銀行存款異動

　　9月銀行存款波動之巨令人瞠目。
　　9月中旬時四大銀行存款環(huán)比減少4200億元——不少市場人士懷疑資金進(jìn)入民間借貸市場。據(jù)悉：9月后15天巨量資金返回四大行，規(guī)模接近萬億元。
　　雖然存款環(huán)比9月中旬大幅增長，但貸款并未相應(yīng)增長。據(jù)了解，9月四大行貸款增長在1500億-1700億元左右，與之前媒體報道的四大行前15天共870億元左右貸款增量相比甚遠(yuǎn)。
　　按大型銀行50%左右貸存比計算，9月其貸款增量應(yīng)在4000億元以上。貸款額度不是問題，問題在存款上。
　　如今銀行存款基礎(chǔ)正面臨前所未有的危機(jī)，當(dāng)前官方3%左右的存貸利差已在民間利率沖擊下名存實亡。從存款資金進(jìn)出流向看，銀行對資金的掌控逐漸減弱，銀行地位也從由原有資金投放者變?yōu)橘Y金合作者。9月銀行存款巨幅波動或許僅是開始。
　　
　　解疑存款流動
　　9月下半月存款突然回流銀行體系至今仍是個謎，但卻讓銀行業(yè)驚出一身冷汗，因為存款是銀行立足之本，以前銀行從未發(fā)生過單月存款如此大幅波動的情形。
　　分析師觀察，各家銀行存款流動因其規(guī)模的不同出現(xiàn)很大差異。一些規(guī)模較大且為了一定目的而大幅吸收存款和一些依靠拆借做報表的銀行，這個月存款波動都相對較大。
　　除自身經(jīng)營狀況外，此次存款波動可能與民間借貸關(guān)系更大。
　　這有兩種可能，一是資金主動流入回報率更高的投資項目，而逃離銀行；二是銀行存款被迫彌補部分民間借貸斷裂的缺口以防更大危機(jī)的出現(xiàn)。而后者對銀行而言情況更為嚴(yán)重。
　　“掌控資金的銀行人士對存量資金有很強(qiáng)調(diào)配能力。如此大量資金流出銀行，不排除掌控者調(diào)配資金流出銀行，而用作小貸公司拆借用途，但收益并非都是銀行獲得。”兩位銀行人士表示。
　　現(xiàn)在很多地方民間融資月息達(dá)2-3分，幾乎是一年期存款利率10倍以上。消息人士透露，有內(nèi)部人將存款交給比較放心的公司去放高利貸了。
　　另外，銀行為達(dá)到之前日均貸存比監(jiān)管指標(biāo)而通過票據(jù)吸收的大量存款，在9月面臨較大兌付壓力。
　　“銀行用部分票據(jù)虛增存款，而遇到集中兌換或者市場急需，銀行為保證信譽不得不馬上兌換，使得資本被迫流出市場。”另一位銀行人士表示。
　　“存款數(shù)額大幅波動以及貸款數(shù)額低量增長說明一些銀行真實貸存比要比報表數(shù)據(jù)高，否則存款上升后為什么不提高貸款？”有人質(zhì)疑。
　　“在回報率低于預(yù)期時，資金選擇離開銀行，這無疑加大了銀行今后的負(fù)債成本。”有分析師表示。
　　“去年所有成本（銀行的經(jīng)營、信貸以及稅收）相加在2.2%左右，今年已逼近2.6%-2.7%左右。”一位銀行人士表示。
　　
　　資料：銀監(jiān)會規(guī)范流動性
　　
　　面對近期市場資金的大幅波動，對于銀行業(yè)所造成的流動性風(fēng)險，銀監(jiān)會10月12日發(fā)布了新的《商業(yè)銀行流動性風(fēng)險管理辦法》（征求意見稿），目的在于控制銀行業(yè)潛在風(fēng)險。并要求商業(yè)銀行最遲應(yīng)于2013年年底前達(dá)到流動性覆蓋率監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)，2016年年底前達(dá)到凈穩(wěn)定資金比例監(jiān)管標(biāo)準(zhǔn)。
　　有分析師表示，流動性風(fēng)險既可能來自商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債期限錯配，以及信用風(fēng)險、市場風(fēng)險等其他類別風(fēng)險向流動性風(fēng)險的轉(zhuǎn)化，也可能來自市場流動性對銀行流動性風(fēng)險的負(fù)面影響，即由于外部融資市場深度不足或市場動蕩，導(dǎo)致商業(yè)銀行無法及時以合理價格變現(xiàn)或抵押資產(chǎn)以獲得流動性支持。
　　在征求意見稿中，銀監(jiān)會特別設(shè)立兩個監(jiān)管指標(biāo)：流動性覆蓋率和凈穩(wěn)定資金比。前者旨在確保商業(yè)銀行在設(shè)定的嚴(yán)重流動性壓力情景下，能夠保持充足的、無變現(xiàn)障礙的優(yōu)質(zhì)流動性資產(chǎn)，并通過變現(xiàn)這些資產(chǎn)來滿足未來30日的流動性需求；后者旨在引導(dǎo)商業(yè)銀行減少資金運用與資金來源的期限錯配，增加長期穩(wěn)定資金來源，滿足各類表內(nèi)外業(yè)務(wù)對穩(wěn)定資金的需求。
　　同時，征求意見稿中指出，商業(yè)銀行的流動性比例應(yīng)當(dāng)不低于25%。