專家解讀《政府工作報告》：深化國有銀行改革意味深長

3月5日，溫家寶總理在十屆全國人大五次會議上作政府工作報告時提出今年加快金融體制改革的六項任務，其中，深化國有銀行改革被放在第一位，并強調要鞏固和發(fā)展國有商業(yè)銀行股份制改革成果，推進中國農業(yè)銀行股份制改革。

由于與第三次全國金融工作會議閉幕時隔僅一個多月，業(yè)內人士認為，溫家寶總理再次重申深化國有銀行改革意味深長一方而表明國有銀行改制上市的改革取得了巨大成功，另一方面也意味著改革還處在起步階段，任重道遠，國有銀行改革仍然是今后工作的重中之重。

國有高層關注，國有銀行改革前景看好

“溫總理談到今后加快金融體制改革六大任務時，第一條就強調深化國有商業(yè)銀行改革，我們由此可以判斷，中央政府最高決策層列國有銀行改革仍然非常關注。”國際金融專家王元龍在接受記者采訪時表達了他對政府工作報告的第一感受。

事實上，國有銀行的改革一直為中央高層高度關注。

早在2002年，第二次金融工作會議就明確提出了國有銀行改革的目標。此后，幾次“兩會”的政府工作報告都不斷地重申國有銀行的改革目標，即抓住改革管理體制、完善治理結構、轉換經營機制、改善經營績效這些中心環(huán)節(jié)，用三年左右的時間，把當時的兩家試點銀行——中行和建行改造成為資本充足、內控嚴密、運營安全、服務和效益良好的現代股份制商業(yè)銀行。爾后，在上述兩行股改指引中又進一步明確為“具有國際競爭力的”現代股份制商業(yè)銀行，從而形成了現在國有商業(yè)銀行改革的目標。

“我覺得這個目標非常清晰。”王元龍說。而按照上述目標推進的結果是，目前，四大國有商業(yè)銀行中的工行、中行、建行都成立了股份公司，并且完成了上市農行的股改也已經啟動—“為什么特別強調要鞏固和發(fā)展改革的成果?這就意味著改革已經取得了重大成果，這是有目共睹的。”

的確，改制后的國有商業(yè)銀行資本充足率得以提高徹底解決了積累已久的資產質量歷史包袱，不良貸款余額和比率雙下降；經營效益明顯改善，競爭力明顯增強，效益指標達到歷史同期的最好水平。上市后，工、中、建三大行的股票市值均進入國際前十大銀行，其中工行已經排名前五位，國家注資取得成倍增長的明顯收益。

“溫總理的講話，意味著國有商業(yè)銀行改制上市的改革取得了巨大成功。”在中國工商銀行城市金融研究所所長詹向陽看來，上述成績無疑是突破性的。

上述前提下，對于國有銀行改革前景，業(yè)內專家普遍持樂觀態(tài)度，認為有中國經濟持續(xù)平穩(wěn)較快增長作支撐，有國有商業(yè)銀行加快經營機制和經營模式轉型的自我努力，國有銀行持續(xù)保持在世界優(yōu)秀銀行之前列地位的前景一定會實現。

未來任務艱巨，專家稱治理結構和創(chuàng)新是關鍵

不過，接受采訪的專家們均表示，銀行業(yè)的改革體現了我國推進金融改革的決心和勇氣，同時也意味著金融改革的任務依然十分艱巨。

“成果已經有了，但為什么溫總理還要強調要深化，這就說明目前我們取得的成果僅僅是淺層次的，仍然沒達到銀行業(yè)改革的最終目標。”王元龍認為，特別是按照資本充足率、運營安全，服務效益良好和具有國際競爭力的現代化商業(yè)銀行這個目標來衡量的話，我們的差距還很大。

王元龍分析，國有銀行改革的核心內容主要是“兩個結構”，即產權結構和治理結構。在產權結構方面，通過匯金注資、引進戰(zhàn)略投資者，已經與過去完全國有獨資的結構有了很大的變化，但還需要繼續(xù)深化。目前，更重要的是治理結構，王元龍認為還需要做很多工作。此外，在業(yè)務流程的整合、風險管理體制的完善、內控機制的建設、信息科技的建設和人力資源改革等很多方面，國內銀行與國際先進一流銀行相比差距還很大，這些問題如果不能盡快解決，那么，未來我們在與國際銀行的競爭中恐怕難以立足，而已經取得的成果也可能化為烏有。

詹向陽則認為，上市后，國有商業(yè)銀行實際上處在新的歷史起點上，而對來自國際國內的壓力會更多更大。這其中，包括入世過渡期結束，面對銀行業(yè)市場全面對外開放和國際競爭加劇的壓力；面對國內經濟可能的波動帶來新的潛在信貸風險的壓力面對利率市場化帶來銀行收益減少的壓力。

“目前國內商業(yè)銀行發(fā)展面臨很多困難。其中最主要的是普遍存在創(chuàng)新不足的問題，嚴重影響了競爭力的提升。因此，對國有銀行來說，最重要的任務是加強自主創(chuàng)新和提升競爭能力。”

詹向陽分析，作為國有股份制商業(yè)銀行，為了應對錯綜復雜的國際國內經營環(huán)境，化解結構性與體制性風險，提升核心競爭力，必須創(chuàng)建創(chuàng)新型銀行，通過大力推進體制、機制、管理、業(yè)務和技術創(chuàng)新，推動經營模式和增長方式轉變和競爭力的提高。

國內商業(yè)銀行創(chuàng)新不足固然有很多的內在原因，但是創(chuàng)新自主權不足和鼓勵不足是重要的外部原因。為此，詹向陽呼吁，給予國有商業(yè)銀行務和產品創(chuàng)新自主權，列可以放權的創(chuàng)新業(yè)務和創(chuàng)新產品實行國有銀行總行審批、“一行三會”報備制。

她建議，“一行三會”可以主要通過控制國有銀行的資本充足率和資產風險率來實現對銀行業(yè)經營風險的總體控制；給予國內銀行業(yè)產品定價自主權，實行銀行同業(yè)定價機制，監(jiān)管機構控制價格的合理波動區(qū)間；列必須經監(jiān)管機構審批的業(yè)務要加快審批速度，對合乎條件的固有銀行創(chuàng)新項目要建立“快速審批通道”，提高審批效率，要盡快制定鼓勵銀行業(yè)務創(chuàng)新的配套監(jiān)管法規(guī)，及時修改現有法規(guī)中有礙銀行業(yè)務和產品創(chuàng)新的規(guī)定，使監(jiān)管法規(guī)能夠充分體現鼓勵商業(yè)銀行創(chuàng)新的精神。

在談到深化國有商業(yè)銀行改革時，業(yè)內專家普遍關注的一個焦點就是推進金融綜合經營問題。在他們看來，綜合經營是國內銀行應對國際競爭，改變經營模式和增長方式的主要途徑之一，這無疑與提升國有銀行競爭力直接相關。

但是，目前，國內銀行業(yè)在推進綜合經營方面主要面臨四大制約：法律制約、產品制約、市場制約及監(jiān)管不適應。

專家分析，盡管中央已明確要在“十一五”期間穩(wěn)妥進行金融業(yè)綜合經營試點，但現有銀行法律法規(guī)欠缺、支持商業(yè)銀行綜合化經營的配套規(guī)則急需補充和修改；長劃的分割使銀行業(yè)、證券業(yè)、保險業(yè)和基金等各行業(yè)的產品相互獨立，互不兼容，可以跨行業(yè)、跨市場的融合性金融產品極其匱乏。

而目前，雖然我國金融市場已初步形成，但仍不發(fā)達。特別是銀行資產的二級交易市場現在基本沒有，貨幣市場和資本l市場、本幣市場和外幣市場尚未完全打通，跨銀行、證券、保險、基金等的綜合業(yè)務缺乏操作平臺；金融業(yè)綜合經營要求銀監(jiān)會、證監(jiān)會、保監(jiān)會在監(jiān)管上要做到協(xié)調一致，但實踐中有關監(jiān)管規(guī)定和政策“撞車”的現象時有發(fā)生。

詹向陽為此呼吁，國家政策層面應加人推動金融業(yè)綜合經營的力度。如果依靠國內金融業(yè)自身的“自然轉變”，綜合經營和銀行業(yè)經營轉變的速度就會很慢，與國際銀行業(yè)相比較的差距就會進一步拉大，競爭力難以提升，無法適應后過渡期國際競爭的需要。

她建議，銀行業(yè)綜合經營試點首先從占有國內金融業(yè)主體的國有商業(yè)銀行做起，扶植和培養(yǎng)以國有商業(yè)銀行為主體的中國金融業(yè)綜合經營新體系改變目前國外投資銀行壟斷國內投行業(yè)務市場的局面，以實力和管理均比較好的國有商業(yè)銀行為基礎，通過自己設立或兼并收購等方式，建立中國自己的投資銀行，滿足國內企業(yè)直接投融資需求，增加國內銀行效益，促進國內銀行轉型。

同時，在監(jiān)管比較成熟的條件下，逐步對金融機構和大企業(yè)等合格機構投資者開放資本市場，在有效防范風險的基礎上，建立各金融市場連結機制，逐步改變金融市場分割的局面，為金融業(yè)綜合經營創(chuàng)造平臺；實現金融業(yè)監(jiān)管的“無縫鏈接”；提供鼓勵金融業(yè)綜合經營的法律支持，為推動國內金融業(yè)綜合經營提供必要的法制環(huán)境。