典型公司治理模式下的會(huì)計(jì)政策選擇之比較

一、公司治理模式的劃分

關(guān)于世界范圍內(nèi)的公司治理模式，一種典型的分類是莫蘭德（Moerland，1995）給出的“二分法”:一是以美、英等國(guó)家為代表的市場(chǎng)導(dǎo)向型（market-oriented)模式，二是以德、日等國(guó)為代表的網(wǎng)絡(luò)導(dǎo)向型(network-oriented)模式。目前，關(guān)于公司治理問題的研究也集中在這兩種典型的公司治理模式孰優(yōu)孰劣的討論上。

二、公司治理模式制約下的會(huì)計(jì)政策選擇

1.市場(chǎng)導(dǎo)向型公司治理模式下的會(huì)計(jì)政策選擇

美國(guó)的公司治理模式使得公司外部的利益相關(guān)人特別強(qiáng)調(diào)會(huì)計(jì)信息的公開披露，強(qiáng)調(diào)財(cái)務(wù)報(bào)告的決策有用性。一方面，美國(guó)的立法機(jī)構(gòu)對(duì)財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)信息充分披露的要求，美國(guó)的證券交易委員會(huì)明確要求公司對(duì)其情況做出真實(shí)和充分的揭示。另一方面，公司外部利益相關(guān)人會(huì)利用各種方式對(duì)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則制定機(jī)構(gòu)施加影響。美國(guó)會(huì)計(jì)的特征是民間機(jī)構(gòu)在制定會(huì)計(jì)準(zhǔn)則方面所做的大量工作和所起的重要作用，美國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制定是在證券交易委員會(huì)的授權(quán)下，由會(huì)計(jì)職業(yè)團(tuán)體或其它民間機(jī)構(gòu)主持的。自30年代以來，美國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的制定一直由民間機(jī)構(gòu)主持，前后有三個(gè)機(jī)構(gòu)承擔(dān)過這項(xiàng)工作，即會(huì)計(jì)程序委員會(huì)、會(huì)計(jì)原則委員會(huì)以及財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)，前兩個(gè)機(jī)構(gòu)都是美國(guó)注冊(cè)會(huì)計(jì)師協(xié)會(huì)所屬的機(jī)構(gòu)，而財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則委員會(huì)則是一個(gè)獨(dú)立的專門機(jī)構(gòu)。美國(guó)模式強(qiáng)調(diào)“市場(chǎng)監(jiān)控”的作用，同時(shí)注重投資者的利益。因此，在會(huì)計(jì)政策選擇上也存在著“以市場(chǎng)和投資者利益為導(dǎo)向”的傾向。如美國(guó)存貨的計(jì)價(jià)一般采用成本與市價(jià)孰低法，這種方法中成本的計(jì)價(jià)有個(gè)別計(jì)價(jià)法、先進(jìn)先出法、后進(jìn)先出法、加權(quán)平均法等可以選用，但是后進(jìn)先出法的應(yīng)用比較普遍;在固定資產(chǎn)折舊方面，鼓勵(lì)采用加速折舊法，以刺激投資。美國(guó)的稅法對(duì)公司會(huì)計(jì)所反映的收入、成本、費(fèi)用及企業(yè)收益的確定不發(fā)生直接影響，美國(guó)申報(bào)納稅所依據(jù)的公司所得，是在會(huì)計(jì)資料基礎(chǔ)上經(jīng)過調(diào)整而得出的。另外，會(huì)計(jì)報(bào)表注釋是美國(guó)財(cái)務(wù)報(bào)表體系中的重要組成部分，美國(guó)會(huì)計(jì)報(bào)表的注釋一般條目很多且篇幅很大。美國(guó)對(duì)會(huì)計(jì)報(bào)表注釋非常重視，這與美國(guó)會(huì)計(jì)中的充分揭示原則相關(guān)，這種充分揭示主要是基于維護(hù)投資者利益，使投資者借助財(cái)務(wù)報(bào)告資料能對(duì)公司的過去、當(dāng)前和未來情況，包括經(jīng)營(yíng)管理、財(cái)務(wù)狀況、盈利能力和投資風(fēng)險(xiǎn)等情況進(jìn)行分析、判斷，從而優(yōu)化投資決策。

2.網(wǎng)絡(luò)導(dǎo)向型公司治理模式下的會(huì)計(jì)政策選擇

日本企業(yè)會(huì)計(jì)的目的主要有:明確企業(yè)管理人員的受托責(zé)任；計(jì)算股東的利潤(rùn)分配額及課稅所得額；向企業(yè)外部利益相關(guān)者提供有助于投資決策的信息。在與日本會(huì)計(jì)關(guān)系密切的立法中，商法側(cè)重于會(huì)計(jì)的第一個(gè)目的，證券交易法側(cè)重于第三個(gè)目的，稅法側(cè)重于第二個(gè)目的。盡管這三個(gè)法律對(duì)企業(yè)會(huì)計(jì)的目的各有側(cè)重，但日本經(jīng)濟(jì)界所關(guān)心的是課稅所得的計(jì)算；股東所關(guān)心的是能從企業(yè)分得多少股息；企業(yè)自身所關(guān)心的是對(duì)企業(yè)未來發(fā)展有影響的利潤(rùn)總額的高低。與此形成對(duì)比，日本的會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)卻沒有充分注意到會(huì)計(jì)的第三個(gè)目的，即向外界提供有用的投資信息。在日本，銀行對(duì)公司進(jìn)行全方位監(jiān)督，銀行對(duì)企業(yè)的信息能夠全面掌握，處于信息的“優(yōu)勢(shì)”地位，他們可以從例行的董事會(huì)或內(nèi)部管理層獲取所需的信息。因此，會(huì)計(jì)的第三個(gè)目的——外部利益相關(guān)者對(duì)公司會(huì)計(jì)信息的需求不受重視，由于會(huì)計(jì)信息的公開程度不高，可能會(huì)使會(huì)計(jì)政策選擇的中立性受到破壞。在日本，稅法與企業(yè)的會(huì)計(jì)政策選擇有直接的關(guān)系，這是因?yàn)闀?huì)計(jì)準(zhǔn)則和稅務(wù)法規(guī)都是由政府制定的。為納稅而申報(bào)的公司收益額(包括總額及各項(xiàng)收入和支出額)必須經(jīng)過股東大會(huì)通過，并以經(jīng)過有關(guān)方面核準(zhǔn)的正式財(cái)務(wù)報(bào)表為依據(jù)。由于稅務(wù)會(huì)計(jì)與財(cái)務(wù)會(huì)計(jì)存在著這種密切關(guān)系，會(huì)計(jì)報(bào)表對(duì)公司損益和財(cái)務(wù)狀況的反映必然會(huì)受到稅法的影響。而稅法所提供的公司管理層主觀判斷的空間十分有限，如日本應(yīng)收賬款允許根據(jù)預(yù)計(jì)可能發(fā)生的壞賬損失提取壞賬準(zhǔn)備，提取的數(shù)額要按稅法規(guī)定的比率計(jì)算，而不是由企業(yè)根據(jù)自己掌握的情況和資料選擇一定的方法進(jìn)行計(jì)算。

三、兩種治理模式下的會(huì)計(jì)政策選擇對(duì)我國(guó)的啟示

全球經(jīng)濟(jì)一體化發(fā)展迅猛，各國(guó)公司為了適應(yīng)這一趨勢(shì)，不斷調(diào)整自己的治理機(jī)制。作為國(guó)際性并購(gòu)、外國(guó)投資及洲際合作等活動(dòng)的結(jié)果，不同治理模式之間的影響日益增強(qiáng)。并且大的跨國(guó)公司的股票大多同時(shí)在世界重要的股票交易所上市，從而進(jìn)一步促進(jìn)了不同公司治理模式的相互碰撞和滲透。在這種大的經(jīng)濟(jì)背景下，英美模式和日德模式很可能將趨同為綜合型公司治理模式。所謂綜合型公司治理模式，是指內(nèi)部權(quán)力結(jié)構(gòu)和外部監(jiān)控機(jī)制在同一個(gè)國(guó)家的公司治理中并重，不再有主輔之分。公司治理模式正呈現(xiàn)出從過去的兩極控制主導(dǎo)型向兩者并重型過渡，之所以有這樣的趨勢(shì)，是因?yàn)閱渭兊囊粯O主導(dǎo)型公司治理都存在著自身無法克服的問題。全球經(jīng)濟(jì)一體化要求各國(guó)提供可比、透明的財(cái)務(wù)信息，促使各國(guó)減少會(huì)計(jì)準(zhǔn)則之間的差異，推動(dòng)了會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的國(guó)際趨同。會(huì)計(jì)準(zhǔn)則國(guó)際趨同可降低各國(guó)企業(yè)開展國(guó)際經(jīng)濟(jì)事項(xiàng)的成本，有利于進(jìn)一步促進(jìn)各國(guó)企業(yè)和經(jīng)濟(jì)的全球性發(fā)展。因此，制定全球通用會(huì)計(jì)準(zhǔn)則并促進(jìn)各國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則的國(guó)際趨同化，是世界經(jīng)濟(jì)一體化和資本市場(chǎng)全球化的必然要求，也是提高財(cái)務(wù)信息質(zhì)量的必然要求。我國(guó)在促進(jìn)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則國(guó)際趨同問題上一直保持積極的態(tài)度，并提出了協(xié)調(diào)的策略以及實(shí)現(xiàn)的建議，就如何協(xié)調(diào)我國(guó)會(huì)計(jì)標(biāo)準(zhǔn)與《國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》的差異在原則上達(dá)成了共識(shí)。新會(huì)計(jì)、審計(jì)準(zhǔn)則的發(fā)布則是我國(guó)會(huì)計(jì)準(zhǔn)則與《國(guó)際會(huì)計(jì)準(zhǔn)則》趨同道路上的一個(gè)重要里程碑，同時(shí)也改變了我國(guó)企業(yè)會(huì)計(jì)政策選擇的空間范圍。跨國(guó)公司治理模式正朝著綜合型發(fā)展，我國(guó)公司治理的發(fā)展取向也無須單純強(qiáng)調(diào)市場(chǎng)導(dǎo)向型或網(wǎng)絡(luò)導(dǎo)向型模式，而應(yīng)從兩極入手。一方面健全和完善公司的治理結(jié)構(gòu)，提高公司的治理效率。公司治理結(jié)構(gòu)的完善，有賴于機(jī)構(gòu)投資者的壯大，機(jī)構(gòu)投資者的發(fā)展能從根本上改變我國(guó)公司的資本結(jié)構(gòu)，極大地推動(dòng)公司治理水平的提高。另一方面發(fā)展和規(guī)范外部資本市場(chǎng)，進(jìn)一步完善會(huì)計(jì)信息披露制度。完善的會(huì)計(jì)信息披露制度可以增加企業(yè)會(huì)計(jì)政策選擇的透明度，是影響公司行為和保護(hù)投資者利益的有利工具。將會(huì)計(jì)政策的選擇置于公眾監(jiān)督之下，可以有效防止管理者利用會(huì)計(jì)政策選擇損害其他利益相關(guān)者的利益，有助于提高會(huì)計(jì)政策選擇的效率。