淺析中小企業融資難問題的原因及對策

侯慶娟

改革開放以來，我國的中小企業得到了迅速的發展，其數量占我國企業總數99%，廣大中小企業創造的GDP占全國的60%，提供的稅收占50%，外貿出口占68%，提供了75%以上的就業崗位。中小企業已經成為推動我國經濟增長的重要力量。在產業結構調整，區域經濟發展，擴大社會就業，穩定社會等方面發揮著重要作用。然而，融資難一直是制約我國中小企業進一步發展的瓶頸，特別是當前國際金融危機的蔓延使我國中小企業融資環境也發生了很大變化。融資難，貸款難，資金短缺成為中小企業的發展的障礙。

一、我國中小企業融資難的原因

從我國看，既有機制體制問題，也有中小企業自身問題，主要有以下幾個方面的原因：

（一）中小企業自身問題

1.多數中小企業一般成立時間短，規模較小，本錢少，底子薄。資本與技術結構偏低。生產技術水平落后，產品結構單一，科技含量低，缺乏市場競爭力，抵御風險能力較差，銀行不敢向他們放貸。

2.經營管理水平低。部分中小企業大多是家庭經營，合伙經營。企業人員管理素質低，經營管理水平差，尚未建立現代企業制度，產權單一。據調查，我國有50%以上的財務制度不健全，運作不規范，財務信息失真。許多中小企業沒有健全的財務管理制度和內部管理制度，會計核算不真實。據調查，有80%的中小企業會計財務報表不真實或沒有財務報表。這樣，銀行不能摸清企業的真實情況，造成銀行和企業信息不對稱。銀行不敢向中小企業貸款，從而使中小企業融資難度增加。

（二）銀行方面的原因

很多中小企業規模小，資金少，生產技術落后，經濟效益差。銀行大多是商業銀行，它也考慮自身的風險和利潤，它的目標也是追求利益的最大化，所以，相比較而言，銀行更愿意貸款給實力雄厚，有資金和技術作抵押的國有大企業，不愿意冒險貸給抵押資產少，風險大的中小企業。他們認為向中小企業貸款沒有規模效益性。因此，銀行向中小企業投放信貸缺乏積極性。

（三）我國融資環境還需完善

長期以來，政府加大對國有大企業的扶植力度，政策向國有大企業傾斜。對國有企業的優惠政策，中小企業不能享受。從而使中小企得不到與國有大企業同等的發展條件，制約了中小企業的融資。

二、改善中小企業融資難的對策

（一）企業應該提高自身管理水平，全面提高企業綜合素質，改善其自身融資環境

中小企業要按照現代企業制度的要求對公司進行改造，調整所有權，引進優秀的管理人員，避免家庭制對其發展的影響。提高管理效率，降低經營風險。同時，中小企業應該規范企業財務制度，提高財務管理水平。中小企業應該建立健全財務會計制度，建立完善的財務報表體系，提高企業財務狀況的透明度和財務報表的可信度。提高企業信用等級，擺脫融資困境。

（二）轉變商業銀行經營觀念，改革信貸操作流程，改進中小企業融資服務

目前，我國很多商業銀行的中小企業貸款業務尚未建立，一些銀行在信貸模式上仍然沿用對大企業的辦法，貸款抵押擔保條件苛刻，手續繁雜。因此，商業銀行應該建立一套針對中小企業的風險管控體系，改革信貸操作流程，簡化貸款手續。建立科學高效的管理機制，如成本核算機制，風險評價機制，激勵機制，盡職的免責機制，高效的審批機制，惡意違約的懲罰機制等。

（三）政府進一步加大對中小企業的扶持力度，改善融資環境

綜合各國的情況來看，政府的資金支持一般能占中小企業外來資金的10%左右。政府進一步加大對中小企業的政策支持力度，完善對中小企業資金的扶持政策。從稅收優惠，財政貼息貸款援助等方面建立中小企業資金扶持政策體系。一是稅收優惠。國家通過降低稅率，稅收減免，提高固定資產折舊等優惠條件，以減輕中小企業的稅收負擔；二是財政貼息。是政府通過鼓勵中小企業吸納就業，積極促進中小企業技術創新、產業升級、市場開拓和自主品牌建設，改善中小企業公共服務環境；三是政府貸款援助。通過貸款擔保，貸款貼息，政府直接的優惠貸款等幫助中小企業的初創，技改和出口等獲得貸款；四是發揮政策引導作用，鼓勵信用擔保機構、創業投資機構、金融機構為中小企業融資創造更加有利的條件，努力改善中小企業融資環境；五是制定有關財務會計制度，規范中小企業的財務會計行為，提高財務管理水平。上述政策的實施，為中小企業化解經營風險、提升綜合素質和增強競爭活力提供了有力幫助。

（四）推動多層次的直接融資體系

繼續擴大我國股票市場的規模，穩步擴大中小企業板規模，加快創業板市場的發展。鼓勵各類創投機構加大對中小企業投資力度。整體規劃，分步推進，搞好中小企業集合發債試點，提高中小企業集合債發行規模。允許符合條件的中小企業進入資本市場。加快股權的流通。積極發展債券融資市場和投資基金市場。大力發展地方性中小金融機構，包括商業銀行，城市信用社，農村信用社，地方性中小企業產權交易市場，中小企業債券市場和地方性風險投資公司。成立中小企業銀行，專門為地方性中小企業提供商業性貸款。

（五）進一步完善中小企業信用擔保體系

一方面，信用擔保有利于銀行控制風險、降低管理成本、擴大對中小企業的信貸規模。同時，信用擔保的參與增加了風險承擔者，并在一定程度上降低了貸款管理成本，有利于增強銀行貸款的信心，擴大對中小企業的貸款規模。

另一方面，信用擔保有利于提高中小企業信用等級和融資能力。經營規范、運作專業、社會公信力強的中小企業信用擔保機構，具有較強的風險識別、控制和化解能力，協作銀行對其具有較高的信任度。

堅持政府引導、市場化運作、企業化管理的原則，完善中小企業信用評級體系、擔保風險補償機制和獎勵機制。地方財政要建立并逐年擴充中小企業信用擔保專項資金或在中小企業發展專項資金中安排一定資金，用于對中小企業擔保機構資本金的注入、風險防范和有關獎勵、補助，提高擔保額，擴大擔保覆蓋面，保證和促進擔保機構更好地發揮融資擔保功能。加大政府出資力度，重組融資擔保機構，較大幅度地提高擔保公司資本金，提高融資擔保能力，緩解中小企業融資困難。鼓勵非公有資本建立互助性擔保機構和民營擔保機構，逐步形成以政策性擔保機構為主導，互助性和商業性擔保機構為主體的融資擔保體系。完善相關政策，鼓勵擔保機構與金融機構開展多方位的互助互惠合作，創新擔保方式，有效擴大對中小企業的貸款擔保。

中小企業的融資是一個全球性的難題，也是一項系統工程，確實需要各方的共同努力，也更需要中小企業自身的管理進步，不管它的前進道路上面有多大的困難，我們相信，只要大家積極的貫徹科學發展觀，共同努力，為破解中小企業的融資難題貢獻自己的智慧和力量，那么中小企業發展的前景也會越來越美好。