論新會計準則下公允價值計量及影響

摘 要：公允價值亦稱公允市價、公允價格。熟悉情況的買賣雙方在公平交易的條件下所確定的價格，或無關聯的雙方在公平交易的條件下一項資產可以被買賣的成交價格。分析了我國會計準則應用公允價值進行計量的影響。

關鍵詞：會計準則;公允價值;計量

中圖分類號：F274文獻標識碼：A文章編號：1672-3198（2008）01-0196-01

1 投資性房地產的公允價值計量及其影響

公允價值亦稱公允市價、公允價格。熟悉情況的買賣雙方在公平交易的條件下所確定的價格，或無關聯的雙方在公平交易的條件下一項資產可以被買賣的成交價格。

《企業會計準則第3 號——投資性房地產》中規范的投資性房地產，是指能夠單獨計量和出售的，企業為賺取租金或資本增值而持有的房地產，包括已出租的建筑物、已出租或持有并準備增值后轉讓的土地使用權等。該準則為企業的投資性房地產提供了成本模式與公允價值模式兩種可選擇的計量模式。在成本模式下，投資性房地產比照固定資產和無形資產準則計提折舊或攤銷，并在期末進行減值測試，計提相應的減值準備；在有確鑿證據表明其公允價值能夠持續可靠取得的，企業可以采用公允價值計量模式。

受此影響，在目前房地產價格處于持續上漲的背景下，擁有用于出租的建筑物或持有待升值的土地使用權的商業、房地產類企業，會受到利好的影響。但是，房地產開發企業所擁有的待出售房屋建筑物，是作為企業的存貨核算的， 其計價基礎仍采用成本模式，并不受公允價值升值的影響。該類企業即使為了適用公允價值計量模式，而將其持有的房屋建筑物改售為租，在準則實施的第一年，其 公允價值超過賬面成本的部分也只能調整期初的股東權益，而不會影響當年的利潤。

2 金融工具的公允價值計量及其影響

根據《企業會計準則第22號——金融工具確認和計量》規定，以公允價值計量的金融工具主要包括交易性金融資產和金融負債，例如企業為充分利用閑置資金、以賺取差價為目的從二級市場購入的股票、債券、基金等。

企業可以基于風險管理需要或為消除金融資產或金融負債在會計確認和計量方面存在不一致情況等，直接指定某些金融資產或金融負債以公允價值計量。 這些被列為公允價值計量的金融工具，其報告價值即為市場價值，且其變動直接計入當期損益。這也意味著，如果企業能夠較好地把握市場行情和動向，其業績即會隨“公允價值變動損益”增加而提升；相反，如果企業的投資策略與市場行情相左，其當期利潤就會因此受損。

3 其他業務的公允價值計量及其影響

據不完全統計，在新會計準則體系中，目前已頒布的38個具體準則中至少有17個不同程度地運用了公允價值計量屬性，對企業影響較大的事項除前文分析過的兩項外，還有非貨幣性資產交換、債務重組和非共同控制下的企業合并等交易或事項。

“公允價值”對會計信息的影響，主要體現在兩項新準則中——《企業會計準則第3號-投資性房地產》、《企業會計準則第20 號-企業合并》。非同一控制人之下的企業合并，經營主體發生重大變化，對被并購方資產負債的記錄，以“公允價值”體現，不影響一致性和可比性原則，所得稅方面，也沒有處理上的很大爭議，因為在并購交易的過程中，實現“當期收益”的可能性不大，即使實現，其金額也有限。

新準則在企業合并中的變化，體現在：（1）不記錄“負商譽”(或稱“合并價差”)，支付對價低于“公允價值”的部分，增加“當期收益”，這種情況雖然 少有發生，但也足夠引起重視：以往，企業處置資產或股權，才帶來非經常性收益；以后，非同一控制人之下的企業合并，也可能給主并方帶來當期收益；（2）“商 譽”不再逐年攤銷，而是每年做減值測試，減值損失一經確認，以后年度不能轉回。這樣的規定，其實給了企業很大的靈活性：如果注重當期收益指標，可以不做處理；如果注重現金流，可以加速減值以獲取所得稅遞延。 

但是，以“公允價值”記錄“投資性房地產”，卻有很大的爭議，會計準則的實施細則和稅法不做相應規定的時下，無法準確預測公司的反應，因為“公允價值”對于公司而言，有選擇還是不選擇的自由。以往，“投資性房地產”基本已取得成本或建造成本入賬，每年提取折舊，因而其帳面凈值顯著低于公允價值，企業一旦改變記錄方式，對于當期利潤將產生巨大影響，但是，這部分利潤的所得稅納稅義務如何處置呢？以下方式可以探討： 

（1） 所得稅納稅義務在當期。估計一般的企業不會選擇采用這種方法，除非大股東想增發或套現，以拉高股價為主要目標。 

（2）所得稅納稅義務產生在物業出售時，這符合國際慣例，但中國的稅務制度很難支持。企業選擇“公允價值”記賬，不產生當期納稅義務，以后年度的減值，卻減少當期收益，有避稅之利， 如果稅法的配套如此約定，企業選擇“公允價值”的積極性會很高。 

（3）允許企業在幾年內分攤。但企業的行為不一樣，很難配比，另外，投資性房產交易時，還產生土地增值稅等其它稅費，企業很難提前估計，后續年度的可比性將受影響，但企業選用新準則的積極性會比較高。從股東價值角度看，企業最好的方式是盡量取得稅務遞延好處，減少現金流出，那些不顧及長期營運價值而以炒作的態度調控會計信息的公司，反而應該引起投資人警惕。