業財融合視角下央企財務管理轉型路徑探討

曲亮

本文從業財融合的視角出發，探討了央企財務管理轉型路徑。首先，為了更好地理解這一問題，本文介紹了業財融合和財務管理的基本概念。考慮到央企在現行財務管理體制下面臨的多重挑戰，如多元化的業務需求和信息流通不暢等，本文對這些問題進行了剖析。隨著研究的深入，我們進一步發現，業財融合為央企的財務管理注入了新的活力。其不僅推動了資金流與信息流的高效連接，還對財務決策框架和流程進行了優化，使得財務風險管理的前瞻性與準確性得到了顯著提升。研究發現，業財融合為央企財務管理的轉型提供了新的方向，通過財務管理轉型，央企能夠更好地適應不斷變化的經濟環境，保持競爭力并實現可持續增長。

在當前全球經濟不斷演變的背景下，央企財務管理也面臨著新的挑戰與機遇。因此，本文旨在探討央企在業財融合視角下的財務管理轉型路徑，以應對當前財務管理中存在的挑戰。通過本文分析，我們將為央企提供針對性的優化策略，幫助其更好地應對當今復雜多變的經濟環境，實現財務管理的轉型與升級，從而為未來發展打下堅實的基礎。

一、業財融合與財務管理的理論基礎

（一）業財融合的概念

業財融合是企業以提升內部價值創造能力為目標，突破部門管理權限、依靠數據處理、信息共享和財務管理等技術性工具，將業務經營活動與財務管理活動融為一體，最終實現數據流、資金流、信息流的“三流融合”，以提升企業資源利用和流程運行的效率。

（二）財務管理的基本概念

財務管理是現代企業管理的重要組成部分，財務管理能力的強弱與財務管理水平的高低直接影響到企業的財務業績和管理效能。其目標是最大化股東價值，同時確保企業的財務穩健。在現代商業環境中，財務管理不僅僅是關注如何獲得和分配資金，還包括有效地管理資產、負債和股東權益，以確保企業的長期可持續發展。這意味著財務管理必須在穩健性和盈利性之間取得平衡，以確保企業不僅有足夠的資金來應對風險，還能夠實現盈利和增長。

二、央企現行財務管理體制的挑戰

（一）央企財務管理的特點

央企通常具有龐大且復雜的組織結構，涵蓋多個行業和領域，這使得財務管理變得相當復雜。其主要特點包括：

1.多元化的業務：央企涉足多個領域，如能源、金融、制造和服務業，每個領域都具有獨特的財務需求和挑戰。多元化的業務模式要求央企的財務管理人員具備跨領域的專業知識，以便有效管理不同業務的資金流動、成本結構和盈利模式。此外，央企的財務管理人員還需要協調不同領域間的財務活動，以確保整體財務健康。

2.獨特的國有背景：央企的財務管理必須考慮國家宏觀經濟政策的要求。這導致央企需要在經濟效益和國家政策之間尋找平衡點。例如，在國家需要控制通貨膨脹時，央企可能需要放緩盈利以支持國家政策，這與追求純經濟效益最大化的商業企業不同。

3.龐大的資產規模：央企通常擁有巨額資產，其需要有效管理這些資產以確保最大程度的資金流動和長期穩健。這包括資產配置、資產折舊和資本開支的復雜決策。同時，央企需要確保這些資產的價值在合法合規的框架內得到保護。

4.嚴格的監管要求：作為國家控股企業，央企受到了嚴格的監管。這包括遵守國家和行業的法規、會計準則和報告要求。央企必須提供高度透明和準確的財務報告，以滿足政府監管機構和公眾的期望。這也要求央企應建立健全內部控制體系，以確保合規性。

綜合考慮這些因素，央企的財務管理體制需要具備高度的專業性和靈活性，以應對多元化業務、國有背景、資產規模和監管要求等挑戰。同時，央企也需要積極探索創新的財務管理方法，得以在復雜的商業環境中保持競爭力，并在國家發展戰略的指導下實現長期可持續發展。

（二）現階段面對的困境與壓力

在央企現行的財務管理體制中，面臨著一系列嚴峻的困境和轉型壓力，這些問題直接影響了央企的財務運營和決策效能。本文將主要的挑戰與壓力總結如下：

一是各系統信息孤立。在目前的情況下，央企通常設立了諸如人事、OA（辦公自動化系統）、工程管理、生產系統以及庫存管理等多個應用系統。然而，這些不同類型的業務信息流卻無法有效地傳遞至財務部門，從而實現信息的共享和整合。這一問題導致央企管理層在獲取全面、準確的業財數據方面面臨著巨大的困境，從而嚴重影響了決策的及時性和準確性。由于管理層無法全面了解整體的業財信息狀況，難以做出最優的資本配置和戰略決策。這不僅制約了企業發展，也增加了經營風險。

二是決策存在滯后性。現行的央企財務管理流程通常較為繁瑣，包括審批、報告和核實等程序，導致決策流程變得緩慢。在競爭激烈且風險不斷涌現的商業環境下，這種滯后可能導致企業錯失商機、陷入不必要的風險，甚至錯失市場機遇。迅速做出決策對央企至關重要，但現行流程制約了決策的迅速響應。

三是風險管理不足。央企由于規模龐大和跨國經營，面臨著更多的財務風險，包括市場風險、外匯風險、政治風險等。然而，傳統風險管理方法可能難以應對這些復雜的風險情景。央企需要更具前瞻性的風險管理策略和工具，以降低風險對財務健康的不利影響。

為了應對這些挑戰，央企需要積極探索業財融合的轉型路徑，以提高財務管理的效率和適應性。只有通過積極地轉型和創新，央企才能在競爭激烈的商業環境中保持持續的增長和發展，同時兼顧國家使命。

三、業財融合帶來的央企財務管理創新動力

（一）推動資金流與信息流的高效對接

業財融合能夠推動央企資金流與信息流的高效對接，其主要原因在于其整合了財務管理與業務運營，消除了傳統財務管理與業務之間的壁壘。

首先，業財融合將財務管理與業務運營有機結合，打破了傳統財務與業務之間的界限。在傳統模式下，財務和業務通常是獨立運作的，導致信息流和資金流的分離。但在業財融合中，財務不再僅僅是會計與報表，而是與業務密切相關的運營數據。這種融合性的財務管理使得財務更加貼近業務需求，促進了資金流和信息流的無縫對接。

其次，業財融合通過信息系統的整合，實現了實時的數據共享。不同部門和團隊可以同時訪問相同的數據，無需等待繁瑣的數據傳輸和處理過程。這種實時的數據共享大大提高了信息流的流動性，使得決策者能夠更迅速地獲取所需信息。這對于快速決策和應對市場變化至關重要。

最后，業財融合鼓勵跨部門協作和信息交流。財務團隊與業務團隊之間的密切互動有助于更好地理解業務需求和挑戰。這種協作促進了信息的自由流動，消除了“信息孤島”的存在，使得資金流和信息流更加高效。

綜上所述，業財融合為央企提供了推動資金流與信息流高效對接的機會。通過整合財務與業務、實現實時的數據共享以及鼓勵跨部門協作，央企能夠更好地應對市場挑戰，提高財務管理效能。

（二）優化財務決策框架與流程

央企通過優化財務決策框架與流程，能夠提高決策的及時性和準確性，從而更好地適應市場的變化和需求。具體來看，其作用機理體現在以下方面：

首先，業財融合賦予了央企財務決策框架與流程更高的智能化。這意味著央企可以更準確地預測市場趨勢、客戶需求和供應鏈波動，從而優化資源分配和預算規劃。智能化財務決策框架還可以實時監測財務健康狀況，自動觸發警報，使管理層能夠更快速地做出反應，降低潛在風險。

其次，業財融合推動了財務決策的全面集成。央企通常涉足多個領域，每個領域都有其獨特的財務要求。而業財融合通過統一的數據平臺，將各領域的財務信息集成到一個系統中。這使得央企能夠獲得全面的財務視圖，從而使得跨領域的決策變得更加具有綜合性和針對性。

最后，業財融合強調實時性和敏捷性。在快速變化的商業環境中，財務決策必須具備靈活性和時效性。而業財融合提供了實時的數據更新能力，這使得央企能夠更迅速地做出決策，應對風險。此外，敏捷的財務管理流程使央企能夠更快速地調整預算和資源配置，滿足不斷變化的市場需求，從而更好地適應競爭壓力。

綜上所述，業財融合為央企提供了優化財務決策框架與流程的機會，通過智能化、全面集成和敏捷性，使央企的財務決策更加準確、及時和充滿適應性。

（三）提升財務風險管理的前瞻性與準確性

業財融合通過提升企業風險管理的前瞻性和準確性，能夠對央企的經營風險進行有效地防控和規避。具體來看，其表現如下：

首先，業財融合通過數據整合和全面視角，使央企能夠更全面識別和評估潛在的財務風險。傳統上的財務和業務數據通常是分開處理的，這可能導致對風險的認識出現局限性。然而，業財融合整合了財務和業務數據，使風險管理團隊能夠綜合考慮多個數據來源，更準確地識別財務風險因素，從而提高了前瞻性。

其次，業財融合引入了高級分析工具，如數據挖掘和機器學習，以更精確地分析財務和業務數據，預測未來趨勢和潛在風險。這些工具能夠深入挖掘數據，識別隱藏的模式和風險因素，幫助央企提前預測潛在問題，增強前瞻性。

最后，業財融合強調實時的數據更新和監測，使央企能夠實時掌握風險跡象的動態發展。這種財務狀況的實時監測，使得央企管理層能夠更迅速地采取風險應對措施，降低潛在風險的影響。

綜上所述，業財融合為央企的財務風險管理帶來了巨大的變革和提升。通過整合數據、引入先進的分析工具和實時監測，央企不僅能更準確地識別和評估潛在風險，還能更具前瞻性地對風險進行預測和防范。這種轉變不僅加強了央企的風險管理能力，也為其在復雜多變的市場環境中保持穩定和增長提供了有力支撐。

四、央企財務管理的轉型路徑與策略

（一）重構財務信息系統，實現業務與財務的深度融合

重構財務信息系統在央企財務管理中發揮著重要作用，其有助于確保業務與財務的深度融合。為了實現這一目標，央企可以采取以下三個關鍵措施：

首先，央企需要建立一個統一的數據平臺。這一環節的首要步驟是制定數據整合戰略，央企需要明確定義數據整合的目標、范圍和時間表，清楚地了解要整合的財務數據和業務數據的來源，并確定如何將它們統一存儲和管理。此外，央企還要投資適當的技術和基礎設施，包括采用先進的數據集成工具和平臺，以確保不同系統和數據源之間的順暢連接。同時，央企還應考慮數據安全和隱私保護的問題，以確保敏感信息不被泄露。

其次，央企應采取實時數據更新措施。一方面，央企可以建立自動化的數據同步系統，通過使用先進的數據集成工具和技術，確保銷售、采購、庫存、成本等各領域數據實現實時共享。另一方面，央企還可以建立數據監控系統，用于實時監測數據的質量和準確性。如果出現數據異常或錯誤，系統可以自動發出警報，以便及時采取糾正措施。

最后，央企應優化跨部門的協作流程。這可以通過定期的協作會議、信息共享平臺以及財務和業務人員之間的培訓來得到實現。通過更好的跨部門協作，央企可以確保財務決策更全面地考慮各方面因素，從而更好地滿足多元化的業務需求。

（二）構建高效敏捷的財務管理流程，響應業務變化需求

通過構建高效敏捷的財務管理流程，央企能夠更好地響應業務變化需求，提高業務處理效率，這是央企優化財務決策框架與流程的關鍵步驟。為實現這一目標，央企可從以下方面著手：

首先，央企需要將財務管理流程進行分解。這一步驟的目的在于使財務管理流程更容易適應快速變化的市場環境。具體來說，央企可以將大型項目拆分成小任務，每個任務都有明確的時間表和責任人。這種方法可以提高財務管理的靈活性，使央企更快速地適應市場變化。

其次，央企需要采取實時的預算管理以更好地響應業務變化需求。這需要建立一個高效的預算管理系統，該系統可以整合各業務領域的數據，提供全面、實時的預算視圖，并支持數據自動更新。同時，央企還應該在預算系統中嵌入實時的資源分配機制。該機制要確保資金和資源的靈活調配，以滿足不同業務領域的需求。

最后，央企需要提高市場預測的準確性。這就要求央企建立數據分析團隊，并采用先進的分析工具，不斷提升市場預期及客戶需求的預測精度。另外，央企要積極參與市場調研和行業分析，與外部專家和機構合作，獲取市場信息和洞察，以更加全面地了解市場環境，從而為決策提供更可靠的市場預測數據支持。

（三）制定以業財融合為核心的風險控制策略與機制

風險控制對央企財務管理至關重要，其有助于提升財務穩健性，弱化財務的波動性，幫助央企實現可持續發展。為了制定以業財融合為核心的風控機制，央企可以采取以下三個關鍵步驟：

首先，央企需要建立高級風險模型和實時預警系統。通過收集大量的財務和業務數據，央企可以利用先進的數據分析技術來構建高級風險模型，以識別潛在的財務風險。這些模型要能夠監測財務數據的波動性，預測可能出現的問題，并在風險達到一定程度時觸發實時預警，使央企管理層能夠迅速采取糾錯措施，以減小潛在風險的影響。

其次，央企應進行跨領域的風險評估。考慮到央企通常涉及多個業務領域，每個領域都有不同的財務風險，央企可以通過跨領域的風險評估來更全面地了解這些風險。這需要央企建立一個協作機制，將不同領域的專業知識和數據整合在一起，以綜合評估可能的風險因素，并制定相應的風險管理策略。

最后，對于涉及國際市場的央企，應建立完善的國際風險管理機制。這包括使用金融工具來對沖外匯波動風險，以確保央企在國際市場中的資金安全。同時，央企還應密切關注國際政治和經濟動態，及時調整國際業務策略，以降低政治風險和市場波動對財務風險的影響。

結語：

在當下復雜的經濟背景下，業財融合為央企財務管理帶來巨大機遇，同時也帶來了一系列挑戰。通過對財務信息系統進行重構，結合構建更加高效敏捷的財務管理流程，并圍繞業財融合制定核心的風險控制策略與機制，央企能夠更加靈活地應對市場中的各種變化。這不僅能夠顯著提高決策的準確性和時效性，也為央企確保其財務穩健性和可持續發展打下了堅實基礎。然而，值得注意的是，隨著技術和市場的持續進步與變革，央企面臨的挑戰也將持續演變。為了應對這些變化并保持競爭力，央企在未來還需不斷調整和優化財務管理策略，確保其始終處于與時俱進的狀態。