基于灰色關聯分析法在商業銀行績效評估中的實證應用

云南財經大學金融學院 葉俞麗 黃儒靖

引言

隨著我國金融市場對外全面開放，金融業的不斷國際化，在中國市場上銀行業的競爭日益激烈，設計出符合我國商業銀行發展狀況、科學合理的反映商業銀行整體經營績效的指標考核體系，對于我國商業銀行而言，是一個迫在眉睫的問題。因此，本文主要研究建立一個綜合全面的指標體系，選擇客觀賦權法，能體現各指標權重的，合理的評價商業銀行的營業績效的方法。

一、商業銀行績效評估指標體系的設計

本文根據商業銀行競爭力評價指標全面性、可操作性、可比性、結構層次性的選擇原則構建商業銀行績效評估體系。表1就是反映了商業銀行競爭力的指標體系。

(一)灰色關聯分析評價模型

灰色關聯度評價方法是通過計算關聯因素變量的數據序列（即評價數列）和系統特征變量數據序列（即比較數列）的灰色關聯度，進行優勢分析，得出評價結果。

1、確定參數數列x和比較數列xj

Xij表示第k個被評銀行的第j個指標的評價值（i=1，2，…，m；j=1，2，…，n）。 則 Xi=（Xi1，Xi2，…，Xin）就是由第 i個被評價銀行的所有指標的評價值為分量的向量。

取每個指標的最佳值Xk0作為參考數列X0的各分量的取值。即正向指標的最佳值取所有銀行財務數據的最大值，負向指標的最佳值取所有銀行財務數據的最小值。X0就是理想商業銀行的各項指標值組成的向量。為統一性，需先對評價指標的數值進行規范化處理。

2、計算第i個被評價銀行第j個指標與理想商業銀行第j個指標的關聯系數γij。按照以下公式計算被評價商業銀行的各個指標與理想銀行相應指標的關聯系數。

3、確定評價系統各指標權重

在本文中，利用熵權法來確定整個評價系統各指標的權重。熵權法作為一種客觀賦權方法能夠較好地測度商業銀行的綜合經營績效。

對規范的決策矩陣 X=(xij)m×n,計算（1）pij，由信息論可知,指標 xj輸出的信息熵為（2）Ej，當 pij=0 時,我們令 pijlnpij=0,則（3）Wj為指標 xj的客觀權重。

4、計算第i商業銀行與理想商業銀行之間的關聯度（4）Γi，并以關聯度大小進行排序，關聯度的大小順序即為商業銀行競爭力強弱。

上述計算所用公式：

(二)我國商業銀行績效評估實證分析

數據的來源

為了反映現階段我國主要商業銀行的績效評估情況，本文選取了共14家商業銀行進行實證分析，評價它們2008年的競爭力。本文數據主要來源于2009年的《中國金融年鑒》，以及這14家商業銀行的年報。

根據灰色關聯分析評價模型計算出商業銀行與理想銀行之間的關聯度，如表2所示。

通過表3可以看出，14家商業銀行的績效評價結果又高到低為：廣發銀行、農業銀行、中信銀行、中國銀行、工商銀行、建設銀行、交通銀行、興業銀行、招商銀行、浦發銀行、

民生銀行、光大銀行、華夏銀行、深發展行。

[1]戴穎，朱建平.我國商業銀行績效評估指標體系的構建與應用[J].統計教育，2009，（7）

[2]楊軍芳.基于熵權法的商業銀行績效評價實證分析[J].財會通訊，2008，（11）

[3]湯偉偉，汪濤，王三銀.基于改進灰色關聯分析法的企業文化競爭力綜合評價[J].商業文化，2010，(11)