央企應(yīng)重視高盛欺詐案

透過高盛這只領(lǐng)頭羊，我們可以看到華爾街金融機(jī)構(gòu)最集中、最突出、最具有隱秘性、欺騙性的行業(yè)秘密。

美國證券交易委員會(huì)4月16日向紐約曼哈頓聯(lián)邦法院提起民事訴訟，指控高盛集團(tuán)在涉及次級(jí)抵押貸款業(yè)務(wù)金融產(chǎn)品問題上涉嫌欺詐投資者，造成投資者損失超過10億美元。這只是有關(guān)高盛的一個(gè)案例。

2008年5月，當(dāng)石油價(jià)格飆升到147美元1桶的時(shí)候，石油輸出國組織證實(shí)，全球石油供應(yīng)每天高于200萬桶，石油供應(yīng)充足，不存在供不應(yīng)求。那為什么石油價(jià)格還會(huì)上漲?美國國會(huì)懷疑:國際石油價(jià)格已經(jīng)被國際投機(jī)勢(shì)力操縱。這時(shí)，高盛和摩根士丹利發(fā)表報(bào)告，認(rèn)為國際石油價(jià)格將上沖至200美元1桶。與此同時(shí)，已經(jīng)從高盛董事局主席轉(zhuǎn)任美國財(cái)長(zhǎng)的亨利#8226;保爾森發(fā)表公開談話指出，沒有證據(jù)顯示石油價(jià)格已經(jīng)被操縱。美國國會(huì)被激怒了，他們請(qǐng)來索羅斯等國際金融投機(jī)大鱷作證指出:國際原油的價(jià)格正在被操縱。也正是因?yàn)槊绹鴩鴷?huì)的堅(jiān)持，美國證券、期貨監(jiān)管委員會(huì)開始查處期貨操縱行為，而石油價(jià)格從此踏上暴跌歷程。

在美國房地產(chǎn)泡沫起因中，高盛也同樣扮演著重要角色。美國國會(huì)參議院下屬有個(gè)“常設(shè)調(diào)查小組委員會(huì)”，他們一直在對(duì)美國多家金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行調(diào)查，試圖搞清金融危機(jī)的起因，以及這些金融機(jī)構(gòu)在其中發(fā)揮的作用。調(diào)查發(fā)現(xiàn)，高盛2004年到2007年之間，將大量“有毒”抵押貸款與債券打包出售以獲取服務(wù)費(fèi);此后，高盛又將這些債券與債務(wù)抵押債券打包成更為復(fù)雜的衍生金融商品，并進(jìn)一步銷售給投資者，從而使這些“有毒”抵押貸款的風(fēng)險(xiǎn)被進(jìn)一步放大。高盛在把這些風(fēng)險(xiǎn)極高的“有毒”資產(chǎn)兜售給投資者的同時(shí)，自營盤卻大量做空抵押貸款，而且并沒有向客戶透露這一信息。此外，高盛還將自己希望從資產(chǎn)負(fù)債表中清除的債券出售給了自己的客戶。

眾所周知，中國企業(yè)尤其是中央企業(yè)近年來已成為國際投行的“VIP客戶”。無論是業(yè)務(wù)需求的迅速增長(zhǎng)、相關(guān)監(jiān)管的薄弱、企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)控制能力的不足還是國內(nèi)整體對(duì)衍生品交易經(jīng)驗(yàn)的匱乏，都使得中國成為外國投行肆無忌憚施展?jié)撘?guī)則的沃土:用欺詐手段兜售套期保值產(chǎn)品;極度不公平的定價(jià)協(xié)議;不透明的業(yè)務(wù)操作以及故意疏漏的風(fēng)險(xiǎn)揭示。這種種手段讓我們的企業(yè)賠上了上百億元的損失。

面對(duì)巨額虧損，東航第一個(gè)表示要對(duì)國際投行提出法律訴訟。隨后又不斷有央企跟進(jìn)。國資委已公開表示支持企業(yè)運(yùn)用各種法律手段，通過談判協(xié)商、倉位管理等措施，盡力減少損失，同時(shí)保留采取進(jìn)一步法律訴訟等權(quán)利。但是，由于涉及法律管轄權(quán)和國內(nèi)企業(yè)缺乏跨國訴訟經(jīng)驗(yàn)等問題，中國企業(yè)通過法律手段維權(quán)的行動(dòng)仍然只停留在動(dòng)議和構(gòu)想的階段。

在全球圍剿華爾街投行的大潮下，中國企業(yè)應(yīng)該堅(jiān)定地站出來，真正邁出法律訴訟的第一步。這一步不僅能夠幫助企業(yè)減少虧損，而且還能徹底改變以往被國際投行牽著走的被動(dòng)局面，重新樹立中國企業(yè)在國際金融市場(chǎng)的買家形象。