阿里推翻計劃經(jīng)濟

吳洋洋 何昕曄

2023年6月，張勇宣布在9月同時卸任阿里巴巴集團董事會主席和CEO，分別由蔡崇信（右）和吳泳銘（左）接任。

阿里巴巴度過了自公司成立以來最為動蕩的一年。

3月，時任董事會主席和CEO張勇忽然提出，將公司按照“1+6+N”的架構(gòu)拆分為1個集團公司、6個業(yè)務(wù)子公司和N個創(chuàng)新項目；

6月，剛宣布完重大變革的張勇宣布自己會在9月同時卸任阿里巴巴集團董事會主席和CEO，僅擔(dān)任作為“1+6+N”架構(gòu)中“6”分之一的阿里云智能集團董事長和CEO；

9月10日，是張勇要向新一屆董事長蔡崇信和CEO吳泳銘正式移交權(quán)力的日子，他意外地遞交了第二份辭呈——這一次是卸任阿里巴巴云智能集團董事長兼CEO。就此，張勇完全離開阿里巴巴。他是阿里巴巴創(chuàng)始人馬云親自挑選的接班人，在集團CEO和董事會主席的任期分別為8年和4年。

11月，阿里巴巴公布2024財年第二季度（對應(yīng)自然年2023年第三季度）財報的同時，集團新任CEO吳泳銘宣布對云智能集團暫停拆分，并要“加大投入”。

從外界視角看，阿里巴巴在今年上演的這場劇情不斷轉(zhuǎn)換的戲碼，很難不將它與“過往幾年監(jiān)管層對馬云的態(tài)度、阿里在商業(yè)及技術(shù)層面遭遇到的競爭，以及馬云對阿里未來愿景的重新規(guī)劃等關(guān)鍵問題在今年年初有了階段性結(jié)論”聯(lián)系在一起。

阿里巴巴完成“1拆6”之后的業(yè)務(wù)營收結(jié)構(gòu)

數(shù)據(jù)來源：阿里巴巴集團2024Q1、Q2財報 注：1. 數(shù)據(jù)選自2024財年前半年業(yè)績，對應(yīng)自然年時間為2023年第二、第三季度；2.“所有其他”包括高鑫零售、盒馬、阿里健康、靈犀互娛、銀泰、智能信息（主要包括UC優(yōu)視和夸克業(yè)務(wù)）、飛豬、釘釘和其他業(yè)務(wù)。

2023財年，阿里巴巴營收增速降至個位數(shù)

數(shù)據(jù)來源：阿里巴巴集團年報

2020年10月，馬云在上海第二屆外灘金融峰會上發(fā)表了被認為不合時宜的言論——“中國金融沒有系統(tǒng)性風(fēng)險，因為沒有系統(tǒng)”。僅一周后，由阿里巴巴孵化的金融科技公司螞蟻集團在IPO前一夜被叫停。緊接著，年底國家市場監(jiān)管總局對阿里巴巴涉嫌反壟斷立案調(diào)查，并在6個月后開出了國內(nèi)監(jiān)管史上金額最高的罰單——182.28億元，根據(jù)是阿里巴巴濫用市場支配地位，禁止或限制平臺內(nèi)商家到其他平臺開店。

很難說只是巧合：今年3月阿里巴巴宣布“1+6+N”分拆的前一日，社交媒體上剛好在傳播馬云回國的消息。

分拆前，阿里巴巴堪稱一個商業(yè)帝國：擁有多個大型toC電商平臺（淘寶、天貓、速賣通）等、一個國內(nèi)市場份額占比最高的云計算公司（阿里云）、一個至少占據(jù)1/3市場份額的外賣平臺（餓了么）、一個市場份額排名前三的流媒體平臺（優(yōu)酷土豆）、一個同時提供到店消費和線上下單配送的連鎖零售品牌（盒馬鮮生）、一個年營收778億元的物流公司（菜鳥），以及好幾個實體零售平臺（大潤發(fā)和銀泰百貨）。這個名單還不包括那些以“N”的名義存在的子業(yè)務(wù)，比如二手電商平臺閑魚、提供線上購藥和醫(yī)院掛號服務(wù)的阿里健康……將這樣一個巨無霸分拆，似乎意味著一個商業(yè)帝國的瓦解。

然而，“分拆是張勇提出的，而且2021年就在醞釀了”，一位接近阿里巴巴決策層的消息人士對《第一財經(jīng)》雜志稱。

公開資料顯示，張勇在那一年7月首次提出在各業(yè)務(wù)單元經(jīng)營責(zé)任制基礎(chǔ)上逐步形成的板塊治理，并表示“組織必須變得更敏捷”。至年底，本地生活、云計算、中國數(shù)字商業(yè)、海外數(shù)字商業(yè)四個板塊依次明確。當(dāng)時《華爾街日報》的一則報道將分管這四個板塊的總裁——俞永福、張建鋒、戴珊和蔣凡描述為阿里巴巴的“迷你CEO”。

上述接近阿里巴巴決策層的人士稱，最終放棄接任阿里云董事長兼CEO也是張勇本人提出的，因為他在宣布“1拆6”戰(zhàn)略后的幾個月逐步發(fā)現(xiàn)“整個阿里巴巴的業(yè)務(wù)也都完全架構(gòu)在阿里云上，哪怕公司形式上分開了，技術(shù)上也難以分開”。

云業(yè)務(wù)到底該不該拆——阿里不斷推翻答案，正說明了這是一道關(guān)乎公司未來命運走向的關(guān)鍵命題。世界正在進入人工智能（AI）時代，有望誕生新的產(chǎn)品和商業(yè)模式。上一個20年，阿里巴巴的故事基本上是圍繞于“商業(yè)”，而未來阿里巴巴需要講的是一個圍繞“AI技術(shù)”的全新故事。AI不是一個產(chǎn)品，它是對現(xiàn)有產(chǎn)品的完全重構(gòu)，比當(dāng)年無線化和移動化推動零售渠道的變革要來得更徹 底。

財務(wù)出身的張勇之所以能夠成為馬云的接班人，主要功績來自商業(yè)模式和營銷層面的創(chuàng)新：在C2C平臺淘寶之外開創(chuàng)了B2C平臺天貓，并發(fā)明了雙11購物節(jié)。如今阿里巴巴要在新技術(shù)時代構(gòu)建新的核心業(yè)務(wù)，更適合的領(lǐng)導(dǎo)者應(yīng)該是位有技術(shù)背景的人才。

前述消息人士指出，按照阿里巴巴2021年時的想法，分拆原本是一個緩慢推行的過程。然而，兩起外部環(huán)境事件改變了其進程。一件事是中國疫情管控在2022年12月突然放開，商業(yè)競爭加劇；另一件事是阿里得知“公司有可能即將出現(xiàn)在美國的制裁名單上”的傳聞。只有“帝國”解體，才能分化阿里被高度關(guān)注的目標(biāo)感，最大程度保護電商和云計算在海外的業(yè)務(wù)不致受損。

兩件事催化的結(jié)果，是阿里巴巴加速完成了分拆。

GMV主義與計劃經(jīng)濟

促使張勇產(chǎn)生分拆公司念頭的2021年是阿里電商生意的分水嶺。

中國商業(yè)（淘天集團）在阿里營收占比逐漸縮小

數(shù)據(jù)來源：阿里巴巴集團年報 注：2018財年和2019財年的數(shù)據(jù)為“中國零售商業(yè)+中國批發(fā)商業(yè)”計算所得。

阿里巴巴“中國零售”GMV增速降至個位數(shù)

數(shù)據(jù)來源：阿里巴巴集團年報 注：2023財年阿里巴巴集團財報不再公布具體GMV數(shù)據(jù)，但提及淘寶和天貓的線上實物商品GMV同比錄得中單位數(shù)下降。

阿里巴巴在國內(nèi)電商市場的份額逐年下降

數(shù)據(jù)來源：國信證券 注：數(shù)據(jù)統(tǒng)計口徑為各平臺支付GMV。

阿里巴巴批發(fā)商業(yè)（1688）營收及增長率變化

數(shù)據(jù)來源：阿里巴巴集團年報

那一年“雙11”，阿里巴巴首次不再公布淘寶、天貓的銷售GMV（Gross Merchandise Volume，即商品交易總額）。隨后，阿里巴巴2 0 2 2財年（2021年4月至2022年3月）的年報數(shù)據(jù)顯示，期內(nèi)公司營收增速從上個財年的41%滑落至19%；作為阿里巴巴的利潤支點，中國商業(yè)板塊實現(xiàn)凈利潤1725億元，同比下滑10%。

值得注意的是，2021年正是疫情3年國內(nèi)經(jīng)濟表現(xiàn)相對強勁的一年。國家統(tǒng)計局的數(shù)據(jù)稱，2021年社會消費品零售總額同比增長12.5%，比2019年增長8%。

以拼多多為代表的低價電商和以抖音為代表的直播電商快速崛起，搶奪的既是線下消費受限被迫轉(zhuǎn)為線上的增量市場，也包括原本屬于阿里巴巴的消費者。高盛的一份報告顯示，經(jīng)過2021年，淘寶天貓的市場份額從2019年的66%下降至2022年的44%左右。同期，拼多多的份額則從10%增加到18%，2020年才成立電商部門的抖音也迅速從中搶去10%的份額。

2021年，阿里巴巴中國商業(yè)（主要是淘寶和天貓，簡稱淘天）板塊的商品交易總額（GMV）增速首次降到了個位數(shù)的6%——前一年，這部分生意還成長了14%。2021年也是淘天GMV實現(xiàn)同比增長的最后一年。

2021年之后，阿里巴巴的財報中不再公布電商業(yè)務(wù)GMV的具體數(shù)字，但仍然如實報告了GMV數(shù)據(jù)下滑的事實：2022年，淘天GMV同比“中單位數(shù)下降”；2023年，淘天平臺3月至6月的線上實物商品GMV同比有所增長，但到了6月至9月同比又再次“微降”。

淘寶平臺的賣家也在流失。“抖音在疫情開始的頭年表現(xiàn)還一般般，2021年開始大爆發(fā)，去年到達一個很巔峰的狀態(tài)。我們想要做點什么生意的，都會往抖音沖一沖。”大倪對《第一財經(jīng)》雜志說，她2009年在淘寶開店開始銷售女士帽子，2022年她同時嘗試在抖音直播賣貨。更早之前，她也嘗試了去拼多多開店。如今，像大倪這樣選擇在多個平臺開店做生意的中小賣家已經(jīng)越來越多。

另一家在淘寶銷售手機殼的店鋪老板則指出，即便是針對淘寶平臺，阿里巴巴這些年越來越多地把運營重點放在頭部賣家，中小賣家對參與平臺大促的積極性并不高。“參加平臺滿減這類活動，對于銷量大的店鋪是絕對有利的，能獲得更多的曝光。但我們這樣的小店，本身商品單價就低，已經(jīng)沒什么利潤的，大促對我們的生意幫助有限。”這位賣手機殼的店主說。在這種趨勢下，淘寶的中小賣家開始逐步把運營精力分配給其他新興電商平臺以尋找商機。

相較于GMV下滑，電商利潤下跌對阿里巴巴是更危險的指標(biāo)。在阿里的“大一統(tǒng)”架構(gòu)中，有大量業(yè)務(wù)長期依靠電商業(yè)務(wù)賺來的錢維持生存。阿里2022財年財報顯示，這一年，除了中國商業(yè)板塊凈賺1722億元，其他所有單列出來的業(yè)務(wù)都虧損，其中以餓了么為主體的本地生活部分虧損305億元，以速賣通為主體的國際商業(yè)虧損107億元，云業(yè)務(wù)和菜鳥物流業(yè)務(wù)也分別虧損52億元和39億元……考慮到阿里集團最后利潤是696億元，相當(dāng)于電商業(yè)務(wù)利潤的2/3都被拿去彌補了其他業(yè)務(wù)的虧損。

彼時，阿里各種業(yè)務(wù)線的關(guān)系，自上而下看就像是“計劃經(jīng)濟”：集團是一個大盤，每個業(yè)務(wù)在集團里面都有相應(yīng)的定位和位置，像一個規(guī)劃好的部隊，好處是有序，每一塊相互之間的勾連比較緊密，壞處是各條線喪失更多自我想象力和可能 性。

在這種“計劃經(jīng)濟”思路下，每條業(yè)務(wù)線都會習(xí)慣性地時刻思考自己和電商主業(yè)之間的關(guān)聯(lián)。它們也隨時可能被調(diào)用，成為集團在不同階段用于抵御外部競爭的重要籌碼。一旦大盤層面的決策出現(xiàn)某種偏差，各個條線都會受到牽連。

事后回頭看，阿里巴巴一手發(fā)明的“新零售”可能是它在過去幾年最大的決策失誤。馬云在2016年的云棲大會上提出了這個概念。那年的1月，第一家盒馬鮮生在上海開業(yè)，成為阿里“新零售”的樣本：除了傳統(tǒng)的線下購物門店，還允許消費者在盒馬的App下單，只要用戶位于門店3公里范圍內(nèi)，盒馬的配送員就可以30分鐘送貨上門。這一模式被確定為公司戰(zhàn)略后，阿里巴巴展開了一系列收購，準(zhǔn)備用電商經(jīng)驗對線下商業(yè)一一改造：首先是2017年參與198億港元（約合177億元人民幣）的銀泰百貨私有化，持股銀泰74%；其次是2017年至2021年通過幾輪向創(chuàng)始股東收購股份和在公開市場購買公眾股（合計投入超過500億元人民幣），獲得高鑫零售79%的股權(quán)，從而間接拿下大潤發(fā)。

此間，為了應(yīng)對美團的競爭，阿里自2016年起連續(xù)投資餓了么，最終在2018年完成全資收購，投資總規(guī)模達到117.5億美元。

阿里巴巴并非想親自下場做零售，而是試圖改造銀泰百貨和大潤發(fā)，讓它們變成各自領(lǐng)域的“盒馬鮮生”，繼而將線下流量納入阿里一部分商業(yè)生態(tài)，把線下百貨公司當(dāng)成線上用戶的試衣間，反過來也能根據(jù)線上數(shù)據(jù)推測需求，指導(dǎo)線下商家的運營決策。

盒馬一度被集團要求協(xié)助參與對大潤發(fā)的數(shù)字化改造，并在2018年與大潤發(fā)合資建立以“盒小馬”為品牌的中小型超市業(yè)態(tài)。盒馬負責(zé)將自己的運營模式全盤輸出給盒小馬，但在2021年完全退出了這個項目。

被阿里巴巴控股后的大潤發(fā)母公司高鑫零售2022財年和2023財年的營收分別下滑29.3%和5.1%。今年11月高鑫零售發(fā)布截至9月30日的2024財年中期業(yè)績報告，營收同比下降11.9%，凈虧損3.59億元。截至11月下旬，高鑫零售的最新市值已不足150億港元（約合138億元人民幣），比起2020年6月超1200億港元的峰值，已蒸發(fā)超1000億港 元。

大力并沒有出奇跡。阿里巴巴公司在“商業(yè)”這條業(yè)務(wù)主線上為新零售努力開路的四五年間，拼多多和抖音的電商業(yè)務(wù)紛紛崛起。它們的商業(yè)模式跟“新零售”毫無關(guān)系。

“所有的業(yè)務(wù)都要經(jīng)過最頂層的人去判斷的話，頂層這個人就容易形成一個單點。計算機系統(tǒng)中，單點其實意味著不穩(wěn)定，可能會出錯。”一位要求匿名的阿里云員工對《第一財經(jīng)》雜志評價 道。

事實證明，“中臺”與“敏捷”本來就是矛盾的概念，但這兩個詞同時出現(xiàn)在了張勇在2015年發(fā)布的內(nèi)部信中。這封內(nèi)部信提出，阿里巴巴要建立一種“大中臺、小前臺”治理模式下的“One Company”，從而支撐前線業(yè)務(wù)更加靈動、敏捷。其中中臺指的不只是財務(wù)、人事、公關(guān)、法務(wù)等支持性部門，還包括與業(yè)務(wù)表現(xiàn)直接相關(guān)的技術(shù)部 門。

計劃經(jīng)濟模式使得阿里巴巴一次只能面對一個主要敵人，這個敵人最早只有京東，然后是美團、拼多多和抖音——后面這些公司幾乎是扎堆出現(xiàn)的。

天貓平臺從建立到價值被不斷強化的過程，一方面是想扭轉(zhuǎn)淘寶“假貨橫行”的平臺口碑，用品牌電商來提升消費者對平臺的品質(zhì)印象，同時從競爭角度看，也是為了對抗那個時期的對手京東，后者依靠自營模式建立起“正品行貨”這個強有力的品牌標(biāo)簽。2017年和2018年間，國內(nèi)市場正處于消費升級氛圍中，更多流量導(dǎo)向了天貓商家，同時阿里巴巴開始推動一些具有規(guī)模的淘寶店家轉(zhuǎn)型為天貓店。

阿里云業(yè)績增速降至個位數(shù)

數(shù)據(jù)來源：阿里巴巴季度財報 注：2024Q2釘釘業(yè)務(wù)的收入由云智能集團重新分類至所有其他。

阿里云自2020年第四季度之后單季經(jīng)營利潤轉(zhuǎn)正

數(shù)據(jù)來源：阿里巴巴季度財報

阿里云在阿里總營收中占比不斷上升

數(shù)據(jù)來源：阿里巴巴集團年報

阿里云在國內(nèi)市場份額下滑，華為云的追趕速度在加快

數(shù)據(jù)來源：IDC 注：數(shù)據(jù)統(tǒng)計口徑為中國云計算IaaS市場的份額。

大倪沒有接受“淘寶店轉(zhuǎn)天貓店”這一選項，因為淘寶是迄今為止所有電商平臺中唯一的免費平臺，而天貓對店鋪收取5%的交易額扣點。她不確定改變平臺能給她帶來多大的營收增長，但作出選擇之后，她的淘寶店鋪的銷售額下滑到原來的7成，這還是在她花錢購買了廣告流量的前提 下。

阿里巴巴將京東視為對手、并在市場判斷上主動向“消費升級”靠攏的那幾年，主攻低線市場和低價商品的拼多多崛起了。前述接近阿里巴巴管理層的消息人士透露，拼多多開辟的這塊市場，是阿里巴巴經(jīng)判斷“戰(zhàn)略性放棄”的市場。“很多事情無法事后倒推，如果當(dāng)年真有人能準(zhǔn)確預(yù)測到后面幾年經(jīng)濟下行，那他應(yīng)該得諾貝爾獎。”該消息人士評論。

拼多多這家2015年才成立的年輕公司的GMV在2021年達到2.44萬億元，正快速逼近國內(nèi)電商市場份額排名第二、2004年就上線的京東（3.29萬億元）。后來，從流量變現(xiàn)的角度，抖音開始踏足電商并上演了與拼多多一樣的光速成長故事和對阿里巴巴的競爭威脅——這兩家公司從初具規(guī)模到吃掉阿里巴巴10%的市場份額，發(fā)生在2019年至2022年之間。面對這一輪競爭，阿里巴巴這個計劃經(jīng)濟體拿不出足夠敏捷的反應(yīng)。

2021年年底，張勇在又一封內(nèi)部信中宣布公司組織戰(zhàn)略升級為“多元化治理”體系，結(jié)合幾個月前推出的經(jīng)營責(zé)任制和板塊化，新戰(zhàn)略實際推行的是以每一個業(yè)務(wù)單元為單位的獨立核算，業(yè)務(wù)負責(zé)人需獨立承擔(dān)收入和利潤考核。

阿里巴巴最新組織架構(gòu)

數(shù)據(jù)來源：根據(jù)公開報道整理 注：1. 標(biāo)紅的名字為阿里巴巴創(chuàng)立時期的“十八羅漢”成員。 2. 2023年11月阿里巴巴表示不再推進云智能集團的完全分拆。

至此，四大塊板的結(jié)構(gòu)中，電商業(yè)務(wù)仍占了一半——阿里巴巴針對電商生意取消了過去“B端”和“C端”的劃分方式，改按市場分成了“中國”和“海外”兩塊。

今年3月的“1+6+N”分拆，是2021年“多元化治理”的延續(xù)和升級。最大的變化，是阿里巴巴在組織戰(zhàn)略上徹底拋棄了“中臺”一說。

“6+N”的每個業(yè)務(wù)板塊擁有獨立的技術(shù)團隊，并要配齊自己的各類職能部門；裁員、調(diào)薪等人事權(quán)力也下放到“6+N”手中，原則上人員相互之間不再流動、不再像之前一樣由集團調(diào)配輪崗；各業(yè)務(wù)板塊需要對自己的經(jīng)營成果負責(zé)，意味著運轉(zhuǎn)得好的公司可以獨立上市融資，運轉(zhuǎn)不好則需要直面虧損。

在計劃經(jīng)濟模式下步調(diào)一致地行軍23年后，阿里巴巴開始擁抱“市場經(jīng)濟”。

用戶是誰？

今年9月12日，吳泳銘在接任阿里巴巴集團CEO后發(fā)布的第一封全員信中，確立了公司兩大戰(zhàn)略重心：用戶為先、AI驅(qū)動。“AI驅(qū)動”很容易理解，它指的就是2022年ChatGPT發(fā)布催生的生成式AI技術(shù)浪潮。但“用戶為先”的指向性還存在很大的討論空間。

過去阿里從未對外清晰地解釋過自己的“第一客戶”到底是誰。因為阿里巴巴的電商生意是典型的雙邊市場：阿里扮演平臺角色，兩端分別對接賣家和買家。所在整個阿里巴巴過去從未在雙邊市場中作選擇，公司內(nèi)部追求的一直是商家和消費者之間的“平衡”。

但是2022年以來，“你的第一客戶是誰？”開始頻繁出現(xiàn)在集團對每個業(yè)務(wù)部門負責(zé)人的提問 中。

在今年秋天的一次媒體群訪中，1688事業(yè)部總裁余涌描述了自己對同行的觀察——“拼多多、抖音、美團都作了選擇，它們選了消費者。”

作為阿里巴巴的起家業(yè)務(wù)，1688這個電商平臺主要做的是撮合工廠和下游批發(fā)商之間的生意，幾乎不需要對C端用戶需求做洞察，而是更追求是否在上游供給端覆蓋了足夠多的工廠。

今年9月1688平臺推出了一個“嚴選”頻道，主打山姆、開市客的“平替”，即尋找山姆、開市客的代工廠，請它們適當(dāng)修改設(shè)計，成品的價格只有山姆或開市客的一半。這是1688首個完全toC思維驅(qū)動的服務(wù)，洞察和押注中產(chǎn)階級消費者對高性價比商品的追求。為此，余涌團隊還轉(zhuǎn)變了去線下小賣部里找下游賣家的傳統(tǒng)（小賣部老板手機里的“零售通”App曾是阿里巴巴新零售戰(zhàn)略布局中的一環(huán)），積極尋求與小紅書、抖音甚至拼多多上的賣家合作，售賣這些由1688定制的“平替”商品。

余涌希望1688嚴選作為一種商業(yè)模式創(chuàng)新，進一步拉升1688在各電商平臺的滲透率，這樣它就能“吃到”整個電商領(lǐng)域增速的平均數(shù)字。他向媒體分享了一組數(shù)據(jù)：整個1688目前在淘寶的商品滲透率達到40%，即約40%左右的商家從1688平臺批發(fā)商品，再在淘寶銷售給C端個體消費者；同時，1688在小紅書和抖音等平臺的滲透率目前為百分之二三十，其中既包括商品滲透，也包括純粹的流量滲透；拼多多現(xiàn)在每天有40萬個訂單由1688平臺負責(zé)供貨。

在1688的上下游生意鏈條中，淘寶、抖音、小紅書第一次被平臺公開擺在了同一種競爭關(guān)系中。但是，站在1688的角度，這就是充分的“市場經(jīng)濟”思路。

阿里巴巴內(nèi)部圍繞“誰是第一用戶”的討論仍在繼續(xù)。其中也有一種聲音提出，正因為抖音和拼多多“選擇”了消費者，這兩個平臺迄今沒有孵化出基于自身的一批新品牌，就像淘寶當(dāng)初培養(yǎng)出一批“淘品牌”那樣；同時，如果一味迎合消費者，比如無止境壓低價格，只會倒逼上游供應(yīng)商做出各種商品的“減配”版，使得同款商品在每個平臺各有“一盤貨”——拼多多版、抖音版，還有天貓版和京東版，消費者反而會在這種信息不對稱中身陷被動，如此也算不上良性商業(yè)循 環(huán)。

不過，“低價”一詞倒是在今年屢屢出現(xiàn)在淘天集團面對消費者的營銷傳播內(nèi)容中。5月，淘天再次調(diào)整組織架構(gòu)，打通淘寶和天貓，取而代之的是三大發(fā)展中心：中小企業(yè)發(fā)展中心、品牌業(yè)務(wù)發(fā)展中心和超市業(yè)務(wù)發(fā)展中心。其中，中小企業(yè)發(fā)展中心針對的就是淘寶平臺上的中小賣家，他們正是在淘寶店轉(zhuǎn)天貓店的改革中最受重創(chuàng)的角色，現(xiàn)在他們又被淘寶重新評估為高性價比商品的主要提供者。

變化與動蕩

員工層面，一位今年夏天剛從阿里巴巴的“中臺”部門離職的員工告訴《第一財經(jīng)》雜志，她本人去年就有離職計劃，而年初的組織架構(gòu)調(diào)整促成了她更順利地離職，甚至還拿到了財務(wù)補償。前述要求匿名的阿里云員工則提出另一種擔(dān)憂，認為沒拆分之前“總體會感覺更穩(wěn)定一點”，隨著業(yè)績盈虧以及人事責(zé)權(quán)和成本落到每個業(yè)務(wù)板塊，無論從“末位淘汰”還是業(yè)務(wù)線整體被優(yōu)化的角度，裁員的幾率都比從前更大了，至少員工們的心理壓力在增大。

子公司層面，用一句話來描述它們今年的日子，很多CEO的體感可能是“計劃趕不上變化”，很多事情的推進都遜于年初的預(yù)期。按照阿里巴巴在官宣分拆方案時給出的說法，盒馬鮮生、阿里云和菜鳥3家公司會在6到18個月內(nèi)陸續(xù)完成上市融資。然而，目前除了菜鳥如期于9月提交招股書，盒馬鮮生的IPO已無限期推遲，阿里云則直接被宣布不再從集團拆分。

盒馬鮮生IPO推遲與市場對其估值不及預(yù)期有關(guān)。《第一財經(jīng)》雜志從盒馬內(nèi)部獲悉，協(xié)助推進IPO事宜的投行在二級市場為盒馬做過一輪預(yù)溝通，發(fā)現(xiàn)“新零售”這個詞并不容易被投資人理解，所以對方很難找到一個符合的對標(biāo)上市企業(yè)來完成對盒馬的估值。

分家后的盒馬今年在全速開店。去年盒馬引入了波士頓咨詢（BCG）提供業(yè)務(wù)咨詢服務(wù)，今年春天，正是在BCG的牽線下，盒馬鮮生創(chuàng)始人、CEO侯毅在歐洲拜訪了奧樂齊等連鎖折扣商超，研究它們?nèi)绾瓮ㄟ^減少選品、增加自有品牌降低商品價格，從而占據(jù)中產(chǎn)階級捂緊的錢包。侯毅回國后，效仿奧樂齊模式的“盒馬NB奧萊”開始加快擴張速度，至9月末，它在首個試點城市——上海的門店數(shù)量已經(jīng)接近同城過去7年所積累的盒馬鮮生會員店的數(shù)量。

另外，盒馬在10月開啟了侯毅本人期待多年的與KA供應(yīng)商的“總對決”，目的是掌握更大的采購控制權(quán)，從而確保消費者在盒馬選購這些商品時，拿到的是整個市場最便宜的價格。盒馬鮮生會員店針對數(shù)千個SKU的商品（全部為社會品牌，銷售額貢獻占比僅20%），以停止采購、僅銷售庫存的方式，在線下門店直接將價格下調(diào)20%。由于決策落地的過程太過倉促，此舉反而引發(fā)盒馬付費會員的不滿，因為他們發(fā)現(xiàn)了線上線下不同價的情況，而且線下打折標(biāo)價甚至低于會員日折扣力度。

不可否認，在多變的市場行為背后，盒馬的自主決策速度明顯加快。

阿里云今年最顯著的動蕩出現(xiàn)在人事和架構(gòu)層面。張建鋒不再擔(dān)任阿里云智能總裁，改為張勇兼任；而后，先前表示將專注于阿里云發(fā)展的張勇又突然在9月宣布辭任阿里云董事長兼CEO，相關(guān)職務(wù)移交給集團CEO吳泳銘代 管。

找不到一位穩(wěn)定且具專業(yè)權(quán)威的CEO，是阿里云中短期內(nèi)面臨的最大挑戰(zhàn)。

傳聞稱，2004年就加入阿里巴巴擔(dān)任淘寶首席架構(gòu)師的張建峰是因阿里云在香港出現(xiàn)的宕機事故而卸任，那場宕機事故持續(xù)了超過12個小時。今年3月，曾負責(zé)阿里巴巴M6大模型開發(fā)的帶頭人楊紅霞離職，加入字節(jié)AI Lab，參與后者的大語言模型研發(fā)。不穩(wěn)定的領(lǐng)導(dǎo)層和人才流失直接拖累了阿里云在大模型和類ChatGPT產(chǎn)品開發(fā)方面的進度。

2022年11月30日，ChatGPT的發(fā)布打開了一個新的技術(shù)時代，在那之后，全球所有技術(shù)公司開始全力競逐AI大模型技術(shù)，并認為未來AI與云計算將成為所有行業(yè)的基礎(chǔ)設(shè)施。而阿里巴巴今年以來圍繞該技術(shù)究竟獲得多少實質(zhì)性進展，目前并不明朗。

“我們團隊一開始試用了通義模型（注：阿里巴巴大模型的名字），覺得表現(xiàn)不是很好，所以團隊嘗試了其他方案。”上述阿里云員工說，直到數(shù)個月后再次試用，才覺得使用體驗有所進步。

與“用戶為先”并列，“AI驅(qū)動”是吳泳銘提出的阿里巴巴的另一個核心戰(zhàn)略。“我們正處于傳統(tǒng)計算向AI計算中心地位切換的技術(shù)拐點。”吳泳銘在2024財年第二季度財報發(fā)布后的分析師會上說。眼下，整個阿里巴巴的生意都架構(gòu)在傳統(tǒng)計算之上，未來，AI計算將重塑阿里巴巴的所有生意。

不過，阿里巴巴目前在大模型領(lǐng)域的進度仍然是落后的。百度目前擁有國內(nèi)參數(shù)量最大的AI模型（超過1萬億），而阿里巴巴最強的模型參數(shù)仍然在千億級，而參數(shù)量更大的模型具有更高的學(xué)習(xí)能力。

阿里巴巴內(nèi)部和外部都有聲音期待王堅回歸，后者是阿里云的創(chuàng)始人和第一任CEO。王堅一直在幫助阿里云確定技術(shù)方向上“發(fā)揮重要作用”，但目前他已不是阿里云管理層的一員。

今年雙11剛結(jié)束，阿里云再次經(jīng)歷了宕機事故。據(jù)阿里云官網(wǎng)通告顯示，故障開始于11月12日傍晚，持續(xù)時長約3個半小時。對阿里云來說，比做技術(shù)判斷更重要的是做技術(shù)管理，這也是只有CEO才能承擔(dān)的角色。

應(yīng)采訪對象要求，文中大倪為化名