外來者劣勢。

6國際化經驗與國際化程度。國際化的程度由它在全球經營的國家數量表示。Mezias(2002)認為國際化經營程度越高國際經驗越豐富，跨國公司累積的國際經驗有助于子公司進入新東道國時避免一般錯誤發生。跨國公司在某個東道國的經歷也可能影響外來者劣勢。跨國公司在東道國擁有的關聯企業數量越多，越可能成功。這是由于創新在關聯企業之間擴散或者是間接體驗學習幫助管理者確定、理解和成功執行決策降低外來者劣勢。另外，數量多的關聯企業有更高的形象，從制度的角度講，更高的可見性導致與社會和文化標準更高的依從性，更高的東道國社會文化標準的依從性降低外來者劣勢。這說明跨國公司在東道國的卷入程度是決定外來者劣勢的一個重要的因素。

7進入模式。Eden and Miller(2001)認為進入模式的選擇降低外來者劣勢的影響，利用臺灣企業在歐洲經營的進入戰略作為案例分析，Chen(2006)的研究支持這個觀點。Chen等(2006)用2085個中外合資企業的樣本研究了外來者劣勢對跨國公司市場進人戰略的影響，發現面臨低外來者劣勢的跨國公司采取資源尋求戰略和將自身的競爭戰略用在勞動力密集的產業上。而面臨高的外來者劣勢的跨國公司采用的是市場尋求和控制導向的戰略。

8進入與本國政治關系友好或歡迎外國投資的國家。與普遍認為外國企業在東道國遇到外來者劣勢不同，有些學者認為外來的企業在有些情況下不僅不存在外來者劣勢，反而存在外來資產，存在外來者好處。Kostovaand zalleeI(1999)認為在有些情況下。外來者容易獲得合法性，和現代與進步聯系在一起。在欠發達國家，這種情況比較普遍。在欠發達國家，企業和產品來源國與欠發達國家之間的國家差異程度越大，來源國被優待的程度越大，來源國國家形象越好。

很多國家特別是發展中國家為了發展本國經濟，采取了很多鼓勵外國投資的政策，這些政策甚至會使外資企業享受比本國企業更高的國民待遇。更高的優惠，比如中國。還有一些國家之間的關系友好，比如中國和巴基斯坦，讓企業容易被當地企業接受，并且受歡迎，也可以降低外來者劣勢。

理解外來者劣勢對進行跨國經營的企業非常重要，中國企業在不斷地走出去。了解這些問題對成功跨國經營非常重要。也需要對中國企業跨國經營中面臨的外來者劣勢進行具體研究。