國際貿易融資產品創新與風險管理研究見解

吳 婧 寧波通商集團有限公司

在國際貿易中，貿易結算需要生產適當貿易融資產品。為了充分理解國際貿易融資的概念，首先需要明確國際結算交易的基本內容。國際貿易融資是指在國際貿易中決定貨物流動和資本流動之間關系的貨物和服務。國際貿易融資有三種方式：銀行轉賬、存款和信用證。因此，結算產品主要包括銀行轉賬、出口倉庫、信用證和出口協議。在此過程中，開發了貿易融資產品，為客戶提供進出口貿易服務的貿易結算和短期外匯聯系服務。在國際貿易融資業務中，進口商和出口商指示企業根據國際貿易交易的具體融資方法提供必要的融資和信貸便利，以確保物流和現金流之間的關系得到協調。

一、國際貿易融資概述

(一)國際貿易融資特點及發展趨勢

我國加入世貿組織后，國際貿易業務發展迅速，相關企業的國際貿易金融業務數量和體量也有所增加。從目前企業業務的發展來看，即使是國際貿易金融的總量，貿易金融產品的總收入也比以前更加發達，利潤支持也相對較好。同時，國內企業在國際貿易融資業務中具有較強的競爭力。

我國企業必須重視國際貿易金融產品的創新和風險管理，才能搶占市場份額，實現更大的發展。企業應抓住機會，更加重視國際貿易融資的研究和創新[1]。

(二)我國企業國際貿易融資產品特點

1.貿易融資產品的自我補償

當前，我國企業的國際貿易融資機制是通過貿易現金流高度償還的。對于進口貨物，進口商使用銷售價格作為付款來源，出口商使用貨物的應收款作為付款來源。

2.確保貿易融資產品的商品權利

從目前產品的計費方式來看，信用證和押金是最重要的計費方式。在結算過程中，企業要求進出口雙方提供完整的交易基礎，并有權審查提單和其他文件，從而嚴格控制所有權。

3.貿易融資產品的有效性

總體而言，貿易金融產品的有效期相對較短，信貸速度明顯高于普通貸款，通常為六個月。

4.貿易融資產品的回報率很高

在國際貿易中，企業可以通過收取服務費、利息差、存款、外匯局等來盈利。

5.參與貿易融資產品

對于國際貿易金融產品，基于進出口公司的實際運營，有明確的背景、完整的文件、完整的流程。進出口資金均用于貨物加工，與外資銀行關系密切，國內外企業參與度較高。

二、我國企業國際貿易融資發展趨勢

隨著國際貿易的不斷發展，我國企業要充分認識創新的要求和變化。

(一)國際貿易融資結算的高風險化與產品的多元化

過去，國際貿易金融業務的結算主要以信用證為基礎，產品內容包括進口信用證、信用信托發票信用證、出口信用證包裝信用證等[2]。隨著經濟的發展，基于信用證的統一計費方式已經不能滿足客戶的需求。同時，信用結算的高成本和復雜流程與客戶國際結算的低效率要求相矛盾，迫切需要實現結算方式的多樣化。在此背景下，國內企業應適應新的發展形勢，開展產品創新和多元化發展，滿足客戶在進出口方面的不同需求。應當指出，雖然信用證結算有許多缺點，但它們可以顯著減少與結算有關的風險和問題。為了更好地促進創新，以及研究和開發多樣化產品以資助國際貿易，必須考慮信用證結算的好處，并更好地控制其他結算的風險。

(二)國際貿易融資環節的多元化與產品的個性化

在傳統的國際貿易金融業務中，所涉及的所有環節和交易過程都相對獨立，忽略了研究對象的相關性。鑒于發展多階段、綜合性融資的要求越來越高，國際貿易融資產品的開發過程應充分考慮進出口公司之間的所有相關環節以及多樣化、綜合性的零售連鎖服務產品，這將不可避免地成為新的發展方向。參與者的多樣性以及產品和服務的個性化是未來發展的新思路。

(三)國際貿易融資的多樣化和風險防控的突出化

當前，國際貿易活動日益復雜，涉及的因素越來越多，特別是商品貿易，與貿易融資相關的層級和因素也越來越多。在公司追求商業利益的過程中，顯著降低融資渠道的成本。通過各種手段，確定貿易融資的背景，維持交易價格和利差，并收回交易收入。國際貿易金融交易需求的積極性，不僅對普通商品交易、房地產項目、證券交易所和其他危險行業，而且對企業的操作風險也有所增加。此外，國際貿易金融產品創新過程中的產品驗證需要時間，這使得難以詳細和全面地監控融資過程中的所有因素，如貨物、應收款和業務流程。這也增加了貿易融資產品創新和風險管理的壓力。在此基礎上，我們要加強產品的創新能力，以避免新產品風險。在融資過程中，企業應注重動態風險管理和跟蹤，改進對貨物、應收賬款和業務流程的動態分析和管理，將風險控制融入各個方面[3]。

(四)國際貿易融資的綜合化與產品的智能化

隨著全球資本配置效率和水平的提高，國際貿易融資逐漸從零售、單一環節或商業結算轉向一體化產業鏈。在提高信息技術水平，特別是互聯網金融發展的同時，國際貿易金融的類型不僅是企業的個性化服務，也推出的電子商務平臺，逐漸將貿易部門擴展到全球視野。例如，國際貿易也可以通過移動客戶和互聯網直接進行。這對中國企業的國際貿易融資是一個挑戰，也是一個新的考驗。未來的產品創新離不開信息和智能手段的使用。我們必須依靠新的工具進行全面的研究和開發。

三、國際貿易融資產品的風險

(一)匯率風險

國際貿易融資交易主要與國際商業活動有關，因此不可避免地會受到匯率變化的影響。如果企業不及時考慮這些影響因素，這些因素將逐漸滲透到國際貿易融資業務中，導致匯率風險。由于匯率有許多不可預測的變化，當企業參與國際貿易融資業務時，風險會大大增加，因此企業應努力縮短貸款期限，盡可能避免匯率風險的影響。

(二)銀行內部的操作風險

首先，銀行無法系統、全面地核實貸款人的相關信息，無法科學地預測信用度。例如，現在很多外國商業企業在銀行開設多個賬戶，銀行很難明確規定其條款，甚至有些客戶不遵守規定，以各種方式騙取銀行貸款，造成經濟損失。其次，銀行缺乏有效可行的信用監測系統，無法更好地監測貿易融資相關的貸款條款和條件。最后，銀行缺乏健全的風險對沖機制，如果業務管理不到位，銀行不可避免地要承擔一些財務風險。例如，一些貸款擔保人不能保證能力不足，一旦公司破產，就不能承擔相應的擔保責任。

(三)信用風險

在國際貿易融資中，如果雙方不能按照之前的約定履行合同，其中一方將無法完成交易的計劃要點，企業將承擔一定風險。目前，我國許多進出口企業的經營狀況并不理想，在經營過程中積累了大量外債。如果他們不能澄清自己的財務狀況，就很難得到相應的貸款支付，導致銀行無法重建信貸業務，使我國商業銀行面臨巨大的金融風險。這種情況對銀行的財務狀況是不利的。有些客戶甚至長期持有商業銀行的短期貸款，嚴重影響了銀行資金的安全性和流動性。

(四)政治風險

國際貿易融資中的政治風險主要是指貿易伙伴國政府無力履行其義務，對我國的國際貿易產生負面影響。如果伙伴國的政府機構變動頻繁，對外經濟聯系不緊密，銀行在貿易合作中就需要謹慎行事，避免因伙伴國的政治風險而造成經濟損失。他們還必須考慮國內環境因素，特別注意可能影響該國政治局勢的經濟因素，如社會財富分配水平和失業率，并注意可能影響社會穩定的非經濟因素，如人口密度和人口增長速度。

四、國際貿易融資創新過程中存在的主要問題

(一)企業融資意識的缺失

改革開放后，我國經濟迅速發展，與世界各國的聯系更加緊密，經濟全球化的發展是必然趨勢。但是，與發達國家的管理體制和發展水平相比，我國還有很大的差距，這集中體現在中國國際貿易的金融創新過程中，所以中國的金融模式比較傳統，難以與時俱進。由于我國目前的融資模式仍以銀行貸款為主，單一的融資渠道在一定程度上限制了我國國際貿易融資的發展。此外，我國商業銀行在融資意識管理方面相對薄弱，對國際貿易融資方式的不了解是我國國際金融效率低下的原因。

(二)國際貿易融資的結構相對簡單

在發展國際貿易的過程中，與其他國家的聯系越來越密切，融資要保證資金的穩定性，采取多樣化的方式來滿足融資需求，通過多種方式的組合是為了提高融資效率，以不同方式解決。在融資過程中盡量選擇一種以上的手段，通過重組措施降低融資的風險。但在實踐中，我國在國際融資過程中仍然采用單一的結構，導致風險增加。

(三)缺乏對國際風險的規避

目前，由于不同國家的經濟發展水平和相關政策的差異，國際商業貿易中仍存在一些金融風險。不同國家之間的匯率差異導致了市場風險，即不同國家之間的匯率差異，這些國家經濟政策和治理體系的差異提出了更大的要求，每個國家都需要建立一個風險管理系統，當國際市場形勢發生變化時，可以根據自己的情況，通過預警措施及時充分地做出反應。利用政策手段，政府可以不斷完善其風險管理體系。但是，在實踐中，我國的制度并不完善，各部門在工作流程上的凝聚力不夠，導致整體管理水平不夠，風險得不到改善。

(四)國際貿易融資法律法規發展不完善

由于我國發展國際貿易的時間較短，相關制度和法規還處于研究階段，因此，在目前的國際貿易中，法律對信用的保護還不完善，這種情況使得一些企業和個人難以承擔相關的金融風險，缺乏擔保體系，阻礙了我國國際貿易融資的發展。

五、創新國際貿易融資的風險控制措施

(一)建立和完善風險評估體系

在國際貿易融資過程中，有效的風險評估體系可以及時預測金融風險，為企業提供更好的信息基礎，提高企業規避風險的能力，有助于我國有效控制國際貿易中的金融風險。在建立風險評估體系時，應注意改善國際貿易交易中各機構之間的合作和職責分工，各機構及時收集信息，并就近溝通。同時，建議在相關部門設立風險預測部門，處理具體的國際貿易風險問題。

(二)完善國際貿易鏈

通過參與國際貿易，完善貿易鏈，可以提高國際貿易的穩定性，從而增強國際貿易融資的安全性。因此，銀行應時刻關注用戶的資金需求，通過打造國際貿易鏈戰略，支持企業建立相應的工作關系，進行密切聯系，使銀行的國際貿易融資更好地服務于企業資金在采購過程中的問題。

(三) 提高信貸人員的創新能力

為了保證國際貿易融資的順利進行，企業需要保證相應的創新能力做法。由于國際市場發展變化比較快，對于國際貿易工作人員來說，需要了解相關的政策變化，通過采取具體的措施是提高融資技能水平，幫助企業更順利的完成融資工作。同時，對于從業人員來說，也要注意不斷進行培訓和教育，在融資過程中增加風險意識，使融資產品和外貿環境的變化及時得到國際市場信息，以更多地掌握預測信息，降低融資風險，提高企業的穩定性和安全運行。提高直接融資的比重，逐步從信貸融資向直接融資轉變。與信貸融資相比，直接融資具有一定的優勢，可以有效改變債務結構，改變原來單一的負債率，避免過度負債。靈活運用企業債券、資產證券化，采用短期金融債券等不同的融資方式，通過民間渠道融資，可以有效解決直接融資比例低的問題，使融資成本得到平衡，短期償債風險也相應降低。

(四)改進融資方式

由于與國際貿易相關的內容比較多，不僅包括最基本的金融知識，還包括不同國家的經濟政策，因此要掌握相關的融資理念，拓展企業融資活動的方式，保證融資順利進行。而對于企業來說，要重視融資過程，完善管理制度。要規避產品生產中的風險，及時有效地監控企業的生產情況，通過各種融資方式確定融資額度和結構，確保企業安全運營。我國的國際貿易發展相對緩慢，與發達國家相比存在一定的時間和空間差距。隨著當前互聯網經濟的發展，經濟全球化的推進，我國在國際貿易過程中應及時吸收發達國家的經驗，繼續保持密切聯系，結合自身特點，創新金融方式，提高企業的抗風險能力，為我國貿易的快速發展提供國際支持。

(五)加強國際貿易法建設

國際貿易管理應從制度層面逐步提高到法律層面，深入研究國際貿易融資的國際公約，創建國際貿易融資立法，提高國際貿易管理水平，切實保障企業的權益。國際貿易融資的創新過程中，會產生大量的信息。很重要的一點是，這些信息被很好地理解和成功地分類。員工每天都要面對大量的信息，工作任務繁重，所以可以通過創新來達到良好的效果。創新是國際貿易市場中廣泛使用的一種創新模式。在收集了大量的創新信息后，還需要對信息進行很好的分類，選擇有價值的信息來提高信息管理效率。應用這些不同的信息管理方法，不僅可以優化信息，還可以簡化工作流程，提高工作效率。簡化國際貿易融資工作，就要為專業人員選擇合適的工作時間，可以有效減少工作時間，保證工作質量，保持工作人員良好的工作狀態。

(六)建立風險防范措施

首先，必須先選擇誠信的客戶，貨款能否順利收回取決于重要的直接金融機構——銀行，一方面，國際貿易本身人脈多、時間長、空間大，如何準確地選擇客戶是國際金融貿易中的一大難題，至少要注意不被卷入貿易糾紛，甚至被騙出經濟損失。同時，銀行在簽訂合同前必須做大量的市場調查，摸清整個市場的金融走向，避免出現市場價格只送不賣的情況。另一方面，對擔保人的資質嚴格把關。可以作為擔保人的實體或其他組織必須有能力償還債務。因此，銀行應仔細評估擔保人的能力，檢查其財務狀況。公共機構、學校、醫院和其他公共福利機構不應作為擔保人使用。在審查中應注意給予擔保的情況。

(七)授權的信貸管理

實踐表明，貿易融資中的一些問題是由銀行內部控制的漏洞造成的。因此，有必要實施完善的管理模式，將評估與信貸審批分開，建立不同級別的業務、信貸和信貸審批團隊。首先，業務發展部門負責聯系本地、國內和國際客戶，建立良好的信用關系，推廣銀行的信貸業務，選擇貸款對象。其次，信貸部門負責評估貸款；除信貸部門外，其他部門無權評估貸款，所有評估案例必須提交給信貸部門。最后，有一個三級審批和審查制度，總分行審批和審查小組是銀行的最高信貸決策小組，負責審批和提交案件的討論形式。

(八)建立內部控制

內部控制主要是指公司內部各實體之間環環相扣的關系，以確保公司資產的安全和完整，促進公司各種活動的有效進行。銀行的內部控制機制是否完善，直接取決于國際貿易融資中的風險控制程度，建立完善的內部控制機制要考慮內部控制和監督，業務發展中，首先要建立責任人制度，明確防范工作要求，然后要逐步實現制度的系統化、規范化和科學化管理，并按照建立科學管理流程的原則不斷完善，促進銀行的規范化和科學化管理。最后，在加強監督方面，相關內控部門應將監督理念由主動變為被動，及時分析評估貿易融資交易審查中遇到的一些問題，并提出切實可行的整改措施和建議。

六、結語

我國已成為全球經濟增長的主力軍，進出口貿易的快速增長已成為國際貿易發展的自然條件。通過促進全球經濟一體化，企業因其低風險和高回報而積極推動貿易融資業務。然而，近年來，我國國際貿易受到嚴重影響，市場不確定性增加。隨著時代的不斷發展，國際貿易融資的形式也在發生變化，這就要求我國不斷完善融資體系，深入探索融資創新，探索廣闊的發展道路，讓國際貿易金融盡快在我國發展和創新。■