行業公司

充電樁：有望進入景氣周期

根據TrendForce 集邦咨詢預估，2026 年全球公共充電樁總數將達1600萬臺，約為2023 年3 倍，同期新能源車保有量將達9600 萬輛，車樁比約6：1，相較2021 年約10：1 的車樁比有明顯降低，而主要市場如中國明確訂出2030 車樁比要達到2：1，是全球在降低車樁比目標下的主要推動力量。分析人士認為，綜合2023 年上半年充電行業數據，以歐美為代表的充電市場表現出非常強勁的增長，遠超歷史增量水平。建議關注：海外拓展順利，受益于海外高景氣的充電樁設備企業；頭部充電運營商以及國內市場份額具備相對優勢的企業；配用電和充電樁形成協同的企業。

光伏：國內裝機需求旺盛

光伏行業中報顯示，受下游國內光伏裝機需求大幅增長和出口拉動影響，行業內大部分公司保持快速增長趨勢。同時，供給快速增長、產業鏈價格下跌、競爭趨于激烈、資產減值計提等因素導致企業間盈利呈分化態勢。中原證券稱，光伏行業估值水平處于歷史低位。短期國內市場無論是分布式還是集中式光伏裝機需求較為旺盛。經過兩年的大幅擴產后，投資者對行業產能過剩存擔憂預期。中期建議投資者關注TOPCon 電池、一體化組件廠、儲能逆變器和光伏玻璃領域頭部公司。

鋁：基本面有望繼續改善

基本面方面，伴隨云南電解鋁復產產能爬坡結束，電解鋁供應增速逐步收窄。需求端方面，鋁下游傳統需求旺季即將來臨，疊加地產政策繼續發力，電解鋁基本面有望持續改善。信達證券預計伴隨電解鋁基本面繼續改善，鋁價驅動力有望由宏觀面向基本面轉換，繼續看好鋁價上行趨勢。建議關注云鋁股份、神火股份、中國鋁業、索通發展、中孚實業等。

華虹公司：擬超126 億元增資華虹宏力

華虹公司（688347）公告稱擬使用募集資金向全資子公司華虹宏力增資126.32億元。本次公司向華虹宏力增資的募資中，部分募資將用于華虹宏力向華虹制造（無錫）項目的實施主體華虹半導體制造（無錫）有限公司增資，其余募資將用于8 英寸廠優化升級項目、特色工藝技術創新研發項目及補充流動資金。公司表示，本次增資是華虹半導體不斷增強自身核心競爭力、提升公司產能的體現，為公司和股東獲取更多的投資回報。

粵水電：擬140億投建3.5GW光伏發電項目

粵水電（002060）公告稱，公司和深圳天鋰儲能技術公司與云南思茅產業園區管委會簽訂《新能源新材料投資合作協議》。公司擬在普洱市轄區內投資建設3.5GW 集中式光伏發電項目，總投資預計140 億元。同時，公司全資子公司新疆粵水電與成都市金堂縣人民政府簽訂《新疆粵水電能源公司100MW 分散式風電項目框架協議書》。新疆粵水電擬在金堂縣區域內開發風力發電場項目，規劃風電項目10 萬千瓦，總投資約6 億元。另外，新疆粵水電與江蘇能楹新能源公司簽訂《戰略合作協議》，爭取在三年內，通過雙方有效合作，在國內共同合作開發不低于2GWh重力儲能項目、5GW 風光發電項目。

博威合金：擬發17 億可轉債擴大產能

博威合金（601137）公告稱擬募資總額不超過17 億元，用于3 萬噸特殊合金電子材料帶材擴產項目、2 萬噸特殊合金電子材料線材擴產項目和1GW 電池片擴產項目。博威合金深耕行業三十年，逐漸成長為高端銅合金龍頭企業，擁有中國、德國等九大專業化制造基地。公司稱，項目建成投產后，公司產能將進一步提升，業務規模將進一步擴大，有助于優化公司產品結構，提高產品的市場占有率，進一步鞏固公司在特殊合金電子材料領域的龍頭地位，加強公司在新能源領域的競爭優勢。